27
использования капитала, вложенного собственниками предприятия.
Собственники получают рентабельность от инвестиций в виде вкладов в
уставный капитал. Они жертвуют теми средствами, которые формируют
собственный капитал предприятия и получают взамен права на
соответствующую часть прибыли
20
.
Показатель важен для акционеров компании, потому что характеризует
прибыль, которую собственник получит с рубля инвестиций в предприятие.
Важно отметить ограничения от применения этого коэффициента. Доход
появляется от продаж, а не от активов. На основе RСК нельзя оценить
эффективность предприятия. Многие предприятия используют весомую долю
заемного капитала. Этот показатель дает представление о доходах, которые
получает предприятие для своих акционеров.
3. Рентабельность внеоборотных активов. Коэффициент равный
отношению балансовой прибыли к сумме среднегодовой балансовой стоимости
основных производственных фондов. Такая рентабельность показывает размер
прибыли, которая приходится на единицу стоимости основных
производственных средств предприятия. Рост этого показателя в динамике
показывает улучшение использования основных фондов, а уменьшение при
одновременном увеличении фондоотдачи говорит, что увеличиваются затраты
предприятия.
4. Рентабельность основных средств. Этот коэффициент показывает
эффективность использования основных средств, которая измеряется
величиной прибыли и приходятся на единицу стоимости средств.
Рост этого коэффициента говорит об избыточном увеличении мобильных
средств, это может быть результатом:
- образования излишних запасов товарно-материальных ценностей;
- затоваренности готовой продукцией в результате снижения спроса;
- чрезмерного роста дебиторской задолженности или денежных средств.
20
Бредихина Е.А. Анализ экономического состояния организации и перспективы развития // Студенческий:
электрон.научн. журн. 2019. № 24(68). URL: https://sibac.info/journal/student/68/147767 (дата обращения:
15.11.2019).
28
5. Рентабельность производственных фондов. Коэффициент равный
отношению балансовой прибыли к среднегодовой стоимости основных
производственных и нормируемых оборотных средств. Другими словами,
можно сказать это показатель представляет величину прибыли, которая
приходится на каждый рубль себестоимости проданной продукции. Такая
рентабельность показывает экономическую эффективность предприятия и
насколько результативно используется имущество предприятия.
Рост этого показателя может быть связано
21
:
- со снижением себестоимости продукции;
- с увеличением массы прибыли;
- с повышением качества продукции.
Падение этого показателя может быть связано с:
- повышением себестоимости продукции;
- ухудшением качества продукции;
- ухудшением использования производственных фондов.
6. Рентабельность инвестиций. Коэффициент равный отношению
балансовой прибыли к сумме среднегодовой стоимости собственного капитала
и стоимости долгосрочных заемных средств. Она показывает эффективность
использования капитала, который вложен в деятельность предприятия на
длительный срок. Такой коэффициент рентабельности говорит о том, насколько
эффективно предприятие вкладывает средства в основную деятельность
предприятия.
Деловую активность следует понимать, как способность предприятия по
результатам своей деятельности занять устойчивое положение на конкурентном
рынке. В широком смысле деловую активность можно понять так, предприятие
вкладывает все усилия, которые направляет на продвижение предприятия на
рынок труда, капитала, продукции.
21
Федеральный закон от 26.10.2002 N 127-ФЗ (ред. от 03.07.2017) «О несостоятельности (банкротстве)» (с изм.
и доп., вступ. в силу с 01.09.2017)
29
Деловую активность следует измерять в качественных и количественных
показателях.
К качественным показателям можно отнести следующее: деловая
репутация предприятия, ее конкурентоспособность, широкий рынок сбыта,
присутствие постоянных покупателей и поставщиков готовой продукции.
К количественным показателям можно отнести следующее:
относительные и абсолютные показатели.
Абсолютные показатели содержат: прибыль, объемы продаж, величину
авансированного капитала.
Относительные показатели содержат эффективность использования
ресурсов, они включают
22
:
1. Оборачиваемость всех активов. Коэффициент, равный отношению
выручки от продаж к средней стоимости активов. Этот коэффициент
показывает количество полных циклов обращения продукции за период анализа
или сколько денежных единиц реализованной продукции принесла каждая
единица активов. Иначе говоря, показывает количество оборотов одного рубля
активов за анализируемый период. Этот показатель используется инвесторами
для оценки эффективности вложений капитала.
