15
состав затраты по привлечению средств банков в депозиты, средств клиентов
в займы и депозиты: выпуску долговых ценных бумаг; арендной плате и
другие расходы.
К непроцентным (операционным) расходам в банках относятся:
комиссионные расходы, расходы по оплате труда, эксплуатационные
расходы, расходы по операциям с иностранной валютой и другими
валютными ценностями, курсовые разницы, расходы от операций по купле-
продаже драгматериалов, ценных бумаг и другого имущества и другие
текущие расходы.
В ходе анализа расходов следует оценить изменения по сумме
расходов и по их удельному весу в общей величине.
Данный структурно-динамический анализ позволяет выявить
основные тенденции и наметить направления изыскания резервов
эффективного использования средств банка.
А вот рост процентных расходов носит объективный характер. Однако
существуют факторы, которые банк сам может устранить и тем самым
уменьшить процентные расходы, что сразу отразится на росте его прибыли.
Факторный анализ процентных расходов по привлеченным средствам
клиентов целесообразно осуществлять отдельно по средствам организаций и
физических лиц. Так аналитическое исследование влияния факторов на
процентные расходы банка осуществим способом цепных подстановок,
использовав следующую факторную модель:
ПР =
%100
Ст*СК
,
где ПР − процентные расходы (сумма уплаченных процентов);
СК − привлеченные средства клиентов;
Ст
− средняя процентная ставка.
16
Факторный анализ:
1. Влияние изменения привлеченных средств организаций
(оплачиваемых депозитов) на сумму процентных расходов банка:
Δ
ПР(ск) =
%100
Ст*СК
01
– ПР
0
2. Влияние изменения процентной ставки по депозитам:
Δ
ПР(ст) = ПР
1
–
%100
Ст*СК
01
3. Совокупное влияние факторов:
Δ
ПР =
Δ
ПР(ск) +
Δ
ПР(ст)
Влияние объема вкладов, их структуры и ставок по отдельным видам
на изменение процентных расходов по вкладам физических лиц можно
осуществить, используя следующую факторную модель:
ПР = СКобщ*
%100
)*.(
∑
ii
СтвУд
,
где СКобщ – общая сумма вкладов физических лиц;
Уд.в
i
– удельный вес отдельных вкладов в общей сумме;
Ст
i
– ставка по отдельным видам вкладов.
Расчет влияния данных факторов можно осуществить любым из
известных способов детерминированного факторного анализа. Важным
направлением анализа расходов коммерческого банка является анализ затрат
совокупного банковского продукта и себестоимости отдельных продуктов и
операций
7
.
7
Шелкунова Т. Г., Гаглоева К. А. Банковская конкуренция и конкурентоспособность: сущность, понятие,
специфика [Текст] // Проблемы и перспективы экономики и управления: материалы III Междунар. науч.
конф. (г. Санкт-Петербург, декабрь 2014 г.). — СПб.: Заневская площадь, 2014. — 142 с.
17
Аналогом себестоимости промышленной продукции в банках, хотя и
достаточно условным, является внутренняя стоимость банковских операций.
Ее можно анализировать как по укрупненной или всей совокупности
операций банка, так и по узким их группам и единичным операциям.
При укрупненном операционно-стоимостном анализе совокупный
коэффициент внутренней стоимости банковских операций (КВС)
рассчитывается по формуле:
КВС =
АнА
ДопР
*100%,
где Р – совокупные расходы банка;
Ддоп – дополнительные доходы, не связанные с основной
деятельностью банка, но частично покрывающие расходы банка;
А – общая сумма актива баланса банка;
Ан – сумма активов, не приносящих доход.
Основой деятельности коммерческого банка является– это
финансовый результат деятельности в виде превышения доходов над
расходами.
Получение прибыли является одной из основных целей
функционирования коммерческого банка, поскольку решение большинства
важнейших задач, стоящих перед ним, таких, как наращивание величины
собственного капитала, пополнение резервных фондов, финансирование
капитальных вложений, поддержание созданного имиджа, других жизненно
важных условий функционирования и развития, а также увеличение размера
выплачиваемых дивидендов, требует постоянного притока денежных
средств, одним из основных источников которых является прибыль.
Анализ прибыли следует осуществлять по следующим направлениям:
18
− динамический анализ прибыли;
− структурный анализ прибыли;
− исследование доходности банковских операций;
− фактический анализ чистой прибыли.
