22
деятельности предприятий с учетом сложившейся экономической ситуации, вы-
ходя за рамки классического финансового анализа. Стоит уделять особое внима-
ние качественным параметрам, т.е. особенностям отрасли, в которой ведет свою
деятельность заемщик, делать акцент на деловую репутацию, положительные
квалификационные характеристики руководителей, динамику прибыльности
предприятия, в том числе в условиях жесткой конкуренции и агрессивной поли-
тики государства в последние годы. Необходимо разработать приемы определе-
ния достоверности и реальности финансовой отчетности потенциального заем-
щика, что поможет своевременно выявлять симптомы финансовой опасности.
Подводя итог, отметим, что кредитный риск в деятельности коммерческих
банков абсолютно не зависит от конкретного банка и его «предпочтений». Необ-
ходимы анализ, оценка и регулирование кредитного риска, чтобы точно спрогно-
зировать, учесть его и, как следствие, в дальнейшем снизить влияние на финан-
совый результат деятельности коммерческого банка.
1.3. Методика анализа кредитного портфеля коммерческого банка
Основная цель анализа кредитного портфеля коммерческого банка заклю-
чается в формировании оптимального кредитного портфеля. Под оптимально-
стью следует понимать рациональное соотношение доходности и риска при со-
хранении необходимой нормы ликвидности. Так как анализ кредитного порт-
феля коммерческого банка является наиболее важной составляющей управления,
то, оно должно осуществляться в соответствии с общими и специфическими
принципами и методами управления (табл. 1).
Применение общих и специфических принципов, представленных в табл.
1, должно способствовать эффективному размещению ресурсов и соответство-
вать требованиям кредитного характера с допустимыми уровнями доходности,
ликвидности и риска.
Разработка оценочной системы в процессе анализа кредитного портфеля
коммерческого банка имеет большое значение.
23
Таблица 1
Общие и специфические принципы анализа кредитного портфеля
Категория
Принцип
Характеристика
Общие
принципы
Принцип
целенаправленно-
сти
основной целью принципа целенаправ-
ленности является получение коммер-
ческим банком от заемщика процент-
ных доходов согласно кредитному дого-
вору при приемлемом уровне кредит-
ного риска и необходимом уровне лик-
видности.
Принцип
комплексности
подразумевает охват всех сторон кре-
дитной деятельности, основной целью
является установление приемлемого
уровня кредитного риска, ликвидности
и доходности кредитного портфеля (в
том числе по каждому кредиту) и раз-
рабатываются меры по регулированию
факторов, влияющих на качество кре-
дитного портфеля.
Принцип
иерархичности
осуществляется на всех уровнях орга-
низационной структуры банка (от спе-
циалиста, проводящего анализ и пред-
варительную работу с заемщиком до
кредитного комитета, принимающего
заключение о выдаче кредитов).
Специфиче-
ские принципы
Принцип
приоритетности
при реализации принципа приоритет-
ности акцент ставится на кредитах с
большей долей в структуре, более про-
должительным сроком пользования, с
высоким уровнем риска, а также учиты-
вается состояние банковской сферы,
вид обеспечения заемщика, динамика
его денежных потоков.
Принцип
дифференцирован-
ности
заключается в определении уровня
кредитоспособности заемщика, т.е.
предоставление займа только клиентам
с устойчивым бизнесом, имеющим по-
ложительную кредитную историю, а
также при условии соответствия заяв-
ленных кредитов предъявляемому бан-
ком качеству регламента.
Принцип
сбалансированно-
сти
определяет стоимость и срок кредитов,
т.е. займы должны соответствовать сро-
кам и стоимости согласно договору,
имеющихся и вновь привлеченных бан-
ком денежных средств, при условии со-
ответствия фактической величины эко-
номических нормативов размерам,
установленным ЦБ.
Этапы процесса анализа кредитного портфеля коммерческого банка пред-
ставлены на рис. 5.
24
Рис. 5. Этапы процесса анализа кредитного портфеля
коммерческого банка
Адекватная оценка ситуации и различных ее аспектов производится при
помощи различных индексов, или индикаторов, характеризующих состояние си-
туации в зависимости от изменения значений факторов, определяющих ее разви-
тие. Кроме индексов, формируемых в соответствии с целями анализа ситуации,
существуют такие виды оценки как расчет рейтингов и сравнительная оценка
альтернативных вариантов решений.
