34
расширила штат еще на 4 человека или 4%, и в итоге среднесписочная
численность работников составила 98 человек.
Среднемесячная заработная плата с каждым годом увеличивалась. Так, в
2015 году она составляла 10,30 тыс.руб., а в 2016 17,00 тыс.руб., что больше по
отношению к предыдущему году на 6,70тыс. руб. или на 65,05%. В 2017 году
данная сумма составляла уже 20,90 тыс. руб., что больше по отношению к 2016
году на 22,94% или на 3,90 тыс.руб.
Стоимость основных производственных средств (ОПС) в 2015 году
составила 108709 тыс.руб., а в 2016 уже 172475тыс.руб. что больше по
отношению к 2015 на 58,66% или на 63766тыс.руб. В 2017 году сумма
анализируемого показателя составила 263298тыс.руб., что больше по
отношению к предыдущему году на 52,66% или на 90823тыс.руб.
Фондоотдача - один из базовых показателей, характеризующих
эффективность финансовой политики предприятия, рассчитывающийся из
отношения суммы выручки от продаж к стоимости ОПС. Данный показатель
показывает возврат денег на 1 рубль вложений в ОПС. В 2015 году на 1 рубль
вложенных средств в ОПС приходилось лишь 0,73 руб. дохода, в а 2016 году
наблюдался прирост в 21,92% или 0,16 руб. и составил этот показатель в сумме
0,89 руб. Однако в 2017 году наблюдается спад, когда темп роста составил
всего лишь 93,26% или -0,06 руб., а в сумме на 1 руб. средств, вложенных в
ОПС приходилось лишь 0,83руб дохода, что отрицательно.
18
Фондовооруженность, так же важный показатель, показывающий, на
сколько обеспечены сотрудники предприятия ОПС.
19
По данному показателю
наблюдается тенденция роста на протяжении всего анализируемого периода.
Так в 2015 году данный показатель составил 1181,62 тыс. руб. на одного
рабочего, а в 2016 1834,84тыс.руб., что больше по отношению к 2015 году на
55,28% или на 653,22тыс.руб. В 2017 году этот показатель достиг в сумме
18
Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета «Бухгалтерская отчетность
организации» (ПБУ 4/99): Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 г. №43н (ред.08.11.2010)
19
Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета «Учетная политика организации»
(ПБУ 1/2008): Приказ Минфина РФ от 06.10.2008 г. №106н (ред.06.04.2015)
35
2686,71 тыс.руб., что больше по отношению к 2016 году на 851,87тыс.руб. или
на 46,43%.
Производительность труда работников по объему произведенной
продукции (ПТрОПП) рассчитывается отношением выручки к числу
работников организации и показывает сколько выручки в среднем приносит
предприятию 1 работник. В 2015 году ПТрОПП составил 861,53тыс.руб., а в
2016 году сумма данного показателя составила 1630,86тыс.руб., что больше по
отношению к 2015 году на 769,33 тыс. руб. или на 89,30%. В 2017 году даны
показатель увеличился в сумме на 612,49тыс.руб. или на 37,56% и составил
2243,35тыс.руб. Тенденция к снижению данного показателя отрицательна, так
как в будущем дальнейшее снижение может оказать отрицательное влияние на
экономическую стабильность организации.
Для наглядности изменение показателей фондоотдачи и затрат на рубль
продукции изобразим на рисунке 3.
Рисунок 3 - Динамика показателей эффективности
использования ресурсов ООО «АвтоВАЗагро» за 2015-2017 гг.
Затраты на 1 рубль произведенной продукции так же является одним из
базовых показателей экономической эффективности предприятия,
определяющийся отношением себестоимости произведенной продукции/ работ/
услуг к выручке. В 2015 году сумма данного показателя составила 0,95 руб., а в
2016 году 0,84 руб., что является отрицательным, так как темп роста составил
лишь 88,42%, а в абсолютном значении наблюдается уменьшение на 0,11 руб.
Однако в 2017 году, не смотря на тяжелую экономическую ситуацию, данный
показатель показал прирост в 9,52% или на 0,08руб. по отношению к 2016 году
и составил 0,92руб.
36
Рентабельность продаж характеризует доходность предприятия и
определяется как отношение прибыли от продаж к выручке. В 2015 году
рентабельность составляла 2,60%, а в 2016 году уже 13,70%, что больше на
11,10% и на первый взгляд положительно, однако уже в 2017 году порог
рентабельности резко снизился и составил 5,72%, что меньше по отношению к
2016 году на 7,98% и отрицательно. Основным влиянием послужило
уменьшение суммы прибыли от продаж в 2017 году по отношению к
увеличившейся выручке того же периода.
