34
Россия в целом движется в рамках применения международных подходов
в части контроля и ограничения крупных рисков. Однако имеются некоторые
особенности. Рассмотрим этот вопрос подробнее.
Регуляторное ограничение крупных рисков установлено, прежде всего,
инструкцией Банка России от 03.12.2014 N 139-И «Об обязательных
нормативах банков», в рамках которой предусмотрено обязательное
соблюдение кредитными организациями нескольких нормативов, прежде
всего:
норматива максимального размера риска на одного заемщика или
группу связанных заемщиков (Н6), который рассчитывается как отношение
совокупных требований к заемщику (группе связанных заемщиков) к
собственному капиталу банка первого уровня. Нормативный уровень
показателя установлен в размере 25%;
норматива максимального размера крупных кредитных рисков (Н7),
который ограничивает совокупную величину крупных кредитных рисков банка
и определяет максимальное отношение совокупной величины крупных
кредитных рисков к размеру собственного капитала банка. Нормативный
уровень показателя установлен в размере 800%.
В соответствии со статьей 65 Федерального закона "О Центральном банке
Российской Федерации (Банке России)" крупным кредитным риском является
сумма кредитов, гарантий и поручительств в пользу одного клиента,
превышающая пять процентов собственного капитала банка, т.е. мы видим, что
российским регулятором применены нормативы даже более жесткие
относительно рекомендованных БКБН.
В части раскрытия информации по крупным кредитным рискам, то
сегодня банки формируют и предоставляют в Банк России соответствующую
отчетность по форме 118.
С начала 2017 года Банком России введена новая форма финансовой
отчетности: «Данные о риске концентрации». В рамках этой формы
35
предусмотрено раскрытие информации по следующим направлениям
концентрации:
по видам экономической деятельности;
по географическим зонам;
по видам инструментов.
По каждой группе будут предоставляться данные об объеме требований
кредитной организации к контрагентам в разрезе их видов, информация о
производных финансовых инструментах, о величине кредитного и рыночного
рисков, а также о видах и размерах установленных кредитной организацией
лимитов, сигнальных значений лимитов и количестве случаев их нарушений за
отчетный период. Таким образом, Банк России в соответствии с
рекомендациями БКБН планирует контролировать соответствие внутренних
лимитов Банка фактическим уровням риска концентрации.
Также следует отметить, что сведения о риске концентрации будут
приниматься в расчет экономического положения банка согласно указанию
Банка России № 2005-У «Об оценке экономического положения банков» от 30
апреля 2008 г.
Что касается мер ограничения риска концентрации в масштабах
банковского сектора, то Банком России принято Указание от 22.07.2017 N
3737-У «О методике определения системно значимых кредитных организаций»,
на регулярной основе публикуется перечень таких организаций, постепенно
формируются более жесткие требования к этим банкам по поддержанию
финансовой устойчивости.
Таким образом, регуляторные требования Банка России в части оценки и
контроля крупных рисков развиваются в соответствии с международными
подходами, в отдельных случаях, применяется даже более жесткое ограничение
рисков. Однако надо отметить, что в настоящее время при определении группы
связанных заемщиков в России установлено только требование по учету
формальной юридической взаимосвязи. Так, максимальный размер риска
устанавливается на одного заемщика или группу связанных заемщиков,
36
являющихся по отношению друг к другу зависимыми или основными и
дочерними обществами. Мы видим, что сегодня положение о необходимости
учитывать экономическую взаимосвязь не применяется. Учитывая важность
данного фактора, представляется целесообразным рекомендовать Банку России
провести изменение в разработанной им нормативной базе, учесть фактор
наличия экономической взаимосвязи при выявлении групп связанных
контрагентов, внести соответствующие изменения в Инструкцию Банка России
139-И. За основу параметров взаимосвязи следует принять рекомендации
Стандарта БКБН.
Нельзя не отметить и спорность применяемых в настоящее время методов
регуляторного ограничения уровня концентрации рисков. Практика
показывает, что они не привязаны к кредитному качеству заемщика и/ или
группы связанных заемщиков, действует лишь единый норматив ограничения
рисков в размере 25% от капитала и по заемщикам первой и пятой категорий
качества. В целях совершенствования практики регулирования крупных рисков
банковского сектора представляется целесообразным ввести практику
ограничения крупных рисков на контрагента (группу связанных контрагентов)
с учетом кредитного качества финансового требования. Полагаем при этом
полезным использовать следующие коэффициенты взвешивания: по
контрагентам, относящимся к первой категории качества с позиции риска
применять коэффициент взвешивания 0,5; по второй 0,8, по четвертой и пятой –
1,5. Реализация данного предложения также потребует внесения изменений в
Инструкцию Банка России 139-И.
