9
Содержание
Введение………………………………………………………………..
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ
ВАЛЮТНЫМИ РИСКАМИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ….
1.1 Сущность, понятие и механизм управления банковскими
рисками………………………………………………………………….
1.2 Анализ внутреннего валютного рынка страны…………………
1.3 Оценка влияния экономических факторов и состояния
финансового рынка на валютные риски………………………………
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ПРОВЕДЕНИЯ ОПЕРАЦИЙ В
ИНОСТРАННОЙ ВАЛЮТЕ И ВАЛЮТНЫХ РИСКОВ В ПАО
«АКБ АБСОЛЮТ БАНК»………………………………………..
2.1. Общая экономическая характеристика ПАО «АКБ Абсолют
Банк»…………………………………………………………………….
2.2. Анализ процесса проведения операций физических и
юридических лиц в иностранной валюте…………………………….
2.3. Анализ банковских рисков и эффективности проведения
валютно-финансовых операций в банке ПАО «АКБ Абсолют Банк»
ГЛАВА 3 СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ УПРАВЛЕНИЯ
ВАЛЮТНЫМ РИСКОМ В ПАО «АКБ АБСОЛЮТ БАНК»……
3.1 Оценка механизма управления рисками в ПАО «АКБ Абсолют
Банк»…………………………………………………………………….
3.2 Пути совершенствование механизма управления валютным
риском в коммерческом банке…………………………………………
Заключение…………………………………………………………….
Список литературы…………………………………………………….
Приложения…………………………………………………………….
10
13
13
17
33
38
38
43
47
54
54
58
70
72
76
10
Введение
Актуальность темы выпускной квалификационной работы
обусловлена тем, что управление валютными рисками банка является
относительно одним из наиболее важных управленческих процессов в его
системе, особенно это стало актуальным в связи с нестабильностью
экономики и колебаниями валютных курсов.
Валютные риски являются составной частью многочисленных
финансовых рисков, которые оказывают серьёзное влияние на многие
аспекты деятельности банка, однако наиболее значимое их влияние
проявляется в двух направлениях. Во-первых, уровень принимаемого риска
оказывает определяющее воздействие на формирование уровня доходности
валютных операций банка – эти два показателя находятся в тесной
взаимосвязи и представляют собой единую систему «доходность-риск». Во-
вторых, валютные риски являются основной формой генерирования прямой
угрозы банку, так как финансовые потери, связанные с этим риском,
являются наиболее ощутимыми. Поэтому, практически все финансовые
решения, направленные на формирование прибыли банка, повышение его
рыночной стоимости и обеспечение финансовой безопасности, требуют от
финансовых менеджеров владения технологией выработки, принятия и
реализации рисковых решений.
Финансовая деятельность банка во всех своих формах проявления
связана с бесчисленным количеством рисков, степень влияния которых на
результаты этой деятельности и уровень финансовой безопасности
существенно возрастает с переходом к рыночной экономике. Валютные
риски, сопутствующие данному роду деятельности и генерирующие
различные финансовые угрозы, выделяются в особую группу финансовых
рисков, имеющих существенное положение в общем «портфеле рисков»
банка. Стремительный рост степени влияния финансовых рисков на
результаты деятельности и финансовую стабильность банка связан с
11
быстрыми изменениями экономической ситуации в стране и на финансовом
рынке, расширением среды финансовых отношений субъектов
хозяйствования и их все более возрастающей свободой, появлением новых
для нашей страны финансовых технологий и множеством других факторов.
Поэтому выявление экономической сущности валютных рисков и
установление форм их воздействия на результаты финансовой деятельности
банка является одной из актуальных задач.
Целью данной выпускной квалификационной работы является
формирование предложений по совершенствованию механизма управления
валютными рисками ПАО «АКБ Альянс Банк».
Для достижения поставленной цели выпускной квалификационной
работы представляется необходимым обеспечить решение следующих задач:
выявить сущность, виды, цель и систему управления финансовыми
рисками банка;
изучить понятие и виды валютных рисков коммерческих банков;
рассмотреть методы количественной и качественной оценки валютных
рисков банка;
проанализировать структуру и дать организационно-правовую
характеристику ПАО «АКБ Альянс Банк»;
исследовать механизм учета и контроля в системе управлениями
финансовых рисков ПАО «АКБ Альянс Банк»;
выявить методы и принципы управления валютными рисками ПАО «АКБ
Альянс Банк»;
провести оценку валютного риска ПАО «АКБ Альянс Банк» и
разработать мероприятия по их снижению;
провести внедрение оптимальной модели системы управления
валютными рисками ПАО «АКБ Альянс Банк»;
Объектом исследования в данной выпускной квалификационной
работе выступает ПАО «АКБ Альянс Банк».
