43
формирование системы координат, в которой можно будет отслеживать
происходящие изменения. Бюджетирование помогает установить лимиты
затрат ресурсов и нормативы рентабельности или эффективности по отдельным
видам товаров и услуг, видам деятельности и структурным подразделениям
предприятия. Превышение установленных лимитов – сигнал к корректировке
текущей политики управления компанией. Все показатели качества и
производительности труда, мониторинг процессов их повышения так или иначе
связаны системой бюджетов.
Бюджетирование – это основа финансовой дисциплины на предприятии,
прежде всего повышения ответственности руководителей различного уровня
управления за финансовые результаты, достигнутые возглавляемыми ими
структурами. Бюджетирование предполагает стимулирование не за
единовременный финансовый результат (который чаще всего может обернуться
большими потерями в будущем), а за вклад в повышение финансовой
устойчивости всей компании. Причем премирование чаще всего вообще не
связано с бюджетированием, а базируется лишь на достигнутых показателях
качества продукции и работы. Куда важнее роль бюджетирования в
обеспечении контроля за всеми видами затрат, за которые может нести
ответственность конкретный руководитель, в установлении так называемого
контроля снизу. Все необходимые ограничения отслеживаются и
обеспечиваются самим исполнителями, которые в случае необходимости
должны «найти внутренние резервы», чтобы конечный результат
соответствовал установленным лимитам и нормативам затрат.
В условиях глобального дефицита инвестиционных ресурсов не менее важно
определить, куда нужно вкладывать деньги в первую очередь. Бюджетирование
помогает выбрать наиболее перспективные сферы приложения инвестиций.
34
34
Денисов А.Ю. Жданов С.А. Экономическое управление предприятием и корпорацией./ А.Ю. Денисов, С.А. Жданов - М.: Дело и Сервис,
2012. – 365с.
44
Кроме того, бюджетирование позволяет сделать предприятие «финансово
прозрачным», а потому более привлекательным для внешних инвесторов. В
Российской Федерации для подавляющего большинства предприятий острой
проблемой является обилие приватизированной собственности и неумение
эффективно управлять ей. Бюджетирование позволяет определить
неэффективные активы, от которых предприятию необходимо избавиться.
Наследство старой системы хозяйствования таково, что многие
производственные процессы, технологии, оборудование, здания и сооружения,
без которых хозяйственная деятельность в прошлом была немыслима, сегодня
выступают в качестве фактора неконкурентоспособности. Поэтому
бюджетирование является основой для осмысленного принятия управленческих
решений по вопросам реструктуризации предприятия, оптимизации его
структуры капитала (активов).
Правильно поставленное, полноценное бюджетирование позволяет решить
проблемы оптимизации финансовых потоков, сбалансированности источников
поступления денежных средств и их использования, определить объемы и
формы, условия и сроки внешнего финансирования и многие другие
управленческие задачи.
При постановке бюджетирования важно не просто понимать общее назначение
финансового планирования для принятия управленческих решений, но и то,
какие задачи в условиях конкретного предприятия призвано обеспечить
бюджетирование. Прежде всего имеются в виду задачи, соответствующие
главным целям компании. Назначение бюджетирования при принятии
управленческих решений во взаимосвязи с некоторыми главными целями
предприятия показано в таблице 1.2.
45
Таблица 1.2
Назначение бюджетирования во взаимосвязи с главными целями
фирмы
Главные
финансовые цели
Наиболее
вероятные значения
показателей
Некоторые задачи
бюджетирования в компании
1
2
3
Быстрорастущий
бизнес
Рост объемов продаж
в сопоставимых ценах
более чем на 20% в
год
Контроль за дебиторской
задолженностью.
Определение обоснованности
размеров и условий
привлекаемых краткосрочных
кредитов.
Контроль за состоянием
ликвидности компании.
Высокорентабельный
бизнес
Обеспечение нормы
чистой прибыли в
размере 25%
Сравнительный анализ
рентабельности (по норме
чистой прибыли) отдельных
видов бизнесов (продуктов,
проектов).
Установление лимитов затрат и
норм расходов с целью их
последующего сокращения.
Определение оптимального
соотношения «цена – объем
продаж».
Быстрорастущая
стоимость компании
Увеличение стоимости
акционерного
капитала на 100% в
год
Контроль за доходностью общих
активов компании.
Сравнительный анализ динамики
массы нераспределенной
прибыли по видам деятельности.
Итак, внедрение системы бюджетирования на предприятии позволит
руководству:
- получить возможность прогнозирования состояния предприятия, организовать
регулярный контроль над процессами;
- повысить уровень информированности – аналитичность, оперативность,
полноту, точность;
46
- усилить связь стратегии развития компании и ее годовых планов;
- ввести в практику регулярный контроль и анализ выполнения плановых
показателей, анализ причин отклонения факта от плана;
- увеличить глубину координации служб Управления и структурных
подразделений предприятия;
- документально регламентировать процесс разработки планов, контроля их
исполнения;
- повысить финансовую прозрачность предприятия;
- повысить инвестиционную привлекательность предприятия.
