Отношение операционных расходов к доходам в 2013 г. составило
45,6%, в 2014 г. - 58,1%, в 2015 г. - 58,2%.
2. Характеризуя динамику операционных расходов, следует отметить,
что банк продолжает нести запланированные расходы, связанные с
реализацией Стратегии развития банка.
3. Прибыль до уплаты налогов из прибыли составила в 2013 г. 474,7
млрд. руб., прибыль после уплаты налогов - 136,2 млрд. руб. Результат 2014
г. был повыше на 5,92% и 9,09%, соответственно. На финансовые
результаты 2015 г. повлияла отрицательная переоценка активов,
номинированных в иностранной валюте. В результате прибыль до уплаты
налогов снизились по сравнению с 2014 г. на 14,63%, а нераспределенная
прибыль - на 17,59%. Это также негативно характеризует работу
предприятия.
Немаловажную роль в обеспечении эффективности работы играют
показатели прибыльности банка. Расчет этих показателей представлен в
таблице 3.
Показатели прибыльности деятельности ПАС «Сбербанк России» за
период 20131-2015 гг.
Показатели 2013 г. 2014 г.
2015 г.
Темп прироста с
2015 по 2013 гг.
Исходные данные (ты с. руб.):
1. Чисты е процентны е доходы 6 9 1 9 8 7 3 9 9
7 7 2 9 4 6 9 6 4
6 8 0 1 5 3 5 7 8
-1,71
2. Непроцентные доходы
1940 9 3 941
2 3 0 8 6 8 8 6 6 3 8 2 8 7 9 4 3 3
97 ,27
3. Стоимость активов
1 3 5 8 1 7 5 4 2 1 9 1 6 2 7 5 0 9 7 2 3 0
2 1 7 4 6 7 6 0 1 4 4 60 ,12
4. Стоимость собственного капитала 1 6 5 1 4 9 6 1 4 8 1 9 3 5 2 0 1 1 3 6 1 9 8 2 3 3 8 4 9 6 20 ,03
5. Сумма обязательств 1 1 93 0 2 5 80 7 1 1 4 3 3 9 8 9 6 0 9 4
1 9 7 6 4 4 2 1 6 4 8
65 ,67
6. Процентны е доходы
1 0 9 4 0 1 5 3 4 7
1 3 39 0 0 4 8 6 9 1 6 6 1 8 8 5 3 5 6 51,91
7. Процентны е расходы 3 9 90 9 2 0 7 5 5 2 63 2 7 0 31 7 0 2 1 6 2 4 7 9
75 ,9 4
8. Выданные кредиты
9 7 7 2 7 5 0 2 8 4
1 1 9 7 8 0 0 6 9 4 5 1 5 8 8 9 3 7 9 3 3 5 6 2,5 9
9. Привлеченные депозиты
6 2 8 8 0 4 9 6 1 3 7 5 8 6 1 2 5 8 7 9 7 9 9 9 0 5 1 6 5 1
27,21
Расчетны е показатели:
Чистый процентный доход на активы, руб./руб.
(п .1 /п .3)
0,051
0,0 47
0,0 31 -3 8 ,6 1
Непроцентны й доход на активы , руб./руб. (п .2 /п .3 ) 0 ,0 1 4 0 ,0 1 4
0,0 1 8 23 ,20
Чистый процентный доход на собственны й капитал,
руб./руб. (п .1/п .4 )
0,419 0,3 9 9 0 ,3 43 -1 8 ,1 1
Непроцентны й доход на собственны й капитал,
руб./руб. (п .2/п .4 )
0 ,1 1 8 0,1 1 9 0,1 9 3
6 4 ,3 4
Чистый процентный доход на 1 руб. обязательств,
руб./руб. (п .1/п .5 )
0 ,0 5 8
0 ,0 54 0 ,0 3 4 -4 0 ,67
Непроцентны й доход на 1 руб. обязательств,
руб./руб. (п .2/п .5 )
0 ,0 1 6 0,0 1 6 0,0 1 9
19,07
Чистый спред, %
((п .6 / п .8 )-(п .7 / п .9 ))х 1 0 0
4 ,8 48 4,2 41
1,681
-65 ,3 2
Чистая процентная маржа ((п .6 -п .7 )/ п .3 ) 0,0 51 0,0 50
0 ,0 4 4
-13 ,7 5
В течение 2013-2015 гг. банк работал эффективно, о чем
свидетельствует получение чистого процентного дохода. Вместе с тем, его
величина снизилась в 2015 г. по сравнению с 2013 г. на 1,71%, что
негативно характеризует работу банка.