12
Предметом исследования являются валютные риски и их влияние на
деятельность банка в современных условиях.
В процессе исследования применялись общенаучные методы
познания социально-экономических явлений и процессов: сравнение,
конкретизация, классификация, логический анализ, моделирование.
Методика проведения исследования основывалась на группировке, анализе и
систематизации полученных данных, установлении и практической
реализации полученных результатов.
Для решения поставленных в исследовании задач, была сформирована
теоретическая база работы, основанная на трудах отечественных и
зарубежных авторов, исследовавших вопросы финансовых рисков в
деятельности предприятий.
Цель и задачи работы определили логику и структуру работы, в
которой последовательно рассмотрены теоретические аспекты сущности
валютных рисков банка, методы управления финансовыми рисками,
проведено исследования системы управления валютными рисками банка и
представлены предложения по повышению эффективности системы
управления финансовыми рисками банка . Структурно работа состоит из трех
глав, введения, заключения и списка использованной литературы.
13
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ
ВАЛЮТНЫМИ РИСКАМИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
1.1 Сущность, понятие и механизм управления банковскими рисками
Банковские риски являются составной частью экономических рисков,
они имеют сложную структуру. Находясь в общей системе рисков,
банковские риски сами оказывают влияние и испытывают влияние других
финансовых рисков, представляя собой одновременно специфические,
самостоятельные риски.
В основе понятия риск лежит неуверенность в будущем. То есть, риск
- это негативные отклонения от поставленной цели. В данном случае банки
ожидают, что кредит будет возвращен, а его не возвращают. Кредитные
организации имеют свою структуру и набор рисков, называемых
банковскими. Эти риски охватывают все стороны деятельности банков,
влияют друг на друга.
Из перечня банковских рисков следует выделить валютный риск,
который может оказать существенное влияние на заемщиков, кредиторов и
инвесторов, совершающих сделки в валюте, которая отличается от
национальной. Таким образом, валютный риск связан с неопределенностью
будущего движения процентных ставок, т.е. цены национальной валюты по
отношению к иностранной.
Выделяют следующие виды валютных рисков (рисунок 1).
14
Рисунок 1. Виды и подвиды валютных рисков
Одним из распространенных видов банковских рисков являются
внешние и внутренние риски. Неблагоприятное воздействие внешних или
внутренних факторов на доходы и рыночную стоимость капитала банка
вызывает риск. Наличие таких негативных факторов вызывает
необходимость управления банковскими рисками.
Управление рисками иначе в современной трактовке называют риск-
менеджментом.
Нужно отметить, что в трудах специалистов терминология в области
риск-менеджмента рассмотрена достаточно подробно. Так, Кайгородова Г.Н.
определяет риск-менеджмент как «многоступенчатый процесс, цель которого
в уменьшении или компенсации ущербов для объекта при наступлении
15
неблагоприятных событий».
1
Стрельников Н.В. полагает, что риск-
менеджмент – это «разработка мер, обеспечивающих максимизацию
прибыли при условии минимизации убытков за счет ослабления негативного
воздействия рисков».
2
Однако при сравнении определений необходимо
учитывать как российский, так и зарубежный опыт. Например, в книге
«Fundamentals of Risk Management: Understanding, evaluating and implementing
effective risk management» автор определяет риск-менеджмент как основной
бизнес-навык, так как понимание и эффективная борьба с рисками может как
повысить вероятность успеха, так и уменьшить вероятность неудачи (Hopkin,
2012). Немецкий учёный Tran Q.H. рассматривает понятие риск-менеджмент
как процесс управления с целью преодоления возникающих у предприятия
рисков (Tran, 2010). При этом слово «преодоление» в данном определении
автор раскрывает как обнаружение рисков, их анализ, оценка и контроль.
Таким образом, изучение литературы показало, что среди экономистов
точка зрения относительно понятия «риск-менеджмент» достаточно схожа,
поскольку, хоть каждый специалист и трактует данный термин по-разному,
основная суть понятия не меняется. После сравнения вышеописанных и
некоторых других определений, становится очевидным то, что основной
акцент производится на целенаправленные действия по ограничению или
минимизации риска.
Итак, в общем смысле риск-менеджмент представляет собой систему
по выявлению, оценке и управлению рисками. Риск-менеджмент страховой
организации состоит из четырёх основных этапов (рисунок 2).
