64
В текущем году банковская система России перешла от роста к
рецессии. За январь-апрель 2016 года активы банков сократились на 3,9%,
депозиты физических лиц – на 2,3%, средства организаций – на 7,6% (причём
снижение обусловлено не только валютной переоценкой). Происходящее на
этом фоне существенное замедление темпов роста просроченной
задолженности и, соответственно, динамики резервов на возможные потери
(+3,4% за первые четыре месяца) уменьшило потребности банков в
отвлечении капитала на цели резервирования и привлечении
дополнительных клиентских средств. Таким образом, сложились
объективные предпосылки для образования избыточной ликвидности по
банковской системе в целом.
Признаками данного явления стали:
снижение спроса банков на кредиты, предоставляемые Центральным
банком (за 4 месяца 2016 года объём данного источника в составе
обязательств российских кредитных организаций сократился на 42,2%);
уменьшение доходности депозитов физических лиц и других элементов
ресурсной базы (максимальная ставка 10 крупнейших банков с начала 2015
года по конец мая 2016 года снизилась с 15,325% до 9,755% годовых);
сужение спрэдов по кредитам разного уровня срочности на
межбанковском рынке (в мае 2016 года спрэд между однодневной и
полугодовой ставкой привлечения средств MIBID составлял около 0,5
процентного пункта; для сравнения, в относительно благополучном для
экономики страны 2013 году аналогичный спрэд превышал 1,5 процентных
пункта при уровне MIBID 1d в пределах 5,3-6% годовых);
формирование аномалии «доходность-срочность» на рынке вкладов (с
весны 2015 года российские банки массово начали устанавливать доходность
депозитов обратно пропорционально их уровню их срочности).
За исключением последнего пункта признаки профицита уже имели
место ранее в 2010-2011 годах. Но в ряде аспектов сегодняшняя ситуация с
банковской ликвидностью уникальна.
65
3.2. Проблемы банковской системы и пути их решения
Отметим ключевые факторы, оказавшие влияние на банковскую
систему в 2015-2016 году, во многом обусловившие ее проблемы и
перспективные направления развития:
1) Наиболее мрачные прогнозы, которые делались на фоне
обесценивания рубля и снижения цен на нефть в конце 2014 года и
возможных дальнейших санкций, не сбылись. Безусловно, банковский сектор
России находится в кризисе – прибыль заметно упала, просрочка растет, а
динамика основных показателей достаточно слабая. Однако в целом
результат можно назвать удовлетворительным. Способности российских
банков подстраиваться под кризисные явления по результатам года
оцениваются экспертами как высокие [25, c. 723]. Правда это не говорит о
том, что в следующем году кризис закончится, скорее всего, кризисные
явления будут продолжать наблюдаться, но носить они будут не настолько
шоковый характер как в 2008-2009 годах.
2) В 2015 году было отозвано рекордное число банковских лицензий, и
теперь сокращение числа действующих банков до 300 через 5-7 лет
выглядит более реальным, чем несколько лет назад. В последние годы отзыв
лицензий, и соответственно расчистка банковского сектора, заметно
ускорилась. Решительность Центробанка РФ в вопросе отзыва лицензий
позволяет говорить о том, что подобная политика в будущем будет
продолжена.
3) Основными проблемами банковского сектора в области отзыва
лицензий является не кризис, а «скелеты в шкафу». Если объективно
проанализировать причины отзыва лицензий у банков в текущем году, то
вывод неутешителен. В большинстве случаев проблемы банков начинались
задолго до текущего кризиса, а колебания курса рубля, рост просрочки и
другие негативные проявления текущего года лишь усилили проблемы
66
прошлого. В этом смысле «очистка» банковской системы и вправду назрела,
так как наблюдаемая токсичность имела тенденции к росту.
4) Роль негосударственных пенсионных фондов (далее – НПФ) в
финансовой системе в целом и в банковской системе в частности резко
выросла, но это пока не является абсолютно положительным моментом.
Несмотря на заморозку пенсионных накоплений, НПФ заметно увеличили
свою роль в финансовой системе России. Причем в 2015 году начался по-
настоящему мощный тренд на консолидацию НПФ. Во многих случаях НПФ
консолидировались с крупными банковскими группами. Это привело к тому,
что ряд крупных IPO банков в 2015 году были проведены за счет средств
дружественных НПФ. Данная тенденция вполне соответствует философии
развития финансового рынка. Однако, вместе с отзывом лицензий у
банковской группы БРК рынок покинули и 6 НПФ, связанных с данной
группой банков. Накопление большого объема средств в НПФ, с одной
стороны, развивает рынок долгосрочного накопления в России, а с другой,
увеличивает интерес мошенников к данному рынку [21, с. 11].
