35
Продолжение табл. 3
1
2
3
4
5
6
Денежные средства
314 195
305 861
456 155
141 960
145,2
Средства кредитных
организаций в Банке
России
826 426
732 238
641 951
-184 475
77,7
в т.ч. обязательные
резервы
181 300
298 614
268 442
87 142
148,1
Средства в кредитных
организациях
567 207
1 151 560
420 320
-146 887
74,1
Финансовые активы,
оцениваемые по
справедливой стоимости
через прибыль или
убыток
291 633
141 605
54 174
-237 459
18,6
Чистая ссудная
задолженность
8 056 015
8 321 357
9 367 132
1 311 117
116,3
Чистые вложения в ЦБ
1 687 349
1 326 359
1 817 830
130 481
107,7
Чистые вложения в
ценные бумаги
2 419 999
1 889 360
580 923
-1 839 076
24,0
Требования по налогам и
сборам
756
0
0
-756
0
Отложенный налоговый
актив
41 125
42 385
74 031
32 906
180,0
Основные средства, НМА
и МЗ
41 353
66 154
234 061
192 708
566,0
Прочие активы
189 338
146 473
168 367
-20 971
88,9
Всего активов
14 435 396
14 123 352
13 814 944
-620 452
95,7
Пассивы
х
х
х
х
х
Кредиты, депозиты и
прочие средства
Центрального банка
Российской Федерации
1 342 679
0
0
-1 342 679
0
Средства кредитных
организаций
284 826
129 445
66 451
-218 375
23,3
Средства клиентов, не
являющихся кредитными
организациями
10 648 097
11 818 184
11 578 629
930 532
108,7
в т.ч. вклады (средства)
физических лиц, включая
индивидуальных
предпринимателей
5 778 599
6 420 964
7 187 772
1 409 173
124,4
Выпущенные долговые
обязательства
609 125
504 922
245 397
-363 728
40,3
Обязательства по
налогам и сборам
1765
1562
17 171
15 406
972,9
Отложенное налоговое
обязательство
8594
3 276
0
-8 594
0
Прочие обязательства
89 032
86 998
82 835
-6 197
93,0
36
Продолжение табл. 3
1
2
3
4
5
6
Резервы на возможные
потери по условным
обязательствам
кредитного характера
7 892
29 107
28 558
20 666
361,9
Всего обязательств
12 992 010
12 573 494
12 019 041
-972 969
92,5
Источники
собственных средств
х
х
х
х
х
Средства акционеров
(участников)
1 086 437
1 286 091
1 286 091
199 654
118,4
Резервный фонд
54 305
64 305
64 305
10 000
118,4
Переоценка стоимости
ценных бумаг
5 924
13 104
6 055
131
102,2
Переоценка ОС и НМА
601
600
552
-49
91,8
Нераспределенная
прибыль (непокрытые
убытки) прошлых лет
180 817
183 196
185 695
4 878
102,7
Неиспользованная
прибыль (убыток) за
отчетный период
115 305
2 562
253 205
137 900
219,6
Всего источников
собственных средств
1 443 386
1 549 858
1 795 903
352 517
124,4
Итого пассивов
14 435 396
14 123 352
13 814 944
-620 452
95,7
Относительно табл. 3 следует сделать вывод, что собственные и
привлеченные средства, размещаемые от своего имени и за свой счет ПАО
«РосДорБанк» аккумулируются в своей основе в предоставлении кредитов
физическим лицам, предприятиям и организациям, о чем свидетельствуют
данные о чистой ссудной задолженности, которая увеличивается на 16,3%.
Доля размещаемых средств в данном направлении составила в 2015 году 55,8%
в структуре всех активов банка, и возросла на 12,0% по итогам 2017 года.
На фоне увеличения доли чистой ссудной задолженности отмечается
снижение объема вложений в ценные бумаги, чистые вложения в ценные
бумаги снизились на 1 839 076 тыс. руб., на 76,0% в 2017 году относительно
2015 года, доля которых составила 4,2% в 2017 году.
Структура активов и пассивов баланса ПАО «РосДорБанк» по
ключевым статьям в 2017 году представлена на рисунке 7.
37
Рисунок 7 – Структура активов и пассивов баланса ПАО
«РосДорБанк» по ключевым статьям в 2017 году, %
В целом, наблюдается тенденция снижения стоимости активов, в
результате проведенной оптимизации портфеля ценных бумаг.
