71
динамика с 0,3 в 2017 г. до 0,42 в 2019г.
Выполним расчет влияния снижения величины краткосрочных
обязательств (в объеме 10 млн. руб.) на показатели ликвидности ООО
«КУПИШУЗ». Расчет выполняется в табличной форме в таблице 16.
Таблица 16
Влияние изменения величины краткосрочных обязательств на
коэффициенты ликвидности ООО «КУПИШУЗ»
Показатели
(коэффициенты)
ликвидности
Норматив
2017г.
Прогноз
на
2019г.
Отклонения (+,-
)
1
2
3
4
5
Коэффициент абсолютной
ликвидности
0,2-0,5
0,01
0,01
-
Коэффициент быстрой
ликвидности
0,7-0,8
0,53
0,75
+ 0,22
Коэффициент текущей
ликвидности
2,0
1,06
1,5
+ 0,44
Общий показатель
ликвидности
0,56
0,68
+ 0,12
Данные представленные в таблице 16 показывают, что наблюдается
положительная тенденция роста коэффициента общего показателя
ликвидности, коэффициентов быстрой и текущей ликвидности. Меры,
принятые на предприятии, дают возможность погасить часть кредиторской
задолженности, и положительная динамика, отражаемая ростом коэффициента
быстрой ликвидности, свидетельствует о возможности проведения расчетов с
дебиторами своевременно. Коэффициент текущей ликвидности в этом случае
увеличился, и приблизился к нормативному значению, показывая рост
платежных возможностей ООО «КУПИШУЗ».
Отмечается снижения срока погашения задолженности ООО
«КУПИШУЗ» перед его кредиторами в 2019 г. составит примерно 4,1 месяца,
по сравнению с 2017 г. он составлял 5,7 месяца.
На предприятии ООО «КУПИШУЗ» отмечается высокий удельный вес
активной части основных фондов, что является свидетельством наличия
72
достаточно хорошей производственной базы. В то же время следует отметить
значительный возрастной состав оборудования.
При сохранении негативных тенденций, сложившихся на ООО «Мир
оборудования» не исключается возможность банкротства предприятия,
вследствие этого необходимо принятие срочных мер направленных на
укрепление финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия.
Большой удельный вес дебиторской задолженности вызывает серьезные
опасения. Следует отметить, весь объем дебиторской задолженности
приходится на краткосрочную дебиторскую задолженность платежи по которой
ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты. В рассматриваемом
периоде 2015-2017 гг. ее доля в балансе составляет около 40,3%, что требует
детального анализа, поскольку является свидетельством о возможности
появления проблем в расчетно-платежной дисциплине предприятия.
При снижении дебиторской задолженности, у предприятия появится
возможность использования данных денежных средств на развитие своей
деятельности, приобретение нового оборудования и техники. А в первую
очередь поступления от погашения дебиторской задолженности дают ему
возможность произвести погашение части своей задолженности.
Необходим значительный комплекс мероприятий в результате
поведения которых будет выход на работу без убытков.
Среди причин, которые требуют оздоровления финансового состояния
ООО «КУПИШУЗ» следует отметить:
1. Значительная кредиторская задолженность, составляющая в
структуре баланса в 2017 г. 40,6%. При необходимости срочного погашения
перед кредиторами и бюджетами своих обязательств предприятию необходимо
произвести реализацию значительной части оборотных средств.
2. Основную статью в структуре затрат предприятия составляют
издержки по сырью, которое было приобретено предприятием по завышенным
ценам, что происходило по причине наличия товарообменных операций, а
также несвоевременного расчета с поставщиками.
73
3. Имеет место значительная диспропорция между ростом цен на
приобретаемое сырье и материалы и ростом цен на готовую продукцию.
4. Структура управления, существующая в ООО «КУПИШУЗ» не во
соответствует современным экономическим условиям по ведению бизнеса в
условиях рынка и требуется срочное внедрение управленческого учета и
проведение серьезной реструктуризации.
5. На предприятии отмечается практическое отсутствие налаженных
информационных каналов, которые обеспечивают принятие управленческих
решений своевременно и правильно.
