43
, (2.9)
где СОС - собственные оборотные средства, тыс. руб.;
ОА - оборотные активы, тыс. руб.
К
о2020
= (530057 + 1325344 - 1895940) / 486485 = -0,08
К
о2021
= (592832 + 1131229 - 1793580) / 445927 = -0,16
К
о2022
= (591510 + 1095709 - 1849011) / 320485 = -0,5
Рекомендуемое ограничение: не ниже 0,5-0,8.
Как видно, коэффициент обеспеченности собственными оборотными
средствами меньше нуля и принимает отрицательные значение, это говорит
об отсутствии у предприятия собственного капитала.
Оборотные активы сформированы за счет заемных средств, и
зависимость от заемщиков высока, что делает риск невыплаты по
обязательствам и потери устойчивости высоким.
Коэффициент финансовой устойчивости (коэффициент долгосрочной
финансовой независимости).
, (2.10)
К
у2020
= (530057 + 1325344) / 2382425 = 0,78
К
у2021
= (592832 + 1131229) / 2239507 = 0,77
К
у2022
= (591510 + 1095709) / 2169496 = 0,78
Этот коэффициент отражает степень независимости компании от
краткосрочных заемных ресурсов финансирования и показывает часть
активов, сформированных за счет долгосрочного заемного и собственного
капиталов в общей массе активов.
Оптимальным считается уровень 0,8-0,9; критическим – ниже 0,75. Это
показатель находится на критическом уровне для ООО «Хардпостер¬.
1200.
1100.1400.1300.
стр
стрстрстр
ОА
СОС
К
о
1700.
1400.1300.
стр
стрстр
К
у
44
Сведем рассматриваемые показатели в таблицу 2.7.
Динамика показателей представлена на рисунке 2.7.
Таблица 2.7
Показатели финансового положения ООО «Хардпостер¬ в 2020 – 2022 гг.
Показатель
2020г.
2021 г.
2022г.
Темп роста, %
Рекомендуемое
нормативное
значение
2021г. к
2020г.
2022г. к
2021г.
1. Коэффициент
абсолютной
ликвидности (Кал)
0,52
0,16
0,15
30,8
93,8
0,2 0,5
2. Коэффициент
быстрой ликвидности
(Кбл)
0,84
0,81
0,60
96,4
74,1
1
3. Коэффициент
текущей ликвидности
(Ктл)
0,92
0,87
0,66
94,6
75,9
≥ 2
4. Коэффициент автоно-
мии предприятия (Ка)
0,22
0,26
0,27
118,18
103,85
≥ 0,5
5. Коэффициент
обеспе-ченности
оборотных активов
собственными
источниками (Ко)
-0,08
-0,16
-0,50
200,00
312,50
≥ 0,5 0,8
6. Коэффициент
финансовой
устойчивости (Ку)
0,78
0,77
0,78
98,72
101,30
≥ 1
Рис. 2.7. Динамика показателей финансового положения ООО «Хардпостер¬
в 2020 – 2022 гг.
-0,5
0
0,5
1
Кал Кбл Ктл Кал Ко Ку
2020 2021 2022
45
По результатам таблицы 2.7 и рисунка 2.7 видно, что финансовое
состояние предприятия является не устойчивым.
2.3. Анализ организации управленческого контроля ООО «Хардпостер¬
Финансовый директор в организации выполняет ключевые функции по
обеспечению финансовой устойчивости, эффективности и прозрачности
бизнес-процессов. Ключевые функции сосредоточены в области
управленческого контроля, который представляет собой систему мер и
инструментов для достижения стратегических целей компании, оптимизации
ресурсов и снижения рисков.
Можно выделить следующие функции управленческого контроля
финансового директора ООО «Хардпостер¬:
- разработка стратегии финансового управления;
- бюджетирование и планирование. Эффективное бюджетирование и
мониторинг его исполнения – важная функция финансового директора. Он не
только контролирует расходы, но и оценивает финансовые риски,
разрабатывает стратегии достижения стратегических целей компании.
