38
капитализирована. Значение этого показателя можно ощутимо варьировать в
зависимости от структуры капитала и отраслевой принадлежности
предприятия.
Коэффициент структуры долгосрочных вложений. Логика расчета
этого показателя основана на предположении, что долгосрочные ссуды и
займы используются для финансирования основных средств и других
капитальных вложений. Коэффициент показывает, какая часть основных
средств и прочих внеоборотных активов профинансирована внешними
инвесторами.
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств.
Характеризует структуру капитала. Рост этого показателя в динамике -
негативная тенденция, означающая, что предприятие все сильнее и сильнее
зависит от внешних инвесторов.
Коэффициент соотношения собственных и привлеченных средств. Как
и некоторые из вышеприведенных показателей, этот коэффициент дает
наиболее общую оценку финансовой устойчивости предприятия. Он имеет
довольно простую интерпретацию: его значение, например, равное 0,178,
означает, что на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы
предприятия, приходится 17,8 коп. заемных средств. Рост показателя в
динамике свидетельствует об усилении зависимости предприятия от
внешних инвесторов и кредиторов, т.е. о некотором снижении финансовой
устойчивости, и наоборот.
Не существует каких-то единых нормативных критериев для
рассмотренных показателей. Они зависят от многих факторов: отраслевой
принадлежности предприятия, принципов кредитования, сложившейся
структуры источников средств, оборачиваемости оборотных средств,
репутации предприятия и др. Поэтому приемлемость значений этих
коэффициентов, оценка их динамики и направлений изменения могут быть
установлены только в результате сопоставления по группам.
39
Оценка рентабельности. К основным показателям этого блока,
используемым в странах с рыночной экономикой для характеристики
рентабельности вложений в деятельность того или иного вида, относятся
рентабельность авансированного капитала и рентабельность собственного
капитала. Экономическая интерпретация этих показателей очевидна -
сколько рублей прибыли приходится на один рубль авансированного
(собственного) капитала.
Вывод:
под финансовым анализом понимается процесс, заключающийся в
идентификации, систематизации и аналитической обработке доступных
сведений финансового характера, результатом которого является
предоставление пользователю рекомендаций, которые могут служить
формализованной основой для принятия управленческих решений в
отношении данного объекта анализа.
Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять недостатки
в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового
состояния предприятия, его платежеспособности, ликвидности
результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия,
рентабельности.
40
Глава 2. Анализ финансового состояния организации ООО «М777»
2.1. Общая характеристика деятельности предприятия
Общество с ограниченной ответственностью «М777», именуемое в
дальнейшем «Общество» учреждено Решением участника действует в
соответствии с Гражданским Кодексом РФ, Федеральным законом
РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью», иными
нормативными актами Российской Федерации.
Полное фирменное наименование общества: Общество с
ограниченной ответственностью «М777».
Сокращенное фирменное наименование общества: ООО «М777».
Общество является юридическим лицом. Общество и создано без
ограничения срока действия. Общество имеет круглую печать, содержащую
полное фирменное наименование и указание на место нахождения общества.
Общество имеет обособленное имущество, самостоятельный баланс,
банковский счет, штампы и бланки со своим фирменным наименованием,
фирменную эмблему, товарный знак и другие средства индивидуализации,
может создавать филиалы и открывать представительства как на территории
Российской Федерации, так и за ее пределами.
Основной целью Общества является получение прибыли. Деятельность
общества направлен также на создание дополнительных рабочих мест, в том
числе лиц с пониженной трудоспособностью, сокращение безработицы,
развитие социальной инфраструктуры города и области.
Основными видами деятельности общества являются оказание
транспортно-экспедиционных услуг.
Основная сфера деятельности компании – автотранспортные перевозки
сборных грузов от 1 кг в пределах Уральского региона. Помимо
непосредственно услуг по транспортировке, компания предлагает услуги
страхования, охраны и сопровождения грузов, погрузочно-разгрузочные
41
работы, упаковку груза по специальным требованиям заказчика,
ответственное хранение груза на складе.
На данный момент компания успешно развивается, имеет высокие
прибыли, репутацию надежного партнера в области коммерческих
грузоперевозок и готова к дальнейшему расширению на рынке.
Системный продукт:
грузоперевозки;
погрузочно-разгрузочные услуги;
услуги упаковывания груза;
длительное хранение грузов;
страхование грузов;
охрана и сопровождение грузов.
Миссия ООО «М777»: «Быть устойчивым лидером и надежным
партнером на рынке коммерческих грузоперевозок Уральского региона и тем
самым содействовать развитию и росту бизнеса клиента, посредством
обеспечения быстрого и постоянного грузопотока».
Организационная структура представлена на рисунке 3.
Рисунок 3 - Организационная структура ООО «М777»
Генеральный директор
Бухгалтерия
Технический директор
Старший Бухгалтер
Отдел логистики
Механик
42
Структура организации – это логические взаимоотношения уровней
управления и функциональных областей, построенные в такой форме,
которая позволяет наиболее эффективно достигать целей организации.
