55
Далее, необходимо рассчитать эффективность использования
нематериальных активов. Эффективность их использования оценивается по
уровню дополнительного дохода на рубль сложенного капитала в
нематериальные активы (ДВК), которые рассчитываются по формуле:
(25)
Величина этого показателя зависит от рентабельности данного вида
активов (отношение полученной прибыли к сумме амортизации НМА) и
коэффициента их оборачиваемости (отношение годовой амортизации по НМА
к среднегодовой первоначальной их стоимости).
Если для расчета эффективности использования нематериальных
активов по предложенной методике отсутствует информация о суммах
прибыли, полученной от применения интеллектуального продукта, то
доходность нематериальных активов рассчитывается по общепринятой
формуле доходности всего капитала:
(26)
где В – выручка от реализации продукции и услуг;
П/В – рентабельность продаж;
В/НМА – отдача нематериальных активов.[36,c.350]
Обычно принято считать, что эффективность использования объектов
нематериальных активов увеличивается только в том случае, если будет
доказано, что в результате использования нематериальных активов
увеличилась сумма прибыли, причем сумма прибыли увеличилась больше чем
стоимость самих нематериальных активов.
Согласно данным бухгалтерского учета и произведенным расчетам в
экономическом анализе доказано, что если предприятие принимает решение о
вложении средств в нематериальные активы, то чаще всего это приведет к
ухудшению показателей характеризующих обеспеченности предприятия
собственными оборотными средствами.
В этом случае, предприятием может прибегнуть к использованию в
56
качестве источников финансирования не только собственные источники, но
заемные и привлеченные, а это в свою очередь приведет к ухудшению
финансового состояния предприятия, к замедлению оборачиваемости средств.
Предприятия приобретают нематериальные активы, либо создают их с
целью извлечения экономического эффекта, то есть увеличения прибыли, с
учетом того что данные нематериальные активы будут использованы в
производственном процессе, или найдут свое применение при выполнении
работ или оказании услуг.
Однако чаще всего предприятия осуществляют вложения в активы
характеризующие промышленные возможности предприятия в целом: то есть
это лицензии дающие право на осуществление какого либо вида деятельности,
либо на производство какого – либо вида продукции, работ или услуг,
промышленные образцы, патенты и иные виды нематериальных активов.
Самым трудным в данном случае, является тот факт, что определить
насколько эффективным является тот или иной объект нематериальных
активов, можно только в случае, когда предприятие произведет продукцию,
работы или услуги с использованием данного «ноу-хау», реализует его, и
после подсчета суммы полученных доходов сравнит их с произведенными
расходами и сможет определить, что эти нематериальные активы приносят
доход предприятию, и вложения в них были достаточно эффективны.
Однако, и в этом случае не так просто будет определить эффективность
вложенных средств в нематериальные активы, даже несмотря на сумму
полученных доходов. Это связано с тем, что объем произведенной и
реализованной продукции, работ или услуг зависит от множества факторов, и
конечно же определить степень влияния каждого фактора, в том числе и цены,
и объема и качества, это очень трудоемкий процесс.[40,c.354]
Если предприятие вложило средства в разного рода лицензий, то
конечно все это зависит о того, насколько велики платежи за них, от точных
сроков финансирования капитальных вложений в активы предприятия.
Для того что определить эффективность от вложения средств в
57
приобретенную лицензию, необходимо сравнить полученные доходы от
реализации продукции произведенной с учетом полученной лицензии, с теми
недополученными доходами, которые предприятие бы не получило без этой
лицензии.
Поскольку затраты предприятия, связанные с оплатой стоимости
приобретаемых лицензий или «ноу-хау», распределены во времени, то
возникает необходимость финансового обоснования выбора формы платежей.
Если для расчетов эффективности приобретаемой лицензии или других
новшеств нет необходимой информации, то для принятия окончательного
решения можно руководствоваться прецедентами прошлых аналогичных
сделок.
Конечный эффект от использования нематериальных активов
выражается в общих результатах хозяйственной деятельности: в снижении
затрат на производство, увеличении объемов сбыта продукции, увеличении
прибыли, повышении платежеспособности и устойчивости финансового
состояния.
