26
коммерческий банк, выдавший кредит, может потребовать возврат средств,
что негативно повлияет на дальнейшую деятельность компании-заемщика.
Таким образом, аудитор при проверке должен не ограничиваться
только платежами по кредиту, но и установить целевое или нецелевое
использование заемных средств, а уже после анализа составить вывод и
сформулировать аудиторское заключение. Основной целью применения
аналитических процедур является выявление наличия или отсутствия
необычных или неверно отраженных фактов и результатов хозяйственной
деятельности, определяющих области потенциального риска и требующих
особого внимания аудитора.
.Необходимо учитывать, что аудиторское мнение будет зависеть от
соответствующей концепции подготовки бухгалтерской (финансовой)
отчетности и соблюдения аудируемым лицом всех соответствующих законов,
нормативных актов и стандартов бухгалтерского учета и отчетности. Для
установления случаев несоблюдения требований законодательства
руководству аудируемого лица и лицам, отвечающим за корпоративное
управление, направляются запросы, а в дальнейшем - письменные заявления
о подобных фактах. Следствием несоблюдения законодательства могут быть
действия, направленные на сокрытие отдельных хозяйственных фактов,
подделка документов, умышленные пропуски учетной информации и иные
недобросовестные действия сотрудников аудируемого лица.
Рекомендации аудиторам и аудиторским организациям акцентируют
внимание аудиторов на соблюдение принципа непрерывности деятельности
проверяемых организаций, столь важного для формирования объективного
мнения о финансовом состоянии экономических субъектов для внешних
пользователей бухгалтерской (финансовой) отчетности. Для этого аудиторам
необходимо:
- получить достаточные надлежащие аудиторские доказательства и
сделать вывод о соблюдении принципа непрерывности деятельности;
27
- обратить внимание на события или факты, в отношении которых
имеется существенная неопределенность и возникают сомнения в
способности аудируемого лица продолжать свою деятельность.
Определение уровня существенности согласно МСА 320
"Существенность при планировании и проведении аудита" также имеет
важное значение при выполнении аудиторских процедур в целях оценки
рисков существенного искажения и определения их характеристик
19
.
Планируя виды, объем и временные рамки таких процедур, аудитор
стремится к сбору надлежащих аудиторских доказательств, которые будут
надежными с точки зрения источника их получения и достаточными с точки
зрения выборочной совокупности. Поскольку если качественной
характеристикой аудиторских доказательств является надежность
соответствующих источников информации, то количественной, как правило,
объем аудиторской выборки.
В современных условиях функционирования крупных компаний аудит
как форма независимого внешнего контроля позволяет существенно
повысить уверенность лиц, отвечающих за корпоративное управление, в
достоверности отчетной финансовой информации. В свою очередь, важным
организационным и методологическим аспектом аудита является выбор
соответствующих методов проверки и определенных аудиторских процедур
на всех этапах взаимодействия аудитора с аудируемым лицом для получения
объективных и достоверных результатов.
Таким образом, к результатам проведенного исследования следует
отнести следующее.
1. Аудит, как и другие прикладные науки, имеет свой метод, который
состоит из разных уровней и классов, кроме того, аудит успешно использует
методы других, более развитых наук. В настоящее время уже можно
говорить об устоявшихся частных аудиторских методах.
19
Алтухова Н.В. Получение аудиторских доказательств и их оценка в соответствии с
Международными стандартами аудита // Аудиторские ведомости. 2017. N 1-2. С. 6 - 16.
28
2. При получении надлежащих и достаточных аудиторских
доказательств аудиторы могут использовать весь спектр методов, способов и
приемов, исходя из своего профессионального суждения. Применение
профессионального суждения в каждом конкретном случае основывается на
тех фактах и обстоятельствах, которые известны аудитору, а также зависит от
уровня квалификации аудитора.
3. Все применяемые в ходе практического аудита способы, приемы и
действия аудитора направлены на получение надежных и достаточных для
выражения обоснованного мнения аудиторских доказательств в рамках
требований Федерального закона "Об аудиторской деятельности" и
Международных стандартов аудита.
4. Только полное представление о совокупности методов, способов и
приемов аудита позволяет сформировать объективную современную
парадигму как основу представлений и взглядов на аудит.
