74
Мониторинг введения системы в ООО «ПСФ Атриум» состоит из
следующего диапазона методов:
Наблюдения и личного участия на каждом этапе реализации проекта,
а также доступности для всех его участников.
Текущей статистики показателей деятельности в ООО «ПСФ
Атриум».
Отчета об исключительных ситуациях лишь при отклонении от плана,
а также чрезвычайных обстоятельствах;
Опросов и обсуждений в ходе встреч по проекту либо же связанных с
ним телефонных переговоров.
2) Введение системы продаж со скидками;
После того, как товары (продукция) отгружены с отсрочкой платежа,
осуществляется передача документов кредитному учреждению, которое
выплачивает деньги от 60 до 90% суммы поставки. Размеры суммы находятся в
зависимости от величины сделки и рисков, имеющих связь с работой клиента.
Оставшаяся неоплаченной доля поставки за вычетом комиссии кредитного
учреждения подлежит переводу поставщику после прихода средств от
покупателя.
С целью сокращения затрат требуется использование методов
управления ими, иными словами – в ООО «ПСФ Атриум» нужно использовать
метод Парето.
75
Рисунок 6. Кривая АВС
Вывод: Точка М – конец границы группы А, точка N – конец границы
группы В, точка D – конец границы группы С.
Суть данного метода в том, что из всей совокупности на несколько
видов ресурсов приходится значительная доля расходов на управление
запасами. В соответствии с данным методом, все находящиеся на складе
изделия подразделяются на 3 группы:
Изделия А. Наиболее ценные (около 75-80% всей стоимости хранящихся
на складе изделий), но составляющие только 10-20% всего количества
находящейся в нем продукции;
Изделия В. Средние по стоимости (порядка 10-15% стоимости всей
продукции), но в количественным отношении составляющие 30-40% хранимых
изделий;
Изделия С. Наиболее дешевые (около 5-10% от всей стоимости
хранимой продукции), а также наиболее массовые (40-50% от всего хранения).
Цель данного анализа – повысить прибыль за счет уменьшения запасов,
уменьшить перемещения на складе, сократить хищения со склада.
Проведем построение таблицы 18 – соотношений групп А, В, С.
0%
20%
40%
60%
80%
100%
5 10 15 20 25 30 35 40 45 50 55 60 65 70 75 80 85 90 95 100
количество позиций
доля реализации
М
D
N
76
Таблица 18
Соотношение групп А, В, С
Группа
Доля в количестве объектов
управления, %
Доля результата, %
А
40
75
В
30
15
С
30
10
После анализа мы сделали вывод, что на 40% находящейся на складе
продукции приходятся 75% вложенных в запасы средств. А это является
свидетельством того, что происходит омертвление большей части капитала
предприятия при хранении небольшого количества товаров на складе, иными
словами – является напрасным расходованием средств. Чтобы узнать, приносят
ли вложенные в запасы средства прибыль, требуется ведение учета запасов.
3) Применение факторинга.
Чтобы управлять дебиторской задолженностью более эффективно, ООО
«ПСФ Атриум» нужно пользоваться факторингом и отсрочкой платежа.
За счет факторинга можно значительно уменьшить дебиторскую
задолженность и нарастить продажи, улучшив таким образом собственную
финансовую устойчивость. Безусловно, что комиссия кредитного учреждения
за факторинг сокращает выручку, но повышение количества продаж ведет к
увеличению объемов выручки и соответственно положительного влияния на
своевременную оплату своих задолженностей, а также на результат
деятельности субъекта хозяйствования.
У схемы факторингового обслуживания есть множество модификаций,
до самой выплаты аванса в день оплаты по договору поставки.
За счет факторинга в ООО «ПСФ Атриум» произойдёт следующее:
повысятся объемы продаж, предприятие получит дополнительную
прибыль за счет оборотных средств, а также ускорения их оборачиваемости;
расширится доля ООО «ПСФ Атриум» на рынке: факторингом
обеспечивается возможность привлечения новой клиентской базы за счет
выгодных предложений на оплату товаров; наличие оборотных средств также
77
дает возможность расширения товарного ассортимента на складе, и,
соответственно, увеличения оборота;
улучшится ликвидность дебиторской задолженности: поступление
средств сразу же после отгрузки продукции с отсрочкой платежа,
одновременно с этим, происходит расширение предоставляемого
финансирования по ходу роста продаж;
ликвидируются кассовые разрывы: чётко планируется денежное
поступление и погашается собственная задолженность, гарантируется защита
от штрафов со стороны кредиторов в случае несвоевременных расчетов с ними,
обусловленных кассовым разрывом;
улучшится структура баланса – факторинг обеспечивает возможность
бизнесу кредитоваться на выгодных условиях либо привлечения средств на
долговом рынке.
