56
операциям с ценными бумагами. Также следует отметить рост удельного веса
прочих операционных расходов с 11,11% в 2015 г. до 15,83% в 2016 г. Других
существенных изменений в структуре расходов ПАО «БАНК УРАЛСИБ» по
операциям с драгоценными металлами выявлено не было.
На основе информации о доходах и расходах по операциям с
драгоценными металлами ПАО «БАНК УРАЛСИБ» можно рассчитать
показатель чистого дохода. Его значение составило:
В 2014 г.: 2049128 – 2025077 = 24051 тыс. руб.
В 2015 г.: 2475804 – 2573511 = -97707 тыс. руб.
В 2016 г.: 3555581 – 3475301 = 80280 тыс. руб.
Динамика показателя чистого дохода от операций с драгоценными
металлами ПАО «БАНК УРАЛСИБ» показана на рисунке 17
24051
-97707
80280
-100000
-50000
0
50000
100000
2014 2015 2016
чистые доходы от
операций с
драгоценными
металлами
Рисунок 17. Динамика чистого дохода ПАО «БАНК УРАЛСИБ»
от операций с драгоценными металлами
Данные рисунка 17 указывают на неустойчивую динамику чистых
доходов от операций с драгоценными металлами. В соответствии с
результатами расчетов, в 2015 г. расходы по операциям с драгоценными
металлами превысили доходы, в результате чего сформировался отрицательный
показатель чистого дохода в сумме 97707 тыс. руб. В 2016 г. наблюдается
обратная ситуация превышения доходов над расходами, что привело к
формированию положительного чистого дохода от операций с драгоценными
металлами в сумме 80280 тыс. руб. Таким образом, в 2016 г. по операциям с
драгоценными металлами был получен положительный финансовый результат.
57
Используя значение показателя чистых доходов, можно рассчитать
рентабельность операций с драгоценными металлами. Данный показатель
рассчитывается как отношение чистого дохода к общей сумме доходов,
полученных от операций с драгоценными металлами. Значение показателя
составило:
В 2014 г.: 24051/ 2049128*100 = 1,17%
В 2015 г.: -97707/ 2475804*100 = -3,95%
В 2016 г.: 80280/ 3555581*100 = 2,26%
Как видно из расчетов, в 2014 и 2016 г. были получены положительные
значения показателя рентабельности операций с драгоценными металлами ПАО
«БАНК УРАЛСИБ», при этом рост уровня рентабельности в 2016 г. по
сравнению с предыдущим годом составил 1,09%. Значение показателя
рентабельности за 2015 г. свидетельствует об убыточности операций с
драгоценными металлами свидетельствует об их убыточности, т.к. на 1 рубль
дохода, полученного от осуществления данных операций было получено 3,95
коп. убытка.
Риск операций с драгоценными металлами ПАО «БАНК УРАЛСИБ» в
соответствии с политикой банка учитывается в составе кредитного риска.
Величина текущего кредитного риска по состоянию на 31.12.2016 г. по
операциям с драгоценными металлами оценивалась как сумма активов,
сформировавшихся по незавершенным активным СВОП операциям по
форвардным контрактам. Остаток по данным операциям учитывается в составе
прочих финансовых активов. На 31.12.2016 г. он составил 57556 тыс.руб.
Данный остаток может рассматриваться как возможная сумма потерь по
незавершенным форвардным контрактам и определяет величину риска по
операциям с драгоценными металлами.
Подводя итоги исследования, выполненного в данного главе работы,
следует отметить, что ПАО «БАНК УРАЛСИБ» является одним из ведущих
банков в РФ и регионе, осуществляющим операции с драгоценными металлами.
Банком осуществляются операции преимущественно со стандартными
58
слитками золота, большинство операций осуществляются банком на
международном рынке. По результатам анализа было установлено, что
эффективность операций банка с драгоценными металлами в 2016 г.
увеличилась, что проявилось в росте чистого дохода и рентабельности данных
операций.