Причины, перечисленные выше требуют от ООО «КУПИШУЗ»
разработать программу стратегического развития. Конечной целью для
предприятия должно быть, в первую очередь, обеспечение выхода на
рентабельное производство продукции, последовательное устранение в
расчетах бартерных операций, а также исполнение обязательных платежей во
внебюджетные фонды и бюджеты.
ООО «КУПИШУЗ» для успешного ведения работ требуется:
1. Осуществление реформирования организационной структуры, а
также создание обновленной финансовой структуры с прозрачными
информационными потоками и центрами финансовой ответственности.
2. Выполнение оптимизация по отдельным удельным нормам расхода
по основным материалам, и проведения жесткого нормирования по
вспомогательным материалам.
3. Привести удельные нормы потребления энергоносителей к
наиболее рациональным.
4. Оптимизировать управление капитальным ремонтом с ростом
затрат на капитальный и текущий ремонт основных средств.
7. Снизить общехозяйственные расходы предприятия.
8. Снизить непроизводственные расходы, источником
финансирования которых является прибыль предприятии, в том числе,
направленные на покрытие убытков объектов жилищно-коммунального
74
хозяйства и социальной сферы.
9. С поставщиками сырьевых ресурсов максимально перейти на
расчеты денежными средствами
10. С помощью нормирования по каждому виду затрат условно-
постоянных расходов производить контроль постоянных издержек ежемесячно.
Предприятию ООО «КУПИШУЗ» требуется приступить к работе по
внедрению системы бесперебойного сырьевого обеспечения. Основу данной
системы необходимо заложить схемы работы с крупными поставщиками и
производителями основного сырья и материалов. Так как заводам
изготовителям нужны средства чтобы обеспечить собственный
производственный процесс, в цепочке сырьевого обеспечения появляются
посреднические организации, завышающие стоимость своих услуг, как правило
необоснованно.
Реализация программы направленной на обеспечение сырьем и
материалами дает возможность увеличения объемов производства продукции,
сокращения доли постоянных издержек предприятия и уйти от бартерных
операций, и это ведет к понижению себестоимости продукции и дает
возможность ООО «КУПИШУЗ» выравнивания ситуации на рынке готовой
продукции.
Руководству ООО «КУПИШУЗ» необходимо проводить жесткую
политику по введению единого прейскуранта цен и переходу на получение
денег от реализации продукции.
Кроме мероприятий, направленных на снижение себестоимости
продукции отделу реализации и маркетинга требуется проводить постоянный
мониторинг рынка готовой продукции и регулировать цены в соответствии со
спросом.
На нынешнем этапе наилучшим образом зарекомендовал себя такой
механизм, как управленческий учет. Предприятию для того, чтобы улучшить
собственное финансовое положение, необходимо к бухгалтерскому учету
дополнительно перейти на управленческий учет, с целью более точного
75
определения эффективность разных звеньев и определить в своей текущей
деятельности рычаги воздействия на каждое из них.
Мероприятия по повышению финансовой устойчивости и
платежеспособности, проведенные ООО «КУПИШУЗ» показывают, как
изменится ситуация, если предприятием будет получен долгосрочный кредит в
объеме 10 млн. руб. Прогноз на 2019 г. показывает положительную тенденцию
в динамике коэффициента отношения собственного капитала и краткосрочной
задолженности, наблюдается так же положительная тенденция в динамике
промежуточного коэффициента покрытия, коэффициента абсолютной
ликвидности и коэффициента текущей ликвидности. Меры, принятые на
предприятии, дают возможность погасить часть кредиторской задолженности, и
положительная динамика, отражаемая ростом коэффициента быстрой
ликвидности, свидетельствует о возможности проведения расчетов с
дебиторами своевременно. Коэффициент текущей ликвидности в этом случае
увеличился, и приблизился к нормативному значению, показывая рост
платежных возможностей ООО «КУПИШУЗ».
Отмечается снижения срока погашения задолженности ООО
«КУПИШУЗ» перед его кредиторами в 2019 г. составит примерно 4,1 месяца,
по сравнению с 2017 г. он составлял 5,7 месяца, однако предприятие все еще
относится к первой категории неплатежеспособности, для который значение
показателя находится в пределах от трех до двенадцати месяцев.