- финансовый анализ. Проведение анализа финансовой отчетности
помогает выявить тренды и аномалии, что позволяет финансовому директору
предоставить рекомендации по улучшению финансовых показателей
компании;
- управление капиталом. Управление запасами, дебиторской и
кредиторской задолженностью лежит в компетенции финансового директора,
способствуя повышению ликвидности и предотвращению возможных
финансовых затруднений.
- мониторинг финансовых рисков. В соответствии с этой функцией
управленческого контроля разрабатывается и внедряется система
мониторинга и управления финансовыми рисками. Она включает в себя
46
оценку кредитоспособности партнеров, управление валютными рисками, а
также разработку стратегий по снижению финансовых потерь.
- отчетность и коммуникация. Своевременная и точная финансовая
отчетность, предоставляемая финансовым директором, играет важную роль в
взаимодействии с руководством, инвесторами и аудиторами.
- внутренний аудит. Организация внутреннего аудита помогает
выявить возможные нарушения в управленческих процессах, обеспечивая
объективную оценку внутренних систем контроля. Функции финансового
директора в управленческом контроле требуют знаний эксперта в области
финансов, стратегического мышления и умения эффективно
взаимодействовать с другими подразделениями компании. Комплексное
исполнение этих функций способствует созданию устойчивой финансовой
стратегии и обеспечивает принятие обоснованных управленческих решений.
Управленческий контроль осуществляется через деятельность финансовой
службы. Структура финансовой службы показана на рисунке 2.8.
Рис. 2.8. Структура финансовой службы ООО «Хардпостер¬
Генеральный директор
Финансовый директор
Планово-
экономический отдел
Финансовый отдел
Бухгалтерия
Сектор
производст-
венного
планирования
и контроля
Сектор
экономичес-
кого анализа
Сектор
расчетов с
покупателями
и поставщика-
ми
Сектор
движения
денежных
средств
Сектор
материально-
го учета
Сектор учета
основных и
оборотных
средств
Сектор
финансовой
отчетности
47
Финансовая служба состоит из следующих отделов.
1. Планово-экономический отдел:
- Сектор производственного планирования и контроля;
- Сектор экономического анализа.
2. Финансовый отдел:
- Сектор расчетов с покупателями и поставщиками;
- Сектор движения денежных средств.
3. Бухгалтерия:
- Сектор материального учета;
- Сектор учета основных и оборотных средств;
- Сектор финансовой отчетности.
Планово-экономический отдел предприятия является ключевым
компонентом системы управления, обеспечивая эффективное планирование,
контроль и анализ в экономической сфере. Состоящий из Сектора
производственного планирования и контроля и Сектора экономического
анализа, этот отдел играет значимую роль в достижении стратегических
целей компании.
Сектор производственного планирования и контроля отвечает за
разработку и координацию производственных планов, опираясь на
стратегические цели предприятия. Он учитывает ресурсы, технологические
возможности и рыночные требования для оптимизации производственных
процессов. Следя за выполнением производственных планов, сектор
контролирует эффективность использования ресурсов, соблюдение сроков и
качество производства, в случае отклонений, предпринимаются
корректирующие меры для минимизации потерь и повышения
эффективности.
Сектор экономического анализа занимается анализом финансовых
показателей предприятия, выявляя потенциальные риски, благодаря
которому руководители могут принимать обоснованные решения на основе
финансовой устойчивости компании.
48
Исследование внутренних и внешних экономических факторов
позволяет выявить возможности для улучшения эффективности и
конкурентоспособности предприятия. Сектор экономического анализа
предоставляет информацию для стратегического планирования и
управленческого контроля.
Оценка инвестиционной привлекательности: Анализ инвестиционных
проектов и их влияния на финансовое состояние компании является важной
задачей сектора экономического анализа, который помогает определить
оптимальные направления развития и обосновать инвестиционные решения.
Информация, предоставляемая Планово-экономическим отделом,
является фундаментом для принятия решений высшего руководства и
способствует обеспечению устойчивого развития компании в условиях
динамичной бизнес-среды.
