16
отражаются активы, а следом – обязательства и капитал. При такой форме
построения баланса: Активы – Обязательства = Собственный капитал (Рисунок
4).
Рисунок 4. Вертикальная форма построения баланса
10
Отличие горизонтального построения баланса от вертикального
заключается в том, что Активы в нем записываются в левой части, а Пассив
(обязательства) в правой части. При этой форме построения баланса: Актив =
Обязательства + Собственный капитал (Рисунок 5).
Рисунок 5. Горизонтальная форма построения баланса
Данная форма построения бухгалтерского баланса используется
непосредственно в России, а также характерна и для США.
10
Составление и использование бухгалтерской отчетности. Профессиональный
модуль : учебник / А. И. Гомола, С. В. Кириллов. — Москва ; Берлин : Директ-Медиа, 2019 –
С. - 26
17
Порядок и техника составления бухгалтерского баланса регулируется
Пpиказом Минфина PФ от 02.07.2010 № 66н «О формах бухгалтерской
отчетности организаций».
При составлении баланса следует исходить из требований:
• правдивости баланса — все показатели должны быть подтверждены
соответствующими документами, записями на бухгалтерских счетах,
бухгалтерскими расчетами и инвентаризацией;
• реальности баланса, т.е. соответствия оценки его статей
действительности;
• единства баланса — его построения на единых принципах учета и оценки;
• преемственности баланса — каждый последующий баланс должен
вытекать из предыдущего;
• ясности баланса — форма представления баланса должна быть доступной
для понимания внутренними и внешними пользователями информации.
11
Согласно существующему законодательству – все организации,
занимающиеся предпринимательской деятельностью и которые являются
юридическими лицами, независимо от форм их собственности обязаны
составлять баланс по единой, утвержденной форме.
Заполняются статьи баланса исходя из данных Главной книги. Форма
Главной книги должна быть утверждена в учетной политике организации.
Обязательными реквизитами регистра бухгалтерского учета являются:
1) наименование регистра;
2) наименование экономического субъекта, составившего регистр;
3) дата начала и окончания ведения регистра и (или) период, за который
составлен регистр;
4) хронологическая и (или) систематическая группировка объектов
бухгалтерского учета;
11
Бабаев Ю.А. Теория бухгалтерского учета: Учебник для вузов. — 2-е изд., перераб.
и доп. — M.: ЮНИТИ-ДАНА, 2015. С - 65
18
5) величина денежного измерения объектов бухгалтерского учета с
указанием единицы измерения;
6) наименования должностей лиц, ответственных за ведение регистра;
7) подписи лиц, ответственных за ведение регистра, с указанием их
фамилий и инициалов либо иных реквизитов, необходимых для идентификации
этих лиц.
12
Под техникой составления бухгалтерского баланса понимается
совокупность всех необходимых учетных процедур, и включает в себя
следующие этапы:
1. Проведение ежегодной инвентаризации перед составлением годового
бухгалтерского баланса.
2. Формирование остатков по всем счетам бухгалтерского учета на конец
отчетного периода (в виде оборотной ведомости либо в виде главной книги).
3. Изучение особенностей формирования показателей баланса.
4. Формирование статей бухгалтерского баланса (на основе остатков по
всем счетам бухгалтерского учета).
13
Бухгалтерский баланс состоит из двух частей (актив и пассив), каждый из
которых состоит из разделов. Сумма активов баланса предприятия всегда равна
сумме его пассивов, т.е сохраняется равновесие.
Актив баланса включает следующие 2 раздела:
1. «Внеоборотные активы» — охватывает нематериальные активы,
основные средства, незавершенное строительство, долгосрочные
финансовые вложения, доходные вложения в материальные
ценности, отложенные налоговые обязательства. Объединение их в
одном разделе обусловлено принадлежностью к наименее
мобильным активам.
12
Федеральный закон от 06.12.2011 N 402-ФЗ (ред. от 26.07.2019) "О бухгалтерском
учете" (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.01.2020). Статья 10, п. 4.
13
Составление и использование бухгалтерской отчетности. Профессиональный
модуль : учебник / А. И. Гомола, С. В. Кириллов. — Москва ; Берлин : Директ-Медиа, 2019 –
С. 40
19
2. «Оборотные активы» — содержит сведения об остатках запасов,
призванных обслуживать процессы производства и обращения,
затратах в незавершенное производство, а также готовую
продукцию и товары. Ведущее место занимают материальные
ресурсы. Кроме того, в этом разделе отражаются статьи,
характеризующие сумму НДС по приобретенным ценностям,
состояние дебиторской задолженности организации, ее
краткосрочные финансовые вложения в ценные бумаги и проч.
доходные активы, а также наличие денежных средств на счетах в
банках и других оборотных активов.
Наибольший удельный вес здесь составляют денежные средства и
дебиторская задолженность по покупателям и заказчикам.