На основании снижения стоимости активов, которые в целом
уменьшились в 2017 году относительно 2015 года на 620 452 тыс. руб., на 4,3%
говорит и о снижении проведения политики привлечения средств от кредитных
организаций, кредитов и депозитов Банка России. При этом, увеличивается
стоимость вкладов населения, индивидуальных предпринимателей, так и
предприятий, и организаций при снижении вложения средств в ценные бумаги.
Собственные средства банка составили в 2015 году 1 443 386 тыс. руб.,
увеличились в целом на 352 517 тыс. руб., на 24,4%, в своей основе, за счет
роста нераспределенной прибыли и вложений средств акционеров. При этом,
отрицательное влияние на рост собственных средств оказало снижение
переоценки основных средств и нематериальных активов, уменьшенная на
отложенное налоговое обязательство.
Снижение стоимости активов обусловлено уменьшением обязательств
банка, в целом, на 4,3%. В целом, наблюдается снижение стоимости активов
банка при факте снижения вложений в ценные бумаги и повышении
размещения средств в ссудной задолженности.
Чистая
ссудная
задолженн
ость
68%
Вложения
в ЦБ
17%
Денежные
средства и
средства
КО в Банке
России
8%
Иные
активы
банка
7%
Средства
клиентов,
не
являющих
ся КО
84%
Иные
обязатель
ства банка
3%
Средства
акционеро
в
9%
Иные
собственн
ые
средства
4%
38
Таким образом, деятельность ПАО «РосДорБанк» по кредитованию
носит розничный характер: в своей основе активы банка сосредоточены в
чистой ссудной задолженности. Данная тенденция набирает обороты:
высвобожденные средства из ценных бумаг активно размещаются в
предоставлении кредитов.
Финансово-экономическая политика банковской деятельности ПАО
«РосДорБанк» ориентирована на работу с предприятиями и организациями,
физическими лицами, как в направлении привлечения, так и по направлению
размещения привлеченных средств от своего имени и за свой счет. Основной
категорией заемщиков ПАО «РосДорБанк» являются физические и
юридические лица, а также кредитные организации. Их доля стабильно
превышает 65% кредитного портфеля. Очевидно, что банк имеет стабильную
клиентуру, формирующую его кредитный портфель, и устойчивые позиции на
кредитном рынке.
Доходы, расходы и прибыль являются отражением комплекса
объективных и субъективных факторов, воздействующих на деятельность
коммерческого банка.
Кроме того, финансовые результаты определяют эффективность
реализуемых расходов, доходность и рентабельность кредитного портфеля
банка.
Для проведения анализа финансовых результатов ПАО «РосДорБанк»
следует провести построение аналитического отчета о финансовых результатах,
который станет основой анализа доходов и расходов, а также основанием для
проведения факторного анализа прибыли коммерческого банка.
Аналитический отчет о финансовых результатах ПАО «РосДорБанк»
представлен в табл. 4 на основании Приложений В, Г (Отчет о финансовых
результатах ПАО «РосДорБанк» за 2016-2017гг.).
Таблица 4
Аналитический отчет о финансовых результатах ПАО
«РосДорБанк» в 2015-2017гг., тыс. руб.
39
Показатель
2015г.
2016г.
2017г.
Изменение в
2017г. к 2015г.
+/-
Темп
роста,
%
1
2
3
4
5
6
Процентные доходы
1 728
950
1 604
932
1 569
596
-159
354
90,8
Процентные расходы
989 601
767 005
663 052
-326
549
67,0
Чистые процентные
доходы (отрицательная
процентная маржа)
739 349
837 927
906 544
167 195
122,6
Чистые процентные
доходы (отрицательная
процентная маржа)
после создания резерва
на возможные потери
673 097
557 532
863 851
190 754
128,3
Чистые доходы от
операций с финансовыми
активами, оцениваемыми
по справедливой
стоимости через прибыль
или убыток
5 588
-4 486
327
-5 261
5,9
Чистые доходы от
операций с ценными
бумагами
45 553
32 019
12 836
-32 717
28,2
Чистые доходы от
операций с иностранной
валютой
-192
203
-105
445
-59 461
132 742
30,9
Доходы от участия в
капитале других
юридических лиц
457
525
444
-13
97,2
Комиссионные доходы
293 699
295 690
252 014
-41 685
85,8
Комиссионные расходы
23 342
34 038
37 566
14 224
160,9
Прочие операционные
доходы
38 460
38 460
13 572
-24 888
35,3
Чистые доходы
(расходы)
748 298
748 298
1 040
641
292 343
139,1
Операционные расходы
699 504
699 504
748 977
49 473
107,1
Прибыль (убыток) до
налогообложения
134 962
48 794
291 664
156 702
216,1
Возмещение (расход) по
налогам
19 660
46 232
38 459
18 799
195,6
Прибыль (убыток) за
отчетный период
115 302
2 562
253 205
137 903
219,6
Относительно табл. 4 отмечено значительное повышение прибыли до
налогообложения ПАО «РосДорБанк» в 2017 году относительно 2015-2016гг.,
которая составила 291 664 тыс. руб. в результате проведенной оптимизации
процентных расходов, что позволило повысить чистый процентный доход на
40
22,6%.