2. Период оборота активов . Коэффициент, равный отношению выручки
от продаж к средней стоимости активов. Он показывает количество полных
циклов обращения продукции за период анализа или сколько денежных единиц
реализованной продукции принесла каждая денежная единица активов. Также
можно сказать показывает количество оборотов одного рубля за
анализируемый период.
3. Коэффициент оборачиваемости внеоборотных активов . Коэффициент
равный отношению стоимости произведенной или реализованной продукции
после вычета НДС и акцизов к среднегодовой стоимости основных средств.
Этот коэффициент показывает, какова отдача на каждый вложенный рубль в
основные средства.
22
Антонова О.В. Управление кризисным состоянием организации. – М.: Юнити, 2017. – 142 с.
30
4. Коэффициент оборотных активов. Показатель характеризует
рациональность и интенсивность использования оборотных средств на
предприятии. Этот коэффициент показывает число оборотов материальных
запасов. Если это коэффициент больше 1, предприятие можно считать
рентабельным. Снижение коэффициента свидетельствует об относительном
увеличении производственных запасов и незавершенного производства или
снижается спрос на готовую продукцию.
5. Оборачиваемость материальных оборотных средств. Этот показатель
характеризует рациональность и интенсивность использования оборотных
средств на предприятии. Показывает число оборотов материальных запасов.
Если этот коэффициент больше 1, предприятие считается рентабельным.
Снижение этого коэффициента значит, относительное увеличение
производственных запасов и незавершенного производства или снижается
спрос на готовую продукцию.
6. Оборачиваемость дебиторской задолженности. Коэффициент равный
отношению полученной выручки от реализации продукции к среднему остатку
всей дебиторской задолженности. Он показывает сколько раз в среднем в
течение года дебиторская задолженность превращалась в денежные средства.
Высокая оборачиваемость дебиторской задолженности отражает улучшение
платежной дисциплины покупателей. Покупатели вовремя погашают
задолженности перед предприятием и падают продажи с отсрочкой платежа.
Динамика этого показателя зависит от кредитной политики предприятия
и контроля своевременности поступления оплаты. Оборачиваемость
дебиторской задолженности, оценивают совместно с оборачиваемостью
кредиторской задолженности
23
.
Ситуация является благоприятной, если коэффициент оборачиваемости
дебиторской задолженности больше коэффициента оборачиваемости
кредиторской задолженности.
23
Баканов, М.И., Шеремет, А.Д. Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных
решений, финансовое прогнозирование/М.И. Баканов, А.Д. Шеремет - М.: Финансы и статистика, 2016. - 276с.
31
Итак, подведя итоги первой главы, можно утверждать, что хозяйственная
и финансовая деятельность влияет друг на друга напрямую. Когда точно
выполняется утвержденный план производства, финансовое состояние будет
устойчивым. Это последует за собой в дальнейшем положительную динамику,
так, как есть достаточно денежных ресурсов. При ином плане реализации
событий, если план производства остается не осуществимым, то повышается
себестоимость продукции, далее ведет снижению прибыли и другие
финансовые показатели.
Без проведения оценки финансового состояния предприятия не будет
понятно, в каком состоянии находятся показатели, что потребуется
контролировать.
Применение рассмотренных методов, к конкретной науке или
исследованию зависит от специфических особенностей изучаемого предмета,
общего уровня развития познания о нем, имеющихся в распоряжении
технических средств.
При проведении анализа финансово-хозяйственной деятельности
достаточно периодической бухгалтерской отчетности, взятой за 3 года, для
сравнения расчетных коэффициентов в динамике, а также информации об
учетной политике предприятия. Основной формой бухгалтерской отчетности
является бухгалтерский баланс, отражающий состояние хозяйственных средств
предприятия и их источников в денежной оценке на определенную дату.
32
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО
«АВТОГАЗМАРКЕТ»
2.1. Общая экономическая характеристика деятельности предприятия
ООО «АВТОГАЗМАРКЕТ» зарегистрировано 31 января 2005 года.