В состав финансовой службы входит финансовый отдел.
Финансовый отдел состоит из Сектора расчетов с покупателями и
поставщиками, а также Сектора движения денежных средств, он
фокусируется на обеспечении финансовой прозрачности и управлении
денежными потоками.
Важной функцией Сектора расчетов с покупателями и поставщиками
является обеспечение эффективного управления финансовыми отношениями
предприятия с клиентами и поставщиками. Сектор заботится о
своевременном взаиморасчете с клиентами и поставщиками, контролируя
задолженности и обеспечивая соблюдение финансовых обязательств.
Эффективное управление дебиторской задолженностью, а также
оптимизация отношений с кредиторами, способствует поддержанию
здоровой финансовой позиции предприятия.
Сектор движения денежных средств фокусируется на обеспечении
ликвидности и эффективном управлении денежными потоками. Специалисты
данного сектора разрабатывают прогнозы денежных потоков, что позволяет
49
предприятию оперативно реагировать на изменения в финансовой среде и
планировать действия для обеспечения ликвидности.
Бухгалтерия обеспечивает компании надежные финансовые данные,
анализ и отчетность, что выступает основой управленческого контроля. Эти
функции бухгалтерии являются фундаментом для принятия обоснованных
управленческих решений и обеспечивают эффективность и прозрачность в
финансовом управлении предприятием.
Корректность бухгалтерского учета является предпосылкой для
достоверной финансовой отчетности, которая предоставляет
управленческому персоналу полную картину финансового состояния
компании и ее финансовых результатов.
Кроме того, бухгалтерия активно участвует в процессе
бюджетирования, предоставляя необходимую финансовую информацию для
разработки бюджетов, что позволяет управленческому персоналу иметь
четкое представление о расходах и доходах, а также контролировать
выполнение бюджетных планов.
Бухгалтерские данные используются для проведения финансового
анализа. Бухгалтерия взаимодействует с управленческим персоналом,
предоставляя им необходимую информацию для принятия стратегических
решений, становясь неотъемлемой частью управленческого контроля.
В целом финансовая служба ООО «Хардпостер¬, взаимодействуя с
другими структурными подразделениями предприятия, играет ключевую
роль в принятии стратегических решений. Информация, предоставляемая
службой, обеспечивает базу для принятия обоснованных управленческих
решений, способствуя улучшению финансового положения предприятия в
условиях динамичной экономической среды. Финансовая служба также
вносит вклад в формирование финансовой стратегии компании,
направленной на достижение стратегических целей и обеспечение ее
долгосрочного успеха на рынке.
50
Итак, организация оперативной финансовой работы в ООО
«Хардпостер¬ представляет собой систему наблюдения, контроля и
проведения мероприятий, позволяющую устранять или нейтрализовать
неблагоприятные финансовые процессы.
От уровня организации внутреннего финансового контроля во многом
зависят как текущие успехи, так и вероятность своевременного обнаружения,
предотвращения и преодоления финансовых проблем. Обнаружение и
преодоление внешних и внутренних финансово-экономических трудностей,
как показывает практика, напрямую связано с уровнем организации
оперативного управленческого контроля и с наличием специальных
аналитических служб, свободных от операционных работ.
Исследование организации деятельности финансовой службы ООО
«Хардпостер¬ показало, что все отделы связаны с управленческим
контролем, однако в связи с отсутствием единого центра, отвечающего за
организацию управленческого контроля все три отдела действуют по-своему.
Здесь часто возникают разногласия в вопросах планирования, управления и
т.д. Таким образом, функции управленческого контроля в ООО
«Хардпостер¬ выполняются не комплексно, что может привести к
рассогласованности действий.
Отсутствие комплексного и согласованного выполнения функций
внутреннего финансового контроля на предприятии различными отделами
приводит к ряду проблем. Так, несогласованный финансовый контроль
приводит к избыточному дублированию работ и использованию избыточных
ресурсов для выполнения аналогичных функций разными отделами.
