3
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………….
3
Глава 1. Теоретические основы международной валютной системы…...
7
1.1 Понятие международной валютной системы, ее основные элементы…
7
1.2 Эволюция международной валютной системы…………………………
14
Глава 2. Тенденции развития международной валютной системы................
25
2.1 Анализ мировой валютной системы………………………………………
25
2.2 Особенности валютного регулирования в РФ…………………………..
38
2.3 Анализ динамики валютного курса в Российской Федерации………….
44
Глава 3. Проблемы и направления развития международной валютной
системы………………………………………………………………………….
50
3.1 Проблемы мировой валютной системы…………………………………..
50
3.2 Оптимизация мировой валютной системы………………………………
53
3.3 Прогноз развития мировой валютной системы и российского рубля….
60
ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………..
64
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ………………………….
67
ПРИЛОЖЕНИЯ…………………………………………………………………
72
4
ВВЕДЕНИЕ
Мировая валютная система имеет важное значение в мирохозяйственных
связей. Она является исторически сложившейся формой организации
международных денежных отношений, закрепленной межгосударственными
договоренностями.
Международные валютные отношения возникают тогда, когда деньги
начинают функционировать в международном обороте. Формы мировых денег
с течением времени менялись, изменялись и условия международных расчетов.
Одновременно возрастала значимость системы мирового денежного обращения
и повышалась степень ее относительной самостоятельности. Вслед за этим
наступает период, когда валютная система в определенных пределах
соответствует условиям и потребностям экономики. Это ведет к относительно
эффективному использованию этой системы. Однако эта относительная
стабильность не исключает возникновения локальных кризисов всей системы.
Валюта - это общее название денежной единицы разных стран,
обязательной для приема в уплату за товары и услуги, покупаемые на
территории данной страны. В каждой стране существует своя денежная
единица - рубль, доллар и т.п., которая устанавливается законом. Деньги,
используемые в международных экономических отношениях, становятся
валютой.
В настоящее время большинство государств мира используют
собственную национальную валюту. Однако необходимость осуществления
внешнеэкономических связей создает определенные сложности, если данная
страна производит свои расчеты на своей территории только в национальной
валюте.
Таким образом, мировая валютная система представляет собой
совокупность способов, инструментов и межгосударственных органов, с
помощью которых осуществляется платежно-расчетный оборот в рамках
мирового хозяйства. Ее возникновение и последующая эволюция отражают
5
объективное развитие процессов интернационализации капитала, требующих
адекватных условий в международной денежной сфере.
Закономерности развития валютной системы определяются развитием
национального и мирового хозяйства и их этапами, где в основе всегда
воспроизводственный критерий. Данный критерий проявляется в
периодическом несоответствии принципов мировой валютной системы
и изменениями в структуре мирового хозяйства, а еще в расстановке сил
между его основными центрами. В этой связи, кризисы мировой валютной
системы сопровождаются валютными противоречиями, нарушением ее
функционирования в сфере мировой торговли и международных
экономических отношений.
Соотношение сил в мире на современном этапе высветило проблемы
валютной системы на новый уровень. И не без основания сегодня изучаются
кризисы в истории мировой валютной системы, их причины и корни.
Масштабные трансформации, проходящие в современной экономике, в
немалой степени связаны с изменениями международной валютной системы.
Несмотря на обилие исследований по данной проблематике анализ
качественных рубежей развития мировой валютной системы позволяет
поставить вопрос о возможной замене ныне действующего ее механизма на
принципиально новый, что подтверждает актуальность темы исследования.
Объектом исследования в бакалаврской работе является
функционирование международной валютной системы, определение тенденций
ее развития и место в ней российской национальной валюты.
Предметом исследования - является определение направлений по
достижению эффективности функционирования международной валютной
системы.
Основная цель выпускной квалификационной работы заключается в
рассмотрении теоретических и практических подходов к процессу эволюции
мировой валютной системы, определению современных особенностей в ее
развитии и места в ней российского рубля.
6
Для достижения поставленной цели в ходе исследования были
сформулированы и решены следующие задачи:
- раскрыть теоретические основы международной валютной системы на
основе характеристики ее основных элементов;
- проанализировать тенденции развития мировой валютной системы,
определить в ней место РФ;
- предложить направления, способствующие повышению эффективности
функционирования международной валютной системы.
С целью решения поставленных задач использованы следующие методы
исследования: монографический, метод анализа и сравнения, статистические и
экономики - математические методы, моделирование, анализ и синтез, методы
группировки и сравнения, сравнительно-исторический подход и другие.
Теоретической и методологической базой бакалаврской работы являются
труды отечественных и зарубежных авторов, где исследуются вопросы
эволюции, структуры, тенденций развития международной валютной системы.
Практическая значимость результатов выпускной квалификационной
работы заключается в возможности использования направлений и мероприятий
по повышению уровня функционирования международной системы в
составлении прогнозов развития мирового хозяйства.