Основным видом деятельности является «Торговля розничная бытовым
жидким котельным топливом, газом в баллонах, углем, древесным топливом,
топливным торфом в специализированных магазинах», зарегистрировано 9
дополнительных видов деятельности. Авто газозаправочная станция ООО
«АВТОГАЗМАРКЕТ» - место, где автомобилисты обеспечиваются горюче
смазочным материалом.
Также станция предлагает комплекс услуг: автосервиса, магазина, услуги
по ремонту. Общество является юридическим лицом, имеет в собственности
обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе, может
от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные
неимущественные права, быть истцом и ответчиком в суде.
В настоящее время общая численность работающих нa предприятии
составляет 12 человек. Учредительным документом компании является ее
Устав. Уставный капитал Общества составляет 10000 (десять тысяч) рублей и
разделен на 10 долей номинальной стоимостью 1000 (одна тысяча) рублей,
которые совместно составляют 100 % Уставного капитала Общества.
Уставной капитал Общества определяет минимальный размер его
имущества, гарантирующего интересы кредиторов. Основной целью
деятельности Общества является извлечение прибыли посредством
осуществления хозяйственной и иной деятельности, направленной на
удовлетворение общественных потребностей в товарах и услугах.
Для достижения поставленной цели Общество осуществляет в
установленном законодательством РФ порядке следующие виды деятельности:
розничная торговля горючим для транспортных средств, в том числе бензином,
дизельным топливом, сжиженным газом, прочими видами топлива; оптовая
33
торговля прочим жидким и газообразным топливом; хранение и складирование
газа и продуктов его переработки; услуги по техническому обслуживанию и
ремонту автомобилей; услуги населению по торговле твердым топливом,
нефтепродуктами, сжиженным газообразным топливом; услуги по торговле
газовым оборудованием; организация и эксплуатация нефтебаз и
автозаправочных станций, в том числе передвижных; оказание
автотранспортных услуг, экспедиторских услуг; оптовая и розничная торговля;
производство товаров народного потребления и продукции производственно-
технического назначения; внешнеэкономическая и внешнеторговая
деятельность, экспортно-импортные операции; иные виды хозяйственной
деятельности, не запрещенные законодательством РФ; имуществом общества
являются основные фонды, оборотные средства, а также иные материальные
ценности и финансовые ресурсы, которые отражаются на самостоятельном
балансе Общества, приобретенные на законных основаниях.
Источниками образования имущества Общества являются: вклад
участника; кредиты банков; доходы, полученные от реализации продукции,
услуг, а также других видов хозяйственной деятельности Общества; доходы от
ценных бумаг; капитальные вложения и дотации из бюджетов; иные источники,
не запрещенные действующим законодательством.
Система управления ООО «АВТОГАЗМАРКЕТ» имеет линейно-
функциональную структуру, которая представлена на рис. 2.
Как видно из рис. 2 руководство текущей деятельностью осуществляется
единоличным исполнительным органом – директором. Высшим органом
управления Общества является Общее собрание Участников. Общее собрание
Участников состоит из самих Участников или их представителей.
Представитель Участника действует на основании письменной доверенности,
оформленной в соответствии с действующим законодательством РФ.
34
Рисунок 2 – Организационная структура ООО АВТОГАЗМАРКЕТ
Оперативное руководство деятельностью Общества осуществляется
директором, действующим от имени Общества без доверенности, назначаемым
и освобождаемым от должности Общим собранием Участников. Директор
осуществляет практическое управление работой Общества на принципах
единоначалия, в соответствии с решениями Общего собрания Участников. Он
подотчетен Общему собранию Участников и несет перед ним ответственность
за осуществление деятельности Общества и выполнение возложенных на него
задач и функций. Заместитель директора осуществляет контроль за финансово-
хозяйственной деятельностью Общества, обеспечивая эффективное и целевое
использование материальных и финансовых ресурсов, снижение их потерь,
ускорение оборачиваемости оборотных средств.
