28
производящими технологически несложные товары народного
потребления
24
.
Отдача основных фондов (d2), или фондоотдача, является широко
используемым в отечественной практике показателем, характеризующим
степень использования основных производственных фондов. Слабая загрузка
основных фондов, особенно в фондоемком производстве, значительно
повышает себестоимость и снижает рентабельность продукции. Однако
снижение фондоотдачи может быть связано с введением новых мощностей
или техническим перевооружением производства, что со временем даст
положительный результат.
Финансовые результаты предприятия во многом зависят от
рационального использования и уровня обеспеченности оборотными
средствами. Степень их использования характеризуют показатели
оборачиваемости:
оборотных средств (d3);
запасов (d4);
дебиторской задолженности (d5).
Если рост дебиторской задолженности опережает рост выручки от
реализации продукции, то показатель оборачиваемости снижается
25
.
Для последующего внутреннего анализа полезными являются расчеты
средних периодов оборота по элементам оборотных средств. Так, поделив
360 (365) дней на показатель оборачиваемости запасов, находят средний
период оборачиваемости запасов. Аналогично рассчитываются средние
периоды погашения дебиторской и кредиторской задолженности.
Финансовое состояние предприятие в конечном итоге определяет,
насколько прибыльно оно работает в течение длительного периода времени.
Поэтому очень важно проанализировать показатели рентабельности,
24
Лупикова Е.В., Пашук Н.К. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие – М.: Кнорус, 2017 г.
- с.54
25
Ларионов, А.Д., Карзаева Н.Н., Нечитайло А.И. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие
– М.: ТК Велби, Изд-во «Проспект» - 2019. – с.82
29
непосредственно зависящие от величины получаемой прибыли. Существует
много показателей рентабельности. Все они построены по единой схеме: в
числителе используются показатели прибыли (балансовой, чистой или
прибыли от продаж), а в знаменателе – активы (капитал), затраты или доходы
(Приложение 5)
26
.
Рост рентабельности является положительной тенденцией в
финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Однако показатели
рентабельности не всегда учитывают особенности деятельности организации:
- долгосрочные инвестиции могут снижать показатели
рентабельности;
- предприятие может иметь очень высокие показатели рентабельности
за счет осуществления рискованных проектов, что в итоге может привести к
потере финансовой устойчивости.
Финансовый менеджер в своей деятельности сталкивается с
необходимостью принятия решений, основанных на анализе финансово-
хозяйственной деятельности предприятия. Анализ финансово-хозяйственной
деятельности выступает основой принятия управленческих решений.
Управленческий анализ уменьшает неопределенность исходной ситуации и
риск, связанный с выбором правильного решения.
Одним из наиболее полных источников информации признается
отчетность: статистическая, бухгалтерская, управленческая, налоговая.
К основным источникам данных в управленческом анализе относится
информация: учетная, нормативная, научная, о передовом опыте, отчетная, о
текущих результатах деятельности объекта. Основной проведения анализа
выступает годовая бухгалтерская отчетность. В состав годовой
бухгалтерской (финансовой) отчетности в соответствии с Федеральным
законом «О бухгалтерском учете» включаются следующие формы:
26
Ивасюк Р.Я. Анализ состава отчетности как основы информационного содержания имущественного и
финансового состояния субъекта малого предпринимательства / Р.Я. Иивасюк //Все для бухгалтера. -2010. -
№ 3. –С.24-25.
30
бухгалтерский баланс; отчет о финансовых результатах; приложения к
бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах.
В процессе анализа рассчитываются и оцениваются такие показатели
платежеспособности, как структура баланса и ее динамика.
Основная цель анализа – определение «болевых» точек финансового
состояния предприятия, с тем чтобы определиться с направлениями
углубленного анализа. В данном аспекте анализ может проводиться с
минимально необходимыми расчетами и использованием различных приемов
и технологий, которые для каждого конкретного случая могут быть
индивидуальными.
При анализе открытых акционерных обществ используют, кроме
документов бухгалтерской отчетности, также внешнюю информацию о
положении предприятия на рынке ценных бумаг.
Одним из главных инструментов финансового анализа является
анализ финансовых коэффициентов, который позволяет на их основе
сравнивать различные компании, работающие в одной отрасли и имеющие
сходный размер.
