Овт* - величина минимального совокупного остатка средств по счетам
физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до
востребования и со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30
календарных дней.
Минимально допустимое числовое значение норматива Н3
устанавливается в размере 50%. Показывает, какая часть обязательств до
востребования и сроком до 30 дней может быть оплачена в этот промежуток
времени за счет ликвидных активов.
К высоколиквидным (Лам) и ликвидным (Лат) активам относятся только
те финансовые активы банка, которые в соответствии с нормативными актами
Банка России относятся к I и II категориям качества.
Норматив долгосрочной ликвидности банка ( Н4 ) определяется как
отношение кредитных требований банка с оставшимся сроком до даты
погашения свыше года, к собственным средствам ( капиталу ) банка и
обязательствам с оставшимся сроком до даты погашения свыше года,
скорректированным на величину минимального совокупного остатка средств
по счетам со сроком исполнения обязательств до года и счетам до
востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций)
по следующей формуле:
(3)
где Крд - кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения
свыше 365 или 366 календарных дней, а также пролонгированные, если с
учетом вновь установленных сроков погашения кредитных требований сроки,
оставшиеся до их погашения, превышают 365 или 366 календарных дней, за
вычетом сформированного резерва на возможные потери по указанным
кредитным требованиям;
К - собственные средства (капитал) банка;
27
ОД - обязательства (пассивы) банка по кредитам и депозитам ,
полученным банком, за исключением суммы полученного банком
субординированного кредита (займа, депозита) в части остаточной стоимости,
включенной в расчет собственных средств ( капитала) банка, а также по
обращающимся на рынке долговым обязательствам банка с оставшимся сроком
погашения свыше 365 или 366 календарных дней;
О* - величина минимального совокупного остатка средств по счетам со
сроком исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до
востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций),
не вошедшим в расчет показателя ОД.
Максимально допустимое числовое значение норматива Н4
устанавливается в размере 120% . Показывает, какая часть долгосрочных
вложений банка обеспечена долгосрочными ресурсами.
Банк России с целью оценки финансовой устойчивости банков при их
вступлении в систему страхования вкладов устанавливает показатели оценки
ликвидности, которые характеризуют структуру и качество активов и пассивов
банка с точки зрения ликвидности, стабильности и риска.
Показатель соотношения высоколиквидных активов и привлеченных
средств (ПЛ1) определяется как процентное отношение высоколиквидных
активов к привлеченным средствам и рассчитывается по следующей формуле:
ПЛ1 = — х /Щ ,
пс
(4)
где Лам - высоколиквидные активы банка, которые должны быть
получены в течение ближайшего календарного дня;
ПС - привлеченные средства за вычетом резервов на возможные потери
по условным обязательствам кредитного характера , прочим возможным
потерям и по операциям с резидентами оффшорных зон. 18
18 Инструкция Банка России от 03.12.2012 № 139-И (ред. от 15.11.2016) «Об обязательных нормативах банков» (Зарегистрировано в
Минюсте России 13.12.2012 №» 26104) // Вестник Банка России. - №» 74. - 21.12.2012.
28
Показывает, какую долю обязательств банк может выполнить в любой
момент.
Показатель мгновенной ликвидности ( ПЛ2 ) представляет собой
фактическое значение норматива мгновенной ликвидности банка (Н2).
Показатель текущей ликвидности (ПЛ3) представляет собой фактическое
значение норматива текущей ликвидности банка (Н3).
Показатель структуры привлеченных средств (ПЛ4) определяется как
процентное отношение обязательств до востребования и привлеченных средств
и рассчитывается по следующей формуле:
где Овм - обязательства (пассивы) до востребования.
Характеризует долю обязательств до востребования в общем объеме
привлеченных ресурсов.
Показатель зависимости от межбанковского рынка (ПЛ5) определяется
как процентное отношение разницы привлеченных и размещенных
межбанковских кредитов ( депозитов ) и привлеченных средств и
рассчитывается по следующей формуле:
(6)
Где ПСбк - межбанковские кредиты (депозиты) полученные;
СЗбк - межбанковские кредиты (депозиты) предоставленные.
Характеризует степень зависимости банка от займов на рынке
межбанковских кредитов.
