23
Ухудшение платежеспособности как потребителей, так и контрагентов,
оказывает влияние на несколько аспектов бизнеса. Прежде всего, это приводит
к увеличению случаев неплатежей со стороны потребителей и уменьшению
спроса со стороны контрагентов. В то же время, такая ситуация также
вызывает интенсификацию конкуренции на рынке, поскольку количество
организаций остается прежним до тех пор, пока не начнут банкротиться самые
финансово неустойчивые из них. Однако, следует отметить, что данное
явление не относится к платежеспособным потребителям и контрагентам.
Таким образом, конкуренция является важным фактором внешней среды.
Здесь также важным аспектом является финансовая устойчивость
организации, которая тесно связана с центральным банком и его фискальной
и денежно-кредитной политикой, уровнем развития финансового рынка
страны, доступностью различных страховых инструментов и иностранных
капиталов, а также уровнем инфляции в стране.
Центральный банк играет ключевую роль в обеспечении финансовой
устойчивости. Его влияние на рынок и предложение денежных средств
осуществляется через использование ключевой ставки. Путем изменения этой
ставки коммерческим банкам предлагаются кредиты с различными
процентными ставками. Если ключевая ставка повышается, доступность
денежных средств для коммерческих банков снижается, что приводит к
увеличению процентных ставок по кредитам и сокращению числа
организаций, способных получить кредиты. В результате финансовая масса в
обращении уменьшается. Обратная ситуация происходит при снижении
ключевой ставки.
Итак, следует отметить, что внешние факторы воздействуют на
внутренние факторы, изменяя их количество. Разделение факторов на
внешние и внутренние помогает правильно оценить их влияние и
взаимодействие с ними. Например, менеджмент может влиять на финансовые
факторы, воздействующие на финансовую устойчивость организации. Он
может корректировать объемы производства, изменять ценовую политику,
24
кредитную политику и т.д.
Однако менеджмент не имеет возможности влиять на решения
правительства о налоговой политике и подчиняться надзорным органам. Тем
не менее, его задача состоит в формировании собственной стратегии развития
организации, учитывая все внешние и внутренние факторы, и
прогнозировании поведения первых или подготовке нескольких сценариев
развития событий. Весь этот комплекс мер должен привести к росту
финансовой устойчивости организации и к готовности менеджмента
поддерживать ее при любых изменениях во внешней и внутренней среде.
25
2 АНАЛИЗ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И ЛИКВИДНОСТИ ООО
«ПЭК¬
2.1 Организационно – экономическая характеристика организации
Общество с ограниченной ответственностью «ПЭК¬ - это юридическое
лицо, которое было создано на основании ГК РФ, ТК РФ, Конституции РФ, а
также по Закону «Об обществах с ограниченной ответственностью¬, на
основании ФЗ от 7 февраля 1992 года №2300-1 «О защите прав потребителей¬.
ООО «ПЭК¬ присвоен ИНН 7721823853, ОГРН 1147746182748 от
25.02.2014 г.
Согласно наблюдениям, современный логистический подход, который
включает в себя организацию различных бизнес-процессов, включая
перевозку грузов, становится все более популярным. Главными
направлениями работы транспортных компаний в России и за ее пределами
являются расширение выбора предлагаемых услуг и обеспечение их качества.
В частности, грузоперевозчики имеют возможность создавать филиалы или
специализированные структуры, занимающиеся определенными видами
услуг. После построения логистической системы, грузоперевозчики могут
выполнять функции по продаже и доставке грузов владельцам. Они берут на
себя задачи как до, так и после отгрузки. В итоге, они предоставляют полный
комплекс транспортно-логистических услуг.
На рисунке 2.1 представлена организационная структура ООО «ПЭК¬.
Известно, что данное предприятие функционирует по линейной
организационной структуре. Каждое подразделение представляет собой веху,
которой руководителю предоставлены все полномочия, необходимые для
осуществления единоличного руководства подчиненными сотрудниками и
концентрации всех управленческих функций в своих руках.
26
Рис. 2.1 Организационная структура ООО «ПЭК¬
Основные показатели экономической деятельности ООО «ПЭК¬
представлены в таблице 2.1.