1.3. Основные показатели анализа использования займов и кредитов
Все факты хозяйственной деятельности, имеющие денежную оценку,
находят свое отражение в балансе. Баланс составляется на три даты:
отчетные даты отчетного периода, за предыдущий год и за год,
предшествующий предыдущему, что расширяет возможности динамического
анализа
20
.
Анализируя понятие финансового капитала, В.Г. Когденко и М.В.
Мельник дают более точную его характеристику: "Финансовый капитал - это
часть финансовых ресурсов компании, которые вложены в оборот с целью
получения дохода, это средства инвесторов и кредиторов, инвестированные
на длительный период. Основной показатель финансового капитала -
инвестиционный капитал. По источникам формирования финансовый
20
Приказ Минфина России от 02.07.2010 N 66н (ред. от 06.03.2018) "О формах
бухгалтерской отчетности организаций"
29
капитал делится на собственный и заемный капитал, по направлениям
использования - на основной капитал (внеоборотные активы) и оборотный
капитал, собственный оборотный капитал. Основные источники финансового
капитала - это средства участников, инвестирование в компанию,
нераспределенная прибыль, привилегированные акции, банковские кредиты,
облигации, займы, лизинг. От структуры источников капитала зависит
финансовая устойчивость компании и средневзвешенная стоимость
капитала"
21
.
К этому можно добавить определение финансового актива,
приведенное в МСФО (IAS) 32 "Финансовые инструменты: представление
информации"
22
, если в качестве такового рассматривать финансовый
капитал: финансовый актив - это актив, являющийся
23
:
- денежными средствами;
- долевым инструментом другого предприятия;
- правом, обусловленным договором.
Рассмотрение финансового капитала в качестве резерва средств
возможно и даже целесообразно в краткосрочном периоде (до одного года).
Тогда этот резерв будет отражать реальный, сформированный запас
стоимости финансового капитала, предназначенный для его использования в
течение отчетного периода. Такие модели учета финансового капитала уже
находят свое применение в модели бизнес-учета и анализа. Однако при
разработке бизнес-модели не следует забывать, что формирование резерва
средств, то есть определенного объема денежных средств на определенном
отрезке времени, должно строиться с учетом быстрой капитализации
денежных средств в запас стоимости других капиталов или в обеспечение
21
Когденко В.Г., Мельник М.В. Интегрированная отчетность: вопросы формирования и
анализа // Международный бухгалтерский учет. - 2014. - N 10. - С. 2 - 15.
22
Международный стандарт финансовой отчетности (IAS) 32 "Финансовые инструменты:
представление" (введен в действие на территории Российской Федерации Приказом
Минфина России от 28.12.2015 N 217н) (ред. от 27.06.2016)
23
Плотников В.С., Азракулиев З.М. Анализ концепции финансового капитала в моделях
бизнес-учета и интегрированной отчетности // Международный бухгалтерский учет. -
2018. - N 11-12. - С. 639 - 656.
30
контроля или значительного влияния в объект инвестиций и т.д. Создание
значительного запаса (резерва) денежных средств, полученных в качестве
финансовых вложений других инвесторов или полученных займов и
кредитов на будущие цели и их использование означает их иммобилизацию,
отвлечение этих средств из оборота, что негативно скажется на процессе
создания стоимости в краткосрочном и даже среднесрочном периодах.
Основной целью анализа финансовой отчетности является снижение
уровня неопределенности относительно перспектив развития анализируемой
организации. В зависимости от того, кто является пользователем результатов
финансового анализа, полученная информация удовлетворяет следующие
потребности. Внутренние пользователи извлекают данные, требуемые для
управленческих решений по повышению рентабельности деятельности и
снижению рисков. Внешним пользователям (банкам, инвесторам, партнерам)
результаты анализа позволяют почерпнуть сведения, облегчающие
определение условий сотрудничества (целесообразность инвестирования,
ставки кредитования и т.п.).
При анализе финансовой отчетности решаются следующие задачи:
- получение информации, характеризующей финансовое
положение организации;
- оценка эффективности использования собственных и заемных
средств;
- определение тенденции изменения финансового состояния;
- выявление внешних и внутренних угроз для развития
организации;
- выявление скрытых резервов для улучшения финансового
состояния;
31
- разработка рекомендаций по дальнейшему развитию
организации
24
.
