32
Нормативные модели – позволяют сравнить фактические результаты
деятельности предприятия с ожидаемыми, рассчитанными по бюджету. Их
сущность сводится к установлению нормативов по каждой статье расходов и
к анализу отклонений фактических данных от их нормативов.
В процессе анализа реализуется переход от общего ознакомления с
финансовым состоянием к выявлению и измерению противоречивого
влияния отдельных факторов на его характеристики и к обобщению
материалов анализа в виде конечных выводов и рекомендаций.
Главный вывод, который можно сделать по итогам рассмотренных
теоретических вопросов: основными показателями, характеризующими
финансовое состояние предприятия, являются показатели ликвидности и
платежеспособности.
33
Глава 2. Анализ финансового состояния организации
2.1. Организационно-экономическая характеристика организации
Общество с ограниченной ответственностью «Альфа-К» создано в
соответствии с законодательством РФ. Полное фирменное
наименование, сокращенное название ООО «Альфа-К».
Предприятие основано в 2003 г., цель создания - производство
упаковочных материалов.
Сегодня ООО «Альфа-К» – это современное предприятие, оснащенное
современным оборудованием, высокими технологиями и
высококвалифицированным персоналом.
ООО «Альфа-К» разработал и предлагает своим партнерам такие виды
продукции как:
гофротару и картонную упаковку;
упаковочный материал из полиэтилена.
Продукция предприятия производится на современном импортном
оборудовании.
Руководство текущей деятельностью осуществляется единоличным
исполнительным органом – генеральным директором. Важнейшие виды
работ, выполняемых генеральных директором, следующие:
1. Планирование и оперативное управление производством;
2. Прогнозирование и планирование;
3. Организация труда и заработной платы.
4. Приказы и распоряжения различным структурным
подразделениям.
Функции управления и виды работ коммерческого директора,
следующие:
1. Оперативное управление производством и контроль качества;
2. Общее руководство и экономическая деятельность;
34
3. Совершенствование организации управления;
4. Организация и совершенствование систем и процессов
управления.
Функции отдела маркетинга и снабжения:
1. Материально-техническое снабжение и быт;
2. Организация снабжения сырьем и быт;
3. Организация сбыта.
Хозяйственный отдел выполняет следующие виды работ:
1. Ремонтное и энергообслуживание;
2. Транспортное обслуживание;
3. Хозяйственное и складское обслуживание.
Функции и виды работ финансовой службы и бухгалтерии:
1. Бухгалтерская, финансовая и правовая деятельность;
2. Бухгалтерский учет и отчетность;
3. Финансовое обеспечение.
Общая организационная структура предприятия представлена на
рисунке 2.
Недавно в структуру предприятия введено новое структурное
подразделение – отдел экономической и технологической безопасности.
Основные функции отдела – обеспечение защиты разработанных
производственных технологий и других ноу-хау, а также обеспечение
экономической безопасности предприятия. Основная задача службы в этом
направлении – защита предприятия от «рейдеров».
Особое внимание заслуживает такое структурное подразделение как
бухгалтерия, работой которого руководит гл. бухгалтер. Бухгалтерия
предприятия осуществляет учет всех совершенных операций и
систематизирует полученные результаты, как в оперативной, так и в
финансовой отчетности. Бухгалтерией предприятия осуществляется
бухгалтерский, управленческий и налоговый учеты. На бухгалтерию
35
возложены анализ и обобщение результатов анализа, а также представление
руководителю информации, необходимой для принятия управленческих
решений, разработки долгосрочных и краткосрочных финансовых планов.
Рисунок 2
Экономические службы ООО «Альфа-К»
Основные технико-экономические характеристики ООО «Альфа-К» за
2014-2016 гг. представлены в таблице 9.
Главным экономическим показателем, характеризующим
результативность деятельности организации является прибыль. Анализ
динамики и структуры прибыли ООО «Альфа-К» представлена в таблице 9.
Директор
Зам. директора по
общим вопросам
Главный инженер
Планово-технический
отдел
Бухгалтерия
Отдел экономической и
технологической
безопасности
Производство
Главный энергетик
Управление маркетинга
и сбыта
Отдел снабжения
Вспомогательное
производство
Транспортный цех
36
Таблица 9
Динамика основных показателей прибыли ООО «Альфа-К» за 2014-2016г.
Показатели
В тысячах рублей
Темп прироста%
Гр.3\гр.1
Изменения
2014 год
2015 год
2016 год
2014 к 2016
2015 к
2016
А
1
2
3
4
5
6
Выручка
246559
296027
243377
-17,79
-3222
-52650
Себестоимо
сть продаж
239268
-277819
-224141
19,32
-15127
53678
Валовая
прибыль
7331
18203
19 236
5,67
11905
1 033
Коммерческ
ие расходы
9283
-8824
-3269
-0,63
-6014
5 555
Прибыль от
продаж
1952
9384
15967
70,15
14015
6583
Проценты к
уплате
3922
6221
-5700
-8,37
1778
521
Прочие
доходы
20286
13242
3981
-69,94
-16305
-9261
Прочие
расходы
12246
16312
-11976
-26,58
-270
4336
Прибыль до
налогообло
жения
2166
93
2272
2343,01
106
2179
Чистая
прибыль
(убыток)
214
-2235
651
-129,13
437
2886
По сравнению с 2014 годом тенденция роста наблюдается у таких
показателей как валовая прибыль, прибыль от продаж, проценты к уплате,
прибыль до налогообложения, чистая прибыли. На рост прибыли
отрицательно повлияла тенденция роста процентов к уплате.
