4
ОГЛАВЛЕНИЕ
ВВЕДЕНИЕ……………………………………………………………………….4
ГЛАВА 1. Предприятие и кредитование в условиях рыночной
экономики
1.1. Предприятие как хозяйствующий субъект рыночной экономики………..6
1.2. Виды кредитов. Субъекты и объекты кредитования…………………......10
1.3. Понятие и показатели кредитоспособности ……………………….20
ГЛАВА 2. Кредитная политика и их роль в деятельности предприятия
2.1. Кредитная политика…...…………………….............................................23
2.2. Анализ финансовой устойчивости хозяйствующего субъекта ОАО
«Йошкар-олинская кондитерская фабрика».……………………………27
2.3. Анализ платежеспособности ОАО «Йошкар-олинская кондитерская
фабрика»…..……………………………………………………………….46
2.4. Оценка и анализ ликвидности ОАО «Йошкар-олинская кондитерская
фабрика»...…………………………………………………………………55
ГЛАВА 3. Кредитоспособность хозяйствующих субъектов и проблемы
его оценки
3.1. Кредитоспособность хозяйствующих субъектов……….………………66
3.2. Организационно - экономические проблемы оценки
кредитоспособности хозяйствующего субъекта………………………..70
3.3. Анализ кредитоспособности ОАО «Йошкар-олинская кондитерская
фабрика»…..……………………………………………………………….73
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ………………………………………………………………...77
5
ИСПОЛЬЗУЕМАЯ ЛИТЕРАТУРА…………………………………………79
ВВЕДЕНИЕ
Вступление России в рынок в значительной мере связано с реализацией
потенциала кредитных отношений. Поэтому одним из обязательных условий
формирования рынка является коренная перестройка денежного обращения и
кредита. Главная задача реформы максимальное сокращение
централизованного перераспределения денежных ресурсов и переход к
преимущественно горизонтальному их движению на финансовом рынке.
Создание финансового рынка означает принципиальное изменение роли
кредитных институтов в управлении народным хозяйством и повышение
роли кредита в системе экономических отношений.
Переход России к рыночной экономике, повышение эффективности ее
функционирования, создание необходимой инфраструктуры невозможно
обеспечить без использования и дальнейшего развития кредитных
отношений.
Кредит стимулирует развитие производительных сил, ускоряет
формирование источников капитала для расширения воспроизводства на
основе достижений научно-технического прогресса. Без кредитной
поддержки невозможно обеспечить быстрое и цивилизованное становление
хозяйств, предприятий, внедрение других видов предпринимательской
деятельности на внутригосударственном и внешнем экономическом
пространстве.
Управление рисками является основным в банковском деле. Хотя
первоначально банки только принимали депозиты, они быстро созрели, став
посредниками при передаче средств, тем самым приняв на себя другие риски,
например кредитный. Кредит стал основой банковского дела и базисом, по
которому судили о качестве и о работе банка. Особого внимания заслуживает
6
процесс управления кредитным риском, потому что от его качества зависит
успех работы банка. Исследования банкротств банков всего мира
свидетельствуют о том, что основной причиной явилось низкое качество
активов. Ключевыми элементами эффективного управления являются:
хорошо развитые кредитная политика и процедуры; хорошее управление
портфелем; эффективный контроль за кредитами; и, что наиболее важно:
хорошо подготовленный для работы в этой системе персонал.
Принятие рисков - основа банковского дела. Банки имеют успех только
тогда, когда принимаемые риски разумны, контролируемы и находятся в
пределах их финансовых возможностей и компетенции. Активы, в основном
кредиты, должны быть достаточно ликвидных для того, чтобы покрыть
любой отток средств, расходы и убытки при этом обеспечить приемлемый
для акционеров размер прибыли. Достижение этих целей лежит в основе
политики банка по принятию рисков и управлению ими.
Цель выпускной квалификационной работы – изучить теорию по
оценке кредитоспособности ОАО «Йошкар-олинская кондитерская фабрика»
- как предприятие - клиент с помощью анализа делового риска, а также
создать программу, автоматизирующую процесс оценки
кредитоспособности.
Объект исследования – акционерное общество «Йошкар-олинская
кондитерская фабрика» как предприятие заемщик. Предмет исследования –
деятельность акционерного общества «Йошкар-олинская кондитерская
фабрика».
Теоретической и методологической основой исследования служат
теоретические положения и методологические подходы отечественных и
зарубежных ученых. Оно опирается также на материалы, предоставленные
Акционерным обществом «Йошкар-олинская кондитерская фабрика».
7
Структура и объем выпускной квалификационной работы. Логика
исследования определяет структуру работы. Она состоит из введения, трех
глав, заключения, списка использованной литературы.
ГЛАВА 1. Предприятие и кредитование в условиях
рыночной экономики
1.1. Предприятие как хозяйствующий субъект рыночной
экономики.
