14
Это сведения, которые генерируются в экономической системе: о процессах
производства, материальных ресурсах, процессах управления производством,
финансовых процессах, а также сведения экономического характера,
которыми обмениваются между собой различные системы управления
6
.
В обеспечении действенности организации, по мнению Рубцова В.И.,
определяющую роль играют состав, содержание и качество информации,
используемой в финансовом анализе. Для этого используется не только
экономическая, но и техническая, технологическая и другие виды
информации. Все источники информационных данных делятся на плановые,
учетные и внеучетные
7
. Гиляровская Л.Т., следующим образом подходит к
оценке достаточности информации для аналитических целей управления
финансовым состоянием. Автор пишет, что «…проведение анализа
финансовой устойчивости, ее оценка и прогнозирование в рамках
действующей организации опирается на многочисленные источники
финансовой, экономической, технологической, технической, социальной
информации, формируемой как внутри хозяйствующего субъекта, так и во
внешней бизнес-среде. Высокая роль получения объективных и достоверных
данных объясняется пропорциональной зависимостью результатов анализа
финансовой устойчивости, т.е. качества сделанных выводов и
разрабатываемых на этой основе рекомендаций от степени точности и
полноты исходной информации»
8
.
В связи с изменением подходов к проведению анализа, пересмотром
концепций управления бизнесом, целесообразно классифицировать
информационное учетно-аналитическое обеспечение процессов управления и
определить виды и источники получения информации (рисунок 1).
6
Финансовый анализ на компьютере: учебно-практическое пособие / Министерство образования и науки Российской Федерации,
Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего профессионального образования «Ульяновский
государственный технический университет», Институт дистанционного и дополнительного образования; сост. А.Н. Никулин. -
Ульяновск: УлГТУ, 2014. - 66 с.
7
Рубцов И.В. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / И.В. Рубцов. - Москва: Юнити-Дана, 2018. - 127 с.
8
Гиляровская Л.Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческих организаций: учебное пособие / Л.Т. Гиляровская, А.В.
Ендовицкая. - Москва: Юнити-Дана, 2015. - 159 с.
15
Таким образом, классифицировав информацию можно структурировать
весь процесс проведения аналитических работ для различных целей
финансового менеджмента: управления, учета, анализа, оценки, контроля,
планирования, прогнозирования. К информационному обеспечению
управления финансовой устойчивостью следует подходить с комплексных
позиций, обобщая весь пакет источников информации, позволяющих
провести всестороннюю ее оценку.
Рисунок 1 - Классификация информации учетно-
аналитического характера по видам и источникам ее получения
Топ-менеджмент выделяет в качестве основной угрозы экономического
роста излишнее регулирование бизнеса, однако именно нормативные
источники в настоящее время являются основным каналом получения
сведений о процессах бухгалтерского учета, анализа, оценки, контроля,
управления. Их использование позволяет избежать так называемых
регуляторных рисков, т.е. рисков несоблюдения законов и нормативных
регламентов в сфере управления
9
.
9
Рубцов И.В. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / И.В. Рубцов. - Москва: Юнити-Дана, 2018. - 127 с.
16
В качестве источников информации учетно-аналитического характера
для целей управления могут использоваться следующие нормативно-
правовые документы:
- Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от
30.11.1994 № 51-ФЗ;
- Об акционерных обществах. Федеральный закон Российской
Федерации от 26 декабря 1995 г. №208-ФЗ;
- Об обществах с ограниченной ответственностью. Федеральный закон
от 08 февраля 1998 г. № 14-ФЗ;
- О несостоятельности (банкротстве). Федеральный закон Российской
Федерации от 26 октября 2002 г. №127-ФЗ;
- Об утверждении правил проведения арбитражным управляющим
финансового анализа. Постановление Правительства Российской Федерации
от 25 июня 2003 г. №367;
- Об утверждении временных правил проверки арбитражным
управляющим наличия признаков фиктивного и преднамеренного
банкротства. Постановление Правительства Российской Федерации от 27
декабря 2004 г. №855;
- О формах бухгалтерской отчетности организаций. Приказ Минфина
России от 02.07.2010 № 66н;
- Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская
отчетность организации». Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н (ПБУ
4/99)»;
- Методологические рекомендации по проведению анализа финансово-
хозяйственной деятельности организаций, утв. Госкомстатом России
28.11.2002.