В 2017 году относительно 2015 года наблюдается снижение
сформированной стоимости резервов на возможные потери по ссудам, что
привело к росту чистого процентного дохода после создания резерва на
возможные потери на 28,3%.
В 2017 году относительно 2015-2016гг. происходит снижение чистого
дохода от операций с ценными бумагами на 71,8% за счет снижения стоимости
чистых вложений в ценные бумаги. Следует отметить, что основным
источником формирования прибыли коммерческого банка является
процентный доход, образуемый в ходе размещения средств в активах банка. В
целях этого необходимо провести анализ состава и структуры доходов банка
ПАО «РосДорБанк», что представлено в табл. 5.
Таблица 5
Анализ динамики и структуры доходов ПАО «РосДорБанк»
в 2015-2017гг.
Показатель
2015г.
2016г.
2017г.
Изменение в
2017г. к 2015г.
+/-
Темп
роста,
%
1
2
3
4
5
6
Процентные доходы
1 728 950
1 604 932
1 569 596
-159 354
90,8
Чистые доходы от
операций с ценными
бумагами
51 141
27 533
13 163
-37 978
25,7
Чистые доходы от
операций с
иностранной валютой
-192 203
-105 445
-59 461
132 742
30,9
Доходы от участия в
капитале других
юридических лиц
457
525
444
-13
97,2
Комиссионные доходы
293 699
295 690
252 014
-41 685
85,8
Прочие операционные
доходы
38 460
38 460
13 572
-24 888
35,3
Итого, доходы банка,
тыс. руб.
1 920 504
1 861 695
1 789 328
-131 176
93,2
Структура доходов, %
х
х
х
х
х
Процентные доходы
90,0
86,2
87,7
-2,3
х
Чистые доходы от
операций с ценными
бумагами
2,7
1,5
0,7
-1,9
х
41
Продолжение табл. 5
1
2
3
4
5
6
Чистые доходы от
операций с
иностранной валютой
-10,0
-5,7
-3,3
6,7
х
Доходы от участия в
капитале других
юридических лиц
0,0
0,0
0,0
0,0
х
Комиссионные доходы
15,3
15,9
14,1
-1,2
х
Прочие операционные
доходы
2,0
2,1
0,8
-1,2
х
Итого, доходы банка,
%
100,0
100,0
100,0
0
х
Процентные доходы банка незначительно снизились в 2017 году
относительно 2015 года на 9,8% и составили 1 569 596 тыс. рублей, что
обусловлено меньшими объемами инвестирования в ценные бумаги.
Сформированный портфель ценных бумаг ниже, в 2015 году, в
результате погашения части портфеля облигаций, удерживаемых до
погашения.
Чистые доходы от операций с ценными бумагами в основном
включают в себя положительный финансовый результат от реализации
облигаций. За 2017 год чистые доходы составили 13 163 тыс. руб., что ниже,
чем в 2015 году на 37 978 тыс. руб., на 74,3%. Данный факт обусловлен
высокой волатильностью рынка внешнего долга в 2015 году, что позволило
руководству банка получить больше прибыли от реализации ценных бумаг, чем
в 2017 году.
От операций с иностранной валютой в 2017 году убыток составил 59 461
тыс. руб. (доходы от операций с иностранной валютой и доходы от
переоценки иностранной валюты), который меньше убытка 2015 года на 132
742 тыс. руб.
Данный факт обусловлен меньшими расходами по сделкам «валютный
своп» в результате снижения объема таких сделок (из-за сокращения валютных
депозитов) и снижения в течение года ключевой ставки Банка России с 10,0%
до 7,75%.
