42
займам), а также фонды, резервы, арендные обязательства, нераспределенная
прибыль прошлых лет и отчетного года.
Раздел III «Капитал и резервы» пассива баланса ООО
«Электротехническая компания» объединяет собственные источники, т.е.
предоставленные учредителями или полученные в ходе работы самой
организации: уставный капитал; добавочный капитал; резервный капитал; фонд
социальной сферы; целевые финансирование и поступления; нераспределенная
прибыль прошлых лет; непокрытый убыток прошлых лет; нераспределенная
прибыль отчетного года; непокрытый убыток отчетного года.
Раздел IV «Долгосрочные обязательства, займы и кредиты» пассива
баланса представлен следующими статьями: «Кредиты банков, подлежащие
погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты»; «Займы,
подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты»;
«Прочие долговые обязательства».
Раздел V «Краткосрочные обязательства» пассива баланса объединяет
статьи различной кредиторской задолженности, срок погашения которой
находится в пределах 12 месяцев после отчетной даты, а также некоторые
другие статьи: займы и кредиты: кредиты банков, подлежащие погашению в
течение 12 месяцев после отчетной даты, займы, подлежащие погашению в
течение 12 месяцев после отчетной даты; кредиторская задолженность:
поставщики и подрядчики; векселя к уплате; задолженность перед дочерними и
зависимыми обществами; задолженность перед персоналом организации;
задолженность перед государственными внебюджетными фондами;
задолженность перед бюджетом; авансы полученные; прочие кредиторы;
задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов; доходы
будущих периодов; резервы предстоящих расходов; прочие краткосрочные
обязательства.
По разделу V пассива баланса ООО «Электротехническая компания»
подводится итог, который вместе с итогами разделов III и IV пассива
показывает общий итог пассива баланса или сумму всех источников средств.
43
Итоги актива и пассива баланса должны быть равны и отражают величину
имущества, принадлежащего организации. Бухгалтерский баланс подписывают
руководитель ООО «Электротехническая компания» и главный бухгалтер.
2.3. Анализ данных бухгалтерского баланса предприятия
Для определения текущего состояние фирмы, выполняется анализ и
оценка ее финансового состояния. Анализ состава и структуры имущества ООО
«Электротехническая компания» и источников его формирования предприятия
проведем на основании данных бухгалтерской отчетности.
В таблице 5 представлен вертикальный анализ имущества ООО
«Электротехническая компания» за 2014-2016 года.
Таблица 5
Вертикальный анализ актива баланса ООО «Электротехническая
компания», тыс. руб.
Статьи
бухгалтерского
баланса
2014г.
2015г.
2016г.
Структура, %
2014г.
2015г.
2016г.
1
2
3
4
5
6
7
I. Внеоборотные
активы
Основные средства
90
113
104
0,08
0,12
0,06
Прочие внеоборотные
активы
1
0
0
0,00
0,00
0,00
Итого по разделу I
91
113
104
0,08
0,12
0,06
II. Оборотные активы
Денежные средства и
их эквиваленты
900
141
525
0,83
0,15
0,29
Расчеты с дебиторами
106385
92410
178258
98,10
98,50
98,96
Запасы и прочие
оборотные активы
1065
1150
1240
0,98
1,23
0,69
Итого по разделу II
108350
93701
180023
99,92
99,88
99,94
Всего активов
108441
93814
180126
100
100
100
По результатам вертикального анализа актива баланса видно, что
большую часть активов в 2014 году занимают оборотные активы. В 2015 и в
2016 годах оборотные активы также составляли большую часть активов
предприятия.
С 2015 по 2016 год наблюдается незначительное увеличение доли
оборотных активов в части имущества ООО «Электротехническая компания».
44
Такая тенденция наблюдается в результате увеличения с каждым годом суммы
дебиторской задолженности. Дебиторская задолженность составляют большую
часть оборотных активов ООО «Электротехническая компания». В 2014 году
внеоборотные активы составляли 0,83% от общей стоимости активов ООО
«Электротехническая компания». В 2015 году доля внеоборотных активов
сократилась и уже составляла 0,15%. В 2016 году доля внеоборотных активов в
общей стоимости имущества предприятия составляла 0,29%.
В результате вертикального анализа имущества ООО
«Электротехническая компания» можно сказать, что соотношение мобильных
и иммобилизованных активов отклоняется в сторону мобильных.
