Т абл и ц а 2.3
ФЦП портфеля проектов
%
завер
шения
Наименование проектов
и работ
Превыше
ние
сроков
договора
План.
начало
Факт.
начало
План.
окончание
Факт.
окончание
Название
ресурсов
67 Портфель проектов на
2015г.
06.05.
2017
06.05.
2017
25.04.
2018
30.01.
2018
51 1.Портфель проектов
капитального ремонта
15.12.
2017
15.12
2017
30.01.
2018
30.01.
2018
69
1.1.Волготрансгаз
06.03.
2017
06.03.
2017
13.09.
2018
052.10.
2018
62
1.1.1.Подготовительные
работы
06.03.
2017
06.03.
2017
28.04.
2018
24.06.
2018
100
1.1.1.1.Выдача
технического задания
06.03.
2017
06.03.
2017
15.03.
2018
15.03.
2018
Заказчик
100
1.1.1.2.Разработка
проектно-сметной
документации
•
16.03.
2017
20.03.
2017
31.03.
2018
15.04.
2018
ПСБ головного
офиса
100
1.1.1.3.Подготовка
договора и
согласование
•
03.04.
2017
14.04.
2017
10.04.
2018
02.06.
2018
Заказчик; НН
Нижегородский
филиал
3
1.1.1.4.Заключение
договора
•
11.04.
2017
26.04.
2017
28.04.
2018
22.06.
2018
Заказчик; НН
Нижегородский
филиал
Причем, если фактические данные по некоторым проектам
отсутствуют, то вместо даты ставится признак «нет данных» (НД).
Функционально-целевой план (ФЦП) портфеля проектов представляет собой
достаточно объемный документ, работать с которым без привлечения
специальных программных средств практически невозможно. В среде УП
имеется набор инструментов, позволяющих упростить работу с объемными
планами. В частности, в таблице 2.3 цветными «сигналами» отмечаются те
работы, по которым превышены плановые сроки их выполнения. Например,
«Разработка проектно-сметной документации» по плану должна была
завершиться 31.03.18, а фактически завершилась 15.04.18. По этой работе в
системе автоматически сформирован сигнал, указывающий на возникшее
превышение планового срока. При этом следует отметить, что если данная
работа оказалась на критическом пути, то сроки завершения других работ и
проекта в целом также могли сдвинуться в сторону увеличения. А это, в свою
очередь, могло повлиять на другие проекты через совместно используемые
48
ресурсы. Помимо указанной информации в отчет включены ресурсы,
задействованные в проектах. В качестве ресурсов в приведенных фрагментах
ФЦП нашли отражение: заказчик, проектно-сметное бюро (ПСБ) головного
офиса (г. Москва); центр прибыли, находящийся в Нижнем Новгороде,
относящаяся к нему бригада, а также находящиеся под контролем
менеджмента центра прибыли ключевые материальные ресурсы - экскаватор,
бульдозер и др.
Таблица 2.4
Планируемый и освоенный объемы работ
Наименование Число
ниток
Сумма по
заключенным
договорам,
тыс.руб.
Освоенный
объем,
тыс.руб.
Название ресурсов
Портфель проектов на 2018г. 939 734046,83 264424,59
1.Портфель проектов капитального
ремонта
50 345693,79 127950,68
1.1.Волготрансгаз
2 5509,45 3306,07
1.1.1.Подготовительные работы
0 112 128
1.1.1.1. Выдача технического
задания
0 0 0 Заказчик
1.1.1.2.Разработка проектно
сметной документации
0 97 112
ПСБ головного
офиса
1.1.1.3.Подготовка договора и
согласование
0 9 11 Заказчик; НН
Нижегородский
филиал
1.1.1.4.Заключение договора
0 6 5 Заказчик; НН
Нижегородский
филиал
Второй фрагмент ФЦП (таблица 2.4) отражает планируемые и
фактические объемы заказов в денежном выражении по выполнению
отдельных проектов и портфеля в целом.
Приведенные суммы по заключенным договорам и плану отличаются
из-за того, что не все проекты «расписаны» и попали в ФЦП. Освоенный
объем определяется суммами выполненных и закрытых заказчиками
договоров.
