45
средствах, а значит, что ее текущая деятельность финансируется в части за
счет привлеченных средств. Но при этом удельный вес собственного
капитала стал меньше, чем в 2019 году, это означает, что заемный капитал
растет более высокими темпами, чем собственный капитал (6,45% > 2,12%).
Данную тенденцию следует ломать, о чем свидетельствует рост прибыли.
Анализ финансовых результатов деятельности предприятия включает в
качестве обязательных элементов исследование,
во-первых, изменений каждого показателя за текущий анализируемый
период;
во-вторых, исследование структуры соответствующих показателей и их
изменений;
в-третьих, изучение хотя бы в самом обобщенном виде динамики
изменений показателей финансовых результатов за ряд отчетных периодов.
Для обеспечения финансовой устойчивости предприятия в условиях
рынка требуется стабильное получение выручки в достаточных размерах,
чтобы расплатиться с текущими долгами, то есть в основе финансовой
устойчивости предприятия лежит его платежеспособность. Однако она не
является достаточным условием для его устойчивого функционирования в
долгосрочной перспективе.
Для успешного развития предприятия необходимо, чтобы после
выполнения всех обязательств у него оставалась прибыль, позволяющая
развивать производство.
Экономическая природа финансового результата субъектов рынка - это
прибыль или убыток, которые могут быть использованы как своего рода
комплексные показатели эффективности использования экономических
ресурсов.
Далее проанализируем динамику финансовых результатов ОАО «СПЗ»
за 12 месяцев (2018-2019г.) – таблица 13.
46
Таблица 13
Динамика финансовых результатов ОАО «СПЗ» за период с
2018 по 2019 г.г., тыс.руб.
Показатель
За 2018г.
За 2019г.
Абсолютное
изменение,
тыс.руб.
Темп
приро
ста, %
А
1
2
3
4
Выручка
1237641
1388034
150393
12,15
Себестоимость продаж
(1175177)
(1141139)
-34038
-2,90
Валовая прибыль
(убыток)
62464
246895
184431
295,26
Коммерческие расходы
(30716)
(29286)
-1430
-4,66
Управленческие расходы
(180124)
(171830)
-8294
-4,60
Прибыль (убыток) от
продаж
(148376)
45779
194155
130,85
Доходы от участия
других организаций
55
53
-2
-3,64
Проценты к получению
142866
132895
-9971
-6,98
Проценты к уплате
(195828)
(220889)
25061
12,78
Прочие доходы
423396
416987
-6409
-1,51
Прочие расходы
(304988)
(307593)
2605
0,85
Прибыль (убыток) до
налогообложения
(82875)
67232
150107
181,12
Текущий налог на
прибыль
(0)
(0)
0
0
В т.ч. постоянные
налоговые
обязательства (активы)
10236
6178
-4058
-39,64
Изменение отложенных
налоговых обязательств
(18125)
(8549)
-9576
-52,83
Изменение отложенных
налоговых активов
24464
(11075)
-35539
-145,27
Прочее
(10915)
(4742)
-6173
-56,56
Чистая прибыль
(убыток)
(87451)
42866
130317
149,02
Финансовые результаты (валовая прибыль, прибыль от продаж,
прибыль до налогообложения, чистая прибыль) за 2019 год по сравнению с
2018 годом, в котором получен убыток, существенно возросли. Абсолютный
прирост составил 194155 тыс.руб. по прибыли от продаж и 130317 тыс.руб.
по чистой прибыли, соответственно 130,85% и 149,02%.
Рост прибыли обеспечен более высоким темпом прироста выручки
(12,15%) по сравнению с темпами прироста расходов, а именно:
- себестоимость снизилась на 2,90%;
47
- коммерческие расходы снизились на 4,66%;
- управленческие расходы снизились на 4,60%.
2.3 Оценка кредитоспособности юридического лица ОАО
«Самарский подшипниковый завод» по методике коммерческого
банка ООО КБ «Ренессанс Кредит»
Рост прибыли является залогом наращивания собственного капитала и
соответственно увеличение финансовой независимости ОАО «СПЗ».
Увеличение прибыли, происходящей в 2019 году, может быть направлено на
модернизацию материально – технической базы производства и пополнению
оборотных средств, что позволит укрепить финансовую устойчивость и
повысить платежеспособность ОАО «СПЗ».