Показатель риска собственных вексельных обязательств (ПЛ6)
определяется как процентное отношение суммы выпущенных банком векселей
и банковских акцептов к собственным средствам (капиталу) и рассчитывается
по следующей формуле:
29
Где Ов - выпущенные банком векселя и банковские акцепты;
К - собственные средства (капитал) банка.
Показывает, какую долю собственных средств составляют векселя банка.
Показатель небанковских ссуд (ПЛ7) определяется как процентное
отношение ссуд, предоставленных клиентам - некредитным организациям, и
остатков средств на счетах клиентов - некредитных организаций и
рассчитывается по следующей формуле:
/■ '■ 1
ПЛ7 = — — к 100%,
ПСнб
(8)
где СЗнб - ссуды , предоставленные клиентам - некредитным
организациям (включая ссуды , предоставленные физическим лицам ).
Определяется как разница ссудной задолженности (СЗ) и показателя СЗбк;
ПСнб - остатки средств на счетах клиентов - некредитных организаций.
Показывает, какую долю ссуд клиенты банка - некредитные организации
могут погасить за счет остатков по счетам.
Показатель усреднения обязательных резервов (ПЛ8) характеризует
отсутствие (наличие) у банка факта невыполнения обязанности по усреднению
обязательных резервов.
В случае неиспользования банком в анализируемом периоде усреднения
обязательных резервов показателю ПЛ8 присваивается балл 1.
Показатель обязательных резервов (ПЛ9) характеризует отсутствие
(наличие) у банка фактов неуплаченного недовзноса в обязательные резервы.
Оценивается в календарных днях длительности неуплаты за месяц,
предшествующий отчетной дате, на которую рассчитывались показатели.
Показатель риска на крупных кредиторов и вкладчиков (ПЛ10)
определяется как процентное отношение суммы обязательств банка по
кредиторам и вкладчикам, доля которых в совокупной величине всех
30
обязательств банка составляет 10 и более процентов, к ликвидным активам и
рассчитывается по следующей формуле:
ПЛЮ = ,
Лат (9)
где Овкк - сумма обязательств банка по кредиторам и вкладчикам
(группам связанных кредиторов и вкладчиков), доля которых в совокупной
величине всех обязательств банка составляет 10 и более процентов;
Лат - ликвидные активы.
Показывает, какую долю обязательств перед крупными вкладчиками
банка может погасить за счет ликвидных активов в течение 30 дней.
Обобщающий результат по группе показателей оценки ликвидности (РГЛ
) представляет собой среднее взвешенное значение выше приведенных
коэффициентов и рассчитывается по следующей формуле:
(10)
Где балл i - оценка от 1 до 4 соответствующего показателя;
вес i - весовая оценка по шкале относительной значимости от 1 до 3
соответствующего показателя.
Балльная и весовая оценки показателей ликвидности приведены в таблице
1.
31
Таблица 1
Бальная и весовая оценки показателей ликвидности
Наименование показателя
З н а ч ен и я ,%
Вес
1 балл
2 балла 3 балла 4 балла
Показатель соотношения
высоколиквидных активов и
привлеченных средств (ПЛ1)
>12 <12 и >7 <7 и >3
<3
2
Показатель мгновенной
ликвидности (ПЛ2)
>17
<17
и>16
<16 и
>15
<15 3
Показатель текущей
ликвидности (ПЛ3)
>55
<55 и
>52
<52 и
>50
<50 3
Показатель структуры
привлеченных средств (ПЛ4)
<25
<25 и
<40
<40 и
<50
<50
2
Показатель зависимости от
межбанковского рынка (ПЛ5)
<8 <8 и <18
<18 и
<27
<27 2
Показатель риска
собственных вексельных
обязательств (ПЛ6)
<45
<45 и
<75
<75 и
<90
<90
2
Показатель небанковских ссуд
(ПЛ7)
<90
<90 и
<140
<140 и
<180
<180
1
Показатель усреднения
обязательных резервов (ПЛ8)
отсутств
ие факта
наличие
факта
2
Показатель обязательных
резервов (ПЛ9)
0
1-2 дня 3-7 дней >7 дней 2
Показатель риска на крупных
кредиторов и вкладчиков
(ПЛ10)
<80
<80 и
<180
<180 и
<270
<270
2
Обобщающий результат по группе показателей оценки ликвидности
является целым числом. В случае, если дробная часть полученного показателя
имеет значение, меньшее 0,35, показателю присваивается значение, равное его
целой части. В противном случае показатель принимается равным его целой
части, увеличенной на 1.
