66
Рентабельность ООО «Аванта Персонал»
Для расчета рентабельности ООО «Аванта Персонал», необходимо
определить показатели, на основании которых производится непосредственно
сам расчет. Все данные берутся из Баланса ООО «Аванта Персонал» и из Отчета
о Финансовых результатах ООО «Аванта Персонал».
Таблица 25. Показатели для расчета рентабельности
ООО «Аванта Персонал».
Показатели
Строка
2018
2017
2016
Прибыль от продаж
Стр 2200
4 694
655
-21 714
Объем продаж
Стр 2110
104 329
119 665
96 837
Прибыль (убыток)
до
налогообложения
Стр 2300
5 117
1 652
-14 856
Средний размер
активов
Стр 1600
34 601
35 033
39 714
Полная
себестоимость
проданной
продукции
Стр 2120
-54 127
-74 070
-37 089
Средний размер
внеоборотных
активов
Стр 1100
9 444
9 800
8 512
Средний размер
собственного
капитала
Стр 1300
18 075
15 372
20 775
Средний размер
собственного
капитала и
долгосрочных
кредитов и займов
Стр
1300+1400
18 075
15 372
20 775
Чистая прибыль
Стр 2400
4 081
1 286
-12 051
Прибыль от продаж в ООО «Аванта Персонал» равна строке 2200
«Прибыль (убыток) от продаж» Отчета о финансовых результатах.
67
Прибыль от продаж (2018) = 4 694
Прибыль от продаж (2017) = 655
Прибыль от продаж (2016) = - 21 714
Объем продаж в ООО «Аванта Персонал» равна строке 2110 «Выручка»
Отчета о финансовых результатах.
Объем продаж (2018) = 104 329
Объем продаж (2017) = 119 665
Объем продаж (2016) = 96 837
Прибыль (убыток) до налогообложения ООО «Аванта Персонал» равна
строке 2300 «Прибыль (убыток) до налогообложения» Отчета о финансовых
результатах.
Прибыль (убыток) до налогообложения (2018) = 5 117
Прибыль (убыток) до налогообложения (2017) = 1 652
Прибыль (убыток) до налогообложения (2016) = - 14 856
Средний размер активов ООО «Аванта Персонал» равна строке 1600
«БАЛАНС» Бухгалтерского баланса (данные из Таблицы 16).
Полная себестоимость проданной продукции ООО «Аванта Персонал»
равна строке 2120 «Себестоимость продаж» Отчета о финансовых результатах.
Полная себестоимость проданной продукции (2018) = - 54 127
Полная себестоимость проданной продукции (2017) = - 74 070
Полная себестоимость проданной продукции (2016) = - 37 089
Данные по строкам: Средний размер внеоборотных активов, Средний
размер собственного капитала, Средний размер собственного капитала и
долгосрочных кредитов и займов и Чистая прибыль ООО «Аванта Персонал»
взяты из Таблицы 16.
Рентабельность продаж ООО «Аванта Персонал».
Этот коэффициент показывает, сколько прибыли приносит организации 1
рубль проданной продукции.
Рассчитать рентабельность продаж ООО «Аванта Персонал» поможет
формула:
68
R
пр
=
Чистая пибыль
Объем продаж
× 100%,
при норме: Rпр > 0
Рассчитаем рентабельность продаж ООО «Аванта Персонал» за 2018г,
2017г и 2016г:
R
пр (2018)
=
4 081
104 329
× 100%
R
пр (2018)
= 0,04 (4%)
R
пр (2017)
=
1 286
119 665
× 100%
R
пр (2017)
= 0,01 (1%)
R
пр (2016)
=
- 12 051
96 837
× 100%
R
пр (2016)
= - 0,22 (-22%)
Получившиеся результаты можно увидеть в Таблице 26.
Таблица 26. Рентабельность продаж «Аванта Персонал».
Rпр
2018
2017
2016
0,04
0,01
- 0,22
Заметна динамика роста. При росте рентабельности продаж выручка
увеличивается, затраты уменьшаются.
Рентабельность активов ООО «Аванта Персонал»
Показывает эффективность использования имущества предприятия.
Рассчитать рентабельность активов ООО «Аванта Персонал» поможет
формула:
R
а
=
Чистая прибыль
Средний размер активов
× 100%
Рассчитаем рентабельность активов ООО «Аванта Персонал» за 2018г,
2017г и 2016г:
R
а(2018)
=
4 081
34 601
× 100%
69
R
а (2018)
= 0,12 (12%)
R
а (2017)
=
1 286
35 033
× 100%
R
а (2017)
= 0,04 (4%)
R
а (2016)
=
- 12 051
39 714
× 100%
R
а (2016)
= - 0,30 (-30%)
Получившиеся результаты можно увидеть в Таблице 27.