20
Таким образом, ООО «АвтоВАЗагро» - производственное предприятие,
предоставляющее услуги по круглогодичному комплексному содержанию
территорий жилых кварталов и производственных площадок; услуги по
озеленению и благоустройству территорий, включая: разработку проекта
озеленения территории; посадку деревьев и кустарников и др.
Технико-экономические показатели характеристики финансово-
хозяйственной деятельности организации и проведенной в бакалаврской работе
анализ показывает, что за изучаемый период отмечается неоднозначное
изменение многих показателей деятельности предприятия.
21
В 2017 г.
наблюдается снижение эффективности использования практически всех
ресурсов, снижение рентабельности и финансовой устойчивости. Но, несмотря
на это, предприятие получает прибыль, увеличиваются объемы производства.
2.2. Анализ структуры и динамики дебиторской задолженности ООО
«АвтоВАЗагро»
Анализ структуры динамики и эффективности использования
дебиторской задолженности проводится на основании данных финансовой
отчетности ООО «АвтоВАЗагро» за 2015-2017 гг. Все платежи, касательно
погашения дебиторской задолженности поступают в срок, что положительно,
20
Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в
Российской Федерации: Приказ Минфина РФ от 29.07.1998 г. №34н (ред.24.12.2010)
21
О формах бухгалтерской отчетности организаций: Приказ Минфина РФ от 02.07.2010г. №66н (ред.
06.04.2015)
37
так как доля просроченной и сомнительной дебиторской задолженности равна 0
соответственно. Сейчас в бухгалтерском балансе дебиторская задолженность
показывается общей суммой без выделения ее долгосрочной и краткосрочной
сумм. Однако, долгосрочная и краткосрочная части дебиторской
задолженности подробно рассматриваются в пояснениях к бухгалтерскому
балансу и отчету о финансовых результатах.
Для подробного анализа дебиторской задолженности необходимо
представить показатели, которые будут использованы при анализе. Показатели
дебиторской задолженности представлены в таблице 8.
Согласно данным таблицы 8 величина оборотного капитала, то есть
капитала, который в течение одного производственного цикла может быть
обращен в денежные средства, увеличивается на протяжении всего
анализируемого периода, что свидетельствует о расширении сфер производства
и использования ресурсов организации.
Таблица 8
Показатели дебиторской задолженности ООО «АвтоВАЗагро»
за 2015-2017 гг.
Показатели
2015
2016
2017
Отклонение
(+/-)
Темп роста,
%
2016
к
2015
2017
к
2016
2016
к
2015
2017
к
2016
1
2
3
4
5
6
7
8
Выручка тыс. руб.
79261
153301
219848
74040
66547
193,41
143,41
Сумма оборотного капитала,
тыс. руб.
147819
173898
196423
26079
22525
117,64
112,95
Сумма обязательств, тыс.руб.
261221
413229
487073
152008
73844
158,19
117,87
Сумма кредиторской
задолженности, тыс.руб.
260521
412024
485437
151503
73413
158,15
117,82
Общая сумма капитала
организации, тыс. руб.
275588
444605
522492
169017
77887
161,33
117,52
Сумма дебиторской
задолженности, тыс. руб.
132711
154620
171611
21909
16991
116,51
110,99
Доля дебиторской
задолженности в балансе, %
48,16
34,78
32,84
-13,38
-1,94
-
-
Оборачиваемость дебиторской
задолженности, раз
0,59
0,99
1,28
0,40
0,29
-
-
38
Так в 2015 году их сумма составила 196423 тыс. руб., что на 26079 тыс.
руб. меньше, чем в 2016 году. А в 2017 году их сумма составила 147819 тыс.
руб., что на 22525 тыс. руб. больше, чем в 2016. Однако темп роста текущих
активов с продолжительностью периода уменьшается, так в 2017 году он
составил лишь 112,95% по отношению к 2016 году, а в 2016 году по
отношению к 2015 он был равен 117,64%. Снижение темпов роста данного
показателя характеризуется возможным снижением мобильности данного
актива в целом, что является негативным результатом.