59
Глава 3. Пути повышения эффективности операций ПАО «Банк
Уралсиб» с драгоценными металлами
3.1. Проблемы и перспективы осуществления операций ПАО «Банк
Уралсиб» с драгоценными металлами
Для определения основных направлений совершенствования и
повышения эффективности операций ПАО «БАНК УРАЛСИБ» с
драгоценными металлами необходимо выявить возможные проблемы и
основные недостатки в осуществлении данных операций. Необходимо
отметить, что проблемы при осуществлении банковских операций с
драгоценными металлами возникают не только на уровне отдельного банка, но
и на уровне национального рынка.
В настоящее время российский рынок драгоценных металлов пока
недостаточно развит и сильно отстает от развитых стран. Данное
обстоятельство и объясняет тот факт, что большинство операций с
драгоценными металлами ПАО «БАНК УРАЛСИБ» в 2014 – 2016 гг. были
осуществлены на международном рынке. К числу основных проблем, с
которыми ПАО «БАНК УРАЛСИБ» сталкивается на российском рынке
драгоценных металлов можно отнести следующие:
1. Низкий спрос на драгоценные металлы со стороны населения и
предприятий ювелирной промышленности в слитках или монетах, т.к. их
приобретение частными инвесторами не выгодно из-за того, что банки
включают в цену продаж НДС, равный 18%;
2. Отсутствие обезличенных металлических вкладов в системе
страхования вкладов;
3. Неразвитая банковская сеть по купле – продажи наличного металла.
Рассмотрим, каким образом, данные проблемы отражаются на
деятельности ПАО «БАНК УРАЛСИБ». Как уже было отмечено ранее,
исследуемая банковская организация работает преимущественно со
стандартными слитками золота и серебра. При внесении слитков в
удовлетворительном состоянии ПАО «БАНК УРАЛСИБ» взимает комиссию в
размере 0,1% от стоимости металла для золота и 0,5% для серебра. При
60
внесении клиентом металла отличного состояния ПАО «БАНК УРАЛСИБ»
выплачивает ему проценты. Среднее вознаграждение составляет 16 дол. при
весе слитка от 1 кг. В том случае, если клиент банка хочет обналичить
обезличенный металлический счет не деньгами, а физическим металлом, то он
обязан оплатить банку НДС и комиссию, которая для золота составляет от 80
до 90 дол. в зависимости от веса и состояния слитка, а для серебра от 40 до 55
дол. Необходимость уплаты НДС и комиссии объясняет тот факт, что в банке
не открывают обезличенные металлические счета физические лица и
предприятия ювелирной промышленности, которые могли бы обеспечить рост
доходов банка.
Также ранее отмечалось, что ПАО «БАНК УРАЛСИБ» является
участником системы страхования вкладов. Система страхования вкладов
распространяется на средства физических лиц, размещенные на банковских
депозитах и привлеченные во вклады с начисленными по ним процентами в
банках, которые зарегистрированы на территории РФ. Обезличенные
металлические счета на попадают под действие системы страхования вкладов,
т.к. законодательно страхуются денежные средства на счетах и вкладах. А на
металлических обезличенных счетах учитываются не денежные средства, а
драгоценные металлы. Таким образом, отсутствие обезличенных
металлических счетов в системе страхования вкладов является сдерживающим
фактором операций ПАО «БАНК УРАЛСИБ» с драгоценными металлами
прежде всего с физическими лицами.
Следующей серьезной проблемой развития операций ПАО «БАНК
УРАЛСИБ» с драгоценными металлами является недостаточно развитая
банковская сеть по купле – продажи драгоценных металлов. Из 279 офисов
банка только в 44 могут осуществляться сделки с наличным металлом, причем
27 из них расположены в центральной части России. При этом в банке
существует развитая филиальная сеть по продаже монет из драгоценных
металлов. Данные операции могут осуществляться в 192 офисах банка. Таким
образом, увеличение объема операций ПАО «БАНК УРАЛСИБ» с
61
драгоценными металлами при увеличении числа офисов, осуществляющих
операции с наличными драгоценными металлами.
Перечисленные выше проблемы касаются преимущественно операций
ПАО «БАНК УРАЛСИБ» с драгоценными металлами на внутреннем рынке.