Таблица 27. Рентабельность активов «Аванта Персонал».
Характеризует степень эффективности использования имущества
организации, профессиональную квалификацию менеджмента
предприятия.Данный коэффициент показывает % чистой прибыли с каждого
рубля вложенного в активы организации (в 2016г - -30%; в 2017г - 4%; в 2018г -
12%).
Рост рентабельности продаж означает, что чистая прибыль предприятия
увеличивается.
Рентабельность внеоборотных активов ООО «Аванта Персонал»
Показывает, сколько прибыли приносит предприятию каждый рубль,
вложенный в основной капитал.
Рассчитать рентабельность внеоборотных активов ООО «Аванта
Персонал» поможет формула:
R
ва
=
Прибыль до налогообложения (или чистая прибыль)
Средний размер внеоборотных активов
Рассчитаем рентабельность внеоборотных активов ООО «Аванта
Персонал» за 2018г, 2017г и 2016г:
R
ва(2018)
=
5 117
9 444
Rа
2018
2017
2016
0,12
0,04
- 0,30
70
R
ва (2018)
= 0,54
R
ва (2017)
=
1 652
9 800
R
ва (2017)
= 0,17
R
ва (2016)
=
- 14 856
8512
R
ва (2016)
= - 1,75
Получившиеся результаты можно увидеть в Таблице 28.
Таблица 28. Рентабельность активов «Аванта Персонал».
Rвоа
2018
2017
2016
0,54
0,17
- 1,75
Исходя из получившихся данных видно, что наблюдается динамика роста.
При росте рентабельности продукции растет объем продаж. Однако, рост
данного коэффициента в динамике говорит о том, что снижается рентабельность
оборотных активов.
Рентабельность собственного капитала ООО «Аванта Персонал»
Данный показатель по большей части должна интересовать потенциальных
акционеров и инвесторов.
Рассчитать рентабельность собственного капитала ООО «Аванта
Персонал» поможет формула:
R
ск
=
Чистая прибыль
Средний размер собственного капитала
× 100%
Рассчитаем рентабельность собственного капитала ООО «Аванта
Персонал» за 2018г, 2017г и 2016г:
R
ск(2018)
=
4 081
18 075
× 100%
R
ск (2018)
= 0,08 (8%)
R
ск (2017)
=
1 286
15 372
× 100%
R
ск (2017)
= 0,02 (2%)
71
R
ск (2016)
=
- 12 051
20 775
× 100%
R
ск (2016)
= - 0,32 (-32%)
Получившиеся результаты можно увидеть в Таблице 29.
Таблица 29. Рентабельность собственного капитала «Аванта
Персонал».
Rпр
2018
2017
2016
0,08
0,02
- 0,32
Минимальный (нормативный) уровень доходности
предпринимательского бизнеса - уровень банковского депозитного процента.
До 2018г собственникам было не выгодно вкладывать средства в компанию,
т.к. ставка депозита банков +-8%.
Рентабельность перманентного капитала ООО «Аванта Персонал»
Данный показатель характеризует эффективность и целесообразность
собственных и заемных вложений на длительный срок. Также как и
рентабельность собственного капитала – интересует акционеров и инвесторов.
Рассчитать рентабельность собственного капитала ООО «Аванта
Персонал» поможет формула:
R
пк
=
Прибыль до налогообложения
Средний размер собственного капитала
идолгосрочныхкредитовизаймов
Рассчитаем рентабельность перманентного капитала ООО «Аванта
Персонал» за 2018г, 2017г и 2016г:
R
ск(2018)
=
5 117
18 075
R
ск (2018)
= 0,28
72
R
ск (2017)
=
1 652
15 372
R
ск (2017)
= 0,11
R
ск (2016)
=
- 14 856
20 775
R
ск (2016)
= - 0,72
Получившиеся результаты можно увидеть в Таблице 30.
Таблица 30. Рентабельность перманентного капитала «Аванта
Персонал».
Rпк
2018
2017
2016
0,28
0,11
-
0,72
Рентабельность перманентного капитала говорит о том, насколько
эффективно менеджмент ООО «Аванта Персонал» инвестирует средства в
основную деятельность предприятия.
Данный показатель позволяет производить сравнение эффективности
деятельности различных предприятий, чем выше значение, тем больше прибыли
создает предприятие.
Исходя из получившихся данных видно, что наблюдается динамика роста.
Модель Альтмана в ООО «Аванта Персонал»
Заключительным расчетом в данной главе будет Модель Альтмана
(адаптированная для непроизводственных предприятий).
С ее помощью возможно рассчитать с вероятностью 90,9%, грозит ли ООО
«Аванта Персонал» банкротство.