31
Глава 2. Анализ финансово-хозяйственной деятельности
предприятия на примере АО «ФМ Ложистик Восток»
2.1 Краткая организационно – экономическая характеристика
деятельности предприятия
Объектом практического исследования в данной работе выступает АО
«ФМ Ложистик Восток», которая действует с 1 октября 1997 г., ОГРН
присвоен 4 ноября 2002 г. регистратором Межрайонная инспекция
Федеральной налоговой службы №23 по Московской области. Руководитель
организации: генеральный директор Менивар Кристоф Ги Поль.
Юридический адрес АО «ФМ Ложистик Восток» - 141720, Московская
область, город Долгопрудный, микрорайон Павельцево, Новое шоссе, 34
строение 4.
Основным видом деятельности является «Деятельность по
складированию и хранению», зарегистрированы 23 дополнительных вида
деятельности. Организации присвоены ИНН 5047027173, ОГРН
1025006174731, ОКПО 47392409.
Учредителем акционерного общества выступает «ФМ ЛОЖИСТИК
ФЮР ОСТЕВРОП ЛАГЕРФЕРВАЛЬТУНГСГЕЗЕЛЬШАФТ МБХ»
(ГЕРМАНИЯ, НОЙЕ БЕРЗЕНШТР., 6, 60487, ФРАНКФУРТ-НА-МАЙНЕ,
ГЕРМАНИЯ).
АО «ФМ Ложистик Восток» является специализированной
организацией, созданной для оказания услуг материально-технического
снабжения крупных компаний. С момента своей организации АО «ФМ
Ложистик Восток» накопило опыт, знания, материально-техническую базу,
необходимую для оказания качественных услуг в области материально-
технического снабжения.
Уникальность предлагаемых АО «ФМ Ложистик Восток» услуг в
области аутсорсинга услуг снабжения заключается в том, что это не только
поставка ТМЦ, но и приобретение, экспедирование, переработка, хранение и
комплектация, т.е. весь состав операций, который в настоящее время
32
выполняют отделы материально-технического снабжения коммерческих
предприятий.
Офис
области
и центральный склад
фигурировало
АО «ФМ Ложистик Восток» в
разработка
г. Москве
расположены
каких
в 3 км от МКАД, в районе
товарной
станции метро «Кунцевская» и
какие
железнодорожной станции Очаково
характеристик
Московской железной
рынка
дороги, между
плохая
Кутузовским и Мичуринским
предприятие
проспектами.
Полезные складские площади центральной базы составляет около 11
тыс. кв.м. (собственность АО «ФМ Ложистик Восток»). Занимаемая площадь
сторонними организациями около 2 000 кв.м.
Складское хозяйство располагает собственными железнодорожными
подъездными путями на центральной базе и арендованные подъездные пути
на территории ТЭЦ-1 и ТЭЦ-5.
Складское хозяйство оснащено различными грузоподъемными
механизмами: 4 козловых крана, кран на пневмоходу, электротельферы и
кранбалки в каждом модуле, 5 автопогрузчиков. Также складское хозяйство
оснащено весовым оборудованием, позволяющим взвешивать и отпускать
различные партии товаров на электронных весах (от 1 гр.) до платформенных
(до 20 тонн).
Наличие перемоточного станка кабельной продукции, возможность
применения газовой сварки, наличие пункта упаковки, тары позволяет
производить расфасовку товара и отпуск мелких партий продукции. Имеется
лицензия на осуществление погрузо-разгрузочных работ на
железнодорожном транспорте.
Таким образом, анализ деятельности организации АО «ФМ Ложистик
Восток» показал, что развитие этого направления деятельности для
управляющей организации имеет определенные перспективы и
целесообразно для развития.
Под услугой складирования следует понимать сопутствующие
перевозочному процессу операции или работы. Эти операции включают
доставку материалов, складирование и хранение, упаковку и агрегирование, а
33
также перевозку любым видом транспорта.
В таблице 1 представлена структура доходов АО «ФМ Ложистик
Восток».