Отдельные виды проектов (например, диагностика или капитальный
ремонт) во многом подобны по своей структуре и могут быть объединены в
группы, по которым ФЦП будет мало отличаться при переходе от одного
49
проекта к другому. В системе существуют механизмы создания типовых
шаблонов планов проектов. Типовой шаблон включает в себя состав и
трудоемкость работ типового проекта, и распределенные по ним ресурсы.
Все это существенно снижает уровень требуемой квалификации
менеджеров при составлении предварительных планов и, как правило, в
несколько раз сокращает общее время планирования работ.
Некоторые менеджеры предпочитают работать с графиками. В таблице
2.5 приведен пример графического представления плана портфеля проектов.
Таблица 2.5
Диаграмма Ганта портфеля проектов
___________
Наименование
___________
Е е . 4 , 2 0 0 5 Е е . 1 , 2 0 0 6 Е е . 2 , 2 0 0 6 Е е . 3 , 2 0 0 6 Е е . 4 , 2 0 0 6 Е е . 1, 2 0 0 7 Е е . 2 . 2 0 0 7
Портфель проектов на 2018г.
______
1 .Портфель проектов
капитального ремонта
____________
^
1.1 .Волготрансгаз
________________
1.1.1 .Подготовительные работы
1.1.1.1. Выдача технического
задания
_________________________
1.1.1.2. Разработка проектно
сметной документации
1.1.1.3. Подготовка договора и
согласование
____________________
1.1.1.4,Заключение договора
_______________
Все операции по планированию сроков, длительностей и требуемой
трудоемкости работ могут осуществляться также и в данном представлении.
Как и в табличных отчетах, на графиках можно отобразить практически все
данные о проекте, содержащиеся в компьютере. В приведенном примере
нашли отражение следующие факты: процент завершения работ; даты начала
и окончания работ; линия отклонения сроков выполнения работ от даты
составления отчета (дата составления отчета установленная на 17.08.18).
Линия отклонения помогает менеджеру мгновенно обнаружить отставание
или опережение фактического хода выполнения работ от плановых. И
наконец, «плюсики», стоящие впереди наименований работ, обозначают то,
что под ними скрыты более мелкие работы.
Щ Портфель проектов С
УУ Портфель проектов к
П В о иго Франс г аз
50
Из системы могут быть получены другие отчеты с информацией,
необходимой для всех уровней менеджмента. Объем представляемой
информации ограничивается удобством работы менеджера за экраном
компьютера и потребностями вывода отчетов на бумажный носитель.
Фактически для каждого менеджера, участвующего в процессе управления
проектами, создается свой пульт, позволяющий ему как отслеживать, так и
управлять проектами.
2.3. Управление ресурсами проектов и портфелей проектов
Под ресурсом понимается материальный объект, при отсутствии
которого работа будет задержана в выполнении или вообще завершена.
Различают трудовые, материальные и финансовые ресурсы. В настоящем
разделе будут рассматриваться только трудовые и материальные ресурсы.
Трудовые ресурсы являются возобновляемыми и непосредственно
влияют на длительность выполнения работы (работники и механизмы
предприятия); материальные ресурсы являются потребляемыми (инертные
материалы, используемые устройства, горюче-смазочные материалы и др.).
В виду ограниченности трудовых и материальных ресурсов, большого
числа проектов, одновременно претендующих на них, и высокой
динамичности процессов эффективное управление ими становится очень
сложной задачей. До внедрения системы управления проектами на
предприятии данная задача обычно решалась в локальном варианте,
используя опыт и интуицию специалистов, что сопровождалось потерями. В
результате перехода менеджмента предприятия на принципы управления
проектами возникли дополнительные возможности по управлению
ресурсами;
- гибкость в управлении временем использования трудовых ресурсов,
выделяемых на отдельные проекты и работы (объединение ресурсов в
группы и работа с группами, задание календаря доступности ресурсов на
51
всем жизненном цикле проекта, обеспечение возможностей работы с одним и
тем же ресурсом в различных проектах и др.);
- автоматическое исключение перегрузки ресурсов (выравнивание
загрузки производится с учетом приоритетов проектов, возможностей
приостановки или перемещения работ, не находящихся на критическом пути
и др.);
- предоставление менеджменту всесторонней информации об
использовании ресурсов в рамках портфеля проектов.