Особое значение для анализа прибыльности работы банка имеют
относительные показатели, характеризующие сумму доходов (как
процентных, так и непроцентных), которая приходится на 1 рубль активов,
собственного капитала, обязательств. Эти показатели свидетельствуют о
том, что отдача ресурсов (а, следовательно, и эффективность работы банка)
сократились. В частности, сумма чистого процентного дохода на 1 рубль
активов сократилась на 38,61%: если в 2013 г. эта величина составляла
0,051 руб./руб., то в 2015 г. - 0,031 руб./руб. Непроцентные доходы на 1
рубль активов увеличились на 23,20%. Именно на эти операции следует
обратить особое внимание при выявлении направлений повышения
финансовых результатов.
Собственный капитал также стал приносить на 18,11% чистых
процентных доходов меньше: если в 2013 г. на 1 рубль собственного
капитала приходилось 0,419 руб. чистых процентных доходов, то в 2015 г.
- 0,343 руб. Сумма чистых процентных доходов на 1 рубль обязательств,
стала также меньше: в 2013 г. эта сумма составляла 0,058 руб./руб., в 2015 г.
- 0,034 руб./руб.
Особо следует отметить негативную динамику чистого спреда и
чистой процентной маржи. Чистый спрэд (спрэд прибыли) является
традиционным показателем прибыльности банка и определяется как
разница между средневзвешенный процентами за активами и пассивами
банка. С помощью этого показателя оценивается эффективность
выполнения банком функции посредника между вкладчиками и
заемщиками, а также уровень конкуренции на рынке. Как правило, при
обострении конкурентной борьбы спрэд сокращается, и менеджеры банка
вынуждены искать другие пути получения доходов. В данном случае
чистый спред снизился с 4,848% до 1,681%, т.е. темп его изменения
составил -65,32%. Это весьма негативно характеризует динамику
эффективности работы банка.
Чистая процентная маржа - это показатель прибыльности банка -
разница между средней процентной ставкой, получаемой по кредитам и
инвестициям, и средней ставкой, уплачиваемой по обязательствам и
капиталу. Чистая процентная маржа - это также соотношение чистого
процентного дохода банка к средней сумме его активов, приносящих
проценты. Чистая процентная маржа также, как и чистый спред,
сокращается. Это также свидетельствует о снижающейся эффективности
работы банка.
Важным источником информации об эффективности работы банка
являются результаты факторного анализа. В данной работе целесообразно
использовать следующую факторную модель:
Рск=Л*/2*/з
где Рск - рентабельность собственного капитала,
fi - доля чистой прибыли в чистых процентных доходах;
f2 - доходность активов;
f3 - мультипликатор капитала.
С помощью данной модели и таблицы 4 осуществлен факторный
анализ рентабельности собственного капитала. Этот результирующий
показатель также характеризует, сколько чистой прибыли приносит банку
его собственный капитал, какие факторы оказывают положительное и
негативное влияние на финансовую устойчивость банка.
Таблица 4
Факторный анализ рентабельности собственного капитала банка
Показатели
2013 г.
2014 г.
2015 г.
Чистая прибыль, тыс. руб.
(П )
3 4 61 7 4 5 1 9 3 7 7 6 4 9 3 5 0 3 1 12 1 2 9 61
Чисты е процентные доходы,
тыс. руб. (Д )
6 9 1 9 8 7 3 9 9
7 7 2 9 4 6 9 6 4
6 8 0 1 5 3 5 7 8
Активы , ты с. руб. (А )
1 3 5 8 1 7 5 4 2 1 9 1 6 2 7 5 0 9 7 2 3 0
2 1 7 4 6 7 6 0 1 4 4
Собственны й капитал, тыс.
