45
Таблица 10
Динамика показателей ликвидности «Сетелем Банк» (ООО)
Наименовани
е показателя
Обозн
ачение
нормат
ива
Нормат
ивное
значени
е
Фактическое
значение
Изменения
показателя 2015
года к 2016 году
2015 г.
2016 г.
Абсолю
тные,
+/–
Темп
прироста,
%
Норматив
достаточности
базового
капитала
Н1.1
4.5
14.1
25.3
+11,2
79,43
Норматив
достаточности
основного
капитала банка
H1.2
6
14.1
25.3
+11,2
79,43
Норматив
достаточности
собственных
средств
(капитала)
банка
Н1.0
8
21.0
29.9
+8,9
42,38
Норматив
мгновенной
ликвидности
банка
Н2
15
57.0
39.9
–17,1
–30,0
Норматив
текущей
ликвидности
банка
НЗ
50
310.2
482.5
+172,3
55,54
Норматив
долгосрочной
ликвидности
Н4
120
22.0
25.5
+3,5
15,9
Норматив
максимального
размера
крупных
кредитных
рисков
Н7
800
101.4
121.2
+19,8
19,53
В «Сетелем Банк» (ООО) организован непрерывный, циклично
повторяющийся процесс управления рисками ликвидности, который
предполагает управление текущей и перспективной ликвидностью.
Процесс управления текущей ликвидностью направлен на обеспечение
своевременного и полного выполнения «Сетелем Банк» (ООО) своих
обязательств, а также на выполнение нормативов Банка России по ликвидности.
Процесс управления риском ликвидности включает:
46
- выявление источника возникновения риска;
- оценку риска ликвидности;
- мониторинг, контроль и минимизацию риска ликвидности.
Из анализа таблицы 10 видно, что коэффициент мгновенной
ликвидности (Н2) за 2015-2016 гг. снизился с 57% до 39,9%, за счет снижения
средств на расчетных счетах клиентов и на вкладах «до востребования».
Соответственно уменьшаются и высоколиквидные активы, которые направлены
на выплату средств, как наличным, так и безналичным путем (из кассы через
корреспондентские счета). На момент составления балансовой отчетности
значение коэффициента мгновенной ликвидности находится в допустимых
пределах, что характеризует платежеспособность банка как достаточную.
Норматив текущей ликвидности (Min 50%) составил в 2016 году 482,5
пункта, так как произошло снижение по погашению кредитных обязательств,
как физических лиц, так и организаций, с учетом привлечения вкладов и сроков
выдачи кредитов. «Сетелем Банк» (ООО) контролирует привлечение вкладов,
для своевременной выплаты своих обязательств.
Норматив долгосрочной ликвидности (Н4) в 2015-2016 гг. составил 22,0
и 25,5 соответственно, однако он находится значительно ниже нормативного
значения (120). Что является отрицательным моментом в деятельности
«Сетелем Банк» (ООО), так как норматив долгосрочной ликвидности
ограничивает риск неплатежеспособности кредитной организации в результате
размещения средств в долгосрочные активы (например, ипотечные кредиты).
Несоблюдение Н4 говорит о том, что «Сетелем Банк» (ООО) злоупотребляет
размещением в долгосрочные активы краткосрочных пассивов (например, банк
выдает ипотеку сроком на 25 лет, при этом деньги на эти кредиты он
заимствует у банков-контрагентов на 30 дней).
Норматив максимального размера крупных кредитных рисков (Н7) в
2015-2016 гг. составил 101,4 и 121,2 соответственно, однако он находится
значительно ниже нормативного значения (800). Что является отрицательным
моментом в деятельности «Сетелем Банк» (ООО).
47
Система управления ликвидностью «Сетелем Банк» (ООО) включает
ежедневный расчет ликвидных активов, необходимых для покрытия рисков
ресурсной базы; проведение анализа уровня и структуры ликвидных активов и
доступных инструментов формирования ликвидности; обеспечение доступа к
различным источникам финансирования; планы на случай возникновения
проблем с финансированием; осуществление контроля за соответствием
балансовых коэффициентов ликвидности законодательным требованиям.
2.4. Анализ платежеспособности экономического субъекта
На основе финансовой отчетности «Сетелем Банк» (ООО),
представленной в Приложениях 2, 3, 4, проведем оценку показателей
платежеспособности «Сетелем Банк» (ООО) за 2015–2016 гг. (таблица 11).
Таблица 11
Динамика финансовой устойчивости «Сетелем Банк» (ООО),
тыс.руб.