Приведем для примера. График загрузки бригады Нижегородского
филиала, выполняющего работы по капитальному ремонту ППМГ (рис. 2.3.).
Рис.2.3. Загрузка бригады Нижнегородского филиала, выполняющей работы по
капитальному ремонту
52
Как видно из приведенных рисунков, загрузка ресурсов весьма
неравномерная. В период с конца августа по октябрь 2017г. бригада
перегружена работой. В то же время в другие периоды она либо
недогружена, либо простаивает. Факт перегрузки отображается в системе
красным цветом.
И таблицу трудоемкостей по выполнению проектов подводно
технических работ бригадами филиала (рис.2.4).
Филиал-бригада
3 кв.
2017
4 кв. 1 кв. 2 кв. 3 кв.
2017 2018 2018 2018
4 кв.
2018
1 кв.
2019
2 кв.
2019
Не назначен
1-Бригада по КР1(Соболев)
НН-Бри гада по КР2(Крылов)
НН-Бригада по ВД1(Кишковскмй)
НН-Бригада по ВО(Красильников)
ТО М -Бри гад а п о КР 1(К он ова ло в)
ТОЛ Бригада по ВО(мас¥ер Салихов)
ТОЛ-Бригада по КР1 (Давыдов)
ТОЛ-Бригада по КР2(Ряснянский)
АСТ-Бригада по КР2(Каримов)
ДОН-Бригада по ВО(Земляной)
ДОН-Бригада по КР(Рыбцов)
СУБПОДРЯД
Ю ГР- Бри гада по ВО (мастер Луговых А.А.)
Ю ГР-Бри гада по В02(Вяткин)
АСТ-Бригада по В01 (Калинин)
РДЦ-Бригада по КР (прорао М уранов С.И.)
РДЦ-Бригада по ВО (прораб Аджари Ю.Х.)
АСТ-Бригада по КР1 (Перепечкин)
ACT-Баржа-п л отладка гЛпБООтн
Вол-Бригада по КР (мастер Ермоленко Н И.)
+ ПОБригада по ВО (прораб Аорамов)
176ч
516,57ч 464ч
184ч
760,63ч
191,37ч
72ч 672ч 512ч 480ч 104ч
1 504ч
16 699,7ч
1 372,3ч
176ч
104ч 544ч 48ч
1 384ч
704ч
640ч
88ч
2 392,55ч 1 419,12ч 1 156,3ч 16ч
44ч
398ч
584ч
339,2ч
256ч 184ч
216ч
424ч
216ч
296ч
176ч
128ч
520ч
466,4ч
176ч
48ч 520ч
170,4ч
2924 3904 375ч
0ч
320ч
200ч
320ч
976ч
426,67ч
1 720ч 3 976ч 4 424ч
218,53ч 518ч
128ч
383ч
24ч
412ч 262ч
159ч
397ч
200ч 130,67ч
0ч
16ч
Рис. 2.4. Трудоемкости (в часах), расходуемые бригадами на выполнение
проекта
По рассматриваемому плану в 3-м квартале бригада существенно
превысила свою трудоемкость (в определенные периоды превышение
составило 100%). Проблема снижения загрузки конкретного ресурса состоит
в том, что просто подключить к выполняемой работе другие ресурсы и тем
самым снизить загрузку указанной бригады часто не представляется
возможным. Это обусловлено тем, что в данный момент могут отсутствовать
свободные ресурсы или перемещение дополнительных бригад с других
объектов приведет к нарушению сроков их выполнения.
53
Используя механизм выравнивания загрузки ресурсов, заложенный в
Microsoft Project, удается существенно упростить задачу и ускорить поиск
приемлемого варианта загрузки ресурсов. Отметим, что при отсутствии
работы по проектам, бригады направляются на выполнение других видов
деятельности (в ФЦП это не отражено).
