46
За 2018г.:
????
???? ????
????
????
= (2х2 + 1х3 + 1х3 + 2х2 + 1х2 +
1х2 + 2х1) ÷ (2 + 3 + 3 + 2 + 2 + 2 + 1) = 20 ÷ 15 ≈ 1,33 = «1»
За 2019г.:
????
???? ????
????
????
= (2х2 + 1х3 + 1х3 + 2х2 + 1х2 +
1х2 + 2х1) ÷ (2 + 3 + 3 + 2 + 2 + 2 + 1) = 20 ÷ 15 ≈ 1,33 = «1»
Обобщающий результат по группе показателей оценки ликвидности с
2017 по 2019 год характеризует состояние ликвидности, равное 1 – «хорошее».
В соответствии с Указанием ЦБ состояние ликвидности ПАО Сбербанк
характеризуется как «хорошее».
2.3 Оценка выполнения нормативов Банка России и экономической
эффективности работы банка
Анализ обязательных нормативов ПАО Сбербанк показал, что банк имеет
положительную ликвидность и платежеспособность.
Анализ состояния ликвидности Сбербанка по оценке ЦБ
охарактеризовано как «Хорошее».
По итогам сделанных анализов сделаем выводы о ликвидности и
платежеспособности ПАО Сбербанк:
1. Обязательные нормативы ликвидности, установленные Банком России,
выполняются Сбербанком с очень большим запасом, что может
свидетельствовать о вложении средств в менее доходные активы, но более
ликвидные для поддержания высокого уровня платежеспособности банка.
2. Оценка ликвидности по группе показателей характеризует состояние
ПАО Сбербанк как «хорошее», что подтверждает эффективность политики по
управлению ликвидностью.
3. ПАО Сбербанк в состоянии оперативно реагировать на изменения в
экономике и подстраивать деятельность с учетом влияния внешних факторов.
Поддержание оптимального уровня ликвидности – сложная задача,
выполнение которой практически всегда может быть достигнуто лишь в той или
47
иной степени, поскольку существует обратная связь между уровнем
ликвидности банка и другой его важнейшей характеристикой – уровнем
доходности (чем выше первое, тем ниже второе, и наоборот), то есть наличные и
приравненные к ним средства, требуемые для поддержания необходимого
уровня ликвидности, не приносят банку доходов или приносят незначительный
доход. [3, с.313]
ПАО Сбербанк является системообразующим банком с широкой базой
клиентов, осуществляющим свою деятельность осторожно, с учетом всех
рисков, как и риска ликвидности, выбирая вложения в более ликвидные активы.
Итоги 2017-2019 годов – ежегодное улучшение финансовых результатов.
Финансовые показатели и коэффициенты ПАО Сбербанк.
Таблица 5
Финансовые показатели и коэффициенты
ПАО Сбербанк
2017г.
2018г.
2019г.
Основные финансовые показатели, млрд руб.
Процентный доход
2 131,4
2 188,3
2 295,9
Процентный расход
-782,6
-791,8
-980,5
Чистый процентный доход
1 213,0
1 396,5
1 415,5
Чистый комиссионный доход
377,1
438,1
497,9
Чистые доходы от операций с финансовыми
активами, оцениваемыми по справедливой
стоимости
27,6
5,9
10,0
Чистые доходы от операций с иностранной
валютой, произведенными фин.
инструментами, драгметаллами
20,1
52,2
59,0
Операционные доходы, всего
1 526,5
1 711,0
1 863,3
Расход от создания резерва
-263,8
-96,8
-92,6
Операционные расходы
-623,4
-657,6
-724,6
Убыток от прекращенной деятельности
-
0,5
-69,8
Чистая прибыль
748,7
831,7
845,0
Основные финансовые коэффициенты
Рентабельность собственного капитала (ROE)
24,2%
23,1%
20,5%
Чистая процентная маржа (NIM)
6,0%
5,9%
5,4%
Стоимость риска
1,50%
0,51%
0,49%
Отношение операционных расходов к
доходам (CIR)
34,7%
35,2%
35,8%
Примечание – источник: консолидированная финансовая отчетность ПАО
Сбербанк по МСФО за 2018 и 2019 года.