В настоящее время в регуляторной практике применяются методы
простого суммирования, хотя это и не совсем верно. Представляется важным
рассмотреть возможность применения и некоторых других наиболее известных
показателей концентрации (коэффициент концентрации, кривая Лоренца и
коэффициент Джини).
Одним из факторов, в значительной мере определяющим уязвимость
российской банковской системы, являются межотраслевые и межрегиональные
37
диспропорции, которые ограничивают свободный перелив капитала между
регионами и отраслями, стимулируют процессы концентрации и централизации
российского банковского рынка, что приводит к снижению конкуренции между
кредитными организациями, а порой и провалам на отдельных отраслевых или
территориальных рынках.
Проблема межрегиональных и межотраслевых диспропорций назрела
столь остро, что впервые за последние десятилетия ей уделено особое
внимание. В Основных направлениях деятельности Правительства РФ на
период до 2018 г. подчеркивается: «В качестве основного инструмента
повышения сбалансированности социально-экономического развития
субъектов Российской Федерации предусматривается разработка стратегии
пространственного развития Российской Федерации как территориально-
пространственной модели развития экономики, создающей предпосылки
обеспечения межрегиональной интеграции. Это позволит определить
принципы, приоритеты, цели и задачи пространственного развития страны,
интегрировать между собой приоритеты отраслевого и регионального
развития…»
23
.
Динамика региональной структуры банковского сектора отражает
процессы его дальнейшей централизации и концентрации. Продолжает
сокращаться количество кредитных организаций, зарегистрированных и
работающих в отдельных регионах (таблица 2).
В 2017 г. прекратили существование 34 региональных и 67 столичных
кредитных организации. В результате по количеству действующих кредитных
организаций удельный вес регионального сегмента несколько увеличился с 46
до 47,7%. Однако, это не привело к качественным изменениям.
23
Основные направления деятельности Правительства Российской Федерации на период до 2018 года.
Утверждены Правительством РФ 14 мая 2017 г. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_179480
38
Таблица 2
Количество действующих кредитных организаций
24
Регионы
Действующие
кредитные
организации, ед.,
по состоянию на
Структура, в %,
по состоянию на
Изменение
01.01.
2017
01.01.
2018
01.01.
2017
01.01.
2018
количество,
ед.
%
Всего по России
834
733
100
100
-101
-12
Центральный
504
434
60,4
59,2
-70
-14
г. Москва
450
383
54,0
52,3
-67
-15
Приволжский
92
85
11,0
11,5
-7
-8
Северо-Западный
64
60
7,7
8,2
-4
-6
Сибирский
44
41
5,3
5,6
-3
-7
Южный
43
37
5,2
5,1
-6
-14
Уральский
35
32
4,2
4,4
-3
-9
Северо-
Кавказский
28
22
3,4
3,0
-6
-21
Дальневосточный
22
17
2,6
2,3
-5
-23
Крымский
2
5
0,2
0,7
+3
+ 250
По величине активов доля региональных банков продолжает сокращаться
(таблица 3).
Таблица 3
Региональная структура активов кредитных организаций
25
Федеральные
округа
Активы, млрд руб., по
состоянию на
Удельный вес в %, по
состоянию на
01.01.2016
01.01.2018
01.01.2016
01.01.2018
Центральный, в т.ч.
51391,2
76079,5
89,5
91,7
г. Москва
50975,4
75224,5
88,8
90,6
Северо-Западный
1650,4
2076,4
2,9
2,5
Южный
303,2
357,2
0,5
0,4
Северо-Кавказский
57,3
45,1
0,1
0,1
Приволжский
1562,2
1991,2
2,7
2,4
Уральский
1275,2
1430,1
2,2
1,7
Сибирский
623,8
299,3
1,1
0,4
Дальневосточный
559,8
607,6
1,0
0,7
Крымский
н/д
113,4
-
0,14
Всего
57 423,1
82 999,7
100,0
100
Региональная структура активов кредитных организаций показывает, что
их доля несопоставимо мала как в сравнении с активами столичных банков, так
24
Составлено автором по данным сайта Банка России. URL:http://www.cbr.ru/analytics/bank_system
25
Составлено авторами по данным сайта Банка России. URL:http://www.cbr.ru/analytics/bank_system
39
и в сопоставлении с потенциалом регионов. За период с 01.01.2016 по
01.01.2018 доля столичного сегмента в активах банковского сектора
продолжала увеличиваться и в настоящее время превышает 90%. А на рынках
Приволжского, Уральского, Сибирского и Дальневосточного округов, которые
в совокупности создают почти половину валовой добавленной стоимости,
работают региональные банки, на долю которых приходится лишь немногим
более 5% активов банковской системы. Причем за последние два года их доля
сократилась на 2 п.п. Это подчеркивает продолжающее обостряться
противоречие между возможностями региональной банковской системой, с
одной стороны, и стоящими задачами по развитию регионов, с другой. Развитие
регионов невозможно без опоры на собственную банковскую систему. Как
известно, конкурентными преимуществами региональных банков являются
знание клиента, оперативное реагирование на возникающие проблемы
заемщиков, возможность индивидуального подхода к каждому из них, личная
заинтересованность руководства местных кредитных организаций в развитии
собственных территорий и тесное взаимодействие с администрацией регионов.
