77
Данная цель требует конкретики с учётом вопросов и отличительных черт
организации.
Концепция стратегических целей и задач финансового развития
формализуем в виде целевых стратегических нормативов по различным
аспектам финансовой деятельности ООО «Финансы», в частности:
среднегодовой темп прироста финансовых ресурсов, которые
формируются за cчет всех источников – не менее пяти поцентов;
доля собственного капитала в общем объеме капитала организации –
пятьдесят процентов;
самый минимальный уровень денежных средств (активов), которые
обеспечивают платежеспособность и устойчивость организации – двадцать
процентов от среднегодового уровня краткосрочных обязательств.
4. Конкретизация финансовой стратегии по периодам ее реализации.
Компонент, который обеспечивает динамику и синхронизацию
нормативов финансовой деятельности.
Т.к. в данном случае можно сказать о среднегодовых темпах роста
показателей (в частности, объем денежных средств), т.е. синхронизация
происходит вне зависимости от внешних и внутренних воздействий.
5. Оценка реализуемости. Оценка реализуемости проводится на основе
комплексного рассмотрения показателей, производство, технологическую
подготовку производства, строительство объектов экспериментально-
испытательной и производственной баз и т.д. с учетом состояния работ на
начало периода выполнения проекта, действующих планов и прогнозов их
выполнения.
Менеджеры организации ООО «Финансы» обладающие достаточно
высоким профессиональным уровнем, заинтересованы в реализации миссии и
стратегии предприятия, в этой связи можно заключить, что финансовая
стратегия, направленная в сторону основного направления движения и развития
организации, будет ими поддержана.
78
Нынешние темпы роста довольно высоки, предлагаемые увеличения
находятся в рамках, определенных при анализе возможностей организации. В
настоящее время структура управления финансами организации соответствует
поставленным целям. При этом необходимо разработать систему планирования
и прогнозирования финансовых показателей с использованием аналитических
методов, исходя из достигнутого значения показателей, взятых для базы, а
также индексов изменения периода планирования, рассчитанного значения
этого показателя, Методы экспертной оценки могут использоваться в качестве
опции для определения запланированного значения.
Бюджет рассматривается как компонент финансового плана, он отражает
получение и расходование средств для текущей, инвестиционной и финансовой
деятельности организации, составленной на срок до одного года. Кроме того,
это технология финансового планирования, учета и контроля доходов,
полученных компанией, расходов, которые она несет, и финансовых
результатов, полученных в результате.
Цель внедрения системы бюджетирования заключается в повышении
эффективности финансовой деятельности организации. Его задачи включают в
себя укрепление финансовой дисциплины, контроль финансового состояния
организации на основе анализа и сопоставления плановых и фактических
показателей. На его основе осуществляется прогнозирование развития
организации и выбор наиболее перспективных сфер реализации инвестиций.
Бюджеты позволяют оценить эффективность работы различных структурных
подразделений, определение пределов статей расходов.
Технология бюджетирования использует комплексный подход с учётом
целей организации и маркетинговых возможностей для их достижения.
Предполагается применение трёх основных групп бюджетов:
основные финансовые бюджеты (доходов и расходов; движения
денежных средств; прогнозный баланс);
бюджеты операционные (продаж, запасов, прямых материальных
79
затрат, управленческих расходов, коммерческих расходов, прямых затрат
труда, накладных расходов и др.);
бюджеты вспомогательные (инвестиционный план, кредитный план,
бюджеты распределения прибыли, отдельных проектов и программ, налогов).
Бюджетная модель предлагает как набор взаимосвязанных трех основных
бюджетов организации, так и набор бюджетов, необходимых для их
подготовки, оперативного и вспомогательного.
Анализ показал, что неэффективное использование финансовых активов
,текущих активов ухудшается, что напрямую влияет на его платежеспособность
и в итоге может привести к нестабильной финансовой ситуации.
Управление оборотными активами включает:
учёт всех составляющих оборотных активов на каждую отчетную
дату;
анализ состояния и факторов, в результате влияния которых у
организации образовалось негативное положение с оборачиваемостью
оборотных средств;
редактирования, разработку и внедрение в работу финансового отдела
организации современных методов управления оборотными активами (система
бюджетирования),
контроль над текущим состоянием оборотных средств в процессе
коммерческой деятельности (запасов, дз, денежных средств и др.).
Систематический анализ состояния оборотных активов (запасов,
дебиторской задолженности и т.д.) и их оборачиваемости:
увеличивает эффективность использования денежных ресурсов в
текущей деятельности организации ООО «Финансы»;
определить ликвидность его баланса, т.е. возможность своевременного
погашения текущих обязательств;
80
исследовать финансовый цикл для оценки избытка или недостатка
элементов оборотных средств (разницей между оборотными активами и
краткосрочными обязательствами определяется чистый оборотный капитал,
наличие которого является необходимым условием финансовой устойчивости
организации).
Потребность организации в чистом оборотном капитале является
объектом планирования и отражается в его финансовом плане.
Оборотные средства рекомендуется поддерживать на минимальном и
достаточном уровне для снижения доли менее ликвидных элементов оборотных
активов (запасов и др.).
Управление оборотными активами ООО «Финансы» сводится к решению
двух проблем:
1) определение оптимального размера и структуры оборотных средств,
2) нахождение источников формирования и покрытия и соотношение
между ними (структура), достаточного для обеспечения долгосрочной
эффективной деятельности предприятия.