В процессе анализа кредитного портфеля коммерческого банка основными
методами для анализа зависимости финансовой устойчивости от качества кре-
дитного портфеля коммерческого банка используются следующие методы: ме-
тод балансовой стоимости, метод рыночной стоимости, экспертный метод и ме-
тод регламентаций (табл. 2).
Необходимо отметить, что для оценки кредитного портфеля рекоменду-
ется использовать комплексный подход, который предусматривает системное
применение данных методов управления.
Выбор критериев оценки качества
Определение основных групп ссуд с указанием риска (в %)
Определение структуры кредитного портфеля в разрезе классификации
Определение совокупного риска кредитного портфеля
Определение суммы резервного фонда
Определение мер осуществления кредитной политики на перпективу
25
Таблица 2
Методы анализа кредитного портфеля
Метод
Характеристика
Область примене-
ния
Метод
балансовой
стоимости
позволяет отслеживать динамику акти-
вов, кредитного портфеля.
Банк России, ком-
мерческие банки,
рейтинговые
агентства
Метод
рыночной
стоимости
является подходящим для оценки влия-
ния активов и кредитов банка на финан-
совую устойчивость банка, так как вы-
являются основные причины, по кото-
рым произошла потеря качества, учиты-
ваются основные факторы, которые ока-
зали влияние на изменение стоимости
активов.
Коммерческие
банки, рейтинго-
вые агентства
Экспертный
метод
основывается на комплексном использо-
вании количественных и качественных
показателей в совокупности, которые
характеризуют состояние активов от-
дельных групп, в частности кредитов, и
их состояние в целом с использованием
факторного анализа.
Коммерческие
банки, рейтинго-
вые агентства
Метод
регламентации
данный метод предполагает сравнение
фактических значений с экономиче-
скими нормативами, утвержденными
Банком России, после чего на основе по-
лученной информации производится
оценка.
Банк России, ком-
мерческие банки,
рейтинговые
агентства
Оценка может проводится и по системе комплексных показателей. Данная
система включает как абсолютные показатели, так и относительные показатели
9
.
К абсолютным показателям относят объем выданных и просроченных кредитов,
а к относительным - процентную долю кредитов в общей структуре кредитного
портфеля. Центральным Банком РФ разработана методика, рекомендуемая при
оценке качества кредитного портфеля посредством определения отношения со-
вокупного резерва на возможные потери по ссудам к общему объему портфеля.
В. В. Ковалев в качестве критерия качества кредитного портфеля предла-
гает использовать его совокупный риск и долю РВПС
10
. Целесообразность и пра-
вильность научной позиции В.В. Ковалева наглядно подтверждается Положе-
9
Иванов, А. П. Оценка влияния динамики кредитов физическим лицам на показатели эффективности деятельно-
сти банка [Электронный ресурс] / А. П. Иванов, А. С. Михалёв // Экон. анализ. - 2015. - № 40. - С. 2-10. - Документ
Adobe Acrobat. - Лит. в конце ст. - Web: http://www.ebiblioteka.ru
10
Ковалев, В. В. Корпоративные финансы и учет [Текст] : учеб. пособие / В. В. Ковалев, Вит. В. Ковалев. - М.:
КноРус [и др.]. - 2014. - 768 с.
26
нием №254-П от 26.03.2004 г. В данном Положении качество ссуды, предлага-
ется оценивать на основании критериев, отмеченных В.В. Ковалевым. Все ссуды
разделены на пять различных категорий качества (рис.6).
Рис.6. Категории качества ссуды
Готовчиков И. Ф. в своих научных работах предлагает оценить качество
кредитного портфеля с помощью шести показателей (рис. 7)
11
.