Иными словами, в динамике темпы роста выручки от реализации
продукции или прибыли должны опережать темпы роста нематериальных
активов.[44,c.185]
Нематериальные активы, не имея вещественной формы, не требуют
больших финансовых вложений, но способны принести предприятию
ощутимый доход. Для оценки эффективности использования нематериальных
активов необходимо рассчитать фондоотдачу и доходность этих активов.
Как было сказано выше, на предприятии ООО «Башкирский фарфор»
отсутствуют в предыдущие период объекты нематериальных активов, и
рассчитать их эффективность и темпы изменений невозможно.
С целью разработки операционных и текущих планов управления
предпринимательской деятельности, а также для принятия быстрых и
эффективных управленческих решений, работникам экономического отдела на
предприятии целесообразно провести ежеквартальный анализ финансового
58
состояния на базе форм финансовой отчетности.
На стабильность и финансовую устойчивость предприятия на рынке, на
него оказывают влияние положение организации на товарном рынке,
производство и реализация пользующейся спросом продукции, работ или
услуг, степень зависимости от внешних кредиторов и инвесторов,
платежеспособный спрос и уровень доходов потребителей.
Финансовая устойчивость предприятия, это залог возможной работы
предприятия без финансовых затруднений, возможность своевременно
осуществлять платежи по обязательствам и инвестировать средства в
различные инвестиционные объекты.
Предприятие постоянно ищет пути осуществления инвестиций во
воеоборотнеы активы. Для того, чтобы определить финансовые возможности
предприятия ООО «Башкирский фарфор» необходимо провести анализ
финансовой устойчивости предприятия.
В таблице 7 проанализируем финансовую устойчивость ООО
«Башкирский фарфор» за 2015-2017 годы.
Таблица 7
Анализ финансовой устойчивости
ООО «Башкирский фарфор» за 2015-2017 гг., тыс.руб.
Показатели
Норм.
знач.
2015 г.
2016 г.
2017 г.
Отклонения
2016
от
2015
2017
от
2016
2017
от
2015
1. Валюта баланса
80145
85303
82332
5158
2971
2187
2. Капитал и резервы
(72387)
(62294)
(62327)
(-10093)
(33)
-10060
3. Заемный капитал
152532
147597
144658
-4935
-2939
-7874
4. Внеоборотные активы
25921
18295
8140
-7626
-10155
-17781
5. Собственные оборотные
средства
50345
62564
72134
12219
9570
21789
6. Оборотные средства
54224
67008
74192
12784
7184
19968
7. Коэффициент
автономии
≥ 0,5
-0,903
-0,730
-0,757
-1,633
-1,487
-1,66
8. Коэф. соотношения
собств. и заемн. ср-в
≤ 1
1,205
2,369
2,321
1,164
-0,048
1,116
9.Коэф-т обеспеч. собств.
средствами
≥0,1
0,928
0,934
0,972
0,006
0,038
0,044
10. Коэф-т обеспеч.
запасов и затрат
собств.источниками
≥ 0,6-
0,8
0,456
0,567
0,412
0,111
-0,155
-0,044
59
Согласно данным проведенного анализа, видно, что предприятие ООО
«Башкирский фарфор» не обладает достаточно высокой степенью финансовой
независимости. Это подтверждается значениями коэффициентов автономии и
соотношения собственных и заемных средств, отражающие высокую
зависимость от заемных источников финансовых ресурсов.
Так как за последние периоды, предприятие ООО «Башкирский
фарфор» получает убытки, в качестве финансовых ресурсов выступают
заемные источники финансовых средств, в том числе это краткосрочные
кредиты и кредиторская задолженность предприятия.
Доля убытков в формировании имущества организации на конец 2015
года составила 90,3 %, в 2016 году сумма убытков была частично погашена за
счет полученной прибыли отчетного периода, и доля убытков сократилась до
70,3% в имуществе предприятия, а в 2017 году удельный вес убытков
незначительно вырос до 75,7%, в связи с сокращением объемов производства и
реализации продукции. За 2017 год изменилось соотношение заемных и
собственных средств предприятия.
На конец 2017 года на 1 рубль собственных средств приходилось почти
0,928 рубля заемных, что является отрицательным фактором для обеспечения
финансовой независимости организации.