48
Ключевые операционные и финансовые показатели Группы Сбербанк с
2017 по 2019 год (Таблица 5):
• Процентные доходы в 2018 году увеличились на 2,7% по сравнению с 2017
годом, в 2019 годом увеличились еще на 4,9% по сравнению с 2018 годом;
• Процентные расходы показали увеличение в 2018 году на 1,2% по сравнению с
2017 годом, в 2019 году на 25,2% по сравнению с 2018 годом за счет роста
объема привлеченных средств;
• Чистые процентные доходы с учетом расходов на страхование вкладов в
отчетном периоде в 2018 году увеличились на 15,1% по сравнению с 2017
годом, в 2019 году увеличились на фоне роста кредитного портфеля на 1,4% до
1 415, 5 млрд руб. по сравнению с 2018 годом;
• Чистые комиссионные доходы увеличились в 2018 году на 16,1% до 438,1 млрд
руб. по сравнению с 2017 годом в основном за счет эквайринга и операций с
банковскими картами, в 2019 году на 32% до 497,9 млрд руб. по сравнению с
2018 годом в основном за счет роста доходов по операциям с банковскими
картами, доходов от расчетно-кассового обслуживания и от брокерского
бизнеса, а также от получения доходов с операций с иностранной валютой и
драгоценными металлами в размере 59 млрд руб.;
• Чистая прибыль Группы в 2018 году 831,7 млрд руб. (+11,1% г/г) по сравнению
с 2017 годом, в 2019 году с учетом эффекта от продажи Денизбанка составила
845 млрд руб. (+1,6% г/г), чистая прибыль Группы от продолжающейся
деятельности составила 914,8 млрд руб. (+10,1% г/г) по сравнению с 2018
годом;
• Прибыль на обыкновенную акцию в 2018 году 38,13 руб., показав рост на 15,4%
по сравнению с 2017 годом, в 2019 году с учетом эффекта от продажи
Денизбанка составила 38,55 руб., увеличившись на 1% г/г, прибыль на
обыкновенную акцию от продолжающейся деятельности составила 41,8 руб.,
увеличившись на 9,6% по сравнению с 2018 годом;
49
• Рентабельность капитала составила в 2018 году 23,1%, в 2019 году с учетом
эффекта от продажи Денизбанка составила 20,5%, рентабельность капитала,
рассчитанная с учетом продолжающейся деятельности, составила 22,2%;
• Рентабельность активов составила в 2018 году 3,2%, в 2019 году с учетом
эффекта от продажи Денизбанка составила 2,7%, рентабельность активов,
рассчитанная с учетом продолжающейся деятельности, составила 3,1%;
• В 2018 году Сбербанк начислил резервы в размере 162,4 млрд руб., снизив
стоимость риска на 0,35 п.п., а также были созданы прочие резервы 25,4 млрд
руб., в итоге выросли операционные доходы на 12,1%; в 2019 году - в размере
92,6 млрд руб., что на 4,3% меньше чем в 2018 году, в итоге операционные
доходы выросли на 9,4% до 1 863,3 млрд руб.;
• Операционные расходы увеличились в 2018 году на 5,5% до 657,6 млрд руб. в
основном за счет изменения подхода к капитализации расходов, а также с
влиянием валютной переоценки регулярных расходов, номинированных в
иностранной валюте, в 2019 году на 10,2% до 726,4 млрд руб. в большей мере
за счет индексации зарплат персонала, повышения ставки НДС с начала года, в
результате чего коэффициент C/I ratio выросло на 0,6 п.п. до 35,8%;
• Рост кредитного портфеля на 2,5% до 20,4 трлн руб. в 2018 году и на 2% до 20,8
трлн руб. в 2019 году, доля неработающих кредитов в кредитном портфеле в
2018 году совратилась на 0,7 п.п. до уровня 3,8%, в 2019 году увеличилась на
0,5 п.п. до уровня 4,3%;
• Отношение созданных под обесценение кредитного портфеля к объему
неработающих кредитов составило 193,2% в 2018 году и 155% в 2019 году;
• Коэффициент достаточности базового капитала 1-го уровня за 2018 год
увеличился на 0,2пп до 11,2% и увеличился на 150 базисных пунктов до 13,4%
в 2019 году;
50
• Коэффициент достаточности общего капитала в 2018 году вырос на 0,1 п.п. до
12,8% и вырос на 120 базисных пунктов до 13,6% в 2019 году.