Таким образом, бюджетирование играет важную роль в системе принятия
управленческих решений. Причем эта роль зависит от различных особенностей
предприятия. К особенностям можно отнести отраслевую принадлежность,
размер компании и т.п.
В то же время, несмотря на имеющиеся отраслевые и иные особенности,
бюджетирование крайне важно для системы управления предприятием любой
отрасли.
В целом, в результате изучения теоретических вопросов бюджетирования
можно сделать ряд выводов.
Во-первых, бюджет - это финансовый документ, созданный до того, как
предполагаемые действия выполняются.
Соответственно, бюджетирование – это процесс разработки сводного и
частичных бюджетов предприятия и контроля за их исполнением. это
технология финансового планирования, учета и контроля доходов и расходов,
47
получаемых от бизнеса на всех уровнях управления, которая позволяет
анализировать прогнозируемые и полученные финансовые показатели.
Во-вторых, внедрение бюджетирования на предприятии приводит к упрощению
системы управления, планирования и контроля за деятельностью всех
организации и ее отдельных подразделений.
При этом на каждом предприятии выделяются различные виды бюджетов.
Некоторые из них составляются регулярно, другие лишь в отдельных
ситуациях. Но наиболее результативной системы бюджетирования можно
добиться, лишь разрабатывая все бюджеты в их совокупности.
48
Глава 2. Организация системы бюджетирования на примере пункта
приема вторсырья «МЕТАЛЛ-НК»
2.1 Краткая характеристика Пункта приема вторсырья «МЕТАЛЛ-НК»
Объектом исследования дипломной работы является Пункта приема вторсырья
«МЕТАЛЛ-НК». Оно было создано в 2005 году, учредителем является
физическое лицо, которому принадлежит 100% уставного капитала в размере
108 тыс. руб. Пункта приема вторсырья «МЕТАЛЛ-НК» находится по адресу:
Республика Татарстан, Менделеевский район, с. Тихоново. Согласно уставу
Пункта приема вторсырья «МЕТАЛЛ-НК» вправе заниматься разнообразными
видами деятельности, однако в действительности основными видами
деятельности являются:
- приобретение, сбор, переработка, реализация лома черного и цветного
металлов и сплавов;
- оптовая торговля металлами в первичных формах;
- оптовая торговля черными металлами в первичных формах;
- оптовая торговля цветными металлами в первичных формах, кроме
драгоценных.
Проанализируем финансово-экономическое состояние Пункта приема
вторсырья «МЕТАЛЛ-НК» за 2014-2016 годы.
В таблице 2.1 представлен анализ баланса Пункта приема вторсырья
«МЕТАЛЛ-НК». В 2014 году произошло увеличение активов организации на
31,8%. Это произошло за счет роста дебиторской задолженности в несколько
раз, роста краткосрочных финансовых вложений. В 2016 году общая стоимость
49
имущество организации сократилась по сравнению с 2015 годам на 12,7%.
Однако при этом сокращении можно отметить и положительные стороны, такие
как: рост стоимости основных средств, запасов, краткосрочных финансовых
вложений, денежных средств, при одновременном снижении суммы
дебиторской задолженности почти в 2 раза.
Таблица 2.1
Анализ баланса Пункта приема вторсырья «МЕТАЛЛ-НК»
Наименование
показателя
2014
год
В % к
итогу
2015
год
В % к
итогу
2016
год
В % к
итогу
2015/
2014
2015/
2016
1
2
3
4
5
6
7
8
9
Внеоборотные
активы
1940
2,4%
1086
1,0%
1386
1,5%
56,0%
127,6%
Основные средства
1940
2,4%
1086
1,0%
1386
1,5%
56,0%
127,6%
Оборотные активы
80184
97,6%
107180
99,0%
93108
98,5%
133,7%
86,9%
Запасы
49777
60,6%
28843
26,6%
35203
37,3%
57,9%
122,1%
Дебиторская
задолженность
23237
28,3%
75524
69,8%
48599
51,4%
325,0%
64,3%
Краткосрочные
финансовые
вложения
1063
1,3%
1700
1,6%
8064
8,5%
159,9%
474,4%
Денежные
средства
6107
7,4%
1113
1,0%
1242
1,3%
18,2%
111,6%
Баланс
82124
100,0%
108266
100,0%
94494
100,0%
131,8%
87,3%
Капитал и резервы
-3486
-4,2%
3156
2,9%
3463
3,7%
-
109,7%
Уставный капитал
108
0,1%
108
0,1%
108
0,1%
100,0%
100,0%
Нераспределенная
прибыль
-3594
-4,4%
3048
2,8%
3355
3,6%
-
110,1%
Краткосрочные
обязательства
85610
104,2%
105110
97,1%
91031
96,3%
122,8%
86,6%
Займы и кредиты
750
0,9%
787
0,7%
622
0,7%
104,9%
79,0%
Кредиторская
задолженность
84860
103,3%
104323
96,4%
90409
95,7%
122,9%
86,7%
Баланс
82124
100,0%
108266
100,0%
94494
100,0%
131,8%
87,3%
Как видно, структура активов и пассивов за рассматриваемый период
практически не изменилась. Наибольшую долю занимают оборотные средства –
98-99%, среди которых в свою очередь выделяются запасы. Это связано с
отраслевой особенностью рассматриваемой организации, а именно – оптовой
50
торговлей. Структура пассивов появилась за счет появления в 2015 году
прибыли. Наибольшую долю среди пассивов занимает в 2014-2016 годах
кредиторская задолженность, что является негативным моментов.