Если тенденция роста прибыли сохранится, то можно предположить,
что анализируемое предприятие станет более привлекаемым партнером для
кредитных учреждений. Как известно, что банки с удовольствием
сотрудничают с платежеспособными субъектами.
Далее в процессе анализа кредитоспособности проводятся расчеты по
определению ликвидности активов предприятия, ликвидности
1
его баланса.
Сама кредитоспособность клиента определяется по оценке положенного
набора показателей, которые можно рассчитать с помощью данных
бухгалтерской финансовой отчетности.
ООО Банк «Ренессанс Кредит», один из лидирующих банков сектора
потребительского кредитования в России, предлагает потребительские
кредиты, банковские карты, вклады и другие услуги.
Основанный в 2003 году «Ренессанс Кредит» входит в ТОП-100
крупнейших российских банков и работает с 7 миллионами клиентов в
России. География деятельности «Ренессанс Кредит» охватывает 68 регионов
России.
1
(от лат. liquidus «жидкий, перетекающий») в экономике — свойство активов быть быстро проданными по
цене, близкой к рыночной. Ликвидный — обращаемый в деньги.
48
Банк «Ренессанс Кредит» был зарегистрирован Центральным Банком
Российской Федерации 24 ноября 2000 года под номером №3354.
Запись о Банке «Ренессанс Кредит» 20 ноября 2002 года была внесена в
Единый государственный реестр юридических лиц с присвоением Банку
основного государственного регистрационного номера №1027739586291.
Полное официальное наименование: Коммерческий банк «Ренессанс
Кредит» (Общество с ограниченной ответственностью)
Основным владельцем «Ренессанс Кредит» является Группа
ОНЭКСИМ, один из ведущих российских инвесторов, который владеет
диверсифицированным портфелем активов в сфере финансовых услуг, в
энергетической, металлургической и других отраслях экономики.
В 2012 году «Ренессанс Кредит» стал лауреатом Национальной премии в
области бизнеса «Компания года 2012», организованной Группой компаний
РБК. Банк получил награду в номинации «Динамика и эффективность».
Высокие оценки от «таинственных покупателей» получил сервис в
отделениях «Ренессанс Кредит». Впервые став участником исследования,
банк занял 9 место среди 39 крупнейших розничных банков России в
рейтинге «Индекс впечатления клиентов-2012», составленном
международной консалтинговой компанией Senteo.
В марте 2012 года успехи банка были также отмечены журналом
«Форбс», поместившим Прозрачную карту «Ренессанс Кредит» на первое
место в рейтинге кредитных карт в сегменте Standard.
Миссия банка - это обеспечение своим клиентам самого широкого
сектора услуг для ведения бизнеса и накопления сбережений.
Политика: состоит в обеспечении безопасности, надежности и
прибыльности кредитных операций, то есть в умении свести к минимуму
кредитный риск.
Цели деятельности банка:
49
1.Извлечение прибыли при осуществлении банковский операций,
проводимых на основании соответствующей лицензии банка Росси, и иных
сделок.
2.Банк осуществляет банковские операций, предусмотренных
законодательством Российской Федерации и лицензии банка России.
3. Банк вправе осуществлять следующие банковские операции:
- привлечение денежных средств физических и юридических лиц во
вклады (до востребования и на определенный срок);
- открытие и введение банковских счетов физических и юридических
лиц;
- осуществление переводов денежных средств по поручению физических
и юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их банковским
счетам;
- инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных
документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц;
- купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной
формах;
- привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов;
- выдача банковских гарантий;
- осуществление перевода денежных средств без открытия банковских
счетов, в том числе электронных денежных средств (за исключением
почтовых переводов);
Все банковские операции банк осуществляет при наличии
соответствующей лицензии выданной Банком России.