Показатель
2015 г.
2016 г.
Абс–е
изм–е,
+/–
Темп
роста,
%
1
2
3
4
5
Финансовый рычаг
7
6,27
–0,73
89,57
Плечо финансового рычага
6
5,27
–0,73
87,83
Показатель достаточности
капитала
14,28
15,95
+1,67
111,69
Коэффициент нестабильности
ресурсов
0,92
0,95
+0,03
103,26
Привлеченные средства
5 881 835
6 047 322
+165487
102,81
Привлеченные средства не
кредитных организаций
5 419 752
5 740 762
+321010
105,92
Доля средств не кредитных
организаций в пассивах
0,85
0,93
+0,08
109,41
Долговая вексельная
нагрузка на обязательства
7,22
4,97
–2,25
68,84
Вклад финансового
результата прошлых лет и
текущего года в
формирование собственного
капитала
4,73
–0,08
–4,81
1,69
48
В результате проведенного исследования показателей финансовой
устойчивости «Сетелем Банк» (ООО) можно сделать выводы.
Показатель финансового рычага снизился на 10,43% и составил в 2016
году 6,27 пункта, это говорит о том, что снизился уровень финансовой
устойчивости «Сетелем Банк» (ООО), что приводит к увеличению риска его
неплатежеспособности. Это вынуждает кредиторов увеличивать уровень
кредитной ставки с учетом включения в нее возрастающей премии за
дополнительный финансовый риск.
Анализ отношения заемных и собственных средств снизился на 0,73
пункта и составил 5,27 пункта, что ведет к снижению рентабельности
собственного капитала (в этом случае необходимо снизить стоимость
привлечения заемного капитала, а при отсутствии такой возможности
отказаться от его использования).
Показатель достаточности (автономии) капитала увеличился на 1,67
пункта и составил 15,95 пункта, что отражает повышение степени надежности
«Сетелем Банк» (ООО), так как его капитал с каждым годом увеличивается.
Коэффициент нестабильности ресурсов увеличился на 0,03 пункта и
составил 0,95 пункта, на основании чего можно сделать вывод, что уровень
«оседания» всех средств клиентов банка на счетах «Сетелем Банк» (ООО)
остался практически без изменений.
Привлеченные средства «Сетелем Банк» (ООО) в 2016 году увеличились
на 165487 тыс.руб., говорит о том, что средства кредитных организаций,
клиентов, не являющихся кредитными организациями и выпущенные долговые
обязательства Банка в 2016 году, увеличились на 2,81%, что является
положительным моментом в деятельности банка.
Привлеченные средства не кредитных организаций также увеличились
на 321010 тыс.руб., темп прироста составил 5,92%, на основании этого можно
сделать вывод, что «Сетелем Банк» (ООО) для увеличения ресурсной базы
прибегает к привлечению средств на рынке путем приобретения денежных
средств у других кредитных организаций.
49
Доля средств не кредитных организаций в пассивах «Сетелем Банк»
(ООО) возросла на 0,08 пункта и составила 0,93 пункта, то есть осталась
практически неизменной.
Долговая вексельная нагрузка на обязательства снизилась на 2,25 пункта
и составила 4,97 пункта, что является положительным моментом в
деятельности «Сетелем Банк» (ООО).
Вклад финансового результата прошлых лет и текущего года в
формировании собственного капитала снизился на 4,81 пункт и составил -0,08
пункта.
На основании проведенного анализа показателей платежеспособности
«Сетелем Банк» (ООО), можно сделать вывод, что за 2016 год «Сетелем Банк»
(ООО) соблюдались все значения обязательных нормативов, предусмотренные
Инструкцией Банка России от 03.12.2012 №139-И «Об обязательных
нормативах банков».
Существенных изменений значения показателя финансового рычага и
его компонентов за исследуемый период не было.
Существенных расхождений между размерами активов, определенных в
соответствии с бухгалтерским балансом и величиной балансовых активов,
используемых для расчета показателя финансового рычага нет.
На основании проведенного анализа показателей платежеспособности
«Сетелем Банк» (ООО), можно сделать вывод, что за 2016 год банком
соблюдались все значения обязательных нормативов, предусмотренные
Инструкцией Банка России от 3 декабря 2012 № 139-И «Об обязательных
нормативах банков», то есть «Сетелем Банк» (ООО) способен исполнять свои
обязательства в срок и относится к платежеспособным.