Одним из наиболее эффективных путей решения давно накопившихся
проблем является развитие конкурентного доступного всем кредитным
организациям межбанковского рынка, позволяющего обеспечить свободный
межрегиональный и межотраслевой перелив капитала. Однако в настоящее
время российский межбанковский рынок не выполняет присущие рынку
функции: ценообразования, стимулирования, распределения. Более того,
межбанковский кредит по разным причинам оказывается вообще недоступным
для целого ряда небольших, преимущественно региональных, банков.
В период с 2015 по 2017 гг. в результате ограничения выхода на
международные рынки капитала у кредитных организаций возросла
потребность в межбанковских кредитах. В 2016 г. доля полученных
межбанковских кредитов в структуре ВВП увеличилась по сравнению с
предыдущим годом на 7 п.п. и превысила 20%. В 2017 г. она несколько
40
сократилась, составив 15,5%. Доля предоставленных кредитов возросла с 7,2 до
10,7% ВВП (рисунок 8).
Рис. 8. Доля полученных и предоставленных межбанковских
кредитов в структуре ВВП в 2015-2017 гг.
26
Соответствующие изменения полученных и предоставленных
межбанковских кредитов прослеживаются в структуре активов (пассивов)
банковского сектора (рисунок 9).
Источниками средств межбанковского рынка являются временно
свободные средства российских коммерческих банков, кредиты и депозиты,
привлеченные от иностранных банков, а также кредиты и депозиты Банка
России. В структуре привлечения средств на межбанковском рынке в 2012 –
2013 гг. доминировали средства, полученные российскими кредитными
организациями от банков – нерезидентов. Начиная с 2014 г. увеличивалась доля
средств, привлеченных на внутреннем межбанковском рынке. В течение 2015 -
2017 гг. доля внутренних заимствований увеличилась с 27,7% до 40,3%,
превысив 5 трлн рублей. Доля средств, полученных от банков-нерезидентов,
напротив, сократилась с 24,3 до 16,6%, составив 2 трлн рублей (рисунок 10).
26
Обзор банковского сектора РФ. Подготовлен Департаментом банковского надзор ЦБ РФ // Аналитические
показатели (интернет-версия). – 2018. – февраль, №160. – [Электронный ресурс]. – URL:
http://www.cbr.ru/analytics/bank_system/obs_1602.pdf.
7
,
2
%
,9%
8
10
,
7
%
13
,0%
20
,
4
%
15
,5%
0
,0%
5
,0%
10
,0%
15
,0%
20
,0%
25
,0%
2015
г.
2016
г.
2017
г.
Кредиты
предоставленные
Кредиты полученные
41
Рис. 9. Доля полученных и предоставленных межбанковских
кредитов в структуре активов (пассивов) банков в 2015-2017 гг.
Аналогичная картина наблюдалась в структуре предоставленных
межбанковских кредитов: доля кредитов, предоставленных банкам-
нерезидентам в структуре размещенных средств на межбанковском рынке, за
последние три года, с 2015 по 2017 гг., снизилась с 8,1 до 2,9%, составив
немногим более 250 млрд рублей. А кредиты российским кредитным
организациям увеличились более чем вдвое, превысив 3 трлн рублей (рисунок
11).
Рис.10. Кредиты, депозиты и иные средства, полученные от банков
на внутреннем межбанковском рынке в 2015-2017 гг.
9
245,
1
15
881,
2
12 454
,
3
4
2
249,
2
8
577,
2 066
,
2
2
556,
6
4 016
,
4
024,
8
5
0
,
0
2
0
000,
0
000,
4
0
000,
6
8
0
000,
10
0
000,
0
000,
12
0
000,
14
000,
16
0
0
000,
18
2015
г.
2016
г.
2017
г.
Привлечение всего, в том
числе:
от банков
-
нерезидентов
от банков
-
резидентов
млрд
руб.