Финансовая устойчивость предприятия - это характеристика его относительной
независимости от кредиторов, оценивается на основе его способности покрыть
все свои обязательства. Показатели финансовой устойчивости предприятия
приведены в таблице 2.2.
Таблица 2.2
Показатели финансовой устойчивости
Показатели
2014
год
2015
год
2016
год
2015/
2014
2016/
2015
1
2
3
4
5
6
Собственный капитал
-3486
3156
3463
-
109,7%
Заемный капитал
85610
105110
91031
122,8%
86,6%
Коэффициент автономии
-0,04
0,03
0,04
-
125,7%
Коэффициент обеспеченности
собственными оборотными средствами
-0,07
0,02
0,02
-
115,5%
Коэффициент обеспеченности запасов и
затрат собственными оборотными
средствами
-0,11
0,07
0,06
-
82,2%
Коэффициент маневренности
1,56
0,66
0,60
42,1%
91,4%
Расчет указанных коэффициентов проводится по формулам:
Коэффициент автономии.
К
а
= (Ск- Ос)/ Б (1)
, где Ск- собственный капитал;
Ос- основные средства
Б- баланс
Ка 2014 = (-3486-1940)/82124 = -0,04
51
Ка 2015 = (3156-1086)/108266 = 0,03
Ка 2016 = (3463-1386)/94494 = 0,04
Коэффициент автономии показывает долю средств собственника, вложенных в
общую стоимость имущества предприятия. Как видно, значение этого
коэффициента меняется на протяжении рассматриваемого периода от -0,04 до
0,04. В 2014 году Пункт приема вторсырья «МЕТАЛЛ-НК» финансировалось
полностью за счет заемных средств. В 2016 году значение коэффициента
автономии стабилизировалось на уровне 0,04, то есть лишь 4% стоимости
имущества предприятия – это доля средств учредителей, остальная часть
финансируется за счет заемных средств. Этот коэффициент важен для
кредиторов предприятия, так как определяет степень их риска на вложенный в
предприятие капитал. Оптимальное значение коэффициента на уровне 0,5, у нас
же значение гораздо ниже, то есть предприятие зависимо от кредиторов.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
Кос= ( Ск- Ос)/ Оа (2)
где, Оа- оборотные активы
Кос 2014= (-3486-1940)/80184 = -0,07
Кос 2015 = (3156-1086)/107180 = 0,02
Кос 2016 = (3463-1386)/93108 = 0,02
Коэффициент обеспеченности текущей деятельности предприятия
собственными оборотными средствами показывает, какая часть оборотных
активов финансируется за счет собственных средств предприятия. На начало
периода этот коэффициент имеет отрицательное значение, так как собственных
оборотных средств предприятие не имело и вся деятельность финансировалась
за счет средств заемных. Далее значение коэффициента установилось около
52
0,02, то есть 2% оборотных активов финансируется за счет собственных
оборотных средств.
Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными оборотными
средствами
Коз= ( Ск- Ос)/ Оа) ( 3)
Коз 2014 = (-3486-1940)/80184 = -0,11
Коз 2015 = (3156-1086)/107180 = 0,06
Коз 2016 = (3463-1386)/93108 = 0,07
Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными оборотными
средствами показывает наличие собственным оборотных средств, необходимых
для обеспечения финансовой устойчивости предприятия. Величина этого
коэффициента должна быть больше или равна 0,1. На рассматриваемом
предприятии значение этого коэффициента находится в пределах нормы, хотя в
начале рассматриваемого периода его значение было отрицательным по
причине отсутствия собственных оборотных средств. В 2014 году значение
коэффициента сократилось на 17,8%, так как темпы роста запасов превысили
темпы роста собственных оборотных средств.
Км= (Ск- Ос)/ Ск (4)
Км 2014 = (-3486-1940)/-3486 = 1,56
Км 2015 = (3156-1086)/3156 = 0,66
Км 2016 = (3463-1386)/3463 = 0,60
Коэффициент маневренности показывает, какая часть собственных средств
предприятия вложена в наиболее мобильные активы. В 2014 году значение
коэффициента недостоверно, поскольку собственного капитала предприятие не