Один из способов привлечения денег к оплате собственных долгов – это
договор финансирования под уступку права требования. В мировой практике
это больше известно под названием «факторинг».
Факторинг предполагает, что права требования могут приобретаться
только за счет встречного предоставления денег (рис. 7).
78
Рисунок 7. Факторинговое финансирование
С целью вычисления затрат на факторинговое обслуживание и подбора
приемлемого варианта, проведем рассмотрение нескольких факторинговых
компаний, предлагающих различные условия. Таблица 19 содержит условия
предоставления факторинга.
Поставка товара на
условиях отсрочки
платежа
Поставщик – товарный
кредитор
Покупатель-дебитор
Оплата за
поставленный
товар
Уступка
права
требования
долга
Финансирование
до 90% суммы
поставленного
товара
Выплата остатка
средств после
оплаты
покупателем за
минусом комиссии
Банк (кредитная организация)
Дебиторская
задолженность
79
Таблица 19
Условия предоставления факторинга
Факторинговые
компании
Проценты
дебиторской
задолженности,%
Сроки
кредита,
дни
Проценты за
пользование
деньгами в
день, %
Комиссионн
ые за
обслужи-
вание, %
ООО «ФТК»
75
до 90
0,091
3
ООО «НФК»
75
до 90
0,092
2,5
ООО «ОФФК»
75
до 90
0,095
2
Процент ДЗ – часть дебиторской задолженности, перечисляемой
факторинговым предприятием перечисляет дебитору в случае заключения
договора. Поскольку в случае факторинга финансирование выплачивают на
срок фактической отсрочки платежа на предприятии, то сроки кредита
составляют 90 дней.
ООО «ПСФ Атриум» предложено использование факторинга с
регрессом, поскольку факторинговое предприятие проводит проверку
финансового состояния дебиторов и ведет работу лишь с потенциально
платежеспособными. При этом, факторинг с регрессом намного дешевле, и при
необходимости есть возможность перехода на безрегрессный факторинг.
Расчет затрат на услуги факторинга возможен по таким формулам.
Плата за денежное финансирование:
Плф = Д3 хПк, (41)
где ДЗ – дебиторская задолженность, руб;
Пк – процент за кредит, %.
Расчет платы за риск невозврата дебиторской задолженности, при
безрегрессном факторинге:
Плр = Д3 хПр, (42)
где Пк - процент за риск невозврата, %.
Заключая договор факторинга, предприятие-фактор осуществляет ООО
«ПСФ Атриум» перечисление суммы фактуры в размерах 75% от совокупной
дебиторской задолженности, в соответствии с условиями факторингового
80
предприятия. Одновременно с этим дебиторы ООО «ПСФ Атриум» выступают
в качестве дебиторов факторингового предприятия. Остаток за вычетом
процентов, а также комиссии за услугу ООО «ПСФ Атриум» сможет получить
после того, как дебиторы рассчитаются с факторинговым предприятием.
Ниже приведен расчета затрат на факторинг при условиях компании
ООО «ФТК».
Сумма дебиторской задолженности на 31.12.2018 – 2 895 тыс. руб.
Срок отсрочки платежа (кредита) для дебиторов составляет 90 дней.
Таким образом, плата за услугу факторинга составит:
П лф = 2 895 х (90 х 0,091 %) = 237,1 тыс. руб.
К = 2 895 х 3% = 86,6 тыс. руб.
Общая стоимость факторинга составит:
237,1 + 86,6 = 323,7 тыс. руб.
В таблице 20 представлены результаты аналогичного расчет затрат на
факторинг при заключении договоров с другими компаниями.
Таблица 20
Затраты на факторинг, тыс. руб.
Факторинговая
компания
Плата за
денежное
финансирование
Комиссия
Всего
ООО «ФТК»
237,1
86,6
323,7
ООО «НФК»
239,7
72,4
312,1
ООО «ОФФК»
247,5
57,9
305,4
Таким образом, наиболее приемлемым является выбор ООО «ОФФК» в
качестве факторинговой компании. Затраты на факторинг составят 305,4 тыс.
руб.
ООО «ПСФ Атриум» по условиям договора с ООО «ОФФК» получит
75% от размера продаваемой дебиторской задолженности:
2 895 х 75% = 2 171,3 тыс. руб.
После возврата задолженности дебиторами факторинговой компании
ООО «ПСФ Атриум» получит оставшиеся 25% от переданной дебиторской
задолженности:
81
2 895 – 2 171,3 = 723,7 тыс. руб.