Пассив баланса состоит из трех разделов:
1. «Капитал и резервы» — отражает состав и структуру собственного
капитала, включающего в себя источники финансовых ресурсов
организации (уставный капитал, собственные акции, выкупленные у
акционеров, резервный и добавочный капитал, нераспределенную
прибыль (непокрытый убыток)).
2. «Долгосрочные обязательства» — предназначен для отражения
задолженности на отчетную дату по долгосрочным кредитам и
займам. Кроме того, здесь отражаются также отложенные налоговые
обязательства.
3. «Краткосрочные обязательства» — содержит информацию о
состоянии расчетов по краткосрочным кредитам банков и займам.
Сюда относятся также статьи «Доходы будущих периодов» и
«Резервы предстоящих расходов».
14
14
Бабаев Ю.А. Теория бухгалтерского учета: Учебник для вузов. — 2-е изд., перераб.
и доп. — M.: ЮНИТИ-ДАНА, 2015 – С. 66
20
1.3. Методика проведения анализа финансового состояния на основе
бухгалтерского баланса
Бухгалтерский баланс является наиболее информативной формой для
анализа и оценки финансового состояния предприятия. Умение читать
бухгалтерский баланс дает возможность:
получить значительный объем информации о предприятии;
определить степень обеспеченности предприятия собственными
оборотными средствами;
установить, за счет каких статей изменилась величина оборотных
средств;
оценить общее финансовое состояние даже без расчетов
аналитических показателей.
15
В составе бухгалтерской отчетности для анализа должны быть
представлены следующие документы:
бухгалтерский баланс (форма № 1 по ОКУД);
отчет о прибылях и убытках (форма № 2 по ОКУД).
Показатели бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и
убытках позволяют сделать общую оценку предприятия, проанализировать
динамику оценочных показателей, структуру статей баланса, основные
направления хозяйственно-финансовой деятельности предприятия, выявить
тенденции в изменении финансового состояния и факторы, влияющие на эти
изменения.
Все доходы и расходы в Отчете о прибылях и убытках (форма № 2)
сгруппированы в порядке, предусмотренном ПБУ 9/99 «Доходы организации»
и ПБУ 10/99 «Расходы организации». В соответствии с ПБУ 9/99 и ПБУ 10/99
форма № 2 включает в себя следующие виды доходов и расходов:
15
А. Н. Торхова АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ Учебное пособие Издание третье. – С.86
21
• доходы и расходы по обычным видам деятельности;
• прочие доходы и расходы (операционные и внереализационные).
В типовой форме отчета нет строк для отражения чрезвычайных доходов и
расходов, поэтому если у организации есть данные для заполнения этих строк,
то такие строки должны быть вписаны дополнительно.
Отчет о прибылях и убытках российских организаций в последние годы
существенно трансформирован, стал более компактным и прозрачным для
пользователей бухгалтерской информации и по своей структуре и содержанию
приблизился к требованиям и формату международных стандартов финансовой
отчетности.
16
Экономический анализ как наука представляет собой комплексную систему
специальных знаний, которые позволяют:
1. исследовать производственные и финансовые отношения, оценивать их
взаимосвязи под воздействием экономических законов и субъективных
факторов;
2. оценивать количественное влияние внешних и внутренних факторов на
результативные показатели деятельности организации;
3. отслеживать тенденции в изменении финансового состояния
организации и его деловой активности;
4. минимизировать информационные, производственные, финансовые
риски;
5. научно обосновывать планы развития организации на основе результатов
анализа и оценки экономических и финансовых показателей ее деятельности.
17
Под финансовым состоянием понимается способность предприятия
финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью
финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования
16
Бабаев Ю.А. Бухгалтеpский финансовый учет: Учебное пособие – 2е издание, с.459
17
Турманидзе, Теймураз Усупович. Финансовый анализ: учебник для студентов
вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Т.У. Турманидзе. — 2-е изд.,
перераб. и доп. — М.: ЮНИТИДАНА, 2013.
22
предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью
использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и
физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.
18
Анализируя финансовое состояние предприятия, необходимо провести
оценку следующих показателей:
1. рентабельности (капитала, продукции, производства и т.д.);
2. ликвидности баланса предприятия (абсолютной,
промежуточной, текущей);
3. финансовой устойчивости предприятия;
4. платежеспособности предприятия.
19
Для финансового анализа предприятия необходимо уметь правильно читать
бухгалтерский баланс. Умение читать баланс – это знание содержания всех его
статей. Также при анализе необходимо обращать внимание на проблемные
статьи баланса, такие как: займы и ссуды, непокрытые убытки, просроченные
кредиторскую и дебиторскую задолженности.
Для предварительного анализа бухгалтерского баланса необходимо знать
ряд взаимосвязей, присущих ему (Таблица 1).
Таблица 1. Признаки удовлетворительности структуры баланса
предприятия
АКТИВ
ПАССИВ
Раздел I.
Внеоборотные активы
предприятия.
<
Раздел III. Капитал
и резервы
Собственный
капитал
Раздел II.
Оборотные активы
предприятия.
Раздел IV.
Долгосрочные
обязательства.