Также в качестве недостатков, выявленных по результатам исследования,
необходимо отметить тот факт, что на международном рынке банком
используются не все возможности, связанные с ростом доходности и
снижением рисков от данных операций. Решению задачи снижения рисков
операций с драгоценными металлами на международном рынке может
способствовать осуществление опционных сделок.
Далее оценим перспективы осуществления операций ПАО «БАНК
УРАЛСИБ» с драгоценными металлами. Один из основных показателей,
характеризующих перспективность осуществления операций с драгоценными
металлами, является доходность вложений в них. По данным ЦБ РФ была
построена диаграмма, характеризующая изменение цены золота, с которым
ПАО «БАНК УРАЛСИБ» осуществляет наибольший объем операций, за период
24,12.2016 г. по 24.06.2017 г., т.е. за 6 месяцев. Диаграмма показана на рисунке
18. Из данного рисунка видно, что в сравнении с 24.12.2016 г. цена на золото
увеличилась с 2212,76 руб/ грамм до 2419,97 руб./ грамм, т.е. на 207,31 руб. или
9,37%. По данным ЦБ РФ, средняя цена за 1 грамм золота в 2017 г. по
сравнению с 2014 г. увеличилась на 66,45%
22
.
Динамика цен на золото в соответствии с данными Лондонской
ассоциации рынка драгоценных металлов за период с 2001 по 2016 г. показана
на рисунке 19. Из рисунка видно, что наметившаяся в 2012 – 2015 гг. тенденция
спада цен на золото в 2016 г. сменилась повышательной тенденцией роста
средних цен на золото на 8,4%. При этом в 2017 г. эксперты прогнозируют
дальнейший рост цен. Следовательно осуществление операций с золотом для
ПАО «БАНК УРАЛСИБ» можно рассматривать как перспективное направление
работы с драгоценными металлами. Кроме того, принимая во внимание
22
Годовой отчет Банка России за 2016 г. Утвержден Советом директоров Банка России 28.04.2017. – М.,2017
62
динамику цен на золото можно предположить, что данные операции сохранят
для банка свою приоритетность.
2 100,00
2 150,00
2 200,00
2 250,00
2 300,00
2 350,00
2 400,00
2 450,00
24.12.2016
29.12.2016
16.05.2017
13.05.2017
26.05.2017
21.03.2017
10.03.2017
15.03.2017
27.01.2017
05.05.2017
27.04.2017
31.05.2017
14.03.2017
12.01.2017
03.05.2017
31.01.2017
28.03.2017
19.01.2017
13.01.2017
25.01.2017
08.04.2017
22.04.2017
13.04.2017
18.01.2017
19.05.2017
17.06.2017
02.03.2017
02.02.2017
09.06.2017
22.06.2017
Ряд1
Рисунок 18. Изменение цен на золото за период 24.12.2016 г. по
24.06.2017 г. по данным ЦБ РФ
23
1,8
24,7
19,5
5,3
18,5
22,9
31,2
5,3
24
28,8
11,5
5,7
-26,8
-2,1
-10,5
8,4
-30
-20
-10
0
10
20
30
40
2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016
темп роста, %
Рисунок 19. Изменение средних цен на золото за период 2001 –
2016 гг. на международном рынке
24
Для оценки приоритетности развития операций ПАО «БАНК УРАЛСИБ» с
драгоценными металлами необходимо также сравнить доходность вложений в
23
https://www.cbr.ru/
24
Черкашнев Р.Ю. Основные недостатки и возможные проблемы при осуществлении операций с драгоценными
металлами// Финансы и кредит. - № 4. – 2016. – с. 38-42
63
иностранную валюту и драгоценные металлы. Результаты выполненного
сравнение показаны в таблице 14
Таблица 14
Сравнение доходности вложений в валюту и драгоценные
металлы
25
Объект инвестирования
Единица
измерения
Цена на
июнь 2017 г.
Доходность
годовых, %
Золото
Руб. за 1
грамм
2419,97
20%
Серебро
Руб. за 1
грамм
32,05
13%
Платина
Руб. за 1
грамм
1785,65
9%
Палладий
Руб. за 1
грамм
1701,26
25%
Доллар США
Руб. за 1
доллар
59,66
5%
Евро
Руб. за 1 евро
66,68
7%
Из данной таблицы видно, что доходность в драгоценные металлы показывают
большую доходность, чем вложения в валюту, что указывает на
перспективность данных вложений. Из данных таблицы 17 также следует, что
достаточно перспективными для ПАО «БАНК УРАЛСИБ» является
осуществление операций с палладием, доходность которых в июне 2017 г.