Сумма обязательств предприятия на протяжении всего анализируемого
периода увеличивается. Так, в 2015 году она составила 261221 тыс.руб., а в
2016 году 413229 тыс. руб., что на 58,19% больше, по отношению к
предшествующему периоду. В 2017 году сумма обязательств составила 487073
тыс.руб., что больше по отношению к 2016 году на 17,87%. Резкое увеличение
обязательств предприятия связано с большим увеличением кредиторской
задолженности в 2016 году, что может быть связано с предоставлением
краткосрочного коммерческого кредита организации на приобретение
дорогостоящего оборудования.
22
Общая сумма капитала организации, то есть всех имеющихся в наличии
активов с каждым годом увеличивается. Так в 2015 году она составляла 275588
тыс.руб., что на 169017 тыс.руб. больше, чем в 2016 году, когда она составила
444605 тыс.руб. В 2017 году ее сумма равна 522492 тыс.руб., что на 77887
тыс.руб. больше, чем в 2016 году. Увеличение суммы капитала предприятия
свидетельствует о финансовой стабильности предприятия, однако темп данного
роста значительно снижается в 2017 году и составляет 117,52%, что может
являться следствием чрезмерно-быстрого наращения капитала в 2016 году
когда его темп роста составил 161,33%.
22
О бухгалтерском учете: Федеральный Закон от 6.12.2011 № 402-ФЗ (ред. 04.11.2014)
39
Сумма дебиторской задолженности тоже имеет тенденцию к росту,
однако к более умеренному, если сравнивать ее темпы роста с темпами роста
капитала. Её сумма в 2015 году составила 132711 тыс.руб., а в 2016 году 154620
тыс.руб., что на 16,51% больше. В 2017 году её сумма составила 171611
тыс.руб., что на 10,99% больше, чем в 2016 году.
Для оценки финансовой устойчивости организации принято сравнивать
темп роста дебиторской задолженности с темпами роста выручки, причем рост
выручки должен превышать темп роста дебиторской задолженности, это
связано с тем, что дебиторская задолженность – это наша выручка за товар
который отгружен, но не оплачен, что может значительно повлиять на
финансовую устойчивость.
Согласно данным таблицы 8 темп роста выручки в 2016 году составляет
193,41%, а дебиторской задолженности 116,51%. В 2017 году темп роста
выручки равен 143,41%, а дебиторской задолженности 110,99%.
Соответственно можно сделать вывод о том, что не смотря на снижение темпа
роста выручки в 2017 году финансовая стабильность предприятия не находится
под угрозой, так как темп роста дебиторской задолженности все равно не
превышает темп роста выручки.
Увеличение доли дебиторской задолженности в капитале с каждым
годом замедляется, что положительно. Так в 2015 году доля дебиторской
задолженности по всем активам организации составляла 48,16, однако в 2015
году она уменьшилась на 13,38 и составила 34,78, что положительно и является
следствием увеличения всего капитала организации в 2016 году на 61,33%. В
2017 году доля дебиторской задолженности тоже уменьшилась по отношению к
2016 но всего лишь на 1,94 и составила 32,84, что положительно.
23
Сумма кредиторской задолженности в 2015 году составила
260521тыс.руб., что меньше по отношению к 2016 году на 151503 тыс.руб. или
на 58,15%, когда сумма кредиторской задолженности составила 412024
тыс.руб. В 2017 году сумма кредиторской задолженности составила уже 485951
23
Балабанов И. Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта [Текст] : учеб.пособие /
И. Т. Балабанов. - М. : Финансы и статистика, 2013. – 80 с., С. 12
40
тыс.руб., однако темп роста ее замедлился и составил 117,82%, а прирост в
абсолютном выражении составил 73413 тыс.руб.
Оборачиваемость дебиторской задолженности с каждым годом
увеличивается, что свидетельствует об эффективном использовании
дебиторской задолженности. В 2015 году данный коэффициент составил 0,59, а
в 2016 году 0,99, что на 0,40 больше. В 2017 году он составил 1,28, что на 0,29
больше, чем в 2016 году.
2016 2017
Рисунок 4 - Сравнение темпа роста и доли дебиторской
задолженности в общей сумме активов в ООО «АвтоВАЗагро» за
2015-2017 гг.
Как представлено на рисунке 4 при сравнении темпа роста и доли
дебиторской задолженности в общей сумма активов предприятия темп роста
дебиторской задолженности уменьшился в 2017 по отношению к 2016 году, как
и ее доля в балансе, что является положительной тенденцией.
Так, в 2015 году сумма дебиторской задолженности составила 132711
тыс.руб., что на 21909 тыс.руб. меньше, чем в 2016 году, однако доля
дебиторской задолженности в 2015 году составляла 48,16%, что на 13,38%
меньше, чем в 2016 году. В 2017 году сумма дебиторской задолженности была
больше, чем в 2016 году на 16991 тыс.руб. и составила 171611 тыс.руб., однако
ее доля составила всего лишь 32,84%, что на 1,94% меньше, чем в 2016 году.