Современная рыночная экономика представляет собой сложный
механизм взаимодействия спроса и предложения, а в конечном счете,
производителей и покупателей. Он состоит из большого числа
разнообразных производственных, финансовых, коммерческих и
информационных структур, взаимодействующих в рамках принятого в
стране правового законодательства.
Основные субъекты хозяйственной деятельности в рыночной
экономике – домашние хозяйства, предприятия и государственные
учреждения.
Домашние хозяйства (домохозяйства) как экономический образ
средней семьи представляют собой условную единицу, с одной стороны,
потребительской сферы, с другой – владельцев экономических ресурсов.
Предприятия и государственные учреждения – структурные
составляющие второй главной сферы человеческой деятельности в области
экономики (сферы деловой активности людей).
Платежи, которые производят предприятия за экономические ресурсы
(труд, капитал, предпринимательские способности) представляют собой
себестоимость производимой продукции (издержки предприятия). Но
одновременно эти же платежи, составляющие заработную плату, процент и
прибыль в домохозяйстве, представляют собой потоки, поставляющие эти
ресурсы.
8
В процессе расходования денежного дохода домохозяйства выражают
свой спрос на необходимые им товары и услуги.
Взаимное воздействие этих услуг и предложения предприятий
определяют цены на продукты и услуги. С точки зрения предприятий,
потребительские расходы на товары и услуги образуют доходы от
реализации ими этих товаров и услуг.
Следует учесть, что домохозяйства и предприятия выступают на двух
рынках: ресурсном и рынке продуктов. При этом каждый раз они
оказываются на противоположных сторонах. На ресурсном рынке
предприятие выступает на стороне спроса, то есть как покупатель, а
домохозяйства как владельцы ресурсов – на стороне предложения, то есть
как поставщик. На рынке продуктов (нижняя часть схемы) они меняются
местами: домохозяйства оказываются на стороне спроса, а предприятия – на
стороне предложения.
На потребительском рынке между предложением предприятий и
спросом домохозяйств на определенные товары и услуги осуществляется
взаимодействие классического типа: цены на них формируются после
производства товаров. При этом предприятие в значительной степени
подвержено риску недополучить прогнозируемый доход, даже заинтересовав
покупателя более низкими ценами или льготами или через интенсивную
рекламу.
В отличие от потребительского рынка основная масса покупок
государства осуществляется через систему «государственного заказа». Тогда
цена на продукты и услуги может быть установлена до их производства. В
этом случае риск предприятий минимален, так как можно заранее оговорить
цены, число и условие поставок. Вместе с тем госучреждения могут
производить покупки товаров, как на рынке продуктов, так и на рынке
9
ресурсов. Например, это могут быть канцелярские товары, компьютеры,
продовольственные и промышленные товары для армий, войск МВД и др.
Термин «государственное регулирование» значительно шире в
современной социальной - ориентированной рыночной экономике термина
«государственный заказ». Государство, в первую очередь, через
правительственные организации:
-борется с монополизмом и инфляцией и за чистоту окружающей
среды;
-изменяет распределение доходов и регулирует экономическую
активность;
-выполняет функции стабилизации экономики;
-осуществляет систему трансфертных платежей.
Возникновение и функционирование рынка, в рамках которого
осуществляется кругооборот ресурсов, дохода и продуктов, возможно при
наличии ряда условий. Важнейшие из них:
а) общественное разделение труда, которое неизбежно приводит к
обмену продуктами и услугами;
б) экономическая обособленность производителей, как непременное
условие эквивалентного обмена;
в) свобода предпринимательской деятельности.
Все субъекты хозяйственной деятельности во взаимосвязи составляют
единое целое экономического механизма общества. Однако можно отметить
большую роль в нем такой составляющей как «предприятия», поскольку
эквивалентный рыночный обмен возможен лишь при наличии
произведенных продуктов и услуг. Отсюда появляется необходимость более
детального изложения особенностей образования и функционирования
предприятий.
10
Предприятия могут существовать как в условиях рыночной экономики,
так и централизованно - управляемой. Поэтому можно выделить признаки,
определяющие предприятия, как независимые, так и зависимые от
экономической системы (табл.1.1).
На каждом предприятии производственные факторы (ресурсы,
человеческий труд) должны взаимодействовать друг с другом, чтобы
обеспечить выпуск продукции. При этом в любом случае предприятие
функционирует в условиях ограниченных производственных ресурсов.
Поэтому в соответствии с экономическим признаком предприятие может
регулировать свои результаты:
1
а) максимизировать – при заданном объеме производственных
ресурсов должен быть, достигнут наибольший выпуск продукции;
б) минимизировать – определенный объем выпуска продукции должен
быть реализован при наименьшем расходовании производственных ресурсов;
в) оптимизировать – затраты и результаты находятся в определенном
оптимальном сочетании.