54
Глава 3. Экономическая оценка проектов и портфелей
проектов
3.1. Расчет показателей проекта
Экономическая оценка проектов производится при подготовке
материалов для участия в тендерах и заключения договоров, при
планировании, а также по результатам фактического выполнения проектов и
закрытия работ у заказчика. На фазе подготовки к участию в тендере и
заключения договора производится экспресс оценка коммерческой
эффективности проекта, включающая определение требуемого объема и
сроков выполнения работ, составление предварительной сметы проекта и
проведение оценки его коммерческой эффективности. Под коммерческой
эффективностью понимается создание положительной чистой приведенной
стоимости (NPV) в результате реализации проекта и положительного
свободного потока денежных средств. Помимо этого, рассчитываются и
другие показатели, в частности, экономическая добавленная стоимость
(EVA), индекс доходности (IC) и т.д. По рассчитанным показателям
принимается решение об участии
Общества в тендере и последующего заключения договора с
заказчиком на выполнение ПТР.
Формулы расчета приведенных показателей общеизвестны29. Поэтому
дадим их без детальных комментариев.
29 Лимитовский М.А. Инвестиционные проекты и реальные опционы на развивающихся рынках -М ., Дело,
(3.1)
2014
55
где
N - число периодов, на которые оценивается проект;
C F - чистый денежный поток, генерируемый проектом на интервале n;
Е - норма дисконта, определяется из альтернативных доходов
инвестированного в проект капитала.
EVA = (Re-C)'(l-J) - W A C C I (3.2)
где
Re - выручка, которую получит предприятие в результате реализации
проекта;
С - операционные затраты на проект;
Т - налог на прибыль;
WACC - средневзвешенная стоимость капитала предприятия30;
I - инвестированный в проект капитал.
1C = 1 + —
1
(3.3)
где
в числителе дана чистая приведенная стоимость реализации проекта, а
в знаменателе - инвестированный в проект капитал.
Рассмотрим конкретный пример оценки проекта капитального ремонта
по приведенным показателям (данные условные, однако порядок величин
сохранен близким к реальным значениям). Будем считать, что выручка от
проекта (Re) составила 10 млн. руб., а затраты (С) - 6 млн. руб. (без НДС).
Усредненное значение инвестированного капитала в данный проект равно 2
млн. руб., а средневзвешенная стоимость капитала (WACC), принятая на
предприятии, равна 16%. Проект реализуется в течение трех кварталов,
30 Бригхэм Ю.Ф., Эрхардт М.С. Финансовый менеджмент 10-е изд. -СПб., Питер, 2015.
56
норма дисконта (E) принята равной 9%. Оплата работ заказчиком
производится в конце третьего квартала (по завершению работ). Результаты
расчета показателей проекта приведены в таблице 3.1
Таблица 3.1
Показатели проекта (тыс. руб.)
Наименование
показателя
1 кв. 2 кв. 3 кв. По проекту в
целом
Чистая
операционная
прибыль
-2000 -2000 7040 3040
NPV
2 716
EVA -2080 -2080 6960 2800
IC
2,4
Таким образом, проект эффективный и может быть принят к
реализации.
Важным не часто применяемым российскими компаниями показателем,
характеризующим с точки зрения стоимости бизнеса предприятие, является
экономическая добавленная стоимость (EVA). Рассчитанные значения EVA
для проекта приведены в таблице 4. Как видим, в 1-ом и 2-ом кварталах EVA
имеет отрицательные значения, что свидетельствует о том, что по данному
проекту в эти периоды предприятие потеряло стоимость в сумме 4160 тыс.
руб. за счет затрат на проведение капитального ремонта и стоимости
задействованных в работах основных средствах. В 3-м квартале произведен
расчет с заказчиком за выполненные работы, в результате чего получена
стоимость в 6 960 тыс. руб. Таким образом, реализация проекта добавила
стоимость предприятия 2 080 тыс. руб.
Применение экономической добавленной стоимости обладает двумя
главными преимуществами особенностями, которые исключительно полезны
для финансовых менеджеров, управляющих проектами, портфелями
проектов и предприятиями.
Во-первых, при оценке и сравнении эффективности отдельных
проектов важно учитывать не только текущие затраты, понесенные на его
57