руб. (С К )
1 6 5 1 4 9 6 1 4 8 1 9 3 5 2 0 1 1 3 6 19 8 2 3 3 8 4 9 6
Доля чистой прибыли в
чистом доходе (П /Д )
0,500 0,4 8 9 0,4 5 8
Доходность активов (Д /А )
0,051
0,0 4 7
0,0 31
М ультипликатор капитала
(А /С К )
8 ,2 2 4
8,4 1 0 10 ,9 7 0
Рентабельность собственного
капитала (П /С К )
0,210 0,1 9 5
0,1 5 7
Изменение рентабельности
собственного капитала
-
-0 ,0 1 4
-0 ,0 3 8
в том числе под влиянием:
а)д о л и чистой прибыли в
чи сты х процентных доходах
-
-0 ,0 0 5
-0 ,0 1 2
б) доходности активов
-
-0 ,0 1 4 -0 ,0 6 2
в) мультипликатора
капитала
-
0 ,0 04 0,0 3 7
Изменение рентабельности
собственного капитала под
влиянием всех ф акторов
-
-0 ,0 1 4
-0 ,0 3 8
Данные, представленные в таблице 4, позволяют констатировать, что
ПАО «Сбербанк России» демонстрирует снижение уровня эффективности
деятельности. С одной стороны, банк осуществляет прибыльную
деятельность. С другой стороны, рентабельность собственного капитала
банка на протяжении анализируемого периода времени сократилась: в 2013
г. она составляла 0,210 (т.е. 21,0 копеек чистой прибыли на 1 рубль
собственного капитала), в 2015 г. - 0,157 (соответственно, 15,7 копеек
чистой прибыли на 1 рубль собственного капитала). При этом факторы,
подвергнутые анализу, оказали разнонаправленное влияние на
результирующий показатель.
Суммируя вышеизложенное, можно сделать вывод, что, несмотря на
положительную динамику финансовых результатов, эффективность работы
банка в целом сократилась. Основной причиной такой ситуации послужил
более быстрый рост активов, капитала и обязательств по сравнению с
ростом процентных доходов и, соответственно, прибыли. Для улучшения
ситуации необходимо осуществить поиск наиболее перспективных
направлений деятельности и ориентировать работу банка именно в этих
сегментах.
2.3. Анализ и оценка затрат банка
Как показано выше, ПАО «Сбербанк России» на протяжении
анализируемого периода осуществлял прибыльную работу. Исходя из
этого, осуществляем анализ динамики и структуры расходов банка. Анализ
расходов банка осуществляется аналогично доходам, и начинается с
исследования динамики и структуры расходов (табл. 5).
Увеличение масштабов деятельности банка потребовало роста
расходов. В частности, в 2013-2014 гг. процентные расходы увеличились на
31,88% и в 2014-2044 гг. - еще на 133,41%. Комиссионные расходы
увеличились, соответственно, на 16,87% и 135,39%, а операционные
расходы, соответственно, на 17,37% и 128,36%. В целом общая сумма
расходов увеличилась на 63,23% в 2015 г. по сравнению с 2013 г.
Основным фактором, повлиявшим на динамику процентных расходов
ПАО «Сбербанк России» за анализируемый период, стал дефицит
ликвидности в российской банковской системе - основном рынке
фондирования для банка. Несмотря на то, что ЦБ РФ значительно
увеличил объем ликвидности, предоставляемой российским банкам,
высокий спрос на ликвидность привел к повышению процентных ставок
по депозитам и заимствованиям на денежном рынке, что значительно
увеличило стоимость фондирования для банка. Основным драйвером
увеличения процентных расходов в 2014-2015 гг. был рост объема средств
населения. Данный фактор объясняет более 30% общего увеличения
процентных расходов.
Анализ структуры расходов банка свидетельствует о несущественных
изменениях в структуре расходов банка. В 2013 г. наибольший удельный
вес в структуре расходов занимали процентные расходы (49,18%), что
было больше удельного веса операционных расходов (48,96%).
Аналогичная ситуация была и в 2015 г., удельный вес процентных
расходов (53,00%) был больше удельного веса операционных расходов
(45,19%). Удельный вес операционных расходов сократился с 48,96% до
45,19%. Такое сокращение удельного веса операционных расходов связано,
прежде всего, с оптимизацией структуры организации.
Динамика расходов ПАО «Сбербанк России» в 2013-2015 гг.
Показатели
2013 г.
2014 г. 2015г.
Отклонения в
2014 г. по
сравнению с
2013 г.
Отклонения в
2015 г. по
сравнению с
2014 г.
