42
предприятия по созданию нормы чистой прибыли на 1 рубль реализованной
продукции. Его значение составило в 2016 г. – 0,00137, в 2017 г. – 0,00148.
Т.е. он вырос на 8%.
Таблица 10
Анализ общих финансовых результатов ООО «Стройторг»
Статьи
2016 г.
2017 г.
Изменения
Темпы
роста
%
Руб.
%
руб.
%
руб.
%
1
2
3
4
5
6
7
1. Всего доходов и
поступлений
43851764
100
81021441
100
37169677
-
185
2.Выручка от реализации
продукции
43851764
100
81021441
100
37169677
-
185
3.Себестоимость (полная)
продукции
43782831
99,84
80847920
99,79
37065089
-
0,05
185
4.Результат от реализации
68933
0,16
173521
0,21
104587
0,05
252
5. Прочие доходы и
поступления
-
-
-
-
-
-
-
6. Прочие расходы и
издержки
1434
0,003
3629
0,004
2195
0,00
1
253
7. Прибыль (убыток) до
налогообложения
67499
0,15
169892
0,21
102393
0,06
252
8. Прочие
внереализационные доходы
-
-
-
-
-
-
-
9.прочие
внереализационные
расходы
-
-
-
-
-
-
-
10.Прибыль (убыток)
отчётного периода
67499
0,15
169892
0,21
102393
0,06
252
11.Налог на прибыль
7208
0,02
48173
0,06
40965
0,04
668
12. Нераспределённая
прибыль (убыток)
60291
0,14
121719
0,15
61428
0,01
202
Вывод: практически все коэффициенты показателей финансового
состояния предприятия показали рост, несмотря на свои малые показатели.
Это в общем говорит о том, что предприятие стабильно развивается,
рентабельность небольшая, прибыль маленькая, но развитие налицо.
Доля результата основной деятельности в общей сумме доходов и
поступлений предприятия:
– за 2016 г. – 68933 руб. – 0,16 %;
– за 2017 г. – 173521 руб. – 0,21 %.
Прибыль увеличилась, как в абсолютном, так и в относительном
43
выражении. Темп роста составил 252 %. На первый взгляд кажется, что
темп роста результата от реализации товаров должен составлять 185 %, а не
252 %. Но дело в том, что на результат от реализации продукции ООО
«Стройторг» влияют коммерческие расходы, значительную долю в которых
занимают арендная плата .Темпы изменения финансового результата за 2016
г. темп роста результата от реализации составил 252 %, балансовой прибыли
– 252 %, нераспределённой прибыли – 202 %.
Темпы роста результата от реализации продукции ООО «Стройторг» и
балансовой прибыли одинаковые, так как эти величины отличаются друг от
друга на сумму прочих расходов и издержек.
Темп роста нераспределенной прибыли составляет 202 %, а не 252%,
так как налог на прибыль изменяется не пропорционально величине
балансовой прибыли. Это объясняется тем, что баланс составлен по отгрузке,
т.е. имеется корректировка налогооблагаемой прибыли.
Выводы по главе.
Во второй главе работы проведен анализ системы финансового
планирования на примере ООО «Стройторг», дана характеристика
предприятия. В качестве примера для проведения в последующем анализа
финансового планирования на предприятии рассмотрено общество с
ограниченной ответственность «Стройторг». Компания ООО «Стройторг»
оптовая компания - основным видом деятельности является «Оптовая
торговля строительными материалами». По результатам работы ООО
«Стройторг» в период 2016 – 2017 гг. можно сказать, что предприятие
прибыльно, рост составил в 2017 г. 102%.
Далее проведен анализ финансовых результатов на предприятии.
Первоначально рассчитаны показатели прибыли на предприятии. Так,
прибыль до налогообложения выросла с 67 499 руб. в 2016 году до 119 892
руб. в 2017 году, рост составил 52 393 руб. или 177,6 %. Прибыль
нераспределенная выросла с 60 291 руб. в 2016 году до 95 913 руб. в 2017
году, рост составил 35622,6 руб. или 159,1 %.
44
Далее проведен анализ рентабельности. Рентабельность собственного
капитала выросла с в 2016 г. – 0,346, в 2017 г. – 0,373, т.е. на 7,8%.
Увеличение рентабельности может быть связано с уменьшением величины
собственного капитала. Рентабельность авансированного капитала в 2016 г. –
0,044, а в 2017 г. – 0,067. Т.е. выросла на 52,3%. Т.е. наблюдается увеличение
рентабельности авансированного капитала при неизменной величине
реинвестированной прибыли, т.е. за счет сокращения величины активов.
Рентабельность реализованной продукции составила в 2016 г. – 1,54, в 2017 г.