5) В 2015 году значительную активность в области консолидации
проявили частные банки, наблюдалась высокая активность на рынке слияний
и поглощений. Она была продиктована во многом наличием ресурсов НПФ
для осуществления сделок, о чем была речь выше. Как результат в пятерку
крупнейших банков страны по итогам года вошел банк «ФК Открытие».
6) Центробанк РФ в 2015 году начал отзывать лицензии банков,
которые ранее могли быть отнесены к категории «неприкасаемых».
Например, в 2015 году были лишены лицензий многие банки с большими
остатками средств государственных организаций, хотя до этого госденьги на
счетах выступали как определенная страховка от санкций Центробанка РФ. В
масштабе экономики это событие не столь важное, но для банковского
сектора оно, по мнению экспертов РИА Рейтинг [18], – знаковое. Таким
образом, Центробанк РФ проявляет по-настоящему высокую
самостоятельность и отзывает лицензии без оглядки на потери средств
67
других государственных институтов или госкомпаний. Дополнительно
учитывая факт отзыва лицензий у очень крупных банков, можно сказать что
«неприкасаемых» банков в России практически не осталось.
7) Еще одним знаковым событием 2015 года стала неподдельная борьба
с обналичиванием средств. Несмотря на примеры данной борьбы в прошлые
годы, эффект был слабо ощутим. Во многом потому, что обналичиванием
стали масштабно заниматься не столько банки, а сколько системы денежных
переводов и владельцы платежных терминалов. В 2015 году уличенные
банки лишались лицензий, а для платежных терминалов и систем денежных
переводов резко ужесточили регулирование. В публичной плоскости
началось обсуждение «Молдавской схемы», а правоохранительные органы
выявили часть подозреваемых и уже проводят задержания и аресты.
8) В 2015 году произошло заметное снижение влияния темы санкций и
угрозы их ужесточения на банковский сектор, по сравнению с 2014 годом.
Фактически до декабря тема санкций потеряла свою остроту. Напротив,
часто ходили слухи о возможной отмене санкций, однако в какую-то
уверенность они не перерастали. В любом случае санкции Запада в
значительной степени перестали «пугать» рынок. Однако в декабре США
относительно неожиданно расширили санкции, в том числе на ряд
российских банков, что опять добавило этой теме немного веса.
Соответственно, в 2016 году тема санкций будет играть более значительную
роль для банковской системы (позитивную или негативную в зависимости от
варианта развития ситуации), чем в текущем, что будет связано с развитием
событий в Украине.
9) Вероятно, введение Базеля III отложено не будет. По всей
видимости, из-за неутешительных предварительных результатов проверки
Базельским комитетом российского банковского надзора на предмет
соблюдения рекомендаций, Центробанк РФ решил вводить новые более
строгие нормы регулирования, несмотря на просьбы банкиров об очередной
отсрочке. Предварительно, согласно сообщениям СМИ, банковская система
68
России соответствует требованиям Базельского комитета лишь по двум
требованиям, по трем – с оговоркой и по восьми – не соответствует.
Руководство ряда крупных банков и чиновники предлагают Центробанку РФ
в очередной раз перенести или даже отменить введение некоторые
базельских норм. В частности банкиров беспокоит введение надбавок по
поддержанию капитала (буферного капитала) для системно значимых банков,
а также поправки инструкции 139-И [4]. Однако в ноябре 2015 года Банк
России утвердил пакет поправок Базельского комитета, включая снижение
порогов по достаточности капитала. В частности, пакет предусматривает как
ряд ужесточений, так и послаблений в виде снижения минимального
требования к достаточности собственных средств (капитала) банка с 10% до
8% и достаточности базового капитала с 5% до 4,5%. Также приводятся в
соответствие с требованиями Базельского комитета коэффициенты риска
[12]. Еще одним изменением стали требования в иностранной валюте к
Российской Федерации, субъектам России, Банку России, а также валютные
требования к иным лицам под гарантии или залог валютных долговых
ценных бумаг перечисленных субъектов. Требования к естественным
монополиям с низкими кредитными рейтингами будут взвешены с
коэффициентом 100% (сейчас 50%). Требования к центральным банкам,
правительствам и банкам стран СНГ, имеющих страновую оценку «7», будут
взвешиваться с коэффициентом 150% (вместо 100%). Снижение
минимального значения достаточности базового и совокупного капитала до
уровня 4,5% и 8% компенсирует введение большей части новых требований,
однако для некоторых банков введение Базеля III все же создаст
значительные проблемы [31, c. 127].