При проведении анализа финансовой отчетности применяются такие
основные методы: вертикальный анализ, горизонтальный анализ,
сравнительный анализ, трендовый анализ, факторный анализ, анализ
чувствительности, метод балансовой увязки, метод коэффициентов.
Вертикальный (структурный) анализ позволяет сделать вывод о
структуре интересующего показателя. Методика вертикального анализа
заключается в том, что итоговый показатель принимается за базу (100%), а
составные части этого показателя представляются в виде доли от базового
значения. Затем анализируется влияние каждой составной позиции
отчетности на итоговый показатель. Вертикальному анализу подвергают
баланс, отчет о финансовых результатах, источники финансирования и
другие интересующие формы и показатели. Вертикальный анализ позволяет
проанализировать структуру показателя, динамику этой структуры, а также
провести сравнение с другими организациями (независимо от размера
последних).
Горизонтальный (временной, динамический) анализ представляет
собой сравнение данных с предыдущими значениями в целях установления
динамики показателя. Горизонтальный анализ используется в формах
официальной бухгалтерской отчетности (например, данные бухгалтерского
баланса представляются на три даты). При сравнении с предыдущими
периодами особое внимание нужно обращать на резкие колебания.
Сравнительный (пространственный) анализ представляет собой
сравнение экономических показателей с аналогичными среднеотраслевыми,
нормативными, а также показателями конкурентов. Сравнительный анализ
основан на простом визуальном сопоставлении данных, что не мешает
24
Орлова О.Е. Цель и общая характеристика методов экономического анализа финансовой
отчетности организации // Актуальные вопросы бухгалтерского учета и налогообложения.
- 2018. - N 5. - С. 23 - 31.
32
получить достоверное представление о состоянии дел анализируемой
организации.
Сравнительный метод является основным для внешнего анализа. С его
помощью по установленным критериям составляются различные рейтинги.
Поскольку бухгалтерская отчетность носит открытый характер, организации
в силах самостоятельно определять свое место в рейтингах и корректировать
в случае надобности финансовую политику.
Тренд - это основная тенденция изменения показателя, очищенная от
случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов.
Трендовый анализ является разновидностью временного анализа и
заключается в сравнении каждой позиции отчетности с соответствующими
позициями отчетности ряда предшествующих периодов и определении
тренда. Трендовый анализ применяется для установления возможных
значений показателей в будущих периодах, что позволяет осуществлять
прогноз финансового состояния организации в перспективе.
Факторный анализ осуществляется в целях изучения влияния
отдельных факторов на результативный показатель с установлением
количественной степени влияния каждого из них.
Следующий метод анализа связан с определением чувствительности
показателя к изменению параметров. Анализ чувствительности показывает
эффект, какой оказали бы на прибыль и капитал организации изменения
соответствующей переменной, от которой зависит уровень риска. С
помощью анализа чувствительности отвечают на вопрос "Что произойдет,
если...?" и оценивают, в частности, риски изменения процентных ставок,
курсов валют, рыночных цен на долевые инструменты или котируемые на
бирже товары.
Обязанность использовать анализ чувствительности при составлении
финансовой отчетности установлена Информацией Минфина России N ПЗ-
9/2012 "О раскрытии информации о рисках хозяйственной деятельности
организации в годовой бухгалтерской отчетности". Согласно п. 6 данного
33
документа организация анализирует свою чувствительность к каждому виду
рыночных рисков, которым она подвержена на отчетную дату, с отражением
эффекта, который оказали бы на прибыль (убытки) и капитал организации
изменения соответствующей переменной, от которой зависит уровень риска.
Метод балансовой увязки позволяет соотносить между собой группу
взаимосвязанных показателей исходя из того, что итоги этих групп
тождественны. Самым ярким образцом применения метода балансовой
увязки является составление бухгалтерского баланса, на что прямо указывает
название этой формы отчетности. В качестве еще одного примера
использования балансовой увязки можно назвать составление косвенным
методом отчета о движении денежных средств. Многие из форм пояснений к
балансу и отчету о финансовых результатах также в своей основе имеют
балансовую увязку (остаток на начало, поступление и выбытие за период,
остаток на конец).