– 1,48. Т.е. налицо снижение на 3,9%. Рентабельность продаж составила в
2016 г. – 0,00154, в 2017 г. – 0,00148. Т.е. значение рентабельности продаж
криитчески маленькое, а еще и наблюдается снижение на 3,9%.
Коэффициент рентабельности активов (ROA) в 2016 г. – 0,094, в 2017 г.
– 0,175. Т.е. он вырос на 86,2%. Коэффициент рентабельности оборотных
активов (RCA) составил в 2016 г. – 0,338, в 2017 г. – 0,731. Т.е. значение
выросло на 116,3%. Коэффициент рентабельности внеоборотных активов
(RFA) составил в 2016 г. – 0,276, в 2017 г. – 0,580. Т.е. он вырос на 110,1%.
Коэффициент рентабельности инвестиций (ROI) составил в 2016 г. – 0,346, в
2017 г. – 0,466. Т.е. он вырос на 34,7%. Коэффициент рентабельности
продукции (ROM) составило в 2016 г. – 1,377, в 2017 г. – 1,483. Т.е. он вырос
на 7,7%. Коэффициент рентабельности персонала (ROL) равен в 2016 г. –
188,41, в 2017 г. – 356,03. Т.е. он вырос на 89%. Коэффициент чистой
рентабельности составил в 2016 г. – 0,00137, в 2017 г. – 0,00148. Т.е. он
вырос на 8%.
Т.е. практически все показатели рентабельности и коэффициенты
показателей финансового состояния предприятия показали минимальный
рост, несмотря на свои малые показатели. Это в общем говорит о том, что
предприятие не развивается, рентабельность небольшая, прибыль маленькая.
45
3. НАПРАВЛЕНИЯ ПОВЫШЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ
3.1. Основные мероприятия, направленные на увеличение
положительных финансовых результатов
Рассмотрим основные проблемы улучшения финансовых результатов
деятельности ООО «Стройторг», возникающие при работе
производственного предприятия и не позволяющие в полной мере
реализовать политику управления финансовыми результатами. Данные
проблемы применительны не только к рассматриваемому в исследовании
ООО «Стройторг», но и к любому другому современному предприятию.
Отметим, что решение данных проблем будет предложено в п. 3.2.
Рассмотрим мероприятия, предлагаемые для ООО «Стройторг» в
качестве направлений решения проблем, связанных с управлением
финансовыми результатами в ООО «Стройторг».
1) Снижение объемов реализации продукции.
Снижение объема реализации продукции для ООО «Стройторг» при
прочих равных условиях ведет к снижению как прибыли, так и
рентабельности. При высоком удельном весе условно-постоянных затрат в
себестоимости продукции снижение объема производства приведет к
сокращению прибыли за счет эффекта масштаба. Снижающиеся объемы
реализации продукции, пользующейся спросом, могут быть компенсированы,
т.е. остановлены и даже начат процесс роста с помощью капитальных
вложений, что требует направления прибыли на покупку более
производительного оборудования, освоения новых технологий, расширения
производства. Этот путь сейчас для многих предприятий затруднен или
почти невозможен из-за инфляции, роста цен и недоступности долгосрочного
кредита, а также прочих аналогичных факторов, связанных
продолжающимся кризисом, санкциями западных стран против России,
войной на Украине и т.д.
46
Основные возможные пути решения данной проблемы ООО
«Стройторг» состоят в следующем:
– увеличение интенсивности работы с клиентами, поиск новых
клиентов;
– расширение рынка деятельности предприятия на территории г
Югорск;
– расширение перечня продукции ООО «Стройторг» и т.д.
Одним из перспективных направлений деятельности ООО «Стройторг»
является расширение реализации наиболее рентабельной продукции, причем
это, пожалуй, самое перспективное направление.
2) Следующая рассматриваемая проблема, связанная с финансовыми
результатами производства в ООО «Стройторг» – это рост себестоимости
продукции.
Количественно в структуре цены себестоимость занимает
значительный удельный вес, поэтому рост затрат сказывается на снижении
прибыли и рентабельности при прочих равных условиях. Если изменение
объема реализации продукции влияет на сумму прибыли прямо
пропорционально, то связь между размером прибыли и уровнем
себестоимости обратная. Чем ниже себестоимость продукции, определяемая
уровнем затрат на ее производство и реализацию, тем выше прибыль
(рентабельность), и наоборот. Этот фактор, определяющий размер прибыли,
в свою очередь находится под воздействием многих причин. Поэтому при
анализе изменения уровня себестоимости должны быть выявлены причины
ее снижения или повышения, с тем чтобы разработать мероприятия по
сокращению уровня затрат на производство и реализацию продукции, а
следовательно, увеличению за счет этого прибыли.