3.2. Экономическая оценка от внедрения предложенной стратегии и их
влияние на эффективность предпринимательской деятельности
По анализу показателей рентабельности ООО «КУПИШУЗ»
проведенному ранее наблюдалось снижение рентабельности, и предприятие
имело убытки, следовательно, необходимо проведение мероприятий по росту
рентабельности.
Основными способами повышения рентабельности являются
следующие:
76
- увеличение суммы прибыли от реализации продукции;
- снижение себестоимости товарной продукции.
Способы увеличения прибыли определяются по каждому виду товарной
продукции. Резервы увеличения прибыли:
- увеличение объема реализации продукции. Для этого можно
наладить выпуск нового изделия;
- снижение себестоимости продукции.
Повышение цен за счет:
- повышение качества;
- поиск более выгодных рынков сбыта;
- реализация в более оптимальные сроки.
Снизить себестоимость продукции на 1% за счет:
1. Увеличения объема производства за счет более полного
использования производственных мощностей предприятия.
2. Снижения затрат на производство за счет увеличения уровня
производительности труда, экономного использования сырья, материалов,
топлива, оборудования и т.д.
Выполним расчет влияния на основные показатели рентабельности рост
объемов продаж на 3% и снижения себестоимости на 1% по ООО
«КУПИШУЗ». Расчет выполняется в табличной форме в таблице 17.
Таблица 17
Мероприятия по повышению рентабельности ООО «КУПИШУЗ»
Показатель
2017 г.
Прогноз на 2019
г.
Изменения
(+,-)
1
2
3
4
Выручка, тыс. руб.
72 923
75111
2 188
Себестоимость, тыс. руб.
46 751
46283
-468
Коммерческие расходы, тыс.
руб.
1 289
1 289
-
Управленческие расходы,
тыс. руб.
828
828
-
77
Прибыль от продаж, тыс. руб.
24 055
26 711
2 656
Рентабельность продаж, %
33,0
35,6
2,6
Данные представленные в таблице 17 показывают, что после проведения
мероприятий, отмечается положительная динамика показателей, вследствие
роста объемов продаж на 3%.
Рост выручки составил 2188 тыс. руб.
Отмечено снижения себестоимости снизилась на 468 тыс. руб., в
результате чего на 2656 тыс. руб. увеличилась прибыль от продаж, и рост
рентабельности составил 2,6%.
Факторы роста для любого из показателей рентабельности находятся в
зависимости от единых экономических процессов и явлений, к которым в
первую очередь следует отнести:
- развитие системы управления производством в условиях рынка на
основе преодоления кризиса в денежной и финансово-кредитной системах;
- рост эффективности использования ресурсов предприятием.
Основой которого является стабилизация системы расчетно - платежных
отношений и взаимных расчетов;
- индексация оборотных средств и конкретное установление
источников их формирования.
Существенным фактором роста рентабельности в сегодняшних условиях
является организация и совершенствование работы предприятия в вопросах
ресурсосбережения, что в конечном счете приводит к снижению
себестоимости, и таким образом к росту прибыли.
Связано это с тем, что на данном этапе развитие производства путем
экономии ресурсов намного дешевле, чем работа по разработке новых
месторождений и привлечение в процесс производства новых ресурсов.
Значительными факторами в вопросах роста прибыли, которые зависят
от деятельности предприятий, являются увеличение объемов производства
продукции в соответствии с условиями договоров, при снижении ее
78
себестоимости, росте показателей качества, улучшение и увеличение
ассортимента, рост эффективности используемых производственных фондов и
рост производительности труда.
Существенным фактором, который влияет на уровень доходов от
реализации продукции, служит изменение объема производства, а также
реализации продукции.
В конечном счете при росте объемов реализации, наблюдается рост
прибыли предприятия, и наоборот.
При остальных равных условиях зависимость прибыли от данного
фактора прямо пропорциональная.
Немаловажным фактором, который влияет на размер дохода от
реализации товарной продукции, является изменение величины себестоимости
продукции.
В отличии от изменения объемов реализации, которые влияют на
величину прибыли прямо пропорционально, связь между размером прибыли и
величиной себестоимости обратная.