Проводя свою работу, хозяйствующие субъекты полагают, что все их
действия нести должны за собой выгоду. Рациональным выступает
сопоставление затрат, которые нужны для того, чтобы получить выгоду, с
самими выгодами. Эта соизмеримость – экономическая эффективность.
3.2. Расчет экономической эффективности предложенных мероприятий
Невозможно отказываться от работы с дебиторами, но и усугубить
объемы дебиторской задолженности еще больше нельзя. Реальное финансовое
положение предприятия вынуждает заниматься разработкой мероприятий по
сокращению уровня ее дебиторской задолженности либо же ее полной
ликвидации, а также применять их не просто с единовременным сохранением
имеющейся базы клиентов, но и ее расширением, что заставляет использовать
менее жесткие правила кредитования собственные клиентов.
Правильное управление дебиторской задолженностью прежде всего
выстраивается на усилении ответственности менеджеров по продажам,
занимающихся отслеживанием своевременности платежей, а также
анализирующих финансовое состояние контрагентов, которые просят о
рассрочке платежей и поощряют скидкой на будущие приобретения в случае
досрочной или своевременной оплаты.
Таблица 21 содержит экономический эффект от введения данной
системы.
82
Таблица 21
Экономический эффект от внедрения ERP-системы
Направления экономии
Ед. изм.
Экономия
Сумма,
тысяч
рублей
Автоматизация деятельности сотрудников
(единая система)
час/чел
815
267
Сокращение затрат на организационный
процесс (канцтовары, рабочее оборудование)
тыс. руб.
60
110
Увеличение скорости обработки документации
час/чел
2400
143
Сокращение вероятности ошибок при
оформлении документации
час/чел
5100
216
Увеличение результативности принятия
управленческих решений
час/чел
5145
376
Итого экономии
1112
Сведения в таблице 21 рассчитывали на основании информации,
которую предоставили сотрудники экономического отдела.
После введения ERP-систем рабочее время работников компании
высвободится, что приведет к условному высвобождению денежных средств (в
форме повышения производительности труда сотрудников). Соответственно,
работники за тот же срок будут осуществлять больший объём работы.
Исходя из сведений таблицы 21, показатель условного высвобождения
выручки будет равен 1112 млн. рублей в год либо 277,95 млн. рублей в квартал.
В процессе расчета экономического эффекта от введения данных мероприятий
применяются показатели NPV, а также срока окупаемости. Проект
рассчитывается на один год с поквартальной разбивкой. Ставка
дисконтирования будет рассчитана при помощи кумулятивного метода, она
состоит из минимально гарантированной доходности, темпа инфляции,
коэффициента, учитывающего риск определенного инвестирования,
соответственно, она будет равной (23,5 % + 8,5 % + 10 %) 42 %. Деньги
привлекаются из собственных средств компании.
В таблице 22 укажем расчет эффективности введения ERP-системы.
83
Таблица 22
Расчет эффективности введения ERP-системы
Показатели
Значения показателей по годам
2019
2020
2 кв.
3 кв.
4 кв.
1 кв.
2 кв.
Полный приток
Прирост выручки от продажи
товаров
–
278
278
278
278
Инвестиции
495
Расходы на обслуживание
программы
–
45
45
45
45
Налоги из прибыли
–
9
23
23
23
Итого приток
–
278
278
278
278
Итого отток
495
54
54
54
54
Сальдо
-495
224
224
224
224
Год расчета
0
1
2
3
4
Коэффициент дисконтирования
1
1,42
2,02
2,86
4,07
Чистый дисконтированный
поток финансов, тыс. руб..
-495
318
452,48
640,64
911,68
Экономический эффект
нарастающим итогом
-495
-177
275,48
916,12
1827,8
Итого NPV
1827,8
Сроки окупаемости, мес.
6 мес.
Соответственно, для улучшения организации управления финансами в
ООО «ПСФ Атриум» предлагается ввести ERP-систему. В работе рассчитаны
показатели экономической эффективности осуществлению проекта по
введению ERP-системы, NPV которого равен 1827,8 млн. рублей. Расчеты
показали, что затраты на введение ПО окупятся за полгода.
Таблица 23 содержит прогнозный баланс ООО «ПСФ Атриум» после
проведения мероприятий.
Таблица 23
Прогнозный баланс ООО «ПСФ Атриум» после реализации
мероприятий
Наименование
показателя
На
31.12.20
17
На
31.12.20
18
Прогнозны
й баланс
на
31.12.2019
Примечание
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ
АКТИВЫ
Нематериальные
активы
-
-
495
+495 – внедрение
ERP системы