В таблице 6 представлен вертикальный анализ источников образования
имущества ООО «Электротехническая компания» за 2014-2016 года.
Таблица 6
Вертикальный анализ пассива баланса ООО «Электротехническая
компания», тыс. руб.
Статьи бухгалтерского
баланса
2014г.
2015г.
2016г.
Структура, %
2014
г.
2015
г.
2016
г.
1
2
3
4
5
6
7
I. Собственный капитал
Уставный капитал
100
100
100
0,09
0,11
0,06
Фонды и резервы, нетто
4692
6705
5500
4,33
7,15
3,05
Итого по разделу I
4792
6805
5600
4,42
7,25
3,11
II. Привлеченный
капитал
Долгосрочные пассивы
0
0
0
0
0
0
Краткосрочные пассивы
103649
87009
174526
95,58
92,75
96,89
Итого по разделу ΙV,V
103649
87009
174526
95,58
92,75
96,89
Всего источников
108441
93814
180126
100
100
100
Проведя вертикальный анализ пассивов баланса предприятия, можно
сказать, что большую долю в пассиве занимают привлеченные средства
предприятия. В 2014 году собственные средства составляли 4,42 % от общей
стоимости пассивов, в 2015 году собственные средства предприятия составили
7,25 % от общей стоимости пассивов предприятия, в 2016 году собственные
средства предприятия составили 3,11 % от общей стоимости пассивов
предприятия. Величина уставного капитала ООО «Электротехническая
45
компания» за 2014-2016 года не измена 100 тыс. руб., но при этом фонды и
резервы увеличились. Величина заемных средств предприятия составила в 2014
году 95,58 % от общей стоимости пассивов предприятия. В 2015 году величина
заемных средств составила 92,75% от общей стоимости пассивов предприятия.
В 2016 году величина заемных средств увеличилась до 96,89 % от общей
стоимости пассивов предприятия. Заемный капитал представлен кредиторской
задолженностью и краткосрочными займами. Увеличение заемных средств
произошло за счет увеличения краткосрочной кредиторской задолженности
ООО «Электротехническая компания».
В 2014 году краткосрочная задолженность составляла 99386 тыс. руб. В
2015 году краткосрочная задолженность составляла 82694 тыс. руб. В 2016
году краткосрочная задолженность составляла 172276 тыс. руб. Такой скачок
заемного капитала, связан с увеличением задолженности предприятия перед
поставщиками, государственными внебюджетными фондами и перед
бюджетом.
В таблице 7 представлен горизонтальный анализ имущества ООО
«Электротехническая компания» за 2014-2016 года.
Таблица 7
Горизонтальный анализ актива баланса ООО «Электротехническая
компания», тыс. руб.
Статьи бухгалтерского
баланса
2014г.
2015г.
2016г.
Абсолют. изм.
(+, -)
2016/
2014
2016 /
2015
I. Внеоборотные активы
Основные средства
90
113
104
14
-9
Прочие внеоборотные
активы
1
0
0
-1
0
Итого по разделу I
91
113
104
13
-9
II. Оборотные активы
Денежные средства и
их эквиваленты
900
141
525
-375
384
Расчеты с дебиторами
106385
92410
178258
71873
85848
Запасы и прочие
оборотные активы
1065
1150
1240
-1037
-780
Итого по разделу II
108350
93701
180023
71673
86322
Всего активов
108441
93814
180126
71685
86312
46
По данным горизонтального анализа баланса можно сказать, что общая
стоимость активов увеличилась. В 2014 году общая стоимость активов
составляла 108441 тыс. руб., в 2015 году общая стоимость активов составила
93814 тыс. руб., в 2016 году общая стоимость активов составила 180126 тыс.
руб. Увеличению стоимости активов способствовало увеличение стоимости
оборотных активов. Оборотные активы предприятия увеличиваются с каждым
годом. В 2016 году по сравнению 2014 годом оборотные активы увеличились
на 71673 тыс. руб. В 2016 году по сравнению с 2015 годом оборотные активы
увеличились на 86322 тыс. руб. Внеоборотные активы наоборот сокращаются.
В 2016 году по сравнению с 2015 годом внеоборотные активы сократились на 9
тыс. руб. В таблице 8 представлен горизонтальный анализ пассивов ООО
«Электротехническая компания». По данным горизонтального анализа пассива
баланса можно сказать, что общая стоимость пассивов увеличилась. В 2014
году общая стоимость пассивов составляла 108441 тыс. руб., в 2015 году общая
стоимость пассивов составила 93814 тыс. руб., в 2016 году общая стоимость
пассивов составила 180126 тыс. руб.