Чем выше себестоимость продукции, которая определяется уровнем
затрат на ее производство и реализацию, тем ниже прибыль, и наоборот. В
свою очередь этот фактор, зависит от воздействия множества причин.
Улучшение финансового состояния для предприятия ведет к решению
одной стратегической задачи - наращивание объемов собственного капитала и
обеспечение устойчивого положения на рынке.
С этой целью предприятие постоянно должно поддерживать
рентабельность и платежеспособность, а кроме того оптимальность структуры
актива и пассива баланса.
Выражается финансовое состояние предприятия в оптимальности
соотношения структуры его активов и пассивов, другими словами средств
предприятия и источников их финансирования.
Капитал предприятия формируется как за счет собственных, т.е.
внутренних источников, так и за счет заемных, т.е. внешних. Важнейшим
79
источником финансирования предприятия служит собственный капитал.
Основной источник пополнения собственного капитала — это прибыль
предприятия.
В случае, если предприятие является убыточным, как в данном случае,
то собственный капитал снижается на сумму убытков, полученных
предприятием.
Необходимо учитывать какое оптимальное соотношение собственного и
заемного капитала.
В данном случае соотношение не является оптимальным, вследствие
того, что доля собственного капитала к имуществу предприятия составляет
22,8%, а доля заемного капитала соответственно составляет 77,2%.
Таким образом, требуется увеличение собственного капитала.
Источниками для роста собственного капитала за счет имущества общества
могут служить прибыль, оставшаяся в распоряжении организации после
налогообложения или его добавочный капитал. Рост уставного капитала путем
дополнительных денежных взносов учредителей общества актуален при
включении в оборот новых оборотных средств.
Для увеличения капитала ООО «КУПИШУЗ» наиболее оптимальным
вариантом будет являться взнос учредителей. Следовательно, требуется
увеличение уставного капитала на 1 млн. руб., или на 12,5%.
Выполним расчет как влияет изменение величины собственного
капитала как на абсолютные, так и на относительные показатели финансовой
устойчивости предприятия. Расчет выполняется в табличной форме в таблице
18.
Таблица 18
Влияние изменения величины капитала на коэффициенты
финансовой устойчивости ООО «КУПИШУЗ»
Показатель
2017 г.
Прогноз на
2019 г.
Изменения (+,-
)
1
2
3
4
Собственный капитал, тыс. руб.
8029
9029
+ 1000
80
Заемный капитал, тыс. руб.
36941
36941
-
Всего имущества, тыс. руб.
44970
45970
+ 1000
Коэффициент автономии
0,228
0,245
+ 0,017
Коэффициент маневренности
0,16
0,19
+ 0,030
Коэффициент соотношения
собственного капитала и
краткосрочной задолженности
0,30
0,324
+ 0,024
Коэффициент финансовой
зависимости
3,38
3,08
-0,3
Коэффициент финансирования
0,30
0,324
+ 0,024
Данные представленные в таблице 18 показывают, что в результате
проведенных мероприятий финансовая устойчивость ООО «КУПИШУЗ»
повысилась. На 1 млн. руб. увеличилось имущество предприятия.
Отмечен рост коэффициента автономии на 0,017, коэффициента
маневренности на 0,030, коэффициента финансирования на 0,024.
коэффициента соотношения собственного капитала и краткосрочной
задолженности на 0,024, а также снижение коэффициента финансовой
зависимости на 0,3.
Выполним расчет как влияет изменение краткосрочных обязательств и
размеры собственного капитала на показатели деловой активности,
являющиеся основными. Расчет выполняется в табличной форме в таблице 19.
Таблица 19
Влияние изменения краткосрочных обязательств и величины
собственного капитала на основные показатели деловой
активности ООО «КУПИШУЗ»
Показатель
2017 г.
Прогноз на
2019 г.
Отклонения
(+,-)
1
2
3
4
Фондоотдача
10,03
10,33
0,3
Оборачиваемость запасов
3,46
3,56
0,10
Оборачиваемость кредиторской
задолженности
4,09
4,21
0,12
Оборачиваемость собственного
капитала
4,83
4,67
-0,16