Выручка от продажи товаров в отчетном периоде выросла на 17,79%,
что составило 243 377 тыс.руб., при этом себестоимость проданных товаров
снизилась на 19,32%, что составило -224 141 тыс.руб. Себестоимость
проданных товаров на протяжении двух отчетных периодов занимает
преимущественную долю в структуре выручки от продажи товаров, в 2015 г.
– 93,85%, в 2016 г. – 92,1%.
Коммерческие расходы в анализируемом периоде уменьшились на
0,63%, что составило -3 269 тыс.руб. Снижение коммерческих расходов в
37
свою очередь положительно отразилось на росте прибыли от продаж.
Прибыль от продаж увеличилась на 70,15% или на 6 583 тыс. руб. Ее доля в
структуре выручки увеличилась на 3,39% и составила 6,56%. Прочие доходы
в отчетном периоде снизились на 69,94%, что составило 3,981 тыс.руб.
Сумма налога на прибыль в анализируемом периоде снизилась на
7,01%, что составило -1 234 тыс. руб.
Чистая прибыль в отчетном периоде увеличилась на 129,13%, или на 2
886 тыс.руб.
Для более подробного исследования формирования прибыли от продаж
ООО «Альфа-К» проведем анализ влияния факторов на ее формирование.
Таблица 10
Сводная таблица влияния факторов на прибыль от продаж ООО «Альфа-К»
за 2015-2016 г.
Показатели
2015 год
2016 год
Абсолютн.
отклонение
Влияние
1
2
3
4
5
Прибыль от продаж
9 384
15 967
+6 583
+6 583
Выручка
296 027
243 377
-52650
-52 650
Себестоимость
277 819
224 141
-53 678
+53 678
Коммерческие расходы
(8 824)
(3 269)
+5 555
+5 555
Управленческие расходы
-
-
-
-
Прибыль от продаж = выручка – себестоимость - коммерческие
расходы - управленческие расходы.
Прибыль от продаж = 296 027 – 277 819 – 8824 = 9 384 тыс. руб.
Влияние выручки:
243 377 – 277 819 – 8824 = -43 266 тыс. руб.
-43 266 – 9384 = -52 650 тыс. руб.
Влияние себестоимости:
243 377 – 224 141 – 8824 = 10 412 тыс. руб.
10 412 – (-43 266) = 53 678 тыс. руб.
Влияние коммерческих расходов:
243 377 – 224 141 – 3 269 = 15 967 тыс. руб.
38
15 967 – 10 412 = 5 555 тыс. руб.
Проверка:
-52 650 + 53 678 + 5 555 = 6 583 тыс. руб.
Уменьшение выручки привело к уменьшению прибыли от продаж на 52
650 тыс. руб. Все остальные факторы положительно повлияли на прибыль от
продаж.
Второй составляющей понятия «результативность» является
прибыльность (рентабельность). Расчет и последующий анализ показателей
прибыльности (рентабельности) представлен в приложение 3.
По сравнению с прошлым годом в текущем снизилась как выручка от
продаж, так и расходы по обычным видам деятельности (на 52 650 и 53 678
тыс. руб. соответственно). Причем в процентном отношении изменение
расходов (19,32%) опережает изменение выручки (17,79%).
За 2016 год предприятие повысилась прибыль от продаж, так и в целом
от финансово-хозяйственной деятельности, что обусловило положительное
значение всех трех показателей рентабельности.
Деловая активность в финансовом аспекте проявляется прежде всего в
скорости оборота средств. Расчет и последующий анализ показателей
деловой активности ООО «Альфа-К» представлен в таблице 11.
Таблица 11
Показатели деловой активности ПАО «МРСК-Волги»-«Оренбургэнерго»
№
показатель
Способ расчета
2015 год
2016 год
измене
ния
Общие показатели деловой активности
1
Ресурсоотдача
Выручка стоимость
активов
(296
744)=0,88
(243
988)=1,38
0,5
2
Коэффициент
оборачиваемости
оборотных
средств
Выручка стоимость
оборотных активов
(296 027\96
987)=3,05
(243 377\111
732)=2,18
-0,87
Показатели управления активами
4
Период
хранения
запасов
Средняя стоимость
запасов\выручка*360
(38 738\296
027)=47
(48 886\243
377)=72
25
39
5
Оборачиваемос
ть денежных
средств
Средняя стоимость
денежных
средств\выручка*360
(258\296
027)=0,31
(192\243
377)=0,3
-0,01
6
Период
погашения
дебиторской
задолженности
Средняя стоимость
дебиторской
задолженности\выручка*
360
(57 957\296
027)=70,48
(62 528\243
377)=92,49
22,01
7
Период
погашения
кредиторской
задолженности
Средняя стоимость
кредиторской
задолженности\выручка*
360
(71 709\296
027)=87,2
(93 359\243
377)=138,1
50,9
8
Операционный
цикл
П.4+П.6
117,48
134,49
17,01
9
Финансовый
цикл
П.8-П.7
30,28
-3,61
-33,89
Коэффициент ресурсоотдачи, показывает сколько рублей выручки
было получено на 1 рубль ресурсов компании. Данные таблицы 2.10.