42
Размер чистых комиссионных (непроцентных) доходов ПАО
«РосДорБанк» за 2017 год составляет 252 014 тыс. руб., что меньше 2015 года
на 14,2%. Основной частью чистых комиссионных доходов являются чистые
комиссионные доходы за расчетно-кассовое обслуживание, открытие и
ведение банковских счетов, доходы от выдачи банковских гарантий (см.
приложение Г).
Структура доходов коммерческого банка ПАО «РосДорБанк» в 2015-
2017гг. представлена на рисунке 8.
Рисунок 8 – Динамика структуры доходов ПАО «РосДорБанк» в
2015-2017гг., %
Относительно рисунка 8 следует отметить снижение доли убытка от
операций с ценными бумагами в пользу увеличения доли процентных доходов
связанных с расширением кредитных операций.
Динамика стоимости и структуры расходов ПАО «РосДорБанк» в 2015-
2017гг. представлена в табл. 6.
-20%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
2015г. 2016г. 2017г.
Прочие операционные доходы
Комиссионные доходы
Доходы от участия в капитале
других юр.лиц
Чистые доходы по операциям с
ин.валютой
Чистые доходы по операциям с
ЦБ
Процентные доходы
43
Таблица 6
Динамика стоимости и структуры расходов ПАО
«РосДорБанк» в 2015-2017гг.
Показатель
2015г.
2016г.
2017г.
Изменение в
2017г. к 2015г.
+/-
Темп
роста,
%
Процентные расходы
989 601
767 005
663 052
-326 549
67,0
Резерв на возможные
потери по ссудам
66 252
280 395
42 693
-23 559
64,4
Комиссионные
расходы
23 342
34 038
37 566
14 224
160,9
Операционные
расходы
699 504
699 504
748 977
49 473
107,1
Изменение резерва по
прочим потерям
6 843
31 959
5 376
-1 467
78,6
Итого расходы банка
1 785
542
1 812
901
1 497
664
-287 878
83,9
Структура расходов, %
х
х
х
х
х
Процентные расходы
55,4
42,3
44,3
-11,2
х
Резерв на возможные
потери по ссудам
3,7
15,5
2,9
-0,9
х
Комиссионные
расходы
1,3
1,9
2,5
1,2
х
Операционные
расходы
39,2
38,6
50,0
10,8
х
Изменение резерва по
прочим потерям
0,4
1,8
0,4
0
х
Итого расходы банка
100,0
100,0
100,0
0
х
Процентные расходы ПАО «РосДорБанк» также снизились в 2017 году
относительно 2015 года на 33,0% и составили 663 052 тыс. руб.
Данный факт обусловлен избыточной ликвидностью, наблюдавшейся в
банке в течение 2016-2017гг., и достаточно низкой доходностью рублевых
облигаций по сравнению со стоимостью их фондирования сделками «прямого
репо», вследствие чего банк значительно меньше привлекал денежных средств
на финансовых рынках.
Динамика структуры расходов коммерческого банка ПАО
«РосДорБанк» за 2015-2017гг. представлена на рисунке 9.
44
Рисунок 9 – Динамика структуры расходов коммерческого банка
ПАО «РосДорБанк» за 2015-2017гг., %
В результате понижения учетной ставки Банка России (с 10,0% до
7,75%) в 2017 году снижались доходность кредитного портфеля и стоимость
привлечения денежных средств: по депозитам в среднем ставка ниже на 0,4%,
по сделкам «прямого репо» - на 1,1%.
Формирование доходов и расходов влияет на динамику при
формировании прибыли до налогообложения и финансовый результат
коммерческого банка, что представлено в табл. 7.
Таблица 7
Формирование финансовых результатов коммерческого
банка ПАО «РосДорБанк» в 2015-2017гг., тыс. руб.
Показатель
2015г.
2016г.
2017г.
Изменение в
2017г. к 2015г.
+/-
Темп
роста,
%
Доходы банка
1 920
504
1 861
695
1 789
328
-131 176
93,2
Расходы банка
1 785
542
1 812
901
1 497
664
-287 878
83,9
Прибыль до
налогообложения
134 962
48 794
291 664
156 702
216,1
Возмещение (расход) по
налогам
19 660
46 232
38 459
18 799
195,6
Прибыль за отчетный
период
115 302
2 562
253 205
137 903
219,6
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
2015г. 2016г. 2017г.
Изменение резерва по прочим
потерям
Операционные расходы
Комиссионные расходы
Резерв на возможные потери по
ссудам
Процентные расходы