При оценке ежегодного прироста прибыли банка необходимо
исходить из того, что он не должен быть ниже темпов инфляции, в
противном случае реальные доходы будут сокращаться и произойдет
обесценивание банковского капитала. В связи с этим при анализе прибыли
банка ее величину необходимо корректировать с учетом уровня инфляции.
Анализ динамики прибыли может быть детализирован исследованием
составляющих прибыли, изучением доходности статей и отдельных видов
деятельности. При этом необходимо осуществлять расчет и оценку ряда
показателей:
1) коэффициент минимальных доходов банка (Кmin маржи) –
характеризует разрыв в ставках по активным и пассивным операциям,
дающий возможность банку покрывать необходимые расходы, но не
приносит прибыли. Рассчитать данный показатель можно по следующей
формуле:
Кmin марж =
Ад
.Рпрочхоз.Радм
*100%,
где Радм.хоз. – административно-хозяйственные расходы банка,
Р проч. – прочие расходы,
Ад – активы, приносящие доход.
Чем меньше уровень этого коэффициента, тем больше возможности у
банка увеличить прибыль, тем выше конкурентная способность банка.
Низкая моржа указывает на тот факт, что банк, привлекая дорогие
депозиты, участвует в операциях с низкой доходностью и невысоким риском
19
и напротив, если маржа повышенная, то это может быть следствием либо
высокого уровня дешевых депозитов, либо вовлечением активов в высоко
прибыльные рисковые операции.
2) процентная маржа (ПМ) рассчитывается:
ПМ =
Ад
ПрДп
*100%,
где Дп – процентные доходы,
Пр – процентные расходы.
Анализируя динамику значений процентной маржи, важно выявить, в
результате чего обеспечено увеличение: за счет роста процентных доходов
по активным, либо снижения процентных расходов по пассивным операциям
банка.
3) уровень покрытия непроцентных расходов непроцентными
доходами:
УП =
Рн
Дн
*100%,
где Дн – непроцентные доходы,
Рн – непроцентные расходы.
4) доходность активов (работающих активов) рассчитывают по
формуле:
20
Да =
)илиАд(А
Добщ
*100%,
где Добщ – доходы всего,
А – активы всего (или Ад – активы, приносящие доход).
Изменение рыночной конъюнктуры, стратегических и тактических
корректировок политики банка, структурных преобразований в нем, а также
принятие регулирующими органами нормативных и регулирующих
документов не может не сказываться на формировании прибыли банка.
Укрупненную оценку влияния основных обобщающих факторов
деятельности коммерческого банка, на величину получаемой им чистой
прибыли можно произвести на основании следующих факторных моделей
8
:
ЧП = УК*
Пдин
ЧП
*
Д
Пдин
*
А
Д
*
УК
А
,
где ЧП – чистая прибыль банка;
УК – уставный капитал банка;
нПд
ЧП
/
− эффективность управления налогами (ЭУН);
Д
нПд /
− эффективность контроля за расходами (ЭКР);
А
Д
− эффективность управления активами (доходность активов) (Dа);
УК
А
− эффективность управления ресурсами (ЭУР);
Данную расчетную формулу можно выразить в виде произведения
факторов:
8
Спицын
В
.
В
.
Особенности
развития
современной
банковской
системы
России
[
Текст
] /
В
.
В
.
Спицын
,
К
.
Е
.
Субботина
,
О
.
А
.
Кобзева
//
Молодой
ученый
. – 2014. –
№
4. –
С
. 614-617.
21
ЧП = УК * ЭУН * ЭКР * Dа * ЭУР
Расчет влияния вышеперечисленных факторов на изменения суммы
чистой прибыли банка можно осуществить способом абсолютных разниц.
1) влияние уставного (акционерного) капитала на изменение суммы
прибыли:
Δ
ЧП
)УК(
=
Δ
УК * ЭУН
0
* ЭКР
0
* Dа
0
* ЭУР
0
;
2) изменения чистой прибыли банка за счет изменений в
эффективности управления налогами:
Δ
ЧП
)ЭУН(
= УК
1
*
Δ
ЭУН * ЭКР
0
* Dа
0
* ЭУР
0
;
3) влияние эффективного управления расходами на изменения суммы
чистой прибыли:
Δ
ЧП
)ЭКР(
= УК
1
* ЭУН
1
*
Δ
ЭКР * Dа
0
* ЭУР
0
;
4) изменение чистой прибыли банка за счет изменения уровня
доходности активов:
Δ
ЧП
)Dа(
= УК
1
* ЭУН
1
* ЭКР
1
*
Δ
Dа * ЭУР
0
;
5) расчет влияния эффективности управления ресурсами на сумму
чистой прибыли:
Δ
ЧП
)ЭУР(
= УК
1
* ЭУН
1
* ЭКР
1
* Dа
1
*
Δ
ЭУР;
22
Хотя прибыль и является одним из важнейших оценочных
показателей, она не всегда дает достаточно объективную информацию об
уровне эффективности деятельности банка, о способности размещенных или
инвестированных им ресурсов приносить эту прибыль.