Таблица 8
Горизонтальный анализ пассива баланса ООО
«Электротехническая компания», тыс. руб.
Статьи бухгалтерского
баланса
2014г.
2015г.
2016г.
Абсолют. изм.
(+, -)
2016/
2014
2016/
2015
1
2
3
4
5
6
I. Собственный капитал
Уставный капитал
100
100
100
0
0
Фонды и резервы, нетто
4692
6705
5500
808
-1205
Итого по разделу I
4792
6805
5600
808
-1205
II. Привлеченный капитал
Долгосрочные пассивы
0
0
0
0
0
Краткосрочные пассивы
103649
87009
174526
70877
87517
Итого по разделу ΙV,V
103649
87009
174526
70877
87517
Всего источников
108441
93814
180126
71685
86312
Увеличению стоимости активов способствовало увеличение стоимости
заемного капитала. В 2016 году по сравнению 2014 годом заемный капитал
увеличился на 70877 тыс. руб. В 2016 году по сравнению с 2015 годом
47
заемный капитал увеличился на 87517 тыс. руб. В 2016 году по сравнению
2014 годом собственный капитал увеличился на 808 тыс. руб. В 2016 году по
сравнению с 2015 годом собственный капитал уменьшился на -1205 тыс. руб.
Таким образом, в общем, динамика показателей баланса предприятия
является отрицательной, что свидетельствует, о снижение эффективности
деятельности предприятия, не целесообразном направление средств на развитие
производства. Одним из показателей, характеризующих финансовое положение
предприятия, является его платежеспособность, т.е. возможность наличными
денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства.
Данные соотношений активов и пассивов представлены в таблице 9.
Таблица 9
Группировка активов и пассивов по степени ликвидности ООО
«Электротехническая компания» за 2014 - 2016 гг. тыс. руб.
Актив
2014
г
2015
г
2016
г
Пассив
2014
г
2015
г
2016
г
Изменение (+,-)
2014г
2015г
2016г
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
А1
1693
934
1318
П1
99386
82694
172276
97693
81760
170958
А2
106385
92410
178258
П2
4263
4315
2250
-102122
-88095
-176008
А3
272
357
447
П3
0
0
0
-272
-357
-447
А4
91
113
104
П4
4792
6805
5600
4701
6692
5496
Баланс считается абсолютно ликвидным, если соблюдаются следующие
неравенства: А1 > П1; А2 > П2; A3 > ПЗ; А4 < П4
На основании данных представленных в таблице 9 проверим
ликвидность баланса предприятия за 2014, 2015 и 2016 гг., данные представим
в рисунок 5 и таблице 10.
48
Рисунок 5. – Соотношение активов и пассивов ООО
«Электротехническая компания»
Далее рассмотрим оценку ликвидности баланса ООО
«Электротехническая компания». Данные для оценки представлены в таблице
10.
Таблица 10
Оценка ликвидности баланса ООО «Электротехническая
компания» за 2014-2016 гг.
Норматив
2014 г.
2015 г.
2016 г.
1
2
3
4
А1>П1
А1<П1
А1<П1
А1<П1
А2>П2
А2>П2
А2>П2
А2>П2
АЗ>ПЗ
АЗ>ПЗ
АЗ>ПЗ
АЗ>ПЗ
А4<П4
А4<П4
А4<П4
А4<П4
Баланс считается ликвидным при условии следующих соотношений
групп активов и обязательств:
При этом если выполнены три следующих условия:
А1
А1
А1
П1
П1
П1
А2
А2
А2
П2
П2
П2
А3
А3
А3
П3
П3
П3
А4 А4 А4
П4
П4
П4
0
20000
40000
60000
80000
100000
120000
140000
160000
180000
200000
2014 г.
2015 г.
2016г.
тыс. руб.
.
;
;
;
44
33
22
11
ПА
ПА
ПА
ПА
49
Текущие активы превышают внешние обязательства организаций, то
обязательно выполняется и последнее неравенство, которое подтверждает
наличие у организаций собственных оборотных средств.
Невыполнение же одного из первых трех неравенств свидетельствует о
нарушении ликвидности баланса. При этом недостаток средств по одной группе
активов, не компенсирующейся их избытком по другой группе, так как
компенсация может быть лишь по стоимости, в реальной платежной ситуации
менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные.