Компания имеет линейно-функциональную организационную
структуру. Такая структура отличается высокой самостоятельностью и
ответственностью подразделений в вопросах максимизации прибыли и
завоевании позиций на рынке.
Рассмотрим полномочия должностных лиц и подразделений в ООО
«М777». Полномочия – ограниченное право использовать ресурсы
организации и направлять усилия некоторых ее сотрудников на
выполнение определенных задач. Полномочия делегируются должностью,
а не индивидуумом, который занимает ее в данный момент.
1. Генеральный директор – определяет миссию и стратегию
компании; устанавливает цели и задачи компании; осуществляет общую
координацию работы всей компании; определяет сегмент и
территориальный сектор рынка компании, ценовую политику, целевой
класс клиента и стратегических партнеров компании; формирует решение
о расширении и обновлении автопарка; формирует решение о
реорганизации и ликвидации компании; организует и координирует
процесс реорганизации компании; утверждает квартальные и годовые
отчеты бухгалтерии. Проводит рекламные компании и социологические
опросы; формирует отчеты о текущих тенденциях в сфере
грузоперевозок; производит исследование рынка, определяет средние
ценовые показатели и долю компании занимаемой на рынке.
2. Отдел логистики – планирует организацию грузопотока и
координирует работу автопарка. Включает в себя работу клиентского
отдела – заключает сделки с клиентами и оформляет договора;
консультирует потенциальных клиентов; разрешает конфликтные
ситуации и принимает жалобы клиентов. Помимо этого осуществляет
коммуникацию между автобазой и водителями на выезде; отвечает за
43
своевременное информирование о проблемах возникших с водителями и
грузом на маршруте.
3. Старший бухгалтер – рассчитывает стоимость ресурсов,
необходимых для осуществления планируемых целей и задач; регулирует
финансовые отношения с партерами и госучреждениями; осуществляет
налоговые и пенсионные отчисления; сводит бюджет компании;
обеспечивает отчисление заработной платы и премий сотрудникам
компании; осуществляет выявление и использование
внутрихозяйственных финансовых и кадровых ресурсов; определяет
уровень режима экономии в расходования денежных средств компании.
3. Бухгалтерия – осуществляет бухгалтерский учет в организации,
формирует необходимые документы по направлениям деятельности.
4. Технический директор – обеспечивает эффективное
функционирование компании; осуществляет обновление и расширение
автопарка; контролирует проведение грузовых перевозок и
ответственного хранения грузов; осуществляет связь со стратегическими
партнерами фирмы в области грузоперевозок.
5. Старший механик – формирует заказ на комплектующие и
расходные средства; проводит устранение неисправностей в работе
автотранспортных средств; следит за общим техническим состоянием
автопарка и осуществляет модернизацию автотранспортных средств (в
том числе внедрение нового оборудования); отвечает за безопасность
работы сотрудников техноструктуры.
Численность штатных сотрудников компании составляет – 72 человека:
генеральный директор; 5 диспетчеров; 64 водителя; 2 бухгалтера. Из них с
высшим профессиональным образование 12 человек, со средне-специальным
60.
Бизнес-процесс – цепочка действий по созданию ценности системного
продукта. Системным или корпоративным продуктом компании являются
транспортные услуги. Схема бизнес-процесса представлена на рисунке 2.2.
44
Рисунок 4 - Бизнес-процесс ООО «М777»
Консультирование
клиента по вопросам
предоставляемых
компанией услуг
Прием заявки
Выяснение точных
параметров груза,
места назначения и
предпочтительных
сроков
Уточнение условий,
касающихся
дополнительных услуг,
предоставляемых
компанией
Выбор вида
страхования груза и
страховой компании-
партнера
Заключение договора с
клиентом
Оплата услуг в
соответствии с
договором
Подтверждение
юридической
состоятельности
договора
Оформление
страхования груза, в
зависимости от
условий договора
Составление маршрута
с учетом условий
договора и
загруженности
автопарка
Прием груза
Оформление
необходимого числа
складских мест, в
зависимости от
условий договора
Проведение упаковки
груза, в соответствие с
условиями договора
Выделение
необходимого числа
сопровождающих лиц,
в зависимости от
условий договора
Оформление
транспортного листа
водителю
Погрузочно-
разгрузочные работы
Транспортировка груза
в пункт назначения
Передача груза
адресату и оформление
документов приема-
передачи
45
Бизнес-процессы могут быть основными и вспомогательными,
основные непосредственно переносят свою ценность и стоимость на
системный продукт, вспомогательные действуют в рамках организации в
целом и косвенно переносят свою ценность и стоимость на системный
продукт. Выясним, какие процессы являются основными, т.е. на каких этапах
происходит прирост добавочной стоимости транспортных услуг
предоставляемых компанией.
Добавочная стоимость появляется на следующих этапах:
1. Согласование со страховыми компаниями.
2. Использование складских помещений.