Наиболее показателен метод балансовой увязки при анализе
источников финансирования и их использовании, основанном на данных
бухгалтерского баланса. Особенность названного вида анализа заключается в
том, что не только увеличение пассива, но и уменьшение актива считается
источником (соответственно, под использованием источника понимается не
только увеличение актива, но и уменьшение пассива).
Расчет и интерпретация коэффициентов - главный метод анализа
бухгалтерской отчетности. Коэффициенты - это относительные показатели,
исчисляемые на основе статей отчетности. Коэффициенты делятся на
следующие группы:
- коэффициенты устойчивости (коэффициент финансовой
устойчивости, коэффициент автономии, коэффициент
финансового рычага, коэффициент покрытия основных средств
собственными средствами, коэффициент обеспеченности
текущей деятельности собственными оборотными средствами,
34
коэффициент маневренности собственного капитала,
коэффициент покрытия процентов);
- коэффициенты ликвидности (коэффициент абсолютной
ликвидности, коэффициент срочной ликвидности, коэффициент
текущей ликвидности);
- коэффициенты оборачиваемости (оборачиваемость дебиторской
задолженности, оборачиваемость кредиторской задолженности,
оборачиваемость запасов, оборачиваемость оборотных активов,
оборачиваемость чистых активов);
- коэффициенты рентабельности (рентабельность основной
деятельности, рентабельность продаж, чистая рентабельность,
рентабельность капитала, рентабельность оборотных и
внеоборотных активов, рентабельность инвестированного
капитала).
Для анализа кредитов и займов также рассчитывается эффект
финансового рычага (ЭФР) - это приращение рентабельности собственных
средств, получаемое при использовании заемных средств, при условии, что
экономическая рентабельность активов фирмы больше ставки процента по
кредиту.
Анализ финансовой отчетности проводится для объективной оценки
финансового состояния, финансовых результатов и рисков организации.
Методы экономического анализа, применяемые в процессе исследования,
являются наиболее действенным средством достижения целей анализа
финансовой отчетности. По результатам анализа заинтересованные
пользователи делают выводы об эффективности управления, выносят
суждение о перспективах развития и предпринимают шаги, ради которых
проводился анализ (корректировка финансовой политики, выдача
рекомендаций, изменение параметров сотрудничества с анализируемой
организацией).
35
Глава 2. Учет, анализ и аудит займов и кредитов организации
2.1. Краткая характеристика организации
Акционерное общество «Ямалзолото» создано 20 июля 2001 года.
АО «Ямалзолото» имеет три лицензии на право пользования недрами:
- СЛХ 01212 БР "Геологическое изучение, разведку и добычу
рудного золота, магнетитовых руд и стоительного камня на
месторождении Новогоднее-Монто";
- СЛХ 02298 БЭ "Разведка и добыча рудного золота на
месторождении Петропавловское"
В 2009 году был введён в эксплуатацию опытно-промышленный карьер
месторождения "Новогоднее-Монто". На данный момент завершается стадия
опытно-промышленной разработки карьера в целях дальнейшей отработки
запасов.
В 2012 году было закончено строительство дробильно-сортировочного
комплекса для производства фракционного щебня из вскрышных пород
месторождения "Новогоднее-Монто". Годовая производительность
комплекса 624 тыс.м3.
АО «Ямалзолото» имеет лицензию СЛХ 01212 БР на геологическое
изучение и промышленную добычу рудного золота и строительного камня на
месторождении «Новогоднее-Монто», в настоящее время предприятие
занимается производством щебня из вскрыши горных пород. Карьер
расположен на 16-ом километре железной дороги Обская-Бованенково.
Между месторождением и станцией Обская существует автодорога, что дает
возможность осуществлять вывоз продукции как железнодорожным, так и
автомобильным транспортом. Кроме того, имеется возможность обеспечить
перевозку щебня на Обской причал для перегрузки на плавсредства.
Качество строительного камня обеспечивает выпуск фракционного
щебня: 0-10, 5-10, 5-20, 10-20, 20-40, 40-70 и 25-60 мм. Щебень из пород
месторождения «Новогоднее - Монто» характеризуется марками по