В структуре заемных средств отметилось небольшое увеличение доли
краткосрочных заемных средств на 7,38% в 2017 году по сравнению с 2016
годом, и на 7,97% при сравнении данных 2016 года с данными 2015 года.
Отрицательным явлением в деятельности предприятия ООО
«Башкирский фарфор» является тот факт, что в 2017 году незначительно
снижены коэффициенты обеспеченности собственными средствами и
коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками
(коэффициент мобильности также не повысился).
Значение показателей значительно ниже нормативного уровня, что
свидетельствует о плохом обеспечении предприятия собственными
средствами для осуществления производственного процесса в 2017 году.
60
Поэтому у предприятия произошло снижение объемов производства и
реализации продукции, а также были частично списаны объекты
внеоборотных активов, а другая часть была с амортизирована, так как в
анализируемые периоды, предприятие ООО «Башкирский фарфор» большую
часть средства направляла на пополнение запасов оборотных средств.
Для процесса непрерывного производства, необходимо обладать
достаточными средствами, в том числе это оборотные активы и вне оборотные
активы. Исходя из представленных данных в формах отчетности,
анализируемое предприятие на данный момент испытывает небольшие
финансовые трудности.
Динамика показателей финансовой устойчивости ООО «Башкирский
фарфор» за 2015-2017 гг. представлена на диаграмме (Рисунок 7).
Рисунок 7 - Динамика показателей финансовой устойчивости
ООО «Башкирский фарфор» за 2015-2017 гг.
По результатам проведенных исследований во второй главе работы,
можно сделать следующие выводы:
1. ООО «Башкирский фарфор» является ведущим предприятием по
производству хозяйственных и декоративных изделий из керамики.
2. Каждое предприятие стремится обновлять состав основного капитала
-1,5
-1
-0,5
0
0,5
1
1,5
2
2,5
3
Коэф-т автономии Коэф-т соотношения
собств. и заемн. ср-в
Коэф-т обеспеч.
собств. средствами
Коэф-т обеспеч.
запасов и затрат
собств.источниками
2015 г.
2016 г.
2017 г.
61
с целью увеличения объемов производимой продукции, работ и услуг, а также
осуществлять инвестиции в разнообразные проекты с целью увеличения
доходности, прибыльности и рентабельности предприятия.
Проведенный анализ состава и структуры активов ООО «Башкирский
фарфор», отражает динамику активов за анализируемый период 2015-2017 гг.,
в разрезе долгосрочных внеоборотных активов и оборотных активов. Так,
активы предприятия в 2016 году по сравнению с 2015 годом увеличились на
6,50%, а при сравнении данных 2017 года с 2016 годом на, произошло
сокращение активов на 3,48%.
На изменение общей суммы активов, повлияло и изменение
внеоборотных активов и оборотных активов. Так в 2016 году общая сумма
внеоборотных активов сократилась на 29,42% , а по сравнению 2017 года с
данными 2016 года на 55,51%,.
Изменение в 2017 году общей суммы внеоборотных активов,
произошло за счет изменения нематериальных активов в сторону их
увеличения на сумму 331 тыс. руб.
Однако, в 2017 году произошло резкое сокращение устаревшего
состава основных средств, вследствие его амортизации. В 2016 году по
сравнению с 2015 годом состав основных средств сократился на 29,42%, а при
сравнении данных 2017 года с данными 2016 года, видно сокращение на
57,32%.
Долгосрочных финансовых активов, отложенных налоговых активов у
предприятия за анализируемый период отсутствовали.
Оборотные активы предприятия ООО «Башкирский фарфор» в 2016
году по сравнению с 2015 годом увеличились на 23,58%, а по сравнению
данных 2017 года с 2016 годом на 10,72%.
Уменьшение состав основных средств произошло за счет сокращения
состава ППОС в 2016 году по сравнению с 2015 годом на 6514 тыс. руб.
(28,03%), а при сравнении 2017 года с 2016 годом, состав сокращение состава
на 9485 тыс. руб. (56,70%).
62
Но вместе с тем, прослеживается тенденция снижения состава
непроизводственных основных средств в 2016 году по сравнению с 2015 годом
на 1112 тыс. руб. (41,52%), а при сравнении 2017 года с 2016 годом на 1001
тыс. руб. (63,92%).