тыс. руб. % тыс. руб. % ты с. руб. % тыс. руб. % ты с. руб. %
1. Процентны е
расходы - всего
3 9 9 0 9 2 0 7 5 4 9 ,1 8 5 2 6 3 2 7 0 3 1 5 2 ,0 9 7 0 2 1 6 2 4 7 9 53 1 2 7 2 3 4 9 5 6 31,88 1 7 5 8 3 5 4 4 8
33,41
в том числе:
расходы по
привлеченным
средствам кредитны х
организаций
7 0 21 3 9 9 8 8,65
8 5 0 7 3 5 7 1 8,42 1 8 9 1 1 2 2 4 4
14 ,28 14 8 59 5 7 3 21 ,1 6 1 0 4 0 3 8 6 7 3 122,2 9
расходы по
привлеченным
средствам клиентов,
не являю щ ихся
кредитными
организациям и
3 1 9 0 3 5 7 8 0 39,31 4 1 5 6 9 8 2 8 3
4 1 ,1 4 4 8 7 0 4 9 7 4 7
36 ,76 9 6 6 6 2 5 0 3 30,30
7 1 3 5 1 4 6 4
17,16
расходы по
выпущенным
долговым
обязательствам
9 8 4 2 2 9 7 1,21 2 5 5 5 5 1 7 7
2,53 2 5 9 9 3 4 1 8 1,96 15 71 2 8 80 1 59 ,6 5
43 8 2 4 1
1,71
2. Комиссионные
расходы
15 1 2 8 95 5 1,86 1 7 68 1 7 5 8 1,75 2 3 9 3 9 33 1 1,81 2 5 5 2 8 0 3
16 ,87
6 2 5 7 5 7 3 35 ,39
3. Операционные
расходы
3 9 7 3 5 1 6 6 5 4 8 ,9 6 4 6 6 3 8 3 4 1 0 46 ,16
5 9 8 6 6 6 2 1 7
4 5 ,1 9 6 9 0 3 1 7 4 5
17 ,37 13 2 2 8 2 8 0 7
28 ,36
Итого 8 1 1 5 7 2 6 9 5 100 10 1 0 3 9 2 1 9 9 100
1 3 24 7 6 8 0 2 7
100
1 9 88 1 9 5 0 4
24 ,50 3 1 4 3 7 5 8 2 8 3 1,11
■ 1. Процентные расходы - всего ■ 2. Комиссионные расходы
■ 3. Операционные расходы
Рисунок 5 - Расходы ПАО «Сбербанк России» за 2015 г.
В таблице 6 осуществлен анализ динамики операционных расходов
банка. Как показано в таблице 8, общая сумма операционных расходов
банка увеличилась с 397351665 тыс. руб. в 2013 г. до 598666217 тыс. руб. в
2015 г. Прирост за 2014 г. составил 17,37%, за 2015 г. - еще на 128,36%.
Д инам ика о п е р а ц и о н н ы х расход ов б ан к а в 2 0 1 3 -2 0 1 5 гг.
Показатели
2013 г.,
тыс.
руб.
2014 г.,
тыс.
руб.
Темп
прироста
в
2014 г. по
сравнению
с
2013 г., %
2015 г.,
тыс.
руб.
Темп
прироста
в 2015 г.
по
сравнению
с
2014 г., %
1 2
3
4
5 6
Расходы на содерж ание персонала
185 630 8 24 2 22 40 9 733 19,81
297 071 971 3 3 ,57
Амортизация основны х средств
35 46 0 4 9 7
37 37 0 05 2
5,39 42 199 776
12,92
Расходы, связанны е с ремонтом и
содержанием основны х средств
20 6 9 0 7 12 22 599 9 1 3 9,23
17 59 5 027
-2 2,1 5
Административн ые расходы 19 3 2 4 3 4 4
19 530 253
1,07
19 03 0 806 -2,5 6
Налоги, за исклю чением налога на прибыль
16 00 6 0 2 3 14 09 6 46 8 -1 1 ,93 10 060 290 -2 8,6 3
Расходы по операционной аренде основны х
средств
11 38 6 398
9 47 7 197 -1 6 ,77
7 8 88 119
-1 6,7 7
Расходы на информационны
е услуги
10 80 0 8 1 2
11 00 6 721
1,91
11 510 324
4,5 8
Амортизация нем атериальны х активов
9 369 379
11 278 934
20 ,38 16 79 5 905 48,91
Реклама и маркетинг
8 263 271
10 172 472
23 ,10
12 52 2 787
23 ,10
Расходы на консалтинг и аудит
5 98 5 994 8 191 90 3 3 6 ,8 5 5 173 091 -3 6,8 5
Прочие расходы 11 906 9 19 31 218 01 9 1 6 2 ,1 8 26 53 5 316 -1 5 ,00
Итого операционных расходов
3 9 7 3 5 1 6 6 5 4 6 6 3 8 3 4 1 0
17 ,37 59 8 6 6 6 2 1 7
128,3 6