34
рочные
об-ва
в том
числе:
заем-
ые сре-
ва
–
–
–
–
–
–
–
–
–
–
3.
Крат-
ые
обязва
*,
всего
–
439
259
395
337
247
–
320,8
+247
–
в том
числе:
заем-е
сред-ва
–
–
259
395
337
247
–
320,8
+247
–
Валюта
бал-са
–
95
158
135
68
77
100
100
+77
–
* Без доходов будущих периодов, возникших в связи с безвозмездным
получением имущества и государственной помощи, включенных в
собственный капитал.
Структура активов организации на 31 декабря 2017 г. характеризуется
отсутствием внеоборотных средств при 100% текущих активов. На
диаграмме ниже представлена структура активов организации в разрезе
основных групп:
Рисунок 1
35
Собственный капитал организации на 31 декабря 2017 г. равнялся -
170 тыс. руб., однако на 31.12.2012 собственный капитал организации был
выше – 0 тыс. руб. (т.е. уменьшение составило 170тыс. руб.).
Оценка стоимости чистых активов организации Таблица 2
По-ль
Значение показателя
Изменение
в тыс. руб.
в % к валюте баланса
тыс.
руб.
(гр.7-
гр.2)
±
%
((гр
.7-
гр.2
) :
гр.2
)
31.1
2.20
12
31.12
.2013
31.12
.2014
31.12
.2015
31.12
.2016
31.12.
2017
на нач-
ло
ан-го
пер-да
(31.12.2
012)
на конец
ан-го
пер-да
(31.12.2017
)
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
1.
Ч-ые
ак-вы
0
-344
-101
-260
-269
-170
–
-220,8
-170
–
2.
Уст-ой
кап-л
–
10
10
10
10
10
–
13
+10
–
3.
Пре-е
чи-ых
ак-в
над
уставы
м
капитал
ом
(стр.1-
стр.2)
0
-354
-111
-270
-279
-180
–
-233,8
-180
–
Чистые активы организации на 31 декабря 2017 г. меньше уставного
капитала в 17 раз. Такое соотношение отрицательно характеризует
финансовое положение и не удовлетворяет требованиям нормативных актов
к величине чистых активов организации. В случае, если стоимость чистых
активов общества останется меньше его уставного капитала по окончании
финансового года, следующего за вторым финансовым годом или каждым
последующим финансовым годом, по окончании которых стоимость чистых
36
активов общества оказалась меньше его уставного капитала, общество не
позднее чем через шесть месяцев после окончания соответствующего
финансового года обязано уменьшить уставный капитала до размера, не
превышающего стоимости его чистых активов, либо принять решение о
ликвидации (п. 4 ст. 30 Федерального закона от 08.02.1998 г. N 14-ФЗ "Об
обществах с ограниченной ответственностью").
Более того, определив текущее состояние показателя, необходимо
отметить снижение чистых активов за весь рассматриваемый период.
Наблюдается одновременно и критическое положение на конец периода и
ухудшение показателя в течение периода. Сохранение имевшей место
тенденции способно привести организацию к банкротству. Ниже на графике
представлено изменение чистых активов и уставного капитала.
Рисунок 2
Полученное значение коэффициента автономии показывает, что
организации не имеет собственного капитала и полностью зависит от
37
кредиторов. В течение анализируемого периода коэффициент автономии
повысился.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
на 31.12.2017 года выше значения коэффициента обеспеченности
собственными оборотными средствами по состоянию на 31.12.2012.
Коэффициент на 31 декабря 2017 г. имеет критическое значение. В начале
анализируемого периода коэффициент обеспеченности собственными
оборотными средствами соответствовал норме, однако позже ситуация
изменилась.
За весь анализируемый период имело место повышение коэффициента
покрытия инвестиций. Значение коэффициента на последний день
анализируемого периода (31.12.2017) значительно ниже нормативного
значения (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей
сумме капитала организации. В течение рассматриваемого периода
наблюдалось как увеличение, так и снижение коэффициента покрытия
инвестиций;
Коэффициент краткосрочной задолженности ООО «Счастье»
показывает на отсутствие долгосрочной задолженности при 100%
краткосрочной. На следующем графике наглядно представлена динамика
основных показателей финансовой устойчивости ООО «Счастье».
38
Рисунок 3
Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка)
собственных оборотных средств Таблица 3
Показ-ль
собств-ых
оборотных
средств
(СОС)
Значение показателя
Излишек (недостаток)*
на начало
анализир
уемого
периода
(31.12.20
12)
на конец
анализир
уемого
периода
(31.12.20
17)
на
31.12.
2012
на
31.12.
2013
на
31.12.
2014
на
31.12.
2015
на
31.12.
2016
на
31.12.
2017
1
2
3
4
5
6
7
8
9
СОС
1
(рассч
итан без
учета дол-
ных и кратк-
ых
пассивов)
0
-170
–
-344
-101
-260
-269
-170
СОС
2
(рассч
итан с
учетом долг-
ых
пассивов;
равен
чистому
обор-му
капиталу,
Net Working
Capital)
0
-170
–
-344
-101
-260
-269
-170
СОС
3
(рассч
итанные с
0
77
–
-344
+158
+135
+68
+77
39
учетом как
долг-ых пас-
ов, так и
кратк.
зад-ти по
кредитам и
займам)
*Излишек (недостаток) СОС рассчитывается как разница между
собственными оборотными средствами и величиной запасов и затрат.