50
ГЛАВА 3. ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ ЛИКВИДНОСТИ И
ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ «СЕТЕЛЕМ БАНК» (ООО)
3.1. Пути повышения ликвидности и платежеспособности
в банковской сфере
Анализируя понятия платежеспособности и ликвидности, можно сделать
вывод, что коммерческий банк с отсутствием ликвидности не может быть
платежеспособным, в свою очередь потеря банком ликвидности приводит к
неплатежеспособности и к последующему банкротству. В силу таких серьезных
последствий, в обеспечении деятельности коммерческого банка так важно
разграничивать понятия ликвидность и платежеспособность.
Однако необходимо помнить, что для достижения высокого уровня
стабильности, устойчивости и надежности и ликвидность, и
платежеспособность важны, хотя ликвидность — это текущая характеристика
работы банка и относится к сфере компетенции исполнительного менеджмента,
а платежеспособность – это основа деятельности банка, его фундаментальная
характеристика, сфера компетенции высшего руководства – собственников
банка. Управление ликвидностью является инструментом получения доходов и
повышения эффективности банковской деятельности, а управление
платежеспособностью – это один из инструментов повышения устойчивости
банка.
21
Разобравшись в понятии «ликвидность» коммерческому банку
необходимо переходить к ее управлению. Следует отметить, что теоретические
основы управления банковской ликвидностью развивались одновременно с
появлением и развитием самих банков, сформировавшись в итоге в два
подхода. Первый подход основывался на равенстве по срокам в структуре
21
Банковское дело: учебник для студентов вузов, обучающихся по специальности «Финансы и кредит» /
Е. П. Жарковская. – 7-е изд., испр. И доп. – М.: Издательство «Омега-Л», 2012. – С. 122.
51
активов и пассивов, то есть величина и сроки финансовых требований банка
должны были соответствовать размерам и срокам его обязательств.
Второй подход, напротив, основывался на несоответствии структуры
активов и пассивов. Первый подход практически исключал необходимость
проведения политики управления ликвидности, а второй позволял получать
большие доходы. Именно поэтому второй подход получил дальнейшее
развитие в процессе эволюции банковской системы, и в настоящее время в
России существует множество методов управления ликвидностью, основанных
на разграничении управления активами и пассивами банка.
Сейчас в России выделяют два подхода (метода) к управлению
ликвидностью. Их можно сгруппировать по двум направлениям:
– централизованное управление (на уровне ЦБ РФ, государственных
регулирующих органов);
– децентрализованное управление (на уровне коммерческого банка).
22
Касаемо первого подхода, наряду с другими нормативными
документами, основным документом ЦБ РФ в сфере управления ликвидностью
коммерческих банков является Инструкция от 3 декабря 2012 года № 139–И
«Об обязательных нормативах банков». Инструкция устанавливает числовые
значения и методику расчета обязательных нормативов банков, таких как
достаточность собственных средств (капитала) банка, ликвидности банка,
максимальные размеры рисков, кредитов и так далее.
Этот подход хорош тем, что в отдельных случаях, при снижении
ликвидности коммерческого банка Центральный Банк России может оказать
определенную экономическую помощь, например, предоставить средства из
централизованных фондов, а также предложить меры по финансовому
оздоровлению банка (увеличение собственных средств, пополнению капитала,
изменению структуры активов и др.)
22
Ликвидность коммерческих банков. – М.: 2017. URL: http://jurisprudent.site/kredit-banki-dengi/likvidnost-
dostatochnost-kapitala-45744.html
52
Следует также отметить, что поскольку Центральный Банк Российской
Федерации стал полноправным членом клуба Базельского комитета и активно
участвует в его деятельности, то в последние годы наблюдается активная
кампания ЦБ РФ в применении международных стандартов и нормативов
ликвидности.
А также российский банковский рынок все сильнее становится
зависимым от иностранного капитала, что во многом порождает переход ко
второму подходу управления ликвидности – децентрализованному.
Такой подход помогает управляющему «Сетелем Банк» (ООО)
самостоятельно вырабатывать систему регулирования ликвидности, опираясь
на их масштаб и организационную структуру.
В настоящее время существует множество методов децентрализованного
регулирования ликвидности, включая такие как измерение движения денежных
средств. Все методы подробно описаны в первой главе выпускной
квалификационной работы, посвященной основам ликвидности и
платежеспособности коммерческого банка.
Стратегии и методы управления ликвидностью «Сетелем Банк» (ООО)
представлены в таблице 12.