Показатели рентабельности или прибыльности, представляющие
собой результаты соотношений прибыли и средств ее получения, в большей
мере характеризуют эффективность работы банка – отдачу его финансовых
ресурсов. Экономический смысл большинства относительных показателей
заключается в том, что они характеризуют прибыль, получаемую с каждого
рубля средств (собственных или заемных), вложенных в банк.
В зарубежной банковской практике выделяют несколько основных
способов расчета рентабельности банка. Первый способ основан на расчете
рентабельности уставного (акционерного) капитала банка (R
УК
):
R
УК
=
УК
ЧП
*100%
Второй способ основан на применении модели Гордона и расчете
общей рентабельности на базе рыночных показателей деятельности банка:
Rобщ =
Рп
Дв
1
+
Рп
РпРр
,
где Rобщ – общая рентабельность;
Дв
1
− дивиденды на конец года, руб.;
Рп – цена покупки акций банка, руб.;
Рр – цена продажи акций банка, руб.
Для российских банков наиболее подходящим в силу
информационной обеспеченности является первый способ расчета
рентабельности. Расчет влияния факторов на изменения уровня
23
рентабельности акционерного капитала целесообразно осуществлять
способом цепных подстановок:
Δ
Rук(ук) =
1
0
УК
ЧП
*100% – Rук
0
;
Δ
Rук(чп) = Rук
1
–
1
0
УК
ЧП
*100%
Рентабельность капитала банка принято считать основным
показателем оценки прибыльности банковской деятельности,
характеризующим, насколько эффективно использовались средства
собственников в течение года
9
. Факторный анализ рентабельности капитала
банка, как правило, осуществляют с использованием формулы Дюпона,
отражающей зависимость рентабельности капитала от рентабельности
активов и структуры источников средств:
Rкс =
КС
ЧП
*100% = (
Добщ
ЧП
*
А
Добщ
*
КС
А
)*100%,
где Rкс – рентабельность собственного капитала;
Мп =
Добщ
ЧП
− маржа прибыли;
Dа =
А
Добщ
− доходность активов;
МК =
КС
А
− мультипликатор капитала.
Таким образом, данная факторная модель, в конечном варианте, будет
иметь следующий вид:
9
Матулин
Ю
.
Н
.,
Скворцова
А
.
Н
.
Конкуренция
и
конкурентоспособность
коммерческих
банков
[
Текст
] /
Вестн
.
Самарского
государственного
экономического
университета
. – 2014. 112
с
.
24
Rкс = (МП*Dа*МК)*100%
Основными преимуществами формулы Дюпона является: простота
применения, возможность проводить расчеты на основе данных баланса и
отчета о финансовых результатах.
1.3 Информационные источники анализа финансовых результатов
деятельности банка
Банки в силу специфики своей деятельности концентрируют в своем
распоряжении большие объемы различной деловой информации, касающейся
как функционирования самих банков, так и хозяйственных, финансовых
структур, государственных органов, экономической и социальной жизни
отдельных регионов, сфер экономической деятельности.
Формирование информационной базы является первым и
немаловажным этапом в процессе исследования кредитной организации.
Во многом это обусловлено тем, что от правильности выбора
источников информации, достоверности исходных данных, используемых в
процессе анализа, зависит его качество.
Информационной базой анализа является совокупность учетных,
нормативно-правовых, прочих учетно-аналитических материалов,
включающих достаточный объем информации обо всех существенных
направлениях деятельности банка для проведения системного комплексного
экономического анализа и принятия на его основе обоснованных
управленческих решений.
Таким образом, информационное обеспечение экономического
анализа деятельности коммерческого банка представляет собой систему
внешней и внутренней информации (рис. 1).
Система внешней информации предназначена для снабжения
руководства банком необходимыми сведениями о состоянии среды, в