Снижение состава непроизводственных основных средств в
анализируемом периоде произошло за счет амортизации имущества, а также за
счет списания части изношенных основных средств производственного и
непроизводственного назначения.
Фондоотдача основных фондов составила 6,124 руб., что на 2,357 руб.
(6257%) больше чем в 2015 году, а при сравнении данных 2017 года с данными
2016 года, видно что фондоотдача составила 8,34 руб. , что на 2,216 руб.
(36,19%), больше чем в 2016 году.
Фондоотдача в 2017 году по сравнению с 2017 годом изменилась
вследствие изменения объема выпущенной продукции, а также изменения
среднегодовой стоимости основных производственных фондов.
Фондоемкость основных средств, следовательно, как обратно
пропорциональный показатель фондоотдаче в 2016 году составила 0.163 руб.,
что на 0,102 руб. (38,49%) меньше чем в 2015 году, а при сравнении данных
2017 года с данными 2016 годом фондоемкость меньше на 0,043 руб.
(26,38%).
На величину фондоотдачи оказывают непосредственное влияние и
полученная прибыль от реализации продукции и среднегодовая стоимость
производственных фондов.
63
ГЛАВА 3. ОСНОВНЫЕ ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ
ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ И ИСПОЛЬЗОВАНИЯ
ОСНОВНОГО КАПИТАЛА
3.1 Направления повышения эффективности управления и
использования основного капитала предприятия
Повышение эффективности основных средств равносильно
расширению производства без привлечения дополнительных затрат на
создание и приобретение основных средств, так как именно основные средства
являются материальным воплощением научно-технического прогресса –
главного фактора повышения эффективности любого производства.
Успешное функционирование основных средств ООО «Башкирский
фарфор» зависит от того, насколько полно реализуются экстенсивные и
интенсивные факторы улучшения их использования.
Работники отдела модернизации и развития на ООО «Башкирский
фарфор» находятся в постоянном поиске различных источников
финансирования воспроизводства основных производственных фондов.
Рассматривая экстенсивное направление или факторы, предполагается
более эффективное использование основных средств, и кроме того
предусматривается что будет увеличено время работы производственного
оборудования за установленный календарный период времени, а также
увеличение удельного веса производственного и действующего оборудования
в общей массе имеющегося состава оборудования на анализируемом
предприятии.[49,c.32]
Если, путь развития предприятия, исходит из интенсивного
направления, или рассматриваются интенсивные факторы оказывающие
влияние на деятельность предприятия в целом, и основных средств в
частности, то можно сказать что в основном упор делается на использование
последних достижений науки и техники, т.е. использование достижений
научно-технического прогресса.
64
Каждый предприниматель, стремится увеличивать интенсивность
производства, а этот процесс, возможно, улучшить, если происходит
непосредственный процесс увеличения производственной мощности единицы
оборудования. В этом случае, упрочнению подлежат самые ответственные в
производственном процессе детали, узлы в машинах и агрегатах.
Кроме того, автоматизации и механизации подлежат все процессы,
причем не только основные, что связаны с производством продукции, работ
или услуг, но и вспомогательные, в том числе транспортные операции,
которые в определенной мере, и в большинстве случаев являются
сдерживающим фактором производственного процесса. Имеющийся состав
устаревшего оборудования, анализируется специалистами, и та часть
основных средств, которая подлежит модернизации – модернизируется, а та
часть, которая сильно устарела и физически и морально, списывается с
баланса предприятия.
По результатам проведенного анализа можно предложить следующие
мероприятия по повышению эффективности использования основных средств:
приобретение высокотехнологичных и современных основных
средств, являющиеся при этом энерго- и топлевосберегающие;
использование основных средств по назначению, т.е. улучшение
порядка эксплуатации производственного оборудования, правильно-
рассчитанная и доведенная до совершенства организация труда по местам
эксплуатации основных средств, что приведет к сокращению простоев,
всевозможных поломок и аварий;
контроль своевременности проведения капитальных и текущих
ремонтов основных средств, что не допустит сильной изношенности
производственного оборудования в частности и всех основных средств в
целом;
приобретение современного производственного оборудования и
использование современных методов осуществления капитальных ремонтных
работ, что позволит предприятию сократить время нахождения оборудования