Как показывает табл. 11 баланс предприятия в 2016 г. является в
неликвидным, потому что отношение только второй, третьей и четвертой
статей баланса соответствуют нормативному значению, тогда как не
соблюдаются условия первого неравенства. Наряду с абсолютными
показателями, для оценки ликвидности и платежеспособности предприятия,
рассчитывают относительные показатели финансовой устойчивости
предприятия: коэффициент текущей ликвидности; коэффициент
промежуточной ликвидности; коэффициент абсолютной ликвидности. Данные
расчетов относительных показателей платежеспособности приведены в
таблице 11.
Таблица 11
Показатели ликвидности предприятия за 2014 - 2016 гг.
Наименование
Норма
тив
2014г.
2015г.
2016г.
Отклонение 2016
г. от
2014г.
2015г.
1
2
3
4
5
6
7
Коэффициент текущей
ликвидности
(коэффициент покрытия)
1-2
1,05
1,08
1,03
-0,01
-0,05
Коэффициент быстрой
ликвидности
или критической оценки
0,7- 0,8
1,04
1,07
1,03
-0,01
-0,04
Коэффициент абсолютной
ликвидности
0,2-0,5
0,02
0,01
0,01
-0,01
0
.
;
;
33
22
11
ПА
ПА
ПА
50
Для более наглядного представления оформим данные таблицы 11 в
виде рисунка 6.
Рисунок 6. Динамика показателей платежеспособности ООО
«Электротехническая компания» за 2014-2016 гг.
Таким образом, при анализе данных представленных в таблице можно
отметить, что коэффициент текущей ликвидности и коэффициент быстрой
ликвидности не соответствуют нормативным значениям, так что можно сделать
вывод о том, что предприятие не имеет достаточно денежных средств для
оплаты имеющейся кредиторской задолженности.
Коэффициент абсолютной ликвидности ниже нормативных значений,
это показывает, что компания не имеет возможность погасить текущую
задолженность исключительно имеющимися в наличии денежными средствами
или их эквивалентами на определенный момент времени.
Финансовая устойчивость является важнейшей характеристикой
финансово-экономической деятельности предприятия в условиях рыночной
экономики.
В таблице 12 приведен анализ обеспеченности запасов источниками
средств.
1,05
1,08
1,03
1,04
1,07
1,03
0,02
0,01 0,01
0
0,2
0,4
0,6
0,8
1
1,2
2014г.
2015г.
2016г.
Ктл
Кбл
Кал
51
Таблица 12
Оценка обеспеченности запасов источниками финансирования ООО
«Электротехническая компания» за 2014-2016 гг.
Показатель
2014г.
2015г.
2016г.
1
2
3
4
1. Производственные запасы ПЗ
272
357
447
2.Собственные оборотные средства СОС
4701
6692
5496
3. Источники формирования запасов ИФЗ
109469
93207
177746
По результатам анализа, проведенного в таблице 12 можно сделать
вывод, критерий «ПЗ<СОС» означает, что организация использует для
покрытия своих запасов собственные средства в течении всего исследуемого
периода, но в тоже время соблюдается условие «ПЗ<ИФЗ», что говорит о
невозможности своевременной оплаты счетов кредиторов. Для более точного
определения уровня финансовой устойчивости проведем анализ.
В таблице 13 приведен анализ обеспеченности запасов и затрат
источниками средств.
Таблица 13
Оценка обеспеченности запасов и затрат источниками
финансирования ООО «Электротехническая компания» за 2014-
2016 гг.
Показатель
2014 г.
2015 г.
2016 г.
1
2
3
4
1 . Общая величина запасов и затрат ЗЗ
4701
6692
5496
2. Собственные оборотные средства СОС
4701
6692
5496
3.Функционирующий капитал ФК
8964
11007
7746
4.Общая величина источников ВИ
4429
6335
5049
5.Избыток/недостаток собственных
оборотных средств ФС
4429
6335
5049
6.Избыток/недостаток функционирующего
капитала ФФ
8692
10650
7299
7.Избыток/недостаток общей величины
источников ФИ
4701
6692
5496
В результате оценки обеспеченности запасов и затрат источниками
финансирования, проведенной в таблице 13, можно сделать вывод о том, что
на протяжении исследуемого периода на предприятии нормальная
устойчивость финансового состояния (ФС0, ФФ0,ФИ0).