Формула для расчета выглядит так:
Z = 6,56 × X1 + 3,26 × X2 + 6,72 × X3 + 1,05 × X4, где
Таблица 31. Данные для рассчета по Модели Альтмана.
Коэффициент
Формула расчета
Расчет по РСБУ
2018
2017
2016
X1
Оборотный
капитал/Активы
(стр.1200-стр.1500)/
стр.1600
0,34
0,17
0,15
73
X2
Нераспределенная
прибыль/Активы
стр.2400/ стр.1600
0,13
0,03
-
0,37
X3
Операционная
прибыль/Активы
стр.2300/ стр.1600
0,16
0,04
-
0,45
X4
Собственный
капитал/
Обязательства
стр.1300/
(стр.1400+стр.1500)
1,71
0,75
0,82
Z
5,54
2,31
-
2,42
Если Z>2,6 – зона финансовой устойчивости («зеленая» зона).
Если 1,1<Z<2,6 – зона неопределенности («серая» зона).
Если Z<1,1 – зона финансового риска («красная» зона).
Из Таблицы 31 можно сделать следующие выводы:
2016г. ООО «Аванта Персонал» находилось в «красной» зоне, т.е. в зоне
финансового риска.
2017г. ООО «Аванта Персонал» находилось в «серой» зоне, т.е. в зоне
неопределенности.
2018г. ООО «Аванта Персонал» оказалась уже в «зеленой» зоне, т.е. в зоне
финансовой устойчивости.
Исходя из всех расчетов, которые мы видим выше, можно сделать вывод,
что на основании лишь Бухгалтерского баланса и Отчета о финансовых
результатах можно сделать полноценный анализ предприятия.
Глава 3. Мероприятия по совершенствованию порядка
составления бухгалтерского баланса и улучшению финансового
состояния ООО «Аванта Персонал»
3.1. Направления совершенствования порядка
составления бухгалтерского баланса
Для сравнительно небольшой организации, такой как «Аванта
Персонал», принятая система составления Бухгалтерского баланса вполне
приемлема, но это совершенно не означает, что данная система не может быть
74
усовершенствована. В таблице приведён сравнительный анализ концептуальных
основ бухучёта в международной и российской практике.
Таблица 32. Сравнительный анализ МСФО и РСБУ.
Система
составления
отчетности по
принципам
МСФО
Система
составления
баланса в ООО
«Аванта
Персонал»
Источник
Комментарий
I. Основополагающие допущения
1. Метод
начислений
Допущение
временной
определенности
фактов
хозяйственной
деятельности
Концепция, п.
4.1; ПБУ 1/98,
п. 6
В МСФО
используется
другой термин,
термин «метод
начислений» в
российской
практике
используется в
налоговом
законодательстве
2. Непрерывность
деятельности
Допущение
непрерывности
деятельности
организации
Концепция, п.
4.1; ПБУ 1/98,
п. 6; ФЗ «О
бухгалтерском
учете», ст. 8, п.
3
В Концепции не
раскрывается
необходимость
использования и
раскрытия другой
основы
составления
отчетности в
случае, если
предприятие не
отвечает
требованию
непрерывности
деятельности
-
Допущение
последовательности
применения
учетной политики
Концепция, п.
4.1; ПБУ 1/98,
п. 6;
В МСФО данное
допущение
отсутствует
ПБУ 4/99, п. 9
-
Допущение
имущественной
обособленности
организации
Концепция, п.
4.1; ПБУ 1/98,
п. 6; ФЗ «О
бухгалтерском
В МСФО данное
допущение
отсутствует
75
учете», ст. 8, п.
3
II. Качественные характеристики финансовой отчетности
1. Понятность
-
-
В России данное
требование не
сформулировано
2. Уместность
Уместность
Концепция,
В МСФО данная
характеристика
раскрывается
более подробно
п. 6.2.1.
2.1. Характер
Содержание
Концепция,
Существенных
различий нет
п. 6.2.1.
2.2.
Существенность
Существенность
Концепция,
Существенных
различий нет, в
Приказе Минфина
РФ от 22.07.2003
№67н «О формах
бухгалтерской
отчетности»
существенной
может
признаваться
сумма в 5% от
общего итога
п. 6.2.1.
3. Надежность
Надежность
Концепция, п.
6.3.
В МСФО данная
характеристика
раскрывается
более подробно
3.1. Правдивое
представление
Объективное
отражение
Концепция,
Существенных
различий нет
п. 6.3.1.
3.2. Приоритет
содержания над
формой
Приоритет
содержания над
формой
Концепция,
Существенных
различий нет
п. 6.3.2.;
ПБУ 1/98, п.7.
3.3.
Нейтральность
Нейтральность
Концепция,
В Концепции
данное требование
не
распространяется
на отчеты
специального
назначения
п. 6.3.3.; ПБУ
4/99, п.7