показывают, что за исследуемый период этот показатель уменьшился на 34.
Отрицательная динамика данного показателя говорит о снижении деловой
активности организации.
Коэффициент оборачиваемости мобильных средств уменьшился на 87,
что свидетельствует о тенденции к затовариванию в организации.
Эффективность использования основных средств в анализируемом периоде
снизалась, об этом свидетельствует снижение коэффициента фондоотдачи на
56. При проведении анализа деловой активности необходимо обратить
внимание на продолжительность операционного и финансового циклов.
Результаты хозяйственной деятельности свидетельствуют о том, что
предприятие развивается с положительной динамикой. Активы на
31.12.2016г. характеризуются соотношением: 57,67% внеоборотных активов
и 42,33% текущих оборотных. Активы предприятия на 2016 год
уменьшились на 32661 тыс. руб. (на 12,8%). Несмотря на уменьшение
активов, собственный капитал увеличился на 0,4%, что свидетельствует о
положительной динамики имущественного положения предприятия.
Снижение активов связано со снижением показателей по строке
«дебиторская задолженность» на 37723 тыс. руб. (или 100% вклада в
40
снижение активов).
Одновременно наибольшее снижение наблюдается по строкам баланса:
-краткосрочные заёмные средства – 17515 тыс. руб. (52,6%)
-кредиторская задолженность – 15228 тыс. руб. (45,7%)
Среди положительно изменившихся статей баланса можно выделить
«нераспределённая прибыль», которая возросла +651 тыс. руб.
Собственный капитал предприятия на 31 декабря 2016 года составляет
93048 тыс. руб., прирост за отчетный период составил 388 тыс. руб. или 0,4%
(Таблица 12).
Для более точной оценки результатов хозяйственной деятельности, а
так же выявления и оценки влияния факторов повлиявших на снижение
темпов роста основных экономических показателей ООО «Альфа-К»
требуется провести полный анализ финансовой отчетности организации.
Таблица 12
Динамика основных экономических показателей деятельности ООО «Альфа-
К» за период 2014-2016 год
Показател
и
Ед. изм.
2014 год
2015 год
2016 год
Изменения
(+-)
(2016 от
2015)
Изменения
(+-) (2016
от 2014)
Выручка
Тыс. руб.
246599
296 027
243 377
-52650
-3222
Себестоим
ость
продаж
Тыс. руб.
(239268)
277 819
224 141
53 687
-15127
Прибыль
от продаж
Тыс. руб.
(1952)
9 384
15 967
6583
17919
Прибыль
до
налогообл
ожения
Тыс. руб.
2166
93
2 272
2 179
106
Стоимость
имущества
Тыс. руб.
178836
255 895
223 234
-32 661
44 398
Рентабельн
ость
активов
Прибыль
до (%)
0,01
0,07
2,4
2,33
2,39
Рентабельн
ость
продаж
Прибыль
от (%)
-0,008
6,56
3,39
6,57
41
По данным таблицы 2.4 видно, что предприятие улучшает свои
показатели. Наблюдается уменьшение суммы себестоимости на 53678 тыс.
руб., что увеличивает сумму валовой прибыли и прибыли от продаж
соответственно на 1028 тыс. руб. и 6583 тыс. руб. Также видно уменьшение
выручки, но при этом растет валовая прибыль. Увеличилась и стоимость
имущества на 44 398 тыс. руб. Растет рентабельность активов и
рентабельность продаж на 2,39 и 6.57 соответственно, что является
положительным фактором деятельности предприятия.
В результате указанного изменения этих показателей прибыль до
налогообложения возросла по сравнению с предыдущим годом на 2179 тыс.
руб. Но увеличение процентов к уплате оказало отрицательное влияние на
прибыль до налогообложения. Положительно повлияла прибыль от продаж.
Чтобы дать более точную оценку финансовой ПАО ООО «Альфа-К»,
необходимо провести анализ финансовой отчетности этой организации.
2.2 Структура имущества организации и источников его формирования
Для оценки структуры имущества организации необходимо
рассмотреть состав этого имущества по группам:
- внеоборотные активы;
- оборотные активы.
При анализе используют горизонтальный, вертикальный и трендовый
методы. Начинают анализ с выявления тенденций изменения имущества в
целом, т.е. по валюте баланса, а затем по составным частям. По балансу
можно проследить динамику за 3 года. Кроме этого даётся оценка структуры
имущества по годам и выявляются тенденции изменения в структуре.
Положительными тенденциями являются:
1) Увеличение стоимости имущества за счет развития организации;