10) До 2015 года отзыв лицензий у банков очень редко выливался в
уголовные дела против руководства и акционеров, а в текущем году это стало
общим правилом. Наиболее громкими стали аресты в связи со схемами в
Мособлбанке, Внешпромбанке. Причем часто дела возбуждаются и
арестовываются причастные лица не только по результатам «свежих
69
отзывов», но даже в отношении банков, у которых отозвали лицензию
несколько лет назад. Отсутствие наказаний для людей, которые довели банк
до отзыва лицензии и банкротства, многими ставилось в вину Центробанку
РФ и правоохранительным органам, и вот ситуация поменялась.
Обзор научной и специализированной литературы, проведенный в
рамках исследования, позволяет выделить ряд проблем, актуальных для
российской банковской системы на современном этапе ее развития.
Добрынина Е.С., Сердюк А.Е., Яковлева К.А. выделяют такие
основные проблемы деятельности банковской системы, как:
снижение эффективности управления банковскими рисками,
неудовлетворительное в ряде случаев выполнение действующих
нормативных требований и рекомендаций Центрального банка по
ограничению рисков за счет повышенной их концентрации, использование
банками непрозрачных схем, вызывающих недостоверность учета и
отчетности в целях защиты реального состояния уровня рисков;
стремление банков получить максимальную прибыль в ущерб
финансовой устойчивости. Аналогичную позицию имеют и А.А. Матвеев,
В.С. Просалова, указывая, что К недостаткам современных российских
банков можно отнести их ориентир на те виды деятельности, которые
приносят быстрый экономический эффект, отсюда недостаточно внимания
уделяется комплексному анализу, прогнозированию внешней и внутренней
среды банка, разработке гибких стратегий [24, c. 122];
недостаточный уровень ответственности банков за принимаемые
решения и качество информации об их финансовом состоянии [14, c. 217].
И.Е. Никулина выделяет дополнительно проблему, доставшуюся от
советской банковской системы – неумение применять активные современные
методы конкурентной борьбы за клиентов, стремление получать кредитные
ресурсы легкодоступными средствами, не требующими заметных изменений
в видах деятельности и материально-технической базе. Специалисты
отмечают целый ряд серьезных диспропорций, нерешенных проблем,
70
являющихся следствием кризиса и субъективных факторов, вызванных
недостатками существующей системы управления деятельностью банков их
узкокорпоративными интересами и тенденциями развития, в крайней
незаинтересованности участия коммерческих банков в инвестиционных
проектах [26, с. 22].
Недостаточность совокупного капитала банковской системы – еще
одна проблема, выделяемая данным автором. Совокупный капитал всей
банковской системы России составляет 75 % ВВП, что «в 2,5 раза ниже
уровня развития европейских банков, активы которых в среднем превышают
200 % ВВП» [8, с.7]. При столь малой капитализации банковская система
России могла развиваться преимущественно лишь за счет спекулятивных
рисковых операций. Ни о каком вкладе банков в промышленность, в развитие
региона, не могло быть и речи, им для участия в финансировании крупных
инвестиционных проектов на российском или региональном уровне не
хватает ресурсов, часть из которых еще и была вывезена за рубеж.
Продолжающийся отток капитала из страны – одна из проблем
российской банковской системы, обостренная последними двумя волнами
финансового кризиса. В проблематике вывоза капитала из России, широко
обсуждаемой в экономической литературе, затрагиваются вопросы
незаконного вывоза с помощью и посредством кредитных организаций, но
проблема оттока сбережений за пределы страны не вышла на должный
уровень решения. В реальной практике (особенно это касается граждан с
высоким уровнем дохода) создалась ситуация, когда юридические и
физические лица стремятся сохранить сбережения не только в твердой
валюте, но и за пределами страны. В какой-то мере поставленную проблему
может помочь решить сохранение и расширение присутствия иностранного
капитала в российской банковской системе как одно из условий,
облегчающих работу иностранных инвесторов на российских рынках [29,
c.135].
71
Слабая взаимосвязь банковской системы и реального сектора
экономики, является проблемой не только для банковской системы, но и для
реального сектора экономики. Несмотря на то, что в конце 2008 г.