Состояние ликвидности и платежеспособности банка большей частью
предопределяется выполнением работы по управлению ликвидностью.
Цель управления ликвидностью – это предоставление возможности Банку
и участникам Группы ПАО Сбербанк безусловно и своевременно выполнять все
свои обязательства перед клиентами и контрагентами при соблюдении
регулярных требований в области управления ликвидностью как в условиях
ведения нормального ведения бизнеса, так и в кризисных ситуациях.
Для снижения риска ликвидности Группа:
• поддерживает стабильную и диверсифицированную структура пассивов,
включающую в себя ресурсы, привлекаемые от различных групп инвесторов и
клиентов, как на определенный срок, так и средства до востребования;
• осуществляет вложения в высоколиквидные / ликвидные финансовые активы,
диверсифицированные по видам валют и срокам погашения, чтобы быстро и
эффективно закрывать непредвиденные резервы ликвидности;
• контролирует использование существующих резервов ликвидности и при
необходимости инициирует их увеличение;
• поддерживает отношения с контрагентами на финансовых рынках, чтобы при
потребности в ликвидности осуществлять привлечение средств в наиболее
короткие сроки.
В рамках управления риском ликвидности Группа поддерживает
существенный объем резервов ликвидности в основном за счет действующих
инструментов рефинансирования Банка России под залог рыночного и
нерыночного обеспечения.
51
Глава 3. Предложения по улучшению финансового состояния
ПАО Сбербанк
Исследование показало, что ПАО Сбербанк является крупнейшим
динамично развивающимся банком России с самой крупнейшей сетью
подразделений, оказывающий широкий спектр услуг. Он занимает устойчивое и
прочное положение на банковском рынке, активно расширяет свое присутствие
в разных регионах страны. Очевидно, что ПАО Сбербанк – банк-гигант, действия
которого влияют на него и на рынок в целом.
Сбербанк показал чистую прибыль в размере 831,7 млрд руб. за 2018 год,
а за 2019 год 845 млрд руб. в соответствии с МСФО (Международные Стандарты
Финансовой Отчетности).
Также, по заявлению Президента ПАО Сбербанк Германа Грефа,
важнейшим достижением 2019 года стал запуск в промышленную эксплуатацию
новой Цифровой платформы Сбербанка и начало масштабной миграции
продукции и сервисов Сбербанка на нее. В планах Сбербанка – распространить
опыт цифровых продаж на продукты Экосистемы. Экосистема Сбербанка за 2019
год значительно расширилась – добавились цифровые сервисы в области
доставки еды, транспорта, поиска работы и потокового видео.
Фокус на клиентоориентированность и постоянное повышение
эффективности за счет технологического развития позволили Сбербанку
обеспечить рентабельность капитала более 20%.
3.1 Мероприятия, направленные на улучшение финансовых показателей
банка
Анализ показал, что ПАО Сбербанк является финансово устойчивым и
процветающим. Сбербанк может значительно увеличить свою деятельность, не
ставя под угрозу финансовую стабильность и увеличить доходы, поскольку
обладает значительным потенциалом.
52
Главная цель стратегии Сбербанка 2020 – Наращивание масштаба
бизнеса, повышение прибыльности и эффективности, достижение нового уровня
гибкости, скорости и конкурентоспособности. Девиз правления Сбербанка –
«Мой шанс стать больше».
Банковская отрасль быстротечно эволюционирует под воздействием ряда
глобальных вызовов:
• Клиенты: перемена потребительских предпочтений. Все большую часть
клиентов банковского сектора начинают составлять представители
молодого поколения. Основная черта поколения – переход в цифровую
среду всех областей жизни;
• Технологии: появление новых технологий и скорость введения
существующих – искусственный интеллект, блокчейн, облачные
технологии, кибербезопасность, робототехника и т.д.;
• Банковский бизнес: уменьшение маржинальности мирового банковского
сектора и увеличение систематических требований;
• Экономика экосистемы: компании-лидеры стремятся стать
экосистемами. Появление экосистем приведет к радикальному
изменению экономического ландшафта – смещению цепочки создания
стоимости от производства к дистрибуции. По оценкам экспертов
(Сбербанк, прогноз рабочей группы), к 2025 году цифровые
экосистемы могут охватить до 30% выручки в регионах присутствия за
счет оптимизации цепочки посредником между производителями
товаров/услуг и потребителями.