Бакалаврская работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка
использованных источников литературы, приложения.
7
Глава 1.Теоретические основы международной валютной системы
1.1 Понятие международной валютной системы, ее основные элементы
Вывоз капитала, международная торговля товарами и услугами, научно-
техническое сотрудничество обусловливают взаимные денежные требования и
обязательства субъектов мирохозяйственных связей. Совокупность денежных
отношений, определяющих платежно-расчетные операции между
национальными хозяйствами, называется валютными отношениями.
Характер валютных отношений зависит от состояния международных
экономических отношений. Любые изменения в их формах будут влиять на
валютные отношения, но существует и обратная связь. Для того чтобы
регулировать возникшие валютные отношения между странами, необходима
валютная система
1
.
Остановимся на рассмотрении понятия международной валютной
системы.
В экономическом словаре А.Н. Азрилияна предлагается следующее
определение международной валютной системы. Международная валютная
система (international monetary system) представляет собой закрепленную в
международных соглашениях форму организации валютных отношений,
функционирующих самостоятельно или обсуживающих международное
движение товаров и факторов производства
2
.
По мнению Ломакина В.К. под мировой валютной системой следует
понимать валютно-финансовый механизм внешнеэкономических связей и
форма организации международных валютных отношений, закрепленная
межгосударственными соглашениями
3
.
1
Шимко, П.Д. Мировая экономика и международные экономические отношения:
Учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / П.Д. Шимко. - Люберцы: Юрайт,
2016. - 392 c.
2
Экономический словарь. 14500 терминов / под ред. А.Н. Азрилияна. – М.: Институт
новой экономики, 2008. – 1152 с.
3
Ломакин, В.К. Мировая экономика: Учебник. / В.К. Ломакин. - М.: ЮНИТИ, 2016. -
671 c.
8
Группа авторов учебных пособий по экономической теории Российского
экономического университета им. Плеханова дают следующее определение
международной валютной системе: «форма организации международных
валютных, расчетных и кредитных отношений, закрепленных
межгосударственными соглашениями»
4
.
Николаева И.П. под международной валютной системой понимает
систему сложившихся стихийно или закрепленных законодательством и
международными соглашениями институтов, правил и методов осуществления
международных расчетов. Она включает ряд элементов: определение основных
международных платежных и расчетных средств, режимы валютных паритетов
и валютных курсов, условия конвертируемости валют, межгосударственные
валютные рынки, межгосударственные институты, регулирующие
международные валютные отношения»
5
.
Несколько иное определение дает И.А. Спиридонов, который считает, что
национальная валютная система – это форма организации денежных
отношений, которая охватывает не только внутреннее денежное обращение, но
и сферу международных расчетов страны. По мере развития международных
экономических отношений на базе национальных валютных систем возникает
мировая валютная система»
6
.
Обобщив все вышесказанное можно предложить следующее определение
международной валютной системе.
Международная валютная система – это совокупность организаций,
правил, обычаев, договоренностей и инструментов, созданных для
осуществления валютных отношений между странами; то есть платежей,
сопровождающих международные экономические операции.
4
Видяпин В.Н., Добрынин А.И., Журавлева Г.П. Тарасевич Л.С. Экономическая
теория: Инфра-М, 2009
5
Николаева, И.П. Мировая экономика и международные экономические отношения:
Учебник для бакалавров / И.П. Николаева, Л.С. Шаховская. - М.: Дашков и К, 2016. - 244 c.
6
Спиридонов, И.А. Мировая экономика: Учебное пособие / И.А. Спиридонов. - М.:
ИНФРА-М, 2013. - 272 c.
9
Международная валютная система - это глобальная форма организации
валютных отношений в рамках мирового хозяйства, закрепленная
многосторонними межгосударственными соглашениями и регулируемая
международными валютно-кредитными и финансовыми организациями. Она
включает, с одной стороны, валютные отношения, с другой - валютный
механизм
7
.
Валютные отношения представляют собой повседневные связи, в
которые вступают частные лица, фирмы, банки на валютном и денежном
рынках в целях осуществления международных расчетов, кредитных и
валютных операций.
Валютный механизм
8
- это правовые нормы и представляющие их
инструменты, как на национальном уровне, так и на международном.
Международная валютная система, прежде всего, решает
мирохозяйственные задачи, что отражается на ее функциях. К основным
функциям международной валютной системы относятся
9
:
опосредование международных экономических связей;
обеспечение платежно-расчетного оборота в рамках мирового хозяйства;
обеспечение необходимых условий для нормального
воспроизводственного процесса и бесперебойной реализации производимых
товаров;
регламентация и координация режимов национальных валютных систем;
унификация и стандартизация принципов валютных отношений.