зафиксирован значительный темп роста инвестиций в основной капитал (8,7
% к уровню 2007 г.), последовавшие кризисы 2009 и 2014 годов усугубили
имевшуюся обособленность банковской деятельности от реальной
экономики. Сегодня это проявляется в явном недостатке инвестиционных
программ, грамотной кредитной политики, вариативных подходов к
стоимости кредитов и т. п.
Актуальна и проблема низкой эффективности системы безналичного
оборота, нормального прохождения расчетов, что продолжает сказываться на
состоянии экономики, особенно усугубляясь в регионах. Прежде всего, эта
проблема обусловлена проходящим кризисом, однако и в предыдущие годы
не уделяли серьезного внимания научно-обоснованным нормам прохождения
расчетных документов, низкой платежеспособности многих банков и
несовершенству системы безналичного оборота.
Остаются острыми проблемы слабого развития рынка кредитования в
России, заключающиеся: в недостаточности объемов кредитных портфелей
банков; в несовершенстве системы предотвращении кредитных рисков; в
низкой привлекательности кредитов для юридических и физических лиц по
разным причинам; в предпочтительности краткосрочного кредитования; в
перекосе структуры кредитных вложений; в структурных переменах в валюте
кредита; в высокой плате за кредитные услуги; в неуверенности
предприятий-заемщиков в возврате не только суммы кредита, но и процентов
по нему в силу неустойчивости российской экономики; в невозможности
многих предприятий брать новые кредиты из-за пролонгации старых
кредитов, часто в валюте.
72
3.3. Основные направления совершенствования стабильности
российской банковской системы
Решению указанных в предыдущем подразделе работы проблем с
учетом стратегии развития банковской системы, по нашему мнению, будут
способствовать следующие мероприятия, по сути, определяющие и
оптимальные перспективные направления развития российской банковской
системы в кратко- и среднесрочной перспективе.
Увеличение ресурсов банковской системы. К числу наиболее
популярных источников ресурсов банковской системы в РФ можно отнести
введение безотзывных вкладов; расширение гарантий по вкладам;
предоставления банкам долгосрочных депозитов Министерства финансов и
Банка России.
В Российской системе формирования ресурсов банков можно
выделить такие особенности, как:
низкий уровень развития небанковских финансовых посредников;
доминирование банков в финансовой системе страны;
доля средств клиентов в общем объеме банковских ресурсов;
особенности системы предоставления ликвидности;
наличие избыточной ликвидности по сравнению с другими странами.
Повышение уровня капитализации банков. Комплекс мер по
увеличению капитала отдельных коммерческих банков и банковской
системы в целом должен включать:
– согласование нового определения капитала;
– разработку общих принципов регулирования капитала, которые
должны обеспечить устойчивость банков;
– достижение более высоких уровней капитала в среднесрочной
перспективе, при этом размер капитала должен быть взаимосвязан с суммой
активов и долей кредитного портфеля;
– повышенное внимание созданию резервов.
73
Совершенствование управления ликвидностью. Для
совершенствования управления ликвидностью следует применять
следующие меры:
– разработать принципы управления риском ликвидности для оценки
его уровня;
– провести детальную оценку качества активов и стресс-тестирования
достаточности капитала и ликвидности крупнейших банков, по
стандартизированной и согласованной с регулятором методике, что позволит
оценить текущие реальные потребности крупнейших банков в капитале и
ликвидности с учетом стрессовых сценариев для определения стартовой
точки применения дальнейших мер и выработки планов действий;
– принять обязательный международный стандарт минимального
уровня ликвидности, который позволил бы отдельным банкам и банковскому
сектору в целом при ухудшении финансовой ситуации не принимать
экстренных мер, т.е. привлечение средств в виде непосредственной помощи;
– принять решение по обязательному составу и структуре ликвидных
активов, выделив при этом активы, имеющие относительно устойчивую
стоимость в кризисных ситуациях;
– ввести раздельное управление ликвидностью в национальных
филиалах международных банковских объединений.
Снижение кредитных рисков. Одной из главных проблем многие
специалисты считают проблему роста просроченной задолженности
предприятий и граждан по полученным банковским кредитам. Решить
проблему роста просроченной ссудной задолженности российские банки
могут несколькими способами:
– компенсировать часть убытков за счет собственной прибыли;
– переоформить кредит с возможной его реструктуризацией;
– обратить взыскание на залог по кредиту;
– создать собственные отделы, специализирующиеся на работе с
проблемными кредитами.