1
Кайгородова Г.Н. Типология рисков страховой деятельности и подходы к их выявлению // Вестник
Казанского государственного финансово-экономического института. 2014. №. 2. С. 29
2
Стрельников Н.В. Современные методы риск-менеджмента в страховой компании // Государственный
университет Минфина России. Финансовый журнал. 2012. №. 3, с.15
16
Рисунок 2. Этапы риск-менеджмента в коммерческом банке
3
При этом нужно заметить, что, например, уже упомянутый автор
Журко Т.В. замечает, что подход к управлению рисками должен быть
комплексный, «т. е. рассматривая различные группы рисков, возникающих в
деятельностибанка, не абстрагированно друг от друга, а в совокупности,
учитывая их взаимное влияние и динамику изменений». Именно такой
подход способствует достижению максимального эффекта в управлении
рисками.
Немецкие учёные Nguyen T., Molinari R.D., авторы статьи
«Quantifizierung von Abhängigkeitsstrukturen zwischen Risiken in
Versicherungsunternehmen» также считают, что оценка рисков должна
происходить в совокупности (Nguyen, Molinari, 2009). При этом авторы
3
Составлено автором на основе следующего источника: Козлова Е.В. Формирование системы риск-
менеджмента в страховой организации // Редакционная коллегия. 2013. С. 98.
17
подмечают, что, для того, чтобы определить и вычислить риск, необходимо
принимать во внимание зависимости между рисками, возникающими из
различных категорий риска. Специалисты считают, что общий риск не может
быть получен простым сложением отдельных рисков – это означало бы
полную зависимость между рисками и, таким образом, игнорирование
возможных имеющихся в наличии эффектов диверсификации. С другой
стороны, общее подчинение независимости между отдельными рисками
может привести к значительной недооценке общего риска, так как некоторые
риски могут зависеть друг от друга. Нужно сказать, что как раз в банковской
сфере существуют значительные зависимости, вызванные финансовыми
отношениями. Именно поэтому зависимости между отдельными рисками
должны быть учтены, для чего имеются в распоряжении различные
математические методы.
1.2 Анализ внутреннего валютного рынка страны.
За 2014 год российские банки списали абсолютно рекордный объем
валютных долгов за всю историю российской банковской отрасли - 61,9 млрд
руб. (около $1 млрд) долгов по выданным валютным кредитам, что в пять раз
больше, чем за 2013 год. Наибольший объём долгов по валютным кредитам в
2014 году списали крупнейшие государственные банки — ВТБ (16,3 млрд
рублей) и ПАО «Сбербанк» (5,8 млрд), а также Промсвязьбанк (4,7 млрд),
активно занимающиеся кредитованием в корпоративном секторе
4
. Рекордный
рост объёма списаний возник в результате желания банков обезопасить свои
балансы от неконтролируемого роста просрочки по валютным кредитам из-за
ускорения девальвации рубля в конце 2014 года. Потребительское
кредитование в России начало сокращаться ещё с конца 2012 года, однако
4
Статистический бюллетень Банка России [электронный ресурс]:
http://www.cbr.ru/publ/?PrtId=bbs
18
реально падение кредитования началось в ночь на 16 декабря 2014 года после
резкого ослабления рубля и поднятия ключевой ставки с 10,5 % до 17 %,
когда российские банки повысили ставки по ипотеке и вкладам физических
лиц, из-за чего на рынке кредитования физических лиц возник спад,
вызванный почти двукратным снижением выдачи новых кредитов.
В первом квартале 2015 года банки в совокупности выдали на 58 %
меньше новых кредитов, чем годом ранее, причём наибольшее снижение
отмечалось в январе 2015, когда общее количество выдач сократилось на 63
% год к году.
В первом полугодии 2015 года банки выдали кредитов населению на
48,9 % меньше, чем в 2014 году, а объёмы выдачи ипотечных кредитов во
втором квартале сократились на 54,9 % в годовом выражении. В июле 2015
годовые темпы прироста впервые за пять лет перешли в отрицательную зону,
составив −0,3 %.
Совокупная прибыль российских банков систематически снижалась с
2012 года. В 2014 году прибыль российских банков резко упала (на 40,7 %).
Основным фактором снижения был прирост созданных банками резервов на
возможные потери, которые увеличились с начала года на 42,2 %.
За первые восемь месяцев 2015 года (январь — август) российские
банки получили совокупную прибыль, составившую 76 млрд руб., что было
почти в 8 раз меньше аналогичного периода 2014 года (592 млрд руб.)
Поступления от экспорта в 2014 г. уже сократились на $30 млрд. Но
последствия этого шока проявились еще не до конца: в годовом выражении
цена на нефть в 2014 г. осталась вблизи отметки 100 долл./барр. Более
мощным фактором снижения валютных поступлений в российскую
экономику в 2014 г. оказались фактическое закрытие внешних финансовых
рынков для российских заемщиков и возникшая вследствие этого
необходимость обслуживать существующую внешнюю задолженность за
счет других источников. В 2013 г. негосударственный сектор российской
экономики привлек за рубежом 116 млрд долл. в различных финансовых