Банк помимо перечисленных банковский операций, вправе
осуществлять следующие сделки:
- выдачу поручительства за третьих лиц, предусматривающих
исполнение обязательства в денежной форме;
- доверительное управление денежными средствами и иным
имуществом по договору с физическими и юридическими лицами;
50
- осуществление операций с драгоценными камнями и драгоценными
металлами в соответствии с законодательством Российской Федераци;
- предоставление в аренду физическими и юридическими лицами
специальных помещений или находящихся в них сейфов для хранения
документов и ценностей;
- лизинговые операции;
- оказание консультационных и информационных услуг;
- вправе осуществлять выпуск, продажу, учет, хранение и иные
операции с ценными бумагами, подтверждающие привлечение денежных
средств во вклады и на банковские счет, с иными ценными бумагами,
осуществление операций с которыми не требует получения специальной
лицензии в соответствии с федеральными законами.
Задачи банка:
- максимальное сокращение времени пребывания клиента в банке и
достижения максимальных удобств и комфорта для клиента.
- увеличение капитализации банка
Партнерство: КБ «Ренессанс Кредит» сотрудничает с крупными
федеральными розничными сетями, так и с небольшими региональными
компаниями и торговыми сетями, которые специализируются на продаже
электроники, бытовой техники, мебели, других товаров и услуг. Среди
ключевых партнеров банка - «Связной», «Евросеть», «М.видео», «Медиа
Маркт», а также ИОН, СтартМастер, «РемБытТехника» и сеть магазинов
«МИР».
Банк сотрудничает и с интернет-магазинами, клиенты, которых могут
оформить кредит на понравившийся им товар в режиме онлайн. Среди таких
партнеров ENTER, Сотмаркет, Терминал, Шинтоп, Фотоплюс и другие.
Организационная структура Банка «Ренессанс Кредит» является
функциональной, соблюдается принцип единоначалия - один руководитель
сосредотачивает в своих руках руководство всей совокупностью процессов,
имеющих общую цель.
51
Банк имеет довольно широкий спектр направлений, во главе каждого из
которых стоит руководитель, подчиняющийся непосредственно директору
КБ «Ренессанс Кредит». Руководители обособленных структурных
подразделений так же находятся в подчинении у директора.
Остальные сотрудники подчиняются в рамках
департамента/обособленного структурного подразделения своему
непосредственному руководителю.
Финансовое состояние организации характеризуется составом и
размещением средств, структурой их источников, скоростью оборота
капитала, способностью организации погашать свои обязательства в срок и в
полном объеме, а также другими факторами. Оценка финансового состояния
организации – операция неоднозначная.
Вместе с тем достоверная и объективная оценка финансового состояния
организации нужна многим пользователям.
Чтобы получить ее на основе первичных документов, данных текущего
учета, показателей бизнес-плана, баланса и других финансовых отчетов,
необходимы определенные показатели, правила и методики их оценки.
Основной формой при анализе финансового состояния является баланс.
Согласно действующим нормативным документам баланс в настоящее время
составляется в оценке нетто (учет основных средств и МБП по остаточной
стоимости без учета износа).
Итог баланса даёт ориентировочную оценку суммы средств,
находящихся в распоряжении предприятия.
Чистая прибыль Банка на конец 2019 г составила 1,9 млрд. руб. при высоком
показателе чистой процентной маржи 17,7% в соответствии с
Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО).
Выводы:
Банк продемонстрировал непрерывный рост и закончил 2019 год с
чистой прибылью в размере 1,5 млрд руб. по сравнению с 245,7 млн руб. в
2018 году;
52
Чистая процентная маржа
1
выросла на 4,3% до 17,7%;
Совокупный розничный кредитный портфель к концу первого
полугодия 2019 года вырос на 180% по сравнению с аналогичным периодом
прошлого года и достиг 55,4 млрд. руб. За весь год рост совокупного
розничного кредитного портфеля составил 33% по сравнению с 2018 годом, а
его объем – 53,3 млрд руб.
Банк снизил уровень кредитной активности в связи с неблагоприятным
развитием рыночной ситуации в четвертом квартале 2019 года;
Доля проблемных кредитов в общей сумме кредитного портфеля
поддерживалась на одном уровне на протяжении первых трех кварталов 2008
года.