Таблица 1.1
Основные признаки, определяющие предприятие
Признаки, определяющие предприятие
Независящие
от экономической
системы
Зависящие от экономической системы
Рыночная экономика
Централизованная –
управляемая экономика
Использование
производственных
факторов
Автономность
Подчиненность
центральному
органу
Экономичность
Прибыльность по
фактическому резу-ту
Выполнение плана любой
ценой
Частная собственность
Общественная собственность
1
Зайцев, Н. Л. Экономика промышленного предприятия: Учебник / Н.Л. Зайцев ...—Москва: ИНФРА-
М, 2018. — 224 с.
.
11
Финансовое
равновесие
Рыночная цена
Государственная цена
Избыток рабочей силы
Недостаток рабочей силы
Любое предприятие должно быть в состоянии финансового
равновесия: своевременно выполнять свои платежные обязательства перед
бюджетом, работниками и поставщиками материальных ресурсов.
В табл. 1.1 показаны факторы, определяющие предприятие в условиях
централизованно-управляемой экономики: подчиненность центральному
органу, обязательное выполнение плана любой ценой, установление
государственной цены, по которой готовый продукт будет реализован.
Безусловно, это возможно лишь при основополагающей роли общественной
собственности.
В рыночных условиях предприятие в значительной степени автономно
ориентируется на спрос потребителя, увязывает ресурсы с требованиями
рынка, реализуя свою продукцию по рыночным, а не по государственным
ценам. В этих условиях преобладающей формой собственности является
частная и коллективная.
1.2. Виды кредитов. Субъекты и объекты кредитования
Кто является субъектом кредитования? Прежде чем ответить на этот
вопрос, необходимо определиться, о каком кредитовании идет речь. Здесь
необходимо учесть форму кредита. В зависимости от того, кто является
заемщиком, к формам кредита обычно относят:
2
1) государственная форма кредита, когда государство берет кредит на
конкретный срок и на определенных условиях;
2) хозяйственная (коммерческая) форма кредита, когда в кредитные
отношения вступают поставщик, разрешающий отсрочку платежей, и
2
Банковское дело. Управление и технологии: Учебник / Под ред. А.М. Тавасиева. - М.: ЮНИТИ, 2017. -
671c.
12
покупатель, выписывающий вексель как обязательство заплатить за
полученный товар через определенный период; в современном хозяйстве
предприятия предоставляют друг другу не только товарный, но и, главным
образом, денежный кредит:
3) гражданская (личная) форма кредита, когда непосредственными
участниками кредитной сделки являются физические лица;
4) международная форма кредита, когда одним из участников
кредитных отношений выступает зарубежный субъект.
Помимо данных форм кредита, вносящих в организацию кредитных
отношений свои заметные особенности, в их классификации выделяется
банковский кредит — как основная форма современного кредита. Именно о
нем мы и будем вести речь.
Итак, кто же может быть субъектом (получателем) банковского
кредита? Субъектом кредитования с позиции классического банковского
дела являются юридические либо физические лица, дееспособные и
имеющие материальные или иные гарантии совершать экономические, в том
числе кредитные сделки.
Заемщиком при этом может выступить любой субъект собственности,
внушающий банку доверие, обладающий определенными материальными и
правовыми гарантиями, желающий платить процент за кредит и возвращать
его кредитному учреждению.
Субъект получения ссуды может быть самого разного уровня, начиная
от отдельного частного лица, предприятия, фирмы вплоть до гocyдарства. До
перехода нашего хозяйства к рыночной экономике предприятия и
организации при этом делились главным образом в отраслевом разрезе:
промышленные, сельскохозяйственные, строительные предприятия,
торговые, заготовительные, снабженческо-сбытовые организации.
13
Постепенно, однако, от данного критерия отказались, и в настоящее время в
основном публикуется статистика по следующим субъектам кредитования:
• предприятия и организации;
• физические лица;
• другие банки.
Разделение кредитов по субъектам их получения порождает еще одно
понятие классификации в системе кредитования — вид кредитов. Вид
кредитов отображает совокупность свойств, которые характерны для той или
иной конкретной кредитной сделки в экономическом и организационном
отношении. Экономические свойства кредитной сделки — это свойства
самого кредита, они едины (возвратность, платность). Организационные
свойства в каждом отдельном случае могут различаться— порядок выдачи и
погашения ссуд может быть иным. В соответствии с упомянутой отраслевой
направленностью особо могут выделяться промышленные, торговые,
межбанковские кредиты. В США в системе классификации ссуд особо
выделяются сельскохозяйственные кредиты.
В каждом отдельном случае виды кредитов могут иметь свою
инструкцию, регламентирующую порядок их выдачи и погашения. Особым
технологическим порядком отличаются и межбанковские ссуды.
Виды кредитов различаются не только по субъектам их получения, но
и по другим критериям. К ним относятся:
• связь кредита с движением капитала;
• сфера применения кредита;
• срок кредита;
• платность кредита;
• обеспеченность кредита.
По связи кредита с движением капиталов его можно разделить на
два типа: ссуду денег и ссуду капитала. Ссуда денег связана, как правило, с