составляла 25%. Также следует заметить, что по данным ЦБ РФ с 2014 по 2017
г. цена на 1 грамм палладия увеличились на 89,64%, то есть темп рост цен на
палладий превысил темп роста цен на золото.
Таким образом, анализ показал, что для ПАО «БАНК УРАЛСИБ»
существуют перспективы дальнейшего роста операций с драгоценными
металлами как на внешнем, так и на внутреннем рынке. Вместе с тем для того
чтобы данные перспективы были реализованы банку необходимо решить
проблемы в осуществлении операций с драгоценными металлами, выявленным
по результатам анализа.
25
http://gold.investfunds.ru/indicators/400
64
3.2. Разработка рекомендаций по повышению эффективности
осуществления операций ПАО «Банк Уралсиб» с драгоценными
металлами
С учетом проблем, выявленных по результатам анализа операций ПАО
«БАНК УРАЛСИБ» с драгоценными металлами, можно дать банковской
организации следующие рекомендации:
1. Увеличить количество офисов, осуществляющих операции с
наличными драгоценными металлами;
2. Для того чтобы повысить популярность сбережения средств на
металлических счетах среди физических лиц банку рекомендуется выпускать к
открытым обезличенным металлическим счетам специальные расчетные
платежные карты;
3. Расширить объем операций с драгоценными металлами за счет
приобретения опционов.
Далее дадим более подробное обоснование каждой из перечисленных
рекомендаций.
Как уже было отмечено ранее, одной из основных проблем,
препятствующих росту объема операций с драгоценными металлами ПАО
«БАНК УРАЛСИБ» является недостаточно развитая филиальная сеть. В связи с
этим банку рекомендуется открыть центры по осуществлению операций с
наличным металлом в следующих городах:
Архангельск
Краснодар
Уфа
Ростов
Надым
Рассчитаем затраты на организацию одного такого центра. Они будут
складываться из затрат на оборудование. Необходимо затраты на оборудование
для открытия такого центра рассчитаны в таблице 15
65
Таблица 15
Расходы на оборудование для открытия центра по осуществлению
операций с наличными драгоценными металлами
Статья затрат
Сумма, тыс.
руб.
Весоизмерительное оборудование
192
Системы хранения и безопасности
584
Оргтехника
84
Программное обеспечение
75
Мебель
91
Итого
1026
Общая сумма расходов на открытие 5 центров операций с драгоценными
металлами составит 5130 тыс. руб. Данные расходы могут быть
профинансированы из чистой прибыли банка, полученной в 2016 г.
Планируется, что работу центра будут обеспечивать три сотрудника: оператор,
бухгалтер и менеджер. Заработная плата сотрудников составит:
Менеджер – 35 тыс. руб.
Бухгалтер – 30 тыс. руб.
Оператор – 25 тыс. руб.
Годовые расходы по заработной плате по одному центру составят:
(35+30+25)*12 = 1080 тыс. руб.
Отчисления по заработной плате во внебюджетные фонды составят
1080*30/100 = 324 тыс.
Годовые расходы по оплате труда по 5 центрам составят 5400 тыс. руб, а
отчисления во внебюджетные фонды – 1620 тыс. руб.
Планируются, что в региональных центрах будут осуществляться операции со
стандартными слитками золота. Совместно с сотрудниками отдела операций с
драгоценными металлами головного офиса банка был осуществлен прогноз
возможного объема операций по каждому региональному центру. Результаты
прогнозирования представлены в таблице 16
Таблица 16
Прогнозирование объема операций по региональным центрам
Региональный
центр
Операции купли –
продажи драгоценных
металлов
Операции хранения
Кг.
Тыс. руб.
Кг.
Тыс. руб.
Архангельск
42,70
103333
13,30
32185
Краснодар
51,70
125112
14,40
34848