Для решения данной проблемы на промышленных предприятиях, коим
и является ООО «Стройторг», в настоящее время все большее значение
принимает экономико-математическое моделирование. Возможно
применение данного метода и в ООО «Стройторг». С помощью экономико-
47
математической модели изображается тот или иной действительный
экономический процесс, например, дается состав себестоимости, что
позволяет четко выделить все оказывающие на нее влияние факторы.
Это дает возможность получать четкое представление об исследуемом
объекте (в нашем случае – финансовый результат), описать его взаимосвязи
и взаимозависимости, структурные и функциональные параметры,
существенные для цели управления. Содержание экономико-
математического моделирования финансовых результатов заключается в том,
что на основе предварительного изучения рентабельности и выявления
факторов оказывающих на нее влияние, происходит конструирование модели
ситуации, проводится ее комплексный анализ и в случае необходимости,
осуществляется корректировка. Данный метод очень эффективен, так как он
позволяет заранее предвидеть результат той или иной ситуации при
управлении рентабельностью.
3) Рост цен на реализуемую продукцию. Фактором, напрямую
определяющим размер прибыли от реализации продукции, а следовательно, и
финансовых результатов деятельности организации, являются применяемые
цены. Увеличение цены само по себе не является негативным фактором. Оно
вполне обосновано, если связано с повышением спроса на продукцию
предприятия, их качество, улучшением технико-экономических параметров
реализуемой продукции.
Решение данной проблемы можно предложить в виде нескольких
взаимосвязанных факторов:
– максимально возможное снижение себестоимости (см. предыдущее
мероприятие);
– проведение анализа всех факторов, влияющих на цену продукции и
соответственно максимально возможное исключение вторичных факторов;
– согласно первому предложенному мероприятию – увеличение
объемов реализации продукции, соответственно рост объемов повлечет за
собой снижение себестоимости и как следствие – снижение цены реализации
48
продукции.
4) Изменения в структуре производимой продукции. Кроме указанных
факторов, на показатели финансовых результатов безусловно, влияют
изменения в структуре реализуемой продукции. Чем выше доля более
рентабельной продукции, тем больше прибыли получит предприятие. Соот-
ветственно, увеличение доли малорентабельной продукции повлечет
сокращение прибыли и снижение показателей финансовых результатов.
Для контроля структуры реализуемой продукции и соответственно их
влияния на финансовые результаты широкое распространение получило
создание статистических банков и банков моделей. Это способствует
созданию на предприятии автоматизированных систем управления.
Внедрение данной технологии в ООО «Стройторг» позволит оптимизировать
процесс управления финансовыми результатами, повысить скорость и
эффективность принятия управленческих решений.
Статистический банк-совокупность современных методик
статистической обработки информации, позволяющих наиболее полно
вскрыть взаимозависимости в рамках подборки данных и установить степень
их статистической надежности. Эти методики позволяют руководству
получать ответы на вопросы такого типа:
– что представляют собой основные переменные, оказывающие
влияние на финансовый результат, и какова значимость каждой из них?
– что произойдет с финансовыми результатами, если поднять цену
товара на 10%, а себестоимость ― на 5%?
Банк моделей – набор математических моделей, способствующих
принятию более оптимальных управленческих решений менеджерами
предприятия. Каждая модель состоит из совокупности взаимосвязанных
переменных, представляющих некую реально существующую систему, некий
реально существующий процесс или результат. Эти модели могут
способствовать получению ответов на вопросы типа «а что, если?» и «что
лучше?». За последние двадцать лет создано огромное количество моделей,
49
призванных помогать руководителям предприятий лучше справляться с
деятельностью по установлению цены, по снижению себестоимости на
реализуемую продукцию и услуги, по поиску резервов повышения
прибыльности и рентабельности.
Для анализа путей повышения степени эффективности
функционирования предприятия руководство ООО «Стройторг» может
воспользоваться схемой фирмы «Du Pont». С помощью показателей данной
системы специалисты по сбыту могут изучать, какое влияние на
рентабельность оказывает увеличение цен реализации (или снижение их для
стимулирования спроса на продукцию и услуги), изменения ассортимента
реализуемой продукции, выход на новые рынки сбыта и т.д. Для бухгалтеров
больший интерес представляет анализ расходных статей и поиск путей
снижения себестоимости продукции (услуг). Вторая часть схемы
представляет интерес для финансовых аналитиков, менеджеров по
производству и маркетингу, которые должны изыскивать пути оптимизации
уровня тех или иных активов. Что касается финансового менеджера, то он
может провести сравнительный анализ использования различных стратегий
финансирования, попытаться найти возможность снижения расходов,
оценить степень риска при привлечении дополнительных внешних
источников финансирования, необходимых для повышения значений
финансовых результатов деятельности организации.