Основной показатель, характеризующий масштабы деятельности
предприятия – выручка от реализации продукции, товаров и услуг. Из таблицы
видно, что значения этого показателя снижаются с каждым годом, что можно
считать негативной тенденцией. За два года выручка уменьшилась с 64,1 до
52,5 млн. руб., что в процентном выражении эквивалентно снижению на
18,1%. Уменьшение объемов реализации не могло не повлиять на сумму
чистой прибыли, в результате того она тоже снизилась, но гораздо сильнее – с
4344 до 632 тыс. руб., что также вызывает опасения.
Имущество предприятия состоит из основных и оборотных средств,
динамика которых заслуживает внимания. Среднегодовая сумма основных
27
средств в течение исследуемого периода снижается с 10,1 до 7,9 млн. руб., что
связано с ежегодным начислением амортизации. Это говорит о том, что
предприятие использует только имеющиеся основные средства, не проводя их
модернизацию и закупку новых. Численность персонала предприятия не
изменяется, в результате чего вместе со стоимостью основных средств
фондовооруженность работников снижается с 592,18 до 465,65 тыс. руб./чел.
Таблица 2.1
Основные экономические показатели деятельности ООО «ПЭК¬ в 2020-2022
годах
Оборотные средства предприятия наоборот имеют тенденцию к росту,
увеличиваясь с 23,3 млн. руб. в 2020 году до 25,0 млн. руб. в 2022 году (+7,2%).
Тем не менее, снижение основных средств оказалось более значительным, чем
увеличение оборотных и в итоге среднегодовая величина активов предприятия
28
снизилась с 33,3 до 32,8 млн. руб. (-1,5%). Кроме того, оборачиваемость
активов также снизилась с 1,92 до 1,66 оборотов, что также является
негативной тенденцией.
Численность персонала предприятия составляет 17 человек и не
меняется в течение всего исследуемого периода. Уровень оплаты труда
примерно равен средней заработной плате по городу, и, кроме того, ежегодно
индексируется (+8,61% в 2021 году и +4,92% в 2022 году).
Изучив общие экономические показатели ООО «ПЭК¬ можно сделать
вывод, что результаты его деятельности ухудшились, что вызывает опасения
и требует дополнительного анализа.
Оценка финансовых результатов деятельности представлен в табл. 2.2.
Таблица 2.2
Оценка финансовых результатов деятельности ООО «ПЭК¬ за 2020-2022
годы
Из таблицы можно сделать вывод, что выручка от реализации
29
продукции предприятия имеет тенденцию к снижению: в 2021 году ее
значение снизилось на 5486 тыс. руб. (-8,6%), а в 2022 г. – еще на 6088 тыс.
руб. (-10,4%). Это свидетельствует о снижении спроса на продукцию
предприятия. Вместе со снижением выручки уменьшилась и себестоимость
произведенной продукции, однако темпы ее снижения гораздо ниже: в 2021
году себестоимость снизилась на 1736 тыс. руб. (-3,4%), а в 2022 г. – на 4087
тыс. руб. (-8,4%). В результате этого снижение валовой прибыли оказалось
более значительным, чем уменьшение прибыли и выручки и за два года ее
значение снилось почти вдвое – с 13432 до 7682 тыс. руб.
Вместе с уменьшением масштабов деятельности предприятия снизились
и коммерческие расходы предприятия. Если в 2020 году их сумма составляла
3913 тыс. руб., то в 2022 году эта величина составила лишь 3245 тыс. руб. (-
82,9%). Управленческие расходы предприятия наоборот имеют тенденцию к
росту – в 2021 году они выросли на 412 тыс. руб. (+22,6%), а в 2022 году хоть
и снизились на 252 тыс. руб., но уровня 2020 года не достигли. С учетом
динамики коммерческих и управленческих расходов прибыль от продаж в
2020 году составила 7692 тыс. руб., однако в 2021 году это значение снизилось
до 4277 тыс. руб. (-44,4%), а в 2022 году – еще на 1827 тыс. руб. (-42,7%).
Помимо основной производственной деятельности на итоговый
финансовый результат деятельности предприятия существенное влияние
оказывает внереализационная деятельность. Наличие долгосрочных заемных
средств приводит к тому, что предприятию приходится уплачивать проценты
за их использования, сумма которых в 2020 году составила 817 тыс. руб.