Для улучшения финансового состояния можно выделить:
1. Развитие традиционных и внедрение новых способов и методов
взаимодействия с клиентами. Для розничных клиентов: предложение лучших на
рынке карточных и расчетных продуктов, создание Р2Р-переводов (перевод с
53
карты на карту), сервис «Кредитный потенциал», цифровой доступ к
государственным услугам. Для корпоративных клиентов: площадка «Сбербанк
Старт», моментальные расчеты между розничными и корпоративными
клиентами, моментальные кредиты за счет предварительно одобренным
лимитов, предложение специализированных кредитных продуктов, услуги
консалтинга.
В Таблице 6 приведены достижения банка за последние 3 года в
обслуживании своих клиентов.
Лучший клиентский опыт ПАО Сбербанк.
Таблица 6
Наименование
показателя
2017 год
2018 год
2019 год
Количество активных
частных клиентов
86,2 млн
92,8 млн
96,2 млн
Активные пользователи
удаленных каналов
56,8 млн
58,4 млн
65,7 млн
Количество участников
программы лояльности
«Спасибо от Сбербанка»
31,6 млн
37,2 млн
Более 40 млн
Уровень
удовлетворенности CSI
9,4 балла
9,3 балла
9,5 балла
Доля на рынке
жилищного
кредитования
55,6 %
56,3 %
54,0 %
Имитировано цифровых
карт
-
430 тыс.
Более 1 млн
Количество активных
дебетовых карт
121,5 млн
108,8 млн
115 млн
Количество активных
кредитных карт
17,5 млн
15,2 млн
16 млн
Выдано кредитов
физическим лицам
2,2 трлн
рублей
3,3 трлн
рублей
3,4 трлн
рублей
Примечание – источник: Годовые отчеты ПАО Сбербанк 2017-2019г.
Используя данные Таблица 6 и программу Microsoft Excel, постараемся
провести прогноз на 2020 год для данных статистических показателей. Прогноз
сделан с помощью линии тренда.
По нашим прогнозам:
54
А) Количество активных частных клиентов с большой долей вероятности
продолжит свой рост в 2020 году до примерно 102 млн человек (Рисунок 8):
Рисунок 8 - Прогноз количества активных частных клиентов ПАО
Сбербанк на 2020г., млн чел
Примечание – источник: собственная разработка.
Б) Количество активных пользователей удаленных каналов (мобильное
приложение, web сайт) с большой долей вероятности вырастет до примерно 70
млн человек (Рисунок 9):
Рисунок 9 – Прогноз активных пользователей удаленных каналов
ПАО Сбербанк на 2020г., млн чел
Примечание – источник: собственная разработка.
В) Количество участников программы лояльности «Спасибо от
Сбербанка» с большой долей вероятности вырастет до примерно 45 млн человек
(Рисунок 10):
y = 5x + 81.733
R² = 0.967
85
90
95
100
105
0 1 2 3 4 5
y = 4.45x + 51.4
R² = 0.8797
0
10
20
30
40
50
60
70
80
0 1 2 3 4 5
55
Рисунок 10 – Количество пользователей программы лояльности
"Спасибо от Сбербанка" на 2020г., млн чел
Примечание – источник: собственная разработка.
Г) Уровень удовлетворения CSI с малой долей вероятности останется на
том же уровне – 9,5 баллов (Рисунок 11):
Рисунок 11 – Прогноз уровня удовлетворенности CSI на 2020г., в
баллах
Примечание – источник: собственная разработка.
Д) Доля на рынке жилищного кредитования с малой долей вероятности
снизится на примерно 0,3% и составит 53,7% (Рисунок 12):
Рисунок 12 – Прогноз доли на рынке жилищного кредитования ПАО
Сбербанк на 2020г.
Примечание – источник: собственная разработка.
y = 4.2x + 27.867
R² = 0.9643
0
10
20
30
40
50
0 1 2 3 4 5
y = 0.05x + 9.3
R² = 0.25
9.25
9.3
9.35
9.4
9.45
9.5
9.55
0 1 2 3 4 5
y = -0.008x + 0.569
R² = 0.4604
53.5%
54.0%
54.5%
55.0%
55.5%
56.0%
56.5%
0 1 2 3 4 5