В организации основными источниками получения данных для анализа
финансового состояния являются нормативные документы организации,
регулирующие организацию и процессы производства, труда, управления,
бухгалтерского учета и другие.
17
К таким документам относят учредительные документы, бизнес-
планы, коллективный договор, положение об оплате труда, учетная политика
для целей бухгалтерского и налогового учета, инструкции, письма,
положения головной (основной) организации, планово-нормативная
документация, проектно-техническая документация (технические паспорта,
технологические карты и др.), юридические документы, которые фиксируют
отношения с инвесторами, поставщиками, покупателями, заемщиками,
эмитентами и вкладчиками
10
.
Основополагающими документами являются первичные учетно-
аналитические документы, подтверждающие выполнение хозяйственной
операции. Как правило, анализируются регистры аналитического и
синтетического учета по счетам, позволяющие оценить организацию
бухгалтерского учета, проанализировать эффективность и достоверность
сделок, экономических и финансовых процессов и операций. К этой же
группе относится бухгалтерская, налоговая и статистическая отчетность,
которая отражает финансовую платежеспособность, налоговые
обязательства, платежи, имущество и обязательства.
Также к отчетности относятся интегрированные и годовые отчеты
акционерных обществ.
Бухгалтерская отчетность содержит основную информацию об
имуществе, капитале, обязательствах, финансовых показателях, денежных
средствах, которая используется при проведении анализа финансового
состояния хозяйствующего субъекта. Для многоуровневого анализа
финансового состояния организаций используется статистическая отчетность
и мониторинг государственных структур управления, надзора и контроля.
В ракурсе концепции устойчивого развития, которая находит свое
широко применение и в деятельности малых и средних фирм, необходимо
10
Суровнева А.А. Концептуальные аспекты антикризисного управления / А.А.Суровнева, В.А.Суровнева, А.В. Полянин// Вестник
Орловского государственного университета. Серия: Новые гуманитарные исследования.- 2015.- № 1 (42).- С. 235-238.
18
расширение системы аналитических показателей для достижений
устойчивого финансового состояния. Эти показатели должны носить
различную смысловую аналитическую нагрузку, определяя качество
организации системы управления в организации и быть полезными для
заинтересованных пользователей.
Расширенно классификацию показателей по видам для проведения
анализа и управления финансовой устойчивостью представим в таблице 1.
Таблица 1
Классификация показателей по видам для проведения
анализа и управления финансовой устойчивостью
Классификационный
признак
Виды показателей
Мера измерения
Количественные
Качественные
Характер информации
Финансовые
Нефинансовые
Методика расчета
Абсолютные
Относительные
Натуральные
Стоимостные
Полезность для
заинтересованных сторон
Политические
Экономические
Социальные
Технологические
Правовые
Экологические
Практическое использование
на этапах анализа
Показатели имущественного
потенциала
Финансовые результаты деятельности
Показатели финансовой устойчивости
Показатели ликвидности Показатели
платежеспособности
Показатели рентабельности
Целевое назначение
Показатели текущего состояния фирмы
Допустимые значения
Стратегические индикаторы
Все показатели можно рассчитать, проанализировать и оценить с
использованием различных методов, способов и приемов анализа.
Таким образом, вариативность использования базы данных для
управления финансовой устойчивостью и формирования массивов
19
информации позволит получить релевантную информацию для различных
групп пользователей и целей менеджмента.
Финансовая устойчивость является отражением стабильного
превышения доходов над расходами, обеспечивает свободное
маневрирование денежными средствами предприятия и путем эффективного
их использования способствует бесперебойному процессу производства и
реализации продукции. Анализ финансовой устойчивости является составной
частью анализа финансового состояния предприятия. В целях обеспечения
единого методического подхода Приказом ФСФО России от 23 января 2001
г. № 16 были утверждены «Методические указания по проведению анализа
финансового состояния организаций».