Обобщающий результат характеризует состояние ликвидности
следующим образом: равный 1-«хорошее»; равный 2-«удовлетворительное»;
равный 3 - «сомнительное»; равный 4 - «неудовлетворительное».
Помимо показателей , устанавливаемых Банком России , могут быть
рассчитаны и другие коэффициенты ликвидность банка.
Согласно международной практике главным показателем ликвидности
является отношение ликвидных активов банка к общей сумме активов за
вычетом обязательных резервов . Данное соотношение позволяет оценить
показатель общей ликвидности (Кол), характеризующий долю ликвидных
активов в общей сумме реальных активов, т .е. качественную сторону
размещения средств.
32
Коэффициент общей ликвидности (Кол) рассчитывается по следующей
формуле:
(П)
Чем выше данный показатель, тем выше ликвидность и ниже доходность.
Минимально допустимое значение коэффициента устанавливается в размере
20%19 20.
Метод оценки ликвидности с помощью коэффициентов имеет ряд
недостатков . Он не приспособлен для выявления и оценки избыточной
ликвидности, отсутствие управления которым приводит к потерям доходов
банка. Кроме того, метод дает достаточно приближенную оценку ликвидности,
поскольку методика расчета не всегда верно отражает степень
сбалансированности активов и пассивов банка, так как не учитывает в полной
мере реальное качество активов и пассивов банка и особенности их движения .
Другой метод оценки ликвидности базируется на прогнозировании
денежных потоков банка. Суть данного метода заключается в определении
ликвидной позиции коммерческого банка на соответствующие даты
рассматриваемого периода: общей и в разрезе валют.
Основные положения данного метода изложены в Письме ЦБ РФ от 27
июля 2000 г. № 139-Т «О рекомендациях по анализу ликвидности кредитных
организаций ». Метод предполагает определение избытка либо дефицита
ликвидных средств, накопленного и с разбивкой по периодам, на основе
соотношения величины требований и обязательств банка с учетом их
движения21. Если за период ( к определенной дате) требования к клиентам
( активы ) превысят обязательства банка , будет иметь место излишек
ликвидности, если обязательства, означающие отток денежных средств,
превышают требования (поступления) - недостаток ликвидности.
19 Батракова Л.Г. Экономический анализ деятельности. - М.: Логос, 2012. - С. 251.
20 Банковские риски: учебное пособие / Под ред. О.И. Лаврушина, Н.И. Валенцевой. - М.: КНОРУС, 2011. - С. 132.
21 Там же, с. 1З4.
33
Для определения ликвидной позиции составляется реструктурированный
баланс, в котором активы и пассивы классифицируются по срокам погашения и
востребования. На основании данного баланса можно определить, насколько
обязательства банка покрыты первоклассными активами. Схема определения
ликвидной позиции банка приводится в приложении 1. Как видно из
приложения в первой части таблицы учитываются ликвидные активы,
отнесенные к I категории качества, во второй части таблицы располагаются
обязательства банка. Кроме того, учитываются внебалансовые обязательства
банка и выданные им гарантии22.
К исходным данным предъявляются следующие требования:
- в качестве сроков окончания договоров необходимо использовать
фактические сроки предъявления требований и исполнения обязательств перед
клиентами;
- активы банка необходимо корректировать на риск их возможной
утраты;
- необходимо учитывать санкционированные к выдаче кредитным
комитетом банка ссуды, а также ожидаемый приток депозитов;
- стоимость активов и обязательств необходимо увеличивать на
размер наращенных процентных (дисконтных, купонных) доходов (расходов),
подлежащих получению (выплате) в соответствующем временном периоде.
В рамках данной таблицы рассчитываются следующие показатели:
разрыв ликвидности в абсолютном выражении (величина ликвидной позиции) и
процентное отношение разрыва ликвидности и обязательств банка.