Также контролирует соблюдение работниками трудовой и
производственной дисциплины, правил и норм охраны труда, требований
производственной санитарии и гигиены, требований противопожарной
безопасности. Главный бухгалтер организовывает работу бухгалтерии. Он
формирует учётную политику исходя из специфики условий организационной
структуры, размеров, отраслевой принадлежности и остальных особенностей
деятельности организации; контролирует исполнение смет расходов, учёт
имущества, обязательств, основных средств, МПЗ, денежных средств,
35
финансовых обязательств, издержек производства и обращения, выполнения
работ (услуг), финансовых результатов деятельности организации. Также
определяет плановые показатели всех АГЗС.
Горизонтальный анализ помогает изучить изменение итоговых
показателей бухгалтерского баланса во времени. Можно проследить изменения,
произошедшие за предыдущий и предшествующий предыдущему годы, можно
понять сложился положительный или отрицательный результат. Для анализа
берутся любые два или три периода, это могут быть кварталы или годы. В
рамках временного анализа баланса сравниваются значения как абсолютных
показателей в денежном выражении, так и относительных показателях в
процентах.
Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО
«АВТОГАЗМАРКЕТ» за 2016-2018 гг. представлен в таблице 1по данным
баланса предприятия отображенного в приложении 1 и 2.
Таблица 1
Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО
«АвтоГазМаркет» за 2016-2018 гг.
Показатели
На 31
декабр
я 2016
г.
На31
декаб
ря
2017
г.
Абс.
изм.,
2017
-
2016
На 31
декабр
я
2018
г.
Абс.
изм,
2018-
2017
АКТИВ
1. Внеоборот.активы
Основные средства
9868,0
0
9332,
00
-536
8796
-536
Итого по разделу 1
9868,0
0
9332,
00
-536
8796,0
-536
2. Оборот.активы
Запасы
381,00
408,0
0
27,0
0
163,00
-245
Дебиторская задолженность
4998,0
0
432,0
0
-
4566
1678,0
1246
Денежные средства и денежные
эквиваленты
45,00
80,00
35,0
0
56,00
-24,0
Итого по разделу 2
5424,0
0
920,0
0
-
4504
1897,0
977,0
БАЛАНС
15292,
00
10252
,00
-
5040
10693
441,0
ПАССИВ
3. Капиталы и резервы
Уставный капитал
10,00
10,00
0,00
10,00
0,00
Нераспределенная
прибыль(непокрытый убыток)
14973,
00
9912,
00
-
5061
10310
398,0
36
Итого по разделу 3
14983,
00
9922,
00
-
5061
10320
398,0
4. Долгосроч. обязательства
Итого по разделу 4
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
5. Краткосрочные обязательства
Кредиторская задолженность
309,00
330,0
0
21,0
0
373,00
43,00
Итого по разделу 5
309,00
330,0
0
21,0
0
373,00
43,00
БАЛАНС
15292,
00
10252
,00
-
5040
10693
441,0
Таким образом, в целом произошло снижение валюты баланса ООО
«АвтоГазМаркет».
На это повлияло уменьшение внеоборотных и оборотных активов в
активе и уменьшение собственного капитала в пассиве. При этом долгосрочные
обязательства отсутствовали. Наибольшее влияние на уменьшение
внеоборотных активов оказало уменьшение основных средств. Это связано с
продажей транспортных средств предприятием.
Оборотные активы ООО «АвтоГазМаркет» уменьшились по причине
снижения запасов и дебиторской задолженности. Снижение запасов связано с
появлением новых клиентов и увеличением объемов продаж в конце года.
Снижение дебиторской задолженности связано с погашением
задолженности покупателями, что положительно влияет на рост «живых денег»
и погашение кредиторской задолженности. При этом собственный капитал
снизился в связи со снижением нераспределенной прибыли, которая была
направлена на выплату учредителям предприятия. Краткосрочные
обязательства увеличились по причине увеличения кредиторской
задолженности. Это может привести к увеличению долговой нагрузки
предприятия и снижению финансовой устойчивости.
Вертикальный анализ баланса называется еще структурным, так как
показывает структуру конечных данных бухгалтерского баланса в виде
относительных величин. При вертикальном анализе статьи отчетности
приводятся в процентах к его итогу. Данный вид анализа позволяет посмотреть
изменения статей баланса, например, что произошло с оборотными средствами