Повышению уровня разработки управленческих решений, которые
формируют тенденции стабилизационных процессов, способствует
использование показателей финансовой устойчивости
11
.
Главной причиной для проведения постоянного наблюдения
финансовой устойчивости служит систематизация показателей. Ее самый
главный показатель - излишек или недостаток определенных видов
источников средств с целью образования запасов и затрат.
Определить тип финансовой устойчивости можно при помощи
применения трехмерного (трехкомпонентного) показателя, элементы
которого представлены на рисунке 2.
11
Донцова Л.В. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности: практикум: Учебное пособие / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. – 5-е
изд., перераб. И доп. – М.: Дело и Сервис, 2015. – 159 с.
20
Рисунок 2 - Компоненты трехмерного показателя
На рисунке 3 выделены четыре типа финансовых ситуаций.
Состояние собственных и заемных средств дает оценку финансовой
устойчивости предприятия, а ее анализ проводится с помощью системы
коэффициентов с установленными базисными величинами, а также изучения
динамики их изменений за определенный период.
21
Рисунок 3 - Типы финансовых ситуаций
Такие понятия, как платежеспособность и ликвидность являются
близкими, но второе - более обширное. Политика управления оборотным
капиталом, целью которой является уменьшение финансовых обязательств,
служит причиной совершенствования платежеспособности организации. Для
того, чтобы оценить финансовое положение предприятия, необходимым
критерием служит платежеспособность, означающая способность возместить
кредиторскую задолженность при наступлении сроков платежа текущими
поступлениями денежных средств. Другими словами, организация
платежеспособна в том случае, если она может выполнить свои
краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы. Если активов у
предприятия больше, чем внешних обязательств, то оно платежеспособно.
22
Источники покрытия и увеличения (прироста) запасов и затрат можно
увидеть на рисунке 4.
Рисунок 4 - Источники покрытия и увеличения запасов и затрат
Чтобы поставить предварительную оценку платежеспособности
предприятия, используют данные бухгалтерского баланса. Информация во II
разделе актива баланса характеризует величину текущих активов в начале и
конце отчетного года. К основным признакам платежеспособности
относятся:
- наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете;
- отсутствие просроченной кредиторской задолженности.
Финансовая устойчивость характеризует деятельность организации и
его финансовое положение. Она представляет собой результат текущего,
финансового и инвестиционного развития предприятия. Финансовая
устойчивость, содержащая нужную информацию для инвестора, показывает
его способность справляться со своими обязательствами и предвидит его
дальнейшее развитие. Платежеспособное финансовое состояние
23
поддерживается значительной частью собственного капитала, делая
предприятие защищенным от воздействия внешних негативных факторов
12
.
Выявив уровень финансовой устойчивости после проведения
диагностики, необходимо принять правильное управленческое решение для
ее поддержания и увеличения.
1.3 Влияние товарооборота на платежеспособность и финансовую
устойчивость предприятия
В условиях рыночной экономики формирование финансовой
устойчивости играет важную роль для стабильности и развития предприятия.
Чтобы держать свое место на уровне современной конкуренции, необходима
уравновешенность в деятельности организации. Это порождает проблему
рационального использования собственного и заемного капитала. О
проблеме обеспечения финансовой устойчивости в современных условиях
мы и поразмышляем в своей статье.
Недостаточная финансовая устойчивость может привести к
неплатежеспособности организации, отсутствию средств для дальнейшего
развития и, как следствие, к значительным финансовым потерям. Именно от
финансовой устойчивости зависит стабильность предприятия, а также
появление риска банкротства.
Одним из важнейших источников информации для нахождения
всевозможных административных и финансовых решений относительно
предприятия является справедливая оценка финансовой устойчивости.
На сегодняшний день основой эффективного управления предприятием
является всесторонняя оценка его финансово-хозяйственной деятельности, а
также его финансовая устойчивость. Если в процессе анализа финансово-
хозяйственной деятельности выявляются потенциальные проблемы, то
12
Ковалев Е.Ф. Финансовый анализ: методы и процедуры / Е.Ф. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2013. – 560 с.