Это установка стратегического характера. В текущей деятельности
решается задача обеспечения ликвидности организации, т.е. способности
вовремя погашать свои платежные обязательства, краткосрочную
кредиторскую задолженность.
Управление кредитной политикой в рассматриваемом случае напрямую
связано с уровнем дебиторской задолженности, включающей:
- задолженность покупателей перед компанией за товарную продукцию,
поставленную, но не оплаченную,
- при нарушении договорных обязательств и возникновении судебного
дела: задолженность по претензиям или спорным долгам;
- при получении средств под отчёт на командировки и другие цели:
задолженность подотчётных лиц;
81
- при переплате в бюджет налогов и платежей: задолженность налоговых
органов организации и другие виды.
С позиции возмещения стоимости поставленной продукции продажа
может осуществляться одним из трёх методов:
1) на основании предоплаты;
2) путём оплаты за наличный раcчет;
3) в результате оплаты с отсрочкой платежа, осуществляемой в виде
безналичных расчётов, основными формами которых являются платёжное
поручение, платёжное требование, аккредитив, раcчеты по инкассо и расчётный
чек.
Последняя схема, широко используемая в ООО «Финансы», наиболее
невыгодна продавцу, т.к. ему приходится кредитовать покупателя, но на
текущий момент именно она является основной в системе расчётов за
поставленную продукцию. При оплате с отсрочкой платежа и возникает
дебиторская задолженность по товарным операциям как естественный элемент
принятой системы расчётов.
Управление дебиторской задолженностью (ДЗ) в ООО «Финансы»
должна предполагать:
- определение принципов кредитной политики;
- введение процедур контроля за оборачиваемостью средств;
- контроль и анализ уровня и структуры ДЗ;
- оценку ДЗ с позиций платёжной дисциплины.
Вырабатывая политику кредитования своих покупателей, компания
должна определиться по
- срокам предоставления кредита;
У организации существует три типовых договора, в зависимости от
объёма закупок предусматривающих предельный срок оплаты товаров.
- стандартам кредитоспособности;
82
В общем случае, под указанными стандартами понимаются критерии, по
которым компания определяет финансовую состоятельность клиентов и
вытекающие отсюда возможные варианты оплаты. В ООО «Финансы» данная
оценка не проводится, что ведёт к существенным проблемам в динамике ДЗ.
- по формированию и реализации системы создания резервов по
сомнительным долгам;
Предполагается, что даже при отлаженной системе работы с дебиторами,
всегда существует риск неполучения платежа, в т.ч. и по форс-мажорным
обстоятельствам. В настоящее время резервы не создаются, но исходя из
принципа осторожности и осмотрительности, при осуществлении финансово-
хозяйственной деятельности необходимо создание резерва на потери в связи с
несостоятельностью клиентов.
3.3 Основные направления совершенствования процессов аудита кредитов и
займов.
Организация должна определить процедуры взаимодействия с клиентами
в случае нарушения условий оплаты или условия, критерии, показатели,
свидетельствующие о серьезности нарушений в оплате, система наказания
недобросовестных контрагентов и других методах профилактики и
преодоления последствий неисполнения обязательств покупателями.
Возможно рекомендовать предоставление скидок при согласованном и
коротком сроке оплаты предоставленной продукции.
Таким образом, эффективная система кредитной политики и
установления взаимоотношений с клиентами ООО «Финансы»
предполагает:
разработку процедур предъявления претензий и изыскания долгов
качественный отбор потребителей, которым может быть
предоставлен кредит;
83
определение лучших для предприятия и для клиентов условий
кредитования;
контроль исполнения условий договоров клиентами.
В настоящее время стратегия компании в кредитной политике может
характеризоваться, как агрессивная, связанная со стремлением организации к
максимальному наращиванию объёма реализации товаров, в т.ч. за счёт
продажи в кредит без учёта высокого уровня риска. Возможно предложить
использование политики умеренной, характеризуемой средним уровнем
кредитного риска.
Совершенствование текущего финансового планирования может
осуществляться на основании внедрения модели бюджетирования.
Таблица 16.
Выписка из отчета о финансовых результатах ООО «Финансы»
33
33
Составлено и рассчитано автором
84
При раcчете прогнозной бухгалтерской отчетности, подтверждающей
эффективность предлагаемых мероприятий, учитываем уровень постоянных
расходов компании на уровне 60% от уровня производственной себестоимости
и коммерческих расходов (табл. 17).
85
Таблица 17.
Платежный календарь ООО «Финансы»
34
Рост выручки – 2,5% к уровню предшествующего периода.
Таблица 18.
Прогнозный отчет о финансовых результатах ООО
«Финансы»
34
Составлено и рассчитано автором
86
Продолжение таблицы 18
Сумма дополнительно полученных средств составит:
15 995 * 25% * (100% - 15%) = 3 399 тыc. рyб.
Снижение затрат на содержание запасов составит:
15 995 * 25% * 2% = 80,0 тыc. рyб.
Эти изменения должны быть учтены при формировании прогнозной
бухгалтерской отчетности.
Приведенные данные говорят об улучшении показателей финансовой
деятельности ООО «Финансы» (рост выручки на 9 126 тыc. рублей, чистая
прибыль-на 4 374 тыc. рублей) и подтверждают результативность
предлагаемых изменений в финансово-хозяйственной деятельности
организации.