Руководство «Сетелем Банк» (ООО) давно осознало всю сложность
процесса управления банковской ликвидностью, и теперь использует большой
спектр инструментов для управления рисками ликвидности. К сожалению, не
все международные финансовые инструменты нашли применение в «Сетелем
Банк» (ООО). Теория ожидаемого дохода не используется в «Сетелем Банк»
(ООО).
Для того чтобы котироваться на международных рынках и привлекать
иностранных инвесторов и акционеров, «Сетелем Банк» (ООО) наряду с
методикой Центрального Банка России, необходимо опираться на мировую
практику.
53
Таблица 12
Стратегии и методы управления ликвидностью «Сетелем Банк»
(ООО)
Теория
управлени
я
ликвиднос
тью
Стратегия
управления
ликвидност
ью
Методы
Оценки
ликвиднос
ти
Управлени
я
ликвиднос
тью
Контроля
Ликвидност
и
Риска
ликвиднос
ти
Теория
коммерческ
их ссуд,
Теория
перемещен
ия
1.Управлени
е активами
Фондового
пула,
Конверсия
фондов
Структуры
средств,
Трансформ
ация
активов
Метод
показателей
ликвидности
, Метод
коэффициен
тов
ликвидности
Метод
коэффицие
нтов,
нормирован
ие
Теория
управления
пассивами
2.Управлени
е пассивами
Управление
резервной
позицией,
Управление
кредитной
позицией
Изменение
движения
денежных
средств
Диверсифик
ация
Лимитирова
ние
Теория
ожидаемого
дохода
3.Управлени
е активами и
пассивами
Метод
источников
и
использова
ния средств
Имитационн
ое
моделирова
ние
Срочный
GAP–анализ
Управление
разрывом,
вероятностн
ый подход
На основании этого, делаем вывод, что основной задачей «Сетелем Банк»
(ООО) на сегодняшний день должна быть ориентация на международный опыт
в области управления ликвидностью. Для того чтобы котироваться на
международных рынках и привлекать иностранных инвесторов и акционеров,
«Сетелем Банк» (ООО) наряду с методикой Центрального Банка России,
необходимо опираться на мировую практику.
3.2. Пути повышения показателей ликвидности
«Сетелем Банк» (ООО)
Одной из наиболее важных задач управления «Сетелем Банк» (ООО)
является обеспечение соответствующего уровня ликвидности. «Сетелем Банк»
(ООО) считается ликвидным, если он имеет доступ к средствам, которые могут
54
быть привлечены по разумной цене именно в тот момент, когда они
необходимы. Это означает, что «Сетелем Банк» (ООО) либо располагает
необходимой суммой ликвидных средств, либо может быстро их получить с
помощью займов или продажи активов.
«Сетелем Банк» (ООО), демонстрировавший динамичный рост в 2015–
2016 гг., не смог решить проблему ликвидности в сильно переменчивой
финансовой среде и находится в ситуации снижения уровня ликвидности и
платежеспособности.
Рекомендации по повышению показателей ликвидности «Сетелем Банк»
(ООО) представлен на рисунке 13.
Рис.13. Рекомендации по повышению ликвидности «Сетелем Банк» (ООО)
Согласно нормативам, установленным ЦБ РФ, «Сетелем Банк» (ООО)
превышают показатели мгновенной (Н2) и текущей ликвидности (Н3), а значит,
Рекомендации
Менеджеры по управлению
ликвидностью должны
контролировать деятельность всех
отделов банка, отвечающих за
использование и привлечение средств,
и координировать свою деятельность
с работой этих отделов.
Менеджеры по управлению
ликвидностью в сотрудничестве с
высшим руководством и
руководителями отделов должны быть
уверены, что приоритеты и цели
управления ликвидными средствами
очевидны
Менеджеры по управлению
ликвидностью должны предвидеть,
когда наиболее крупные вкладчики и
пользователи кредитов банка
планируют снять средства со счета
или увеличить вклады. Это позволяет
управляющим планировать свои
действия в случае возникновения
дефицита или излишка ликвидных
средств.
Потребности АО «Эксперт Банк» в
ликвидных средствах и решение
относительно их размещения должны
постоянно анализироваться в целях
избежания излишка и дефицита
ликвидных средств. Излишние
ликвидные средства, которые не
реинвестируются в тот же день, ведут
к потерям доходов банка, в то время
как их дефицит должен быть быстро
ликвидирован во избежание
неблагоприятных последствий
поспешных займов или продаж
активов, также ведущих к потерям
доходов.