Современная мировая валютная система не выступает как нечто
обособленное, а формируется, исходя из взаимосвязи и взаимодействия
национальных и международных валютных систем.
7
Чеботарев, Н.Ф. Мировая экономика и международные экономические отношения:
Учебник для бакалавров / Н.Ф. Чеботарев. - М.: Дашков и К, 2016. - 352 c.
8
Экономический словарь. 14500 терминов / под ред. А.Н. Азрилияна. – М.: Институт
новой экономики, 2008. – 1152 с.
9
Там же
10
Национальные и международные валютные системы состоят из целого
ряда схожих элементов, которые, однако, выполняют различные задачи и
функции и отражают условия данных систем (таблица 1).
Таблица 1
Основные элементы национальной и валютной систем
10
Элементы национальной
валютной системы
Элементы мировой валютной
системы
Национальная валюта
Международная коллективная
валюта
Условия конвертируемости
национальной валюты
Условия взаимной
конвертируемости валют
Режим курса национальной
валюты
Унифицированный режим
валютных курсов
Национальные валютные
ограничения
Межгосударственные валютные
ограничения
Национальное регулирование
международной валютной
ликвидности
Межгосударственное
регулирование международной
валютной ликвидности
Регламентация использования
международных кредитных
средств обращения
Унификация использования
международных кредитных
средств обращения
Регламентация международных
расчетов страны
Унификация основных форм
международных расчетов
Режим национального валютного
рынка и рынка золота
Режим мирового валютного
рынка и рынка золота
Система органов валютного
регулирования и валютного
контроля
Международные организации,
осуществляющие валютное
регулирование
Отличие международной валютной системы от национальной валютной
системы состоит в том, что международные платежи, как правило,
предполагают наличие операций с иностранной валютой, как минимум, для
одной из сторон, участвующих в сделке. Это отличие позволяет выделить
некоторые ключевые требования, необходимые для успешного
функционирования международной валютной системы
11
:
10
Трофимова, Т.И. Мировая экономика / Т.И. Трофимова. - М.: КноРус, 2013. - 640 c.
11
Кудров, В.М. Мировая экономика: Учебное пособие / В.М. Кудров. - М.: Магистр,
НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 416 c.
11
1. Адаптация (регулирование, выравнивание, корректировка)
характеризует длительность процесса устранения неравновесия платежного
баланса. Высокоэффективная международная валютная система должна
минимизировать издержки при устранении платежного дисбаланса за
предельно короткий период времени.
2. Ликвидность подразумевает наличие достаточного объема
международных резервных активов для устранения неравновесия платежного
баланса. Ликвидность должна быть такой, чтобы страны могли быстро
скорректировать взаимный дисбаланс без экономического спада, инфляции или
роста безработицы.
3. Доверие означает безраздельную уверенность субъектов
международных экономических отношений в том, что валютная система
функционирует адекватно поставленным перед ней задачам, и в том, что
международные резервные активы не обесцениваются, сохраняя свою
относительную и реальную стоимость.
С ростом интернационализации хозяйственной жизни грани между этими
системами постепенно стираются. Сбой отдельной национальной валютной
системы может оказать негативное воздействие на региональные и мировую
валютные системы, а реформирование региональной валютной системы ведет к
серьезным переменам как в различных национальных, так и в мировой
валютной системе в целом.
Существует два метода классификации валютных систем
12
:
по признаку валютного курса выделяют следующие типы валютных
систем: система жестко фиксированного валютного курса; система плавающего
курса; комбинированные системы;
по признаку используемых видов валютных резервов (видов валют
или девизов) можно выделить: золотой стандарт, его урезанные формы
12
Шкваря, Л.В. Мировая экономика. Курс лекций: Учебное пособие / Л.В.
Шкваря. - М.: ЮНИТИ, 2013. - 303 c.
12
(урезанные формы золотого монометаллизма); золотослитковый и
золотодевизный стандарт; биметаллизм; девизный (валютный или
фидуциарный) стандарт.
Основные элементы международной валютной системы могут быть
представлены следующим образом (рисунок 1).
Рис. 1 - Элементы международной валютной системы
13
Остановимся на характеристике основных элементов международной
валютной системы.
Валютный рынок (Foreign Exchange Market – FOREX) – совокупность
конверсионных и кредитно-депозитных операций в инвалютах, проводимых
участниками валютного рынка по рыночному курсу или рыночной ставке
14
.
Валютные операции – это контакты участников валютного рынка на
куплю-продажу по расчетам и предоставлению в ссуду иностранной валюты на
13
Пономарева, Е.С. Мировая экономика и международные экономические отношения:
Учебное пособие / Е.С. Пономарева, Л.А. Кривенцова. - М.: ЮНИТИ, 2015. - 287 c.
14
Экономический словарь. 14500 терминов / под ред. А.Н. Азрилияна. – М.: Институт
новой экономики, 2008. – 1152 с.