Несогласованные данные могут создавать ложное восприятие финансового
положения предприятия. Отсутствие единого метода оценки и управления
рисками может повысить уровень неопределенности и воздействия
финансовых потерь. Несогласованный контроль создает трудности для
управленческой команды в понимании и интерпретации данных, что
затрудняет процесс принятия обоснованных стратегических решений.
51
К существенным проблемам можно отнести так же длительный
документооборот из одного отдела в другой. Нередко происходит
дублирование функций, что существенно тормозит процесс управления.
Все это говорит о необходимости совершенствования управленческого
контроля, прежде всего в сфере управления затратами и прибылью.
Проблемы, которые возникают в связи с неэффективной организацией
управленческого контроля представлены в таблице 2.8.
Таблица 2.8
Проблемы, связанные с неэффективной организацией управленческого
контроля.
Общая характеристика проблем
Описание проблемы
Для полной информации о конкретных
статьях затрат и прибыли руководителям
необходимо обращаться в несколько
структурных подразделений
Информацию о кредиторской
задолженности и займах можно
получить, как в планово-
экономическом отделе, так и в
бухгалтерии. А также в коммерческом
отделе. Оперативная информация по
отдельным статьям затрат находится
и в бухгалтерии, и в финансовом
отделе
Не все финансовые функции выполняются и
находятся под контролем
Имеются упущения по структуре
управленческих и коммерческих
расходов
Обязанности между отделами финансовой
службы не достаточно четко распределены,
могут возникать производственные
конфликты, некоторые вопросы не
контролируются
Бухгалтерия не сверяет некоторые
статьи и операции, считая, что это
делает финансовый отдел
Отчеты, предоставляемые руководящим
органам разнородны, различаются по времени
составления.
Разные отделы регистрируют одну и
ту же информацию и подают ее в
разных отчетах.
Из-за сложного документооборота, сроки
предоставления оперативных данных
срываются.
Отделы не вовремя предоставляют
данные в бухгалтерию, что мешает
своевременно закрывать счета.
Для преодоления этих проблем необходимо внедрение единого,
согласованного подхода к внутреннему финансовому контролю, включая
стандартизацию процессов, обучение персонала, использование единой
информационной системы и регулярную коммуникацию между отделами.
52
Это поможет создать эффективную систему контроля, способствующую
устойчивому и прозрачному управлению предприятием. Из выше сказанного
следует, что необходимо создать подразделение в рамках финансовой
службы, ответственное за управленческий контроль. Предлагается создать
отдел управленческого контроля.
Сделаем вывод.
Проведенный финансовый анализ ООО «Хардпостер¬ показал, что
предприятие в высокой степени зависимо от заемного капитала, наблюдается
явная нехватка собственного капитала. Этот показатель с одной стороны
свидетельствует о крупных вложениях в развитие и инвестиционные
проекты, что говорит в пользу предприятия, но в то же время риск
неплатежеспособности и неустойчивости ООО «Хардпостер¬ очень высок.
Финансовая служба должна уделить особое внимание контролю за
дебиторской и кредиторской задолженностью. В настоящее время
предприятие недостаточно ликвидно и не способно покрыть свои текущие
обязательства собственными средствами. В целом деятельность ООО
«Хардпостер¬ активна и конкурентоспособна. Рентабельность компании
находится на хорошем уровне. Представляется, что предприятию
необходимо осуществлять контроль за затратами и прибылью с целью
увеличения собственного капитала.
Практически все отделы финансовой службы ООО «Хардпостер¬
связаны с управленческим контролем, однако в связи с отсутствием единого
центра, отвечающего за организацию управленческого контроля отделы
действуют не взаимосвязанно, часто возникают разногласия в вопросах
планирования, управления и т.д.
Таким образом, функции управленческого контроля в ООО
«Хардпостер¬ выполняются не комплексно, что может привести к
рассогласованности действий. Управленческий контроль необходимо
совершенствовать, с этой целью предложено создать отдел управленческого
контроля в рамках финансовой службы.