Банки самостоятельно определяют величину лимитов и предельных
значений коэффициентов избытка (дефицита) ликвидности исходя из
сложившейся практики платежей.
Наличие избытка или дефицита ликвидности банка в течение нескольких
периодов подряд , даже при выполнении лимитов, свидетельствует о
22 Банковские риски: учебное пособие / Под ред. О.И. Лаврушина, Н.И. Валенцевой. - М.: КНОРУС, 2011. - С. 114.
34
возможности потерь либо вследствие дополнительных затрат на
финансирование излишка ликвидности, либо при невыгодной продаже
ликвидных активов или осуществлении дополнительных заимствований.
К недостаткам данного метода можно отнести не учет данных о притоке и
оттоке средств в предшествующие периоды и включение в состав активов
~ 23
только ликвидных активов первой категории качества .
Оценка платежеспособности банка основана на характеристике состояния
платежей и динамики их проведения банком. Для этих целей рассматриваются
обороты и остатки по соответствующим счетам оборотной ведомости
кредитной организации.
Показателями состояния платежей банка являются наличие
неисполненной им задолженности перед клиентами, появление текущих
задержек платежей , ухудшение динамики и сбалансированности платежей
банка, которые могут свидетельствовать о росте потенциальных проблем с
осуществлением платежей, отсутствие проблем в банке с осуществлением
платежей, отражающие положительную и стабильную динамику платежных
потоков банка23 24.
Итак, рассмотрены основные методы оценки ликвидности банка и их
недостатки. Совместное использование результатов данных методов позволяет
более точно определить величину несбалансированности ликвидности, выявить
определяющие ее факторы и разработать систему мер по снижению.
1.3 Управление ликвидностью коммерческого банка
Управление ликвидностью в коммерческом банке - сложный
многофакторный процесс деятельности банка, требующий необычайной
взвешенности и обоснованности применяемых управленческих решений,
проведения всестороннего анализа и прогнозирования тенденций развития,
оценки рисков, знания формальных методов и математических процедур.
23 Банковские риски: учебное пособие / Под ред. О.И. Лаврушина, Н.И. Валенцевой. - М.: КНОРУС, 2011. - С. 136.
24 Иванов В.В. Экспресс-анализ ликвидности кредитной организации [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.bankclub.ru (дата
обращения 30.01.2017).
35
Процесс управления ликвидностью банка также можно определить как
совокупность действий и методов по управлению активами и пассивами.
Управление ликвидностью связано с общей стратегией банка, той
моделью поведения, которую для себя выбирает банк. Существуют различные
подходы , применяемые для решения данной задачи. В экономической
литературе тот или иной подход к управлению ликвидностью называется
теорией управления . Можно выделить два общих направления, а именно:
направление, в рамках которого акцент делается на управление активами банка,
и другое направление, связанное с управлением пассивами с целью
поддержания ликвидности на достаточном уровне. Если говорить о первом, то
выделим три основных подхода: теория коммерческих ссуд, теория
перемещения, теория ожидаемых доходов.
Наиболее старым подходом является теория коммерческих ссуд.
Центральную идею можно представить следующим образом: преобладание в
активах банка краткосрочных ссуд под товарные запасы или на пополнение
оборотного капитала, минимальные вложения в недвижимость, ценные бумаги
и незначительное развитие потребительского кредита или его отсутствие. Этот
подход был широко распространен в XIX в. и господствовал в умах банкиров
до 30-х гг. XX в.25.
Основным недостатком теории было то, что она не учитывала
потребностей развивающейся экономики в долгосрочных кредитах и
относительную стабильность банковских вкладов. Кроме того, данная теория
была рассчитана на функционирование в относительно спокойные времена и в
условиях финансовых кризисов никак не способствовала решению проблемы
платежеспособности банков26.
Другим известным подходом к управлению ликвидностью является
теория перемещения, предполагающая сохранение ликвидности банка при
условии, что его активы можно переструктурировать или продать другим
25 Банковское дело / Под ред. Г.Н. Белоглазовой, Л.П. Кроливецкой. - СПб.: Питер, 2012. - С. 211.
26 Тютюнник А.В., Турбанов А.В. Банковское дело. - М.: Финансы и статистика, 2014. - С. 275.
36