Однако вместе со снижением величины долга уменьшаются и уплачиваемые
проценты, в результате чего их величина к 2022 году уменьшается до 502 тыс.
руб. (-38,6%). Однако в то же время увеличение прочих расходов составило
+482 тыс. руб. и общая величина расходов все равно выросла. В динамике
прочих доходов также наблюдается тенденция к росту (+47,1% за два года),
однако их величина все равно остается существенно ниже расходов, в
результате чего сумма налогооблагаемой прибыли в 2020 году составила 5539
30
тыс. руб., в 2021 году – 3308 тыс. руб. (меньше на 40,3%), а в 2022 году – лишь
873 тыс. руб. (-73,6%). После уплаты налога на прибыль в распоряжении
предприятия остается чистая прибыль, размер которой в 2020 году был весьма
существенным – 4344 тыс. руб., однако к 2022 году это значение уменьшилось
в 6,8 раз, сократившись до 632 тыс. руб.
Для получения более полной картины проведен вертикальный анализ
(таблица 2.3).
Таблица 2.3
Вертикальный анализ отчета о финансовых результатах ООО «ПЭК¬ за 2020-
2022 годы
Из проведенных расчетов можно сделать вывод, что отставание темпов
снижения себестоимости от уменьшения выручки привело к тому, что
удельный вес себестоимости вырос с 79,04 до 85,37%, а доля валовой прибыли
соответственно снизилась с 20,96 до 14,63%. Величина коммерческих
31
расходов по сравнению с выручкой выросла с 6,11 до 6,18%, а величина
управленческих расходов – с 2,85 до 3,78%. В результате этого прибыль от
продаж, которая в 2020 году составляла 12,0% от выручки к 2022 году
опустилась до 4,67%.
Удельные веса процентов к уплате, прочих доходов и прочих расходов
не превышают 2-3% от выручки, однако по сравнению с прибылью эти
показатели существенны и уменьшают размер налогооблагаемой прибыли до
8,64% в 2020 году, 5,65% в 2021 году и 1,66% в 2022 году.
После начисления и уплаты налога удельный вес чистой прибыли в 2020
году составил 6,78%, а к 2022 году этот показатель снизился до 1,2%.
Таким образом, можно сделать вывод об ухудшении финансовых
результатов деятельности ООО «ПЭК¬ в течение исследуемого периода.
Основными проблемами являются рост удельного веса себестоимости на фоне
снижения выручки и превышение прочих расходов над прочими доходами.
2.2 Анализ состава структуры имущества организации и источников его
формирования
При проведении анализа состава имущества ООО "ПЭК" было
выяснено, что показатели актива бухгалтерского баланса оцениваются в
динамике, что отражено в таблице 2.4. Необоротные активы предприятия
представлены только основными средствами, величина которых за
исследуемый период сократилась с 9595 до 6477 тыс. рублей, что составляет
32,5% снижение. Оборотные активы компании в 2021 году выросли на 1290
тыс. рублей (+5,5%), а в 2022 году - еще на 32 тыс. рублей (+0,1%).
Такая динамика оборотных активов основана прежде всего на
изменениях в сумме дебиторской задолженности, которая в 2021 году
увеличилась на 1288 тыс. рублей (+16,3%).
32
Таблица 2.4
Анализ динамики активов ООО «ПЭК¬ в 2020-2022 годах
В 2022 году дебиторская задолженность наоборот снизилась на 2463
тыс. руб. (-26,8%), однако эквивалентный прирост запасов (+2228 тыс. руб.)
позволил оставить общую сумму оборотных средств неизменной. Динамика
остальных составляющих оборотных активов существенного влияния на
изменение их общей величины не оказывает. Итоговый прирост оборотных
средств оказался менее значительным чем снижение основных средств в
результате чего общая величина активов предприятия снизилась с 33255 до
31460 тыс. руб. (-5,4%).
Анализ структуры активов предприятия представлен в таблице 2.5.
Основную часть активов предприятия составляют запасы, удельный вес
которых при этом имеет положительную динамику, увеличиваясь в течение
исследуемого периода с 45,3 до 55,6%.