Рис.7. Показатели качества кредитного портфеля
коммерческого банка
11
Готовчиков, И. Ф. Роль и место экспертных методов в системах управления банковскими рисками. /И.Ф. Го-
товчиков // Банковские технологии. 2016. - № 2. - С.38
•Кредитный риск отсуствуетСтандартные ссуды
•Кредитный риск умеренный (от 1 до
20)
Нестандартные ссуды
•Кредитный риск значительный(от 21
до 50%)
Сомнительные ссуды
•Кредитный риск высокий (от 51 до
100%)
Проблемные ссуды
•Вероятность возврата ссуды равна 0Безнадежные ссуды
Доля кредитов в общем объеме активов банка
(критерий, не более 0,65)
Удельный вес долго-, средне-, краткосрочных
ссуд до востребования в общей сумме
кредитного портфеля банка
Объем просроченной задолженности
Отношение между резервом на покрытие
убытков по ссудам и объемом кредитного
портфеля банка (критерий, около 5%)
Отношение доходы от ссудных операций к
величине собственных средств
Отношение нетто- и брутто-активов (критерий
- 0,65-1)
27
Каждый из показателей анализа кредитного портфеля имеет экономиче-
ский смысл. Сводная таблица 3 отражает показатели кредитного портфеля ком-
мерческого банка.
Таблица 3
Показатели анализа кредитного портфеля коммерческого
банка
Свойства
Показатели
Общие свойства
кредитного
портфеля
Доля кредитов в общем объеме активов банка
Удельный вес краткосрочных ссуд
Объем просроченной задолженности в общей сумме кре-
дитного портфеля
Частные свой-
ства кредитного
портфеля
Отношение дохода от ссудных операций к величине соб-
ственных средств
Отношение между резервом на покрытие убытков по ссу-
дам и объемом кредитного портфеля банка
Отношение нетто-активов к брутто-активам
В современных условиях развития российской экономики необходимо си-
стемно обобщить результаты различных известных отечественных и зарубеж-
ных ученых-финансистов, исследующих показатели качества кредитного порт-
феля, представлены в таблице 4.
Таблица 4
Пороговые значения кредитного портфеля коммерческого банка,
применяемые в российской практике
Критерии качества кредитного портфеля
Лаврушин О.И.
Тавасиев А.М.
Масленчекнов Ю.С.
Видяпин В.И.,
Тагирбеков К.Р.
Коробова Г.Г.
Котина О.В.
Гиляровская Л.Т.
Сорокинв И.О.
Рискованность кредитной деятельности
+
+
+
+
+
+
+
+
Ликвидность
+
+
+
+
+
+
+
+
Доходность
+
+
+
+
+
+
+
+
Проблемность кредитного портфеля
+
+
+
+
+
+
+
+
Обеспеченность кредитных вложений
-
-
-
-
-
+
-
+
Кредитная активность банка
-
-
+
-
+
+
+
+
Оборачиваемость кредитного портфеля
-
+
+
-
-
+
-
-
Эффективность кредитной деятельности
банка
+
+
+
-
-
+
-
+
28
Исследуя современную российскую банковскую практику, можно отме-
тить, что наиболее используемыми критериями оценки качества кредитного
портфеля организации, являются: рискованность кредитной деятельности, про-
блемы функционирования кредитного портфеля. Рентабельность кредитной де-
ятельности оценивается доходностью и прибыльностью проводимой кредитной
политики коммерческих банков. В меньшей мере используются такие критерии,
как обеспеченность и оборачиваемость кредитных вложений банка. С другой
стороны, необходимо учитывать критерий удовлетворения потребностей как
одну из сущностных характеристик качества. Следовательно, возникает необхо-
димость внедрения нового критерия - целенаправленности. Данный показатель
характеризует, с одной стороны, способность кредитного портфеля удовлетво-
рять потребности экономики посредством поддержки кредитными ресурсами от-
раслей и объектов, и, с другой стороны, определять в долгосрочном аспекте кон-
курентность кредитного портфеля. Оценку кредитного портфеля следует прово-
дить согласно критериев, представленных в таблице 5.
Таблица 5
Показатели для оценки качества кредитного портфеля коммерче-
ского банка
Критерий
Показатель
Условное
обозначение
1
2
3
Ликвидность
Экономический норматив допустимого риска на
группу связанных заемщиков в целом, и одного заем-
щика в частности
Н6
Экономический норматив ограничения кредитного
риска, возникающего вследствие невыполнения от-
дельными контрагентами своих обязательств
Н7
Экономический норматив максимальный размер кре-
дитов и гарантий
Н9.1
Доходность
Рентабельность кредитного портфеля
R
Процентная доходность кредитного портфеля
Dкп
Значение коэффициента доходности кредитного
портфеля
КDкп
Процентная маржа
MR
Уровень
кредитного риска
Обесценение кредитного портфеля
Окп
Убытки от невозврата кредита и процентов по кредиту
Укп
Значение коэффициента потерь по портфелю
Кпкп
Коэффициент качества портфеля
Qккп
Начисление РВПС
РВПС
29
Продолжение таблицы 5
1
2
3
Уровень
целенаправлен-
ности
Доля кредитования предприятий из стратегического
списка, сформированного государственными орга-
нами на федеральном и региональном уровнях
Уцкп
Таким образом, можно сделать вывод, что анализ кредитного портфеля
коммерческого банка зависит от рациональной организации. Рациональная орга-
низация подразумевает системный учет всех, воздействующих на процесс фак-
торов, в том числе определяющих динамику развития и структуры кредитного
портфеля коммерческого банка.