В четвертом квартале этот показатель вырос до 6,8%, в первую очередь
в связи с сокращением объема выдаваемых кредитов и совокупных
розничных активов в течение этого периода;
Резервы на покрытие потерь по кредитам и ссудам в декабре 2019 года
составили 5,2% по сравнению с 4,5% в декабре 2018 года;
Резервы под обесценение кредитов на средний портфель снизились в
2019г. до 11,3% по сравнению с 12,3% в 2018 году;
Соотношение чистых активов к общим активам выросло до 19,0% по
сравнению с 16,7% в 2018 году;
Доходность на капитал увеличилась почти в 3 раза по сравнению с
прошлым годом и составила 15,1%;
До сих пор все действия, которые предпринимал банк в ответ на
изменения рыночной ситуации, носили упреждающий и прогрессивный
характер, что подтверждается оперативностью принятия решения о
снижении темпов выдачи новых кредитов, перенацеливанием внутренних
ресурсов на усиление коллекторской деятельности и разработкой кредитных
продуктов, отвечающих текущим потребностям клиентов.
1
один из ключевых показателей деятельности банка, отражающий эффективность проводимых банком
активных операций.
53
В этот тяжелый экономический период главная цель КБ «Ренессанс
Кредит» заключается в постоянном повышении эффективности
деятельности. Банк будет и дальше сосредоточивать все усилия на
повышении качества активов, оптимизации издержек и поисках
альтернативных источников доходов.
ООО КБ «Ренессанс Кредит»для оценки финансового состояния
юридического лица использует три группы показателей:
- коэффициент ликвидности;
- коэффициент соотношения собственных средств к заемным;
- коэффициент оборачиваемости и рентабельности.
Для оценки кредитоспособности ОАО «СПЗ» рассмотрим порядок
комплексного использования вышеизложенных показателей.
Первая группа – коэффициенты ликвидности.
Коэффициент абсолютной ликвидности (К
1
) характеризует способность
организации или предприятия погашать текущие краткосрочные
обязательства наиболее ликвидными активами в полном объеме в
установленный срок. Рассчитывается как отношение денежных средств и
краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам за
вычетом доходов будущих периодов и резервов предстоящих расходов.
Промежуточный коэффициент покрытия (К
2
) – это способность
организации высвободить из хозяйственного оборота все имеющиеся
ликвидные средства для того, чтобы погасить краткосрочные обязательства
перед банком. Рассчитывается данный коэффициент как отношение
денежных средств краткосрочных финансовых вложений и дебиторской
задолженности, где платежи ожидаются в течение 12 месяцев к
краткосрочным обязательствам за вычетом доходов будущих периодов и
резервов предстоящих расходов.
Коэффициент текущей ликвидности или общий коэффициент покрытия
(К
3
), он является обобщающим показателем платежеспособности
организации. Рассчитывается отношением оборотных активов к
54
краткосрочным обязательствам за вычетом доходов будущих периодов и
резервов предстоящих расходов.
Вторая группа – коэффициент соотношения собственных и заемных
средств (К
4
). Данный коэффициент характеризует одну из сторон финансовой
устойчивости организации. Рассчитывается как отношение собственного
капитала (итог 3 раздела) к сумме долгосрочных обязательств и
краткосрочным обязательствам за вычетом доходов будущих периодов и
резервов предстоящих расходов.
Третья группа – показатель оборачиваемости и рентабельности.
Показатель рентабельность (К
5
) характеризует степень
кредитоспособности организации. Рассчитывается как отношение прибыли т
продаж к выручке от продаж. Рассчитывается в процентах или долях
(коэффициентах).
Согласно регламенту банка ООО КБ «Ренессанс Кредит»основными
показателями для оценки кредитоспособности заемщика являются
следующим коэффициентам: К
1
, К
2
,К
3
,К
4
, К
5
. Каждый коэффициент имеет
свое предельное нормативное значение в зависимости от категории
заемщика. Нормативное значение вышерассмотренных показателей имеют
следующий вид:
К
1
– норматив 0,2;
К
2
- норматив 0,8;
К
3
- норматив2,0;
К
4
- норматив 1,0;
К
5
– норматив 0,15.
Далее полученная оценка результатов расчетов этих коэффициентов
заключается в присвоении заемщику категории по каждому из
предоставленных коэффициентов по полученным значениям (таблица 14).
Затем определяется сумма баллов по показателям в соответствии с их
весами.
На заключительном этапе кредитоспособности заемщика проводится