Таблица 1
Структура доходов складского хозяйства АО «ФМ Ложистик
Восток»
Статья доходов
%
Хранение (стеллажное и/или напольное)
40,00
Πогрузо-разгрузочные операции, механизированные
8,50
Πогрузо-разгрузочные операции, ручные
12,00
Расконсолидация и переупаковка
4,80
Комплектация заказов (пикинг)
18,00
Штучная подборка, штука/строка
12,00
Обмотка паллет стретч-пленкой
1,50
Маркировка, стикеровка, термоупаковка
1,50
Документационное сопровождение (отчёты, справки и т.д.)
1,50
Πрочее
0,20
ИТОГО:
100,00
Компания трансформировала парк и распологает сегодня 120
составами. В зоне таможенного контроля (ЗТК) оборудованы 110 стояночных
мест, что обеспечивает среднее количество пятидесяти въезжающих за день
составов. Πроцедура таможенного оформления предполагает среднее
нахождение состава в зоне таможенного контроля в течении 2-3 дней.
Анализ структуры клиентов и динамики основных показателей
доходности приведём в таблице 2.
Таблица 2
Анализ состава клиентов центрального логистического центра АО
«ФМ Ложистик Восток»
Клиенты
2016
г.
2017
г.
2018
г.
Темп
роста,2016-
2017
Темп
роста,2017-
2018
Всего клиентов, ед.
18690
20160
22120
107,76
109,83
Постоянных клиентов, ед.
2990
3210
3580
107,36
111,53
Загруженность обрабатываемых
клиентов
22428
31287
33039
139,50
105,60
Доход на один состав, млн. рублей
86
121
145
141,00
120,00
Загруженность обрабатываемых клиентов имеет устойчивую
тенденцию роста. Темпы роста составили в 2017 году 139,5%, а в 2018 году
34
снизились и составили всего 105, 6%. Предприятию необходимо наращивать
темпы, и для этого необходимы мероприятия, направленные на
совершенствование логистики в компании.
Отмечается постоянный рост второго показателя, дохода на один
состав, который по сравнению с 2016 годом увеличился на порядок, и за 2018
год составил 145 млн. рублей ± 5,0 млн. рублей на один состав. И опять же
наблюдается снижение темпов роста вдвое: 120% в 2018 против 141% в 2017
году. Этот показатель при такой динамике может стать отрицательным в
2018 году, если не предпринять соответствующие меры, описанные в главе 3.
Обеспечение потребностей партнёров и клиентов компании
посредством компетентного и ответственного отношения к делу – главное
направление развития. Клиентами АО «ФМ Ложистик Восток» являются
многие фирмы, которые известны как на зарубежном так и на нашем рынке,
большинство из них являются постоянными клиентами и партнёрами
предприятия.
Рост клиентов в 2018 г. по отношению к 2016 г. составил – 3430 (107,76
%) от общей массы и 590 (107,36 %) постоянных, в 2018 г. по отношению к
2017 г. – 2020 (109,83 %) и 370 (111,53 %) соответственно. Состав клиентов
предприятия растёт и с каждым годом растёт количество постоянных
клиентов, что может говорить о предоставлении предприятием качественных
услуг и компетентного отношения к делу. Сохраняя тенденцию роста
постоянных партнёров и привлекая к сотрудничеству новых клиентов,
закрепляя с ними коммерческие отношения, предприятие приобретает
стабильность и может планировать рост прибыли.
Анализ логистических издержек, проведенный в компании «ФМ
Ложистик Восток» показал, что значительная доля этих затрат приходится на
транспортировку (75%). Остальные затраты – это складские издержки.
Затраты на выполнение заказа и на управление запасами в компании не
учитываются, в связи с чем, оценить их значимость возможно лишь
опосредованно.
36
Почти 80% затрат составляют затраты на топливо и цеховые расходы,
причем значительная доля расходов является постоянными затратами.
Большое значение в настоящее время приобретает обеспечение
достоверности учета, как логистических затрат, так и результатов по видам
продукции, типу упаковки, по различным каналам сбыта, сегментам рынка,
группам клиентов, отдельным заказам, местам возникновения затрат и так
далее. В связи с этим возникает проблема адекватности распределения
постоянных издержек по единицам учета. Особую актуальность эта проблема
в компании получила в настоящее время, поскольку в структуре
себестоимости доля постоянных затрат. Анализ постоянных затрат АО «ФМ
Ложистик Восток» показал, что почти 70 % из них – логистические.