Все приведенные способы совершенствования управления
финансовыми результатами являются очень эффективными в применении.
Они позволяют автоматизировать управление важнейшими направлениями
деятельности предприятия. Применение их в ООО «Стройторг» позволит
оптимизировать результаты финансово-хозяйственной деятельности, поднять
показатели прибыли и рентабельности и как следствие – улучшить общие
показатели работы ООО «Стройторг».
50
3.2. Экономический эффект от предложенных мероприятий
Сделаем экономический расчет эффективности предлагаемых
мероприятий на финансовые результаты при внедрении мероприятий,
описанных в п. 3.1.
1) Возьмем два из запланированных мероприятий – это рост объемов
выпускаемой продукции ООО «Стройторг» за счет расширения рынка на
территорию г. Югорск и изменения в структуре реализуемой продукции.
По первому мероприятию принимаем, что ООО «Стройторг» откроет
новый офис в г. Югорск, начнет активную рекламную кампанию своей
продукции, что позволит значительно расшириться. Расчет необходимых
затрат для обеспечения данного мероприятия сведем в таблицу 11.
Принимаем, что для выполнения мероприятия 1 ООО «Стройторг»
воспользуется кредитными предложениями банка ФК «Открытие», с
которым у ООО «Стройторг» налажены длительные нормальные рабочие
отношения. Имущество, приобретенное в целях реализации мероприятия
п0олностью записываем в долгосрочные активы. При этом считаем, что
средняя величина активов выросла также на 6492/12=541 тыс. руб.
Далее полученные затраты соотнесем с затратами предприятии за 2017
год, результаты внесем в таблицу 12. При этом считаем:
– текущие затраты за год: 316 х 12 = 3 792 тыс. руб.
– амортизация от кап. затрат: (6292/50 + 200/20) = 146 тыс. руб.
– общие доп. затраты в 2018 году от мероприятия № 1 по сравнению с
2017 годом: 3 792 + 146 = 3 938 тыс. рублей.
Далее проанализируем новые показатели финансового результата ООО
«Стройторг». Для этого рассчитаем их по формулам 1 – 10 (см. п. 1.3
исследования), результаты расчетов приведены в таблице 12. Там же
приведем показатели за 2017 г. и сделаем выводы по их изменению.
51
Таблица 11
Расчет себестоимости увеличения объемов реализации ООО «Стройторг»
Наименование
Кол.
Цена, тыс. руб.
За ед.
Общ.
КАПИТАЛЬНЫЕ ЗАТРАТЫ
Приобретение нового оборудования для производства
1
5300
5300
Транспортировка части старого производственного
оборудования
1
530
530
Расходы на рекламу на телевидение
1
420
420
Расходу на рекламу в иных СМИ
1
42
42
Приобретение офисной техники, оборудование офиса
(компъютеры, принтеры, мебель, телефоны и т.д.), ед.
1
200
200
Итого кап. затрат
6492
ТЕКУЩИЕ ЗАТРАТЫ
Заработная плата персонала с учетом коэффициентов и
соц. выплат, чел.
4
40,0
160,0
Аренда нового производственного помещения, м2
50
0,15
7,5
Аренда дополнительного оборудования
120
1,0
120
Итого
287,5
Прочие неучтенные расходы, (10%)
10%
29
Итого текущих затрат
316
Таблица 12
Показатели работы ООО с учетом внедрения первого мероприятия
Показатели
2017 г.
Планируемые
данные на 2018 г.
Объем реализованной продукции (без НДС, акцизов и
других платежей), тыс. руб.
81021
84991
Себестоимость (без НДС, акцизов и других) , тыс. руб.
80901,1
84839
Прибыль от реализации, тыс. руб.
119,892
152,0
Налог на прибыль, тыс. руб.
23,978
30,4
Чистая прибыль, тыс. руб.
95,913
121,6
Численность работников, чел.
337
341
Заемные средства, тыс. руб.
83
83
Собственные средства, тыс. руб.
610
610
Объем продукции приведенный, тыс. руб./м3
5630
6193
Собственный капитал, тыс. руб.
257,150
257,15
Реинвестированная прибыль, тыс. руб.
36,8
36,8
Средняя величина активов, тыс. руб.
549,3
1090,3
Оборотные активы, тыс. руб.
164,1
164,1
Долгосрочные активы, тыс. руб.
206,8
6698,8
Рентабельность собственного капитала рассчитаем по формуле (4):
Рск2018 = 121,6 / 257,15 = 0,473
Рентабельность авансированного капитала – Рак по формуле (5):