30
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ КРЕДИТНОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА ПАО «СБЕРБАНК РОССИИ»
2.1. Краткая характеристика коммерческого банка
ПАО «Сбербанк России»
Коммерческий банк ПАО «Сбербанк России» является публичным акцио-
нерным обществом, контролирующим дочерние компании, которые включают
российские и иностранные коммерческие банки, и другие организации (прило-
жение 1). Коммерческий банк ПАО «Сбербанк России», основанный в 1841 г.,
осуществляет операции в различных юридических формах. В соответствии с тре-
бованиями Федерального закона № 99-ФЗ «О внесении изменений в главу 4 ча-
сти первой Гражданского кодекса Российской Федерации и о признании утра-
тившими силу отдельных положений законодательных актов Российской Феде-
рации», по решению общего собрания акционеров от 29 мая 2015 года Банк из-
менил организационно-правовую форму с Открытого акционерного общества
(ОАО) на Публичное акционерное общество (ПАО), а также изменил полное
наименование: с Открытое акционерное общество «Сбербанк России» на Пуб-
личное акционерное общество «Сбербанк России» и краткое наименование: с
ОАО «Сбербанк России» на ПАО Сбербанк и внес соответствующие изменения
в учредительные документы.
Учредителем и основным акционером ПАО «Сбербанк России» является
ЦБ РФ. По состоянию на 1 января 2018 г. ему принадлежит 57,58% в уставном
капитале коммерческого банка. Другими акционерами банка являются междуна-
родные и российские инвесторы. Обыкновенные и привилегированные акции
банка котируются на российских биржевых площадках с 1996 г. По состоянию
на 1 марта 2018 г. коммерческий банк ПАО «Сбербанк России» занимал 1 место
в банковской системе России с размером активов 26899,93 млрд. руб. Банк явля-
ется основным кредитором российской экономики и занимает крупнейшую долю
на рынке вкладов.
31
Уставный капитал ПАО «Сбербанк России» сформирован в сумме
67760844000 рублей и равен общей сумме номинальной стоимости акций ПАО
«Сбербанк России», приобретенных акционерами. ПАО «Сбербанк России» раз-
мещено 21586948000 обыкновенных акций номинальной стоимостью 3 рубля и
1000000000 привилегированных акций номинальной стоимостью 3 рубля.
ПАО «Сбербанк России» предоставляет банковские услуги во всех 83
субъектах РФ, располагая уникальной филиальной сетью, которая состоит из 12
территориальных банков и насчитывает 14275 подразделений. Сведения о фили-
алах и представительствах ПАО «Сбербанк России» являются неотъемлемой ча-
стью Устава коммерческого банка ПАО «Сбербанк России». Фактическая чис-
ленность сотрудников ПАО «Сбербанк России» по состоянию на 31 декабря 2018
года составила 330677 человек.
Деятельность коммерческого банка ПАО «Сбербанк России» заключается
в предоставлении корпоративных и розничных банковских услуг, которые вклю-
чают:
привлечение денежных средств клиентов во вклады;
предоставление кредитов различных видов, в том числе в свободно
конвертируемых валютах и местных валютах стран клиентам;
предоставление клиентам услуг по осуществлению экспортных / им-
портных операций;
конверсионные операции;
операции с ценными бумагами;
операции с ПФИ.
ПАО «Сбербанк России» обладает обширной сетью не только на террито-
рии России, но и на территории ближнего и дальнего зарубежья (Республика Бе-
ларусь, Казахстан), Турции, в странах Центральной и Восточной Европы (Ав-
стрии, Швейцарии), Соединенных Штатов Америки. Наибольшая часть опера-
ций ПАО «Сбербанк России» осуществляется на территории Российской Феде-
рации.