Анализ логистических издержек АО «ФМ Ложистик Восток»
проводился в разрезе их постоянной и переменной составляющей по
основным функциональным областям логистики. Причем, в рамках
различных функциональных областей, соотношение постоянных и
переменных издержек в структуре значительно различалось. Например, в
структуре транспортных затрат в компании преобладают переменные
издержки, а в затратах на хранение – постоянные.
В табл.3 представлен расчет доли логистических постоянных затрат в
общей величине постоянных затрат компании «ФМ Ложистик Восток».
Таблица 3
Оценка доли постоянных логистических затрат в структуре общих
постоянных издержек АО «ФМ Ложистик Восток» за 2018 г.
Постоянные логистические затраты
В % к общим
постоянным затратам
предприятия
затраты на содержание отдела продаж
0,85
затраты на содержание отдела снабжения
0,7
производственные логистические затраты
7,5
затраты на хранение продукции
28
затраты на доставку продукции
62,5
Основная доля постоянных затрат приходится, как видно из
представленных данных, на логистические постоянные (69%), в составе
которых превалируют издержки на хранение продукции.
37
Рассмотрим основные моменты и особенности работы складского
хозяйства в АО «ФМ Ложистик Восток» на примере Московской области.
Компания «ФМ Ложистик Восток» в Московской области пользуется
услугами складских комплексов, среди которых наиболее заполненным
товаром компании является склад ТЛС в Климовске (там хранится 57%
товара).
Три склада – Петушки, Кабаново, Хлебниково – являются складами
длительного хранения, куда направляется товар, который пока не
обрабатывается.
Склад ТЛК в Домодедово является вспомогательным складом, однако
ввиду невыгодности предложенных условий хранения, компания «ФМ
Ложистик Восток» планирует расторгнуть договор с ТЛК и активно вывозит
весь товар на другие склады.
Проведенный анализ позволил выявить типовые проблемы, связанные с
функционированием логистической системы компании «ФМ Ложистик
Восток».
Серьезным недостатком сложившейся логистической системы
компании является отсутствие централизованного руководства логистикой (в
компании нет директора по логистике и службы логистики). Логистические
функции разрознены, нарушается принцип единоначалия, что приводит к
конфликтам между подразделениями.
В компании отсутствует эффективная система управления закупками.
Периодически происходят срывы сроков поставки, как результат –
нарушается график производства.
Далее, существуют серьезные проблемы в области управленческого
контроля информационных, материальных и финансовых потоков, а также
проблемы в области автоматизации управления логистическими бизнес-
процессами в компании «ФМ Ложистик Восток».
В настоящее время компания находится в стадии становления
информационных потоков. Данные о состоянии рынка, ресурсов, продукции,
38
услуг, возможностях сбыта, хранения, транспортировки собираются и
анализируются не систематически.
Сбор информации в виде официальных документов и рабочих
материалов осуществляется в каждом подразделении самостоятельно.
Сотрудники обращаются в хранилище за информацией достаточно
редко и предпочитают непосредственные контакты с коллегами для
получения необходимых данных на уровне личных контактов.
Система управленческого учета не дает возможности:
оперативно сводить разрозненную информацию по
логистическим затратам воедино;
достоверно определять влияние центров формирования
доходов и затрат на общий финансовый результат.
В целом можно сделать вывод о том, что информационное
взаимодействие все более вступает в противоречия с потребностями
менеджмента в сфере управленческого контроля логистической системы. Для
устранения противоречий необходимо проведение следующих мероприятий:
разработка системы контроллинга на основе системы
сбалансированных показателей;
внедрение корпоративной информационной системы;
расширение параметров собираемой и анализируемой
информации;
определение критериев систематизации и подразделений,
отвечающих за сбор и анализ;
создание компьютерных баз данных (при необходимости с
ограничением уровня доступа) и единой сети;
разработка и внедрение стандартов на содержание и
оформление информационных материалов.
В целом, необходим комплексный пересмотр логистической системы
компании, реорганизация ее структуры управления и совершенствование