8
,
9
%
,9%
8
10
,
4
%
16
,1%
20
,5%
15
,
0
%
0
,0%
5
,0%
10
,0%
15
,0%
20
,0%
25
,0%
2015
г.
2016
г.
2017
г.
Кредиты
предоставленные
Кредиты полученные
42
Рис. 11. Кредиты, депозиты и иные средства, предоставленные
банкам в 2015-2017 гг.
27
Начиная с 2013 г. Банк России наращивает свое присутствие на
межбанковском рынке не только как регулятор, но и как кредитор. В 2015 году
Банк России стал основным кредитором. Объем средств, предоставленных им
кредитным организациям, превысил не только внешние заимствования, но и
объем внутреннего межбанковского рынка.
В 2016 г. объем средств, предоставленных Банком России коммерческим
банкам, по сравнению с 2012 г. увеличился в 28 раз и в 6,5раз по сравнению с
2009 г., когда его участие по поддержанию ликвидности кредитных
организаций во время кризиса было наибольшим.
Все более активная деятельность Банка России на межбанковском рынке
пока не приводит к коренным структурным изменениям. По-прежнему
подавляющую долю кредитов от Банка России получают 30 крупнейших
российских банков, несмотря на то, что они располагают более широкими
возможностями по привлечению ресурсов (рисунок 12). А поддержка Банком
России банковского сектора практически ограничивается 200 крупнейшими
банками (таблица 4).
Так, доля средств, полученных от Банка России 30-ю крупнейшими
банками, за период с 2013 по 2017 гг. составляла в структуре МБК от 81,4 до
27
Обзор банковского сектора РФ. Подготовлен Департаментом банковского надзор ЦБ РФ // Аналитические
показатели (интернет-версия). – 2018. – февраль, №160. – [Электрон. ресурс]. – URL:
http://www.cbr.ru/analytics/bank_system/obs_1602.pdf
6
5
130,
6 895
,
0
8
610,
0
416,6
237
,
8
253,3
1 508
,
3
2
772,
1
3
273,
6
0
,
0
0
000,
1
0
000,
2
000,
3
0
0
000,
4
5
000,
0
0
6
000,
7
000,
0
0
000,
8
0
000,
9
0
000,
10
2015
г.
2016
г.
г.
2017
Предоставлено кредитов
всего, в том числе:
банкам
-
нерезидентам
банкам
-
резидентам
млрд руб.
43
93,3%. На долю 200 крупнейших банков приходилось от 97,2 до 99,2% средств,
предоставленных Банком России банковскому сектору. На остальные
кредитные организации - от 0,8 до 2,8%.
Рис. 12. Кредиты и депозиты, полученные от Банка России в 2015-
2017 гг.
28
На рынок межбанковских отношений оказывают влияние как внешние
негативные факторы, связанные с изменением цен на энергоносители и
экономическими ограничениями, так и внутренние.
Таблица 4
Кредиты, депозиты и прочие привлеченные средства, полученные
крупнейшими кредитными организациями от Банка России
29
Данные
по
состоянию
на
по 30 крупнейшим
кредитным
организациям
по 200 крупнейшим
кредитным
организациям
по
действующим
кредитным
организациям
млрд руб.
в % от
общей
суммы
млрд руб.
в % от
общей
суммы
млрд руб.
01.01.2013
303,8
93,3
323,2
99,2
325,7
01.01.2014
1 037,0
85,6
1 185,6
97,8
1 212,0
01.01.2015
2 189,8
81,4
2 614,8
97,2
2 691,0
01.01.2016
3 745,8
84,4
4 298,0
96,8
4 439,1
01.01.2017
8 321,4
89,6
9 187,2
98,9
9 287,0
01.01.2018
4 856,4
90,5
5 294,4
98,7
5 363,3
Среди последних следует отметить ослабление рубля, дефицит
ликвидности у отдельных кредитных организаций, снижение уровня доходов и,
28
Обзор банковского сектора РФ. Подготовлен Департаментом банковского надзор ЦБ РФ // Аналитические
показатели (интернет-версия). – 2018. – февраль, №160. – [Электрон. ресурс]. – URL:
http://www.cbr.ru/analytics/bank_system/obs_1602.pdf
29
Составлено авторами на основании данных Банка России. Электронный ресурс. Официальный сайт Банка
России. URL:http://www.cbr.ru/analytics/bank_system.
439,
1
4
9 287
,
0
5
363,
3
976
,
6
8544,0
3925,9
0
,
0
0
000,
2
0
4
000,
6
0
000,
0
8
000,
0
000,
10
г.
2015
2016
г.
г.
2017
Всего
по
30
крупнейшим
банкам
млрд
руб.