Поскольку из трех вариантов расчета показателей покрытия запасов
собственными оборотными средствами по состоянию на 31.12.2017
положительное значение имеет только рассчитанный по последнему
варианту (СОС
3
), финансовое положение организации по данному признаку
можно характеризовать как неустойчивое. Более того два из трех показателей
покрытия собственными оборотными средствами запасов за 5 лет ухудшили
свои значения.
Рисунок 4
Расчет коэффициентов ликвидности
40
На 31 декабря 2017 г. коэффициент текущей ликвидности имеет
значение ниже нормы. При этом следует отметить, что за 5 последних лет
коэффициент вырос.
Коэффициент быстрой ликвидности на 31.12.2017 тоже оказался ниже
нормы. Это говорит о недостатке у организации ликвидных активов,
которыми можно погасить наиболее срочные обязательства. В начале
рассматриваемого периода коэффициент быстрой ликвидности
соответствовал норме, однако позже ситуация изменилась. Следует отметить,
что в течение анализируемого периода коэффициент вырос.
Рисунок 5
Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по
сроку погашения Таблица 4
Активы по
степени
ликвид-ти
На конец
отчетного
периода,
тыс. руб.
Прир
ост за
анал
пер-
од %
Норм
.
соот
но-
шени
е
Пассивы
по сроку
погаш-ия
На конец
отч-го
периода,
тыс. руб.
Прир
ост за
анали
з.
перио
д, %
Излишек
нед-к
платеж. сср
едств
тыс. руб.,
(гр.2 - гр.6)
1
2
3
4
5
6
7
8
41
А1.
Высок-
ликвидные
активы (ден.
ср-ва +
краткосрочны
е фин.
вложения)
39
–
≥
П1.
Наиб
срочные
обяз-ва
(прив-ые
средства
(текущ.
кред.
задолж.)
0
–
+39
А2.
Быстрореализ
уемые активы
(краткосрочна
я деб. задолж-
ть)
38
–
≥
П2.
Среднесро
чные обяз-
ва
(краткосро
ч. Обяз-ва
кроме
текущ.
кредит.
задолж.)
247
–
-209
А3. Медленно
реализ-ые
активы
(прочие
оборот.
активы)
0
–
≥
П3.
Долгосроч
ные
обязательс
тва
0
–
–
А4. Трудно
реал-ые
активы
(внеоборотны
е активы)
0
–
≤
П4.
Постоянны
е пассивы
(собственн
ый
капитал)
-170
–
+170
Из четырех соотношений, характеризующих соотношение активов по
степени ликвидности и обязательств по сроку погашения, выполняется два.
У организации на 31.12.2017 отсутствует текущая кредиторская
задолженность (привлеченные средства). В соответствии с принципами
оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной
дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия
среднесрочных обязательств (П2). В данном случае это соотношение не
выполняется – у ООО «Счастье» недостаточно краткосрочной дебиторской
задолженности (15% от необходимого) для погашения среднесрочных
обязательств.
42
2.3Анализ эффективности использования основных средств организации
В приведенной ниже таблице обобщены основные финансовые
результаты деятельности ООО «Счастье» за весь рассматриваемый период.
Таблица 5
Показатель
Значение показателя, тыс. руб.
Изменение
показателя
Средне
год-ая
вел-на,
тыс.
руб.
2013
2014
2015
2016
2017 г
тыс.
руб.
(гр.6 -
гр.2)
± %
((6-2)
: 2)
1
2
3
4
5
6
7
8
9
1. Выручка
2 226
2 382
1 883
1 737
1 670
-556
-25
1 980
2. Расходы по
обычным видам
деятельности
2 513
2 422
1 986
1 694
1 503
-1 010
-40,2
2 024
3. Прибыль
(убыток) от
продаж (1-2)
-287
-40
-103
43
167
+454
↑
-44
4. Прочие доходы
и расходы, кроме
процентов к
уплате
–
–
–
–
-18
-18
–
-4
5. EBIT (прибыль
до уплаты
процентов и
налогов) (3+4)
-287
-40
-103
43
149
+436
↑
-48
6. Проценты к
уплате
–
–
–
–
–
–
–
–
7. Изменение
налоговых
активов и
обязательств,
налог на
прибыль и
прочее
-67
-71
-56
-52
-50
+17
↑
-59
8. Чистая
прибыль
(убыток) (5-
6+7)
-354
-111
-159
-9
99
+453
↑
-107
43
Справочно:
Совокупный
финансовый
результат
периода
-354
-111
-159
-9
99
+453
↑
-107
Изменение за
период нерас-
ной прибыли
(непокрытого
убытка) по
данным бухгал-
го
баланса (измстр
. 1370)
-354
243
-159
-9
99
х
х
х
За 5 последних лет годовая выручка снизилась с 2 226 тыс. руб.
до 1 670 тыс. руб. (т. е. -556 тыс. руб.). Падение выручки наблюдалось
практически во всех периодах. Прибыль от продаж за период с 01.01.2017 по
31.12.2017 равнялась 167 тыс. руб. Изменение финансового результата от
продаж в течение анализируемого периода составило +454 тыс. руб.
Обратив внимание на строку 2220 формы №2 можно отметить, что
организация учитывала общехозяйственные (управленческие) расходы в
качестве условно-постоянных, относя их по итогам отчетного периода на
реализованные товары (работы, услуги).
Судя по отсутствию в бухгалтерской отчетности за последний
отчетный период данных об отложенных налоговых активах и
обязательствах, организация не применяет ПБУ 18/02 "Учет расчетов по
налогу на прибыль". Это допустимо в случае, если организация является
субъектом малого предпринимательства и вправе применять упрощенные
способы ведения бухгалтерского учета.
Изменение выручки наглядно представлено ниже на графике.