Эти данные так же свидетельствуют об эффективности кредитной политики
организации, увеличении экономической эффективности деятельности
41
предприятия (об этом свидетельствует увеличение суммы волюты баланса в
каждом последующем году). Рассмотрим структуру дебиторской
задолженности в таблице 9.
Таблица 9
Структура дебиторской задолженности в ООО «АвтоВАЗагро»
за 2015-2017 гг.
Показатели
2017
2016
2015
Отклонение (+/-)
2016 к
2015
2017 к
2016
Доля дебиторской задолженности в
общем объеме оборотных активов, %
87,38
88,91
89,78
-0,87
-1,53
Доля сомнительной дебиторской
задолженности в общем объеме
дебиторской задолженности, %
0
0
0
0
0
Доля безнадежной дебиторской
задолженности в общем объеме
дебиторской задолженности, %
0
0
0
0
0
Доля дебиторской задолженности в
общем объеме выручки, %
78,06
100,86
167,44
-66,58
-22,8
Проанализировав таблицу 9 и рисунок 4 можно сделать выводы о том,
что дебиторская задолженность занимает основную долю в общем объеме
оборотных активов, причем практически неизменную, хотя она имеет
тенденцию к снижению.
Так в 2015 году доля дебиторской задолженности в общем объеме
оборотных активов составила 89,78%, а в 2016 году этот показатель
уменьшился на 0,87% и составил 88,91%. В 2017 году значение данного
показателя также уменьшается, но уже на 1,53% и составил 87,38%, что
свидетельствует о положительной тенденции, так как дебиторская
задолженность организации может являться источником покрытия его
кредиторской задолженности. Но, не смотря на данную тенденцию, значение
данного показателя можно назвать критичным.
Доля сомнительно дебиторской задолженности, как и безнадежной
равна нулю на протяжении всего анализируемого периода, за неимением таких
42
на предприятии, что положительно, так как их наличие неизбежно ухудшит
результаты финансовой деятельности
Для наглядности представим сравнение суммы дебиторской
задолженности и суммы оборотного капитала на рисунке 5.
2015 2016 2017
Рисунок 5 - Сравнение суммы дебиторской задолженности и
суммы оборотного капитала ООО «АвтоВАЗагро» за 2015-2017 гг.
Доля дебиторской задолженности в общем объеме выручки от продаж
уменьшилась, что положительно. Однако 2015 году она составляла 167,44%,
что на 66,58% больше чем в 2016 году, однако уже в 2017 году ее значение
снизилось на 22,8% и составило 78,06%. Это свидетельствует о том, что доля
объема выручки, полученной за счет реализации товаров с предоставлением
коммерческого кредита, уменьшилась, иными словами покупатели стремятся
расплачиваться за товар и услуги на момент получения или оказания таковых,
не прибегая к получению кредитов от поставщика. Данная тенденция может
характеризоваться не только эффективной финансовой политикой в целом, но и
особенно эффективностью ценовой политики.
Из проведенного анализа можно сделать вывод о том, что дебиторская
задолженность занимает значимую долю в объеме активов предприятия, но
наблюдается тенденция к ее снижению. В 2015 году ее доля составляла 48,16%,
а в 2017 году уже 32,84%. Такая доля дебиторской задолженности все равно
43
характеризуется отрицательно, однако такая тенденция к снижению
положительна.
2.3. Анализ эффективности использования дебиторской задолженности в
ООО «АвтоВАЗагро»
Дебиторская задолженность напрямую оказывает влияние на
финансовое состояние предприятия. Для определения того, какой влияние
оказывает дебиторская задолженность на финансовое состояние организации,
необходимо представить расчет основных показателей, касательно дебиторской
задолженности. Рассмотрим и сравним показатели, касающиеся дебиторской
задолженности и их нормативные значения в таблице 10.
Таблица 10
Расчет и нормативные значения показателей, касающихся
состояния дебиторской задолженности в ООО «АвтоВАЗагро» за
2015-2017 гг.
Показатель
2015
2016
2017
Нормативное
значение
Отклонение
(+/-)
2016
к
2015
2017
к
2016
Доля дебиторской
задолженности в
общей сумме
капитализированных
средств, %
48,16
34,78
32,84
0
-
13,38
-1,94