3. Упаковка груза.
4. Погрузочно-разгрузочные работы.
5. Охрана и сопровождение груза.
6. Транспортировка.
Функциональные области компании относятся к следующим
работам, которые выполняют подразделения компании для организации в
целом:
Маркетинг: изучение спроса, вопросов ценообразования и рекламы;
оценка ожидаемой прибыли и издержек; оценка занимаемой компанией
доли на рынке и ее конкурентоспособности.
Сбыт корпоративного продукта: планирование торговых операций;
деятельность, связанная с хранением и транспортировкой грузов;
организация обслуживания клиентов.
Транспортировка: планирование грузопотока; упаковка, погрузка,
разгрузка и транспортировка грузов.
Работа с кадрами: планирование, наем и размещение рабочей силы;
обучение операторов погрузочных машин, сотрудников техноструктуры;
обучение сотрудников культуре охраны труда; медицинский контроль
водителей и технического персонала; проведение курсов повышения
квалификации и корпоративных мероприятий.
46
Работа с клиентами: консультирование потенциальных клиентов;
обслуживание клиентов, как во время заключения договора, так и в
послепродажный период.
Планирование финансовых ресурсов: сокращение
непроизводительных расходов; мобилизация доходов; выявление и
использование внутрихозяйственных ресурсов; усиление режима
экономии в расходовании денежных средств.
Снабжение: горюче-смазочными материалами, расходными
средствами и комплектующими.
2.2. Оценка структуры имущества и источников его формирования
Оценка структуры имущества и источников его формирования
проведем с применением анализа актива баланса в таблицах 1-2.
Таблица 1 - Сравнительный
аналитический
баланс активов
предприятия за 2014-2015 гг.
Наименование
статей
баланса
Горизонтальный
анализ,
тыс.р.
Вертикальный
анализ, %
2014
2015
изм.
на н.г.
на к.г.
изм.
Внеоборотные
активы
Основные
средства
32672
33405
733
26,10%
27,90%
1,79%
Отложенные
налоговые
активы
200
391
191
0,16%
0,33%
0,17%
Итого
по
разделу 1
32872
33796
924
26,26%
28,22%
1,96%
Оборотные
(текущие)
активы
63802
56303
-7499
50,97%
47,02%
-3,95%
Запасы
63802
56303
-7499
50,97%
47,02%
-3,95%
НДС
294
320
26
0,23%
0,27%
0,03%
Дебиторская
задолженность
23826
16412
-7414
19,04%
13,71%
-5,33%
Финансовые
вложения
84
56
-28
0,07%
0,05%
-0,02%
Денежные
средства
4116
12773
8657
3,29%
10,67%
7,38%
Прочие
оборотные
активы
173
82
-91
0,14%
0,07%
-0,07%
Итого
по
разделу 2
92295
85946
-6349
73,74%
71,78%
-1,96%
Баланс
125167
119742
-5425
100,00%
100,00%
0,00%
47
Выводы: анализируя таблицу отметим, что в период 2014-2016 гг.
валюта баланса предприятия выросла на 45774 тыс. руб., что говорит об
увеличении предприятием масштабов своей деятельности.
При этом наибольший рост наблюдался по оборотным активам,
которые выросли в рассматриваемом периоде на 45056 тыс. руб., а
внеоборотные – на 588 тыс. руб. При этом отметим, что оборотные средства
составляют наибольшую долю в активах предприятия – свыше 70% в 2014
году и свыше 80% на конец 2016 года.
Таблица 2 - Сравнительный аналитический баланс активов
предприятия за 2015-2016гг.
Наименование
статей баланса
Горизонтальный
анализ, тыс.р.
Вертикальный анализ, %
2015
2016
изм.
на н.г.
на к.г.
изм.
1.Внеоборотные
активы
Основные средства
33405
32944
-461
27,90%
19,27%
-8,63%
Отложенные
налоговые активы
391
516
125
0,33%
0,30%
-0,02%
Итого по разделу 1
33796
33460
-336
28,22%
19,57%
-8,65%
2.Оборотные
(текущие) активы
Запасы
56303
44765
-
11538
47,02%
26,19%
-
20,83%
НДС
320
130
-190
0,27%
0,08%
-0,19%
Дебиторская
задолженность
16412
34407
17995
13,71%
20,13%
6,42%
Финансовые
вложения
56
53
-3
0,05%
0,03%
-0,02%
Денежные средства
12773
58074
45301
10,67%
33,97%
23,31%
Прочие оборотные
активы
82
52
-30
0,07%
0,03%
-0,04%
Итого по разделу 2
85946
137351
51405
71,78%
80,35%
8,57%
Баланс
119742
170941
51199
100,00%
100,00%
0,00%
Данное обстоятельство, а также тот факт что в 2015 году наибольшую
долю в оборотных активах предприятия составляли запасы – 47,02% на конец
года, а в 2016 году денежные средства – 33,97% на конец года,
свидетельствует о росте ликвидности баланса предприятия.