Заемный
капитал
>
+
Раздел V.
Краткосрочные
обязательства
18
А. Н. Торхова АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ Учебное пособие Издание третье. – C. 86
19
А. Н. Торхова АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ Учебное пособие Издание третье – С. 87
23
ИТОГО АКТИВОВ
=
ИТОГО ПАССИВОВ
Идея баланса состоит в том, что одна и та же сумма средств предприятия
отражена в двух разрезах: по составу и размещению и по источникам
образования, т. е. сумма итогов актива и пассива баланса должны быть равны.
20
Оценка ликвидности предприятия.
Ликвидность бухгалтерского баланса – это один из важнейших показателей
финансового состояния предприятия.
Анализ ликвидности бухгалтерского баланса строится на сравнении его
актива и пассива. Под ликвидностью понимается способность предприятия в
короткие сроки погасить свои краткосрочные обязательства ликвидными
активами.
Под ликвидными активами подразумеваются активы, которые возможно
перевести в денежный эквивалент без существенной потери его общей
стоимости.
Абсолютно ликвидным считается бухгалтерский баланс, в котором
соблюдены следующие неравенства:
А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3 ≥ П3; А4 ≤ П4
В данных неравенствах сопоставляются активы баланса по степени их
ликвидности и пассивы баланса, по срокам их погашения. (Таблица 2)
Таблица 2. Анализ ликвидности баланса
Высок
ая
По степени
ликвидности
По сроку
погашения
Высок
ая
Излишек
или
недостат
ок
Степень
ликвидно
сти
Наиболее
ликвидные
А1
-
П1
Наиболее
срочные
обязательства
Степень
срочност
и
+ или -
Быстрореализуе
мые активы
А2
-
П2
Краткосрочны
е пассивы
+ или -
20
С. И. Коренкова, Д. Л. Скипин, Ю. А. Юхтанова. ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ:
учебное пособие. Электронное издание. Издательство Тюменского государственного
университета, 2015. – С. 27
24
Медленнореали
зуемые активы
А3
-
П3
Долгосрочные
пассивы
+ или -
Труднореализуе
мые активы
А4
-
П4
Постоянные
пассивы
+ или -
Низка
я
Итого актив баланса
ликвидности
Итого пассив
баланса
ликвидности
Низкая
Несоблюдение одного из первых трех неравенств говорит о нарушении
абсолютной ликвидности баланса.
21
В таблице показана разбивка по группам ликвидности (Таблица 3)
Таблица 3. Анализ ликвидности баланса
Актив
Пассив
Группа
Строки баланса
Группа
Строки баланса
А1
стр 1240+1250
П1
стр 1520
А2
стр 1230
П2
стр
1510+1540+1550
А3
стр
1210+1220+1260-
РБП
П3
стр 1400
А4
стр 1100
П4
стр 1300
Для проведения углубленного анализа ликвидности применяют следующие
показатели:
Таблица 4. Показатели ликвидности
22
Показатели
Характеристика
Формула
Норматив
1
2
3
4
21
С. И. Коренкова, Д. Л. Скипин, Ю. А. Юхтанова. ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ:
учебное пособие. Электронное издание. Издательство Тюменского государственного
университета, 2015. – С. 81
22
С. И. Коренкова, Д. Л. Скипин, Ю. А. Юхтанова. ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ:
учебное пособие. Электронное издание. Издательство Тюменского государственного
университета, 2015. – С. 81
25
Рабочий
капитал
Характеризует
запас прочности,
возникающий
впоследствии
превышения
текущих активов
над имеющимися
обязательствами
РК = (А1 +А2 +
А3) – (П1 + П2)
= (П4 + ПЗ) –
А4
РК>0. Увеличение
рабочего капитала
свидетельствует о
повышении
платежеспособност
и предприятия.
Коэффициен
т
абсолютной
ликвидности
Отражает
мгновенную
платежеспособност
ь организации
К
абл
=
К
абл
(0,2-0,5).
Значение коэф.
показывает, какую
часть
краткосрочной
задолженности
предприятие может
погасить
немедленно.
Коэффициен
т быстрой
(срочной)
ликвидности
Оценивает
платежные
возможности
организации на
период, равный
средней
продолжительности
одного оборота
дебиторской
задолженности.
К
бл
=
????????
????????
К
бл
(0,8-1)
Низкое значение
показателя
указывает на
необходимость
постоянной работы
с дебиторами,
чтобы обеспечить
обращение данной
части оборотных
средств в денежную
форму для
расчетов.
Коэффициен
т текущей
ликвидности
Показывает
платежные
возможности,
которые
оцениваются не
только при
своевременности
расчетов с
дебиторами, но и в
случае продажи
материальных
оборотных средств
К
тл
=
К
тл
(1,5-2,5).
Значение
показателя в
данных пределах
свидетельствует о
достаточности
оборотных средств.
С учетом срока их
реализации, для
расчетов по
текущим пассивам.
Высокое значение
показателя
свидетельствует о
нерациональной
структуре текущих
активов и
неэффективном их
использовании.