объектах, предусмотренных данным Федеральным законом, в соответствии с
требованиями, установленными настоящим Федеральным законом, и
составление на ее основе бухгалтерской (финансовой) отчетности. Но
данный Федеральный закон не применяется при создании информации,
необходимой для составления экономическим субъектом отчетности для
внутренних целей, отчетности, представляемой кредитной организации в
соответствии с ее требованиями, а также отчетности для иных целей, если
законодательством Российской Федерации и принятыми в соответствии с
ним правилами составления такой отчетности не предусматривается
применение настоящего Федерального закона [2].
2. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность
организации» (с изменениями и дополнениями от 08.11.2010) (ПБУ 4/99) 43н,
утвержденное приказом Министерства финансов РФ от 6 июля 1999 г.
Данное Положение устанавливает состав, содержание и методические
основы формирования бухгалтерской отчетности организаций, являющихся
юридическими лицами по законодательству Российской Федерации, кроме
кредитных организаций и государственных (муниципальных) учреждений.
Положение также не применяется при формировании отчетности,
разрабатываемой организацией для внутренних целей, отчетности,
составляемой для государственного статистического наблюдения, отчетной
информации, представляемой кредитной организации в соответствии с ее
требованиями, и составления отчетной информации для иных специальных
целей, если в правилах подготовки такой отчетности и информации не
предусматривается использование настоящего Положения.
В соответствии с данным Положением бухгалтерская отчетность
должна давать достоверное и полное представление о финансовом
положении организации, финансовых результатах ее деятельности и
изменениях в ее финансовом положении. Достоверной и полной считается
бухгалтерская отчетность, сформированная исходя из правил, установленных
нормативными актами по бухгалтерскому учету [4].
26
3. Положение по бухгалтерскому учету «События после отчетной
даты» (ПБУ 7/98), утвержденное приказом Министерства финансов РФ от 25
ноября 1998 г. № 56н (ред. от 06.04.2015 N 57н).
Настоящее Положение устанавливает порядок отражения в
бухгалтерской отчетности коммерческих организаций (кроме кредитных
организаций), являющихся юридическими лицами по законодательству
Российской Федерации, событий после отчетной даты.
Данное Положение применяют при установлении особенностей
раскрытия событий после отчетной даты в бухгалтерской отчетности
субъектами предпринимательства [5].
4. Положение по бухгалтерскому учету «Оценочные обязательства,
условные обязательства и условные активы» (ПБУ 8/2010), утвержденное
приказом Министерства финансов РФ от 13 декабря 2010 г. № 167н (ред. от
06.04.2015 N 57н).
ПБУ 8/2010 устанавливает порядок отражения оценочных
обязательств, условных обязательств и условных активов в бухгалтерском
учете и отчетности организаций (за исключением кредитных организаций,
государственных (муниципальных) учреждений), являющихся
юридическими лицами по законодательству Российской Федерации.
Настоящее Положение может не применяться организациями, которые
вправе применять упрощенные способы ведения бухгалтерского учета,
включая упрощенную бухгалтерскую (финансовую) отчетность [6].
5. Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» (ПБУ
9/99), утвержденное приказом Министерства финансов РФ от 06.05.1999
№32н (ред. от 06.04.2015 N 57н). Настоящее Положение устанавливает
правила формирования в бухгалтерском учете информации о доходах
коммерческих организаций (кроме кредитных и страховых организаций),
являющихся юридическими лицами по законодательству Российской
Федерации.
27
Доходами организации признается увеличение экономических выгод в
результате поступления активов (денежных средств, иного имущества) и
(или) погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала этой
организации, за исключением вкладов участников (собственников
имущества) [7].
6. Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» (ПБУ
10/99), утвержденное приказом Министерства финансов РФ от 06.05.1999
№33н (ред. от 06.05.2015 N 57н).
Настоящее Положение устанавливает правила формирования в
бухгалтерском учете информации о расходах коммерческих организаций
(кроме кредитных и страховых организаций), являющихся юридическими
лицами по законодательству Российской Федерации [8].
7. План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной
деятельности организации и Инструкция по его применению, утвержденным
приказом Министерства финансов РФ от 31.10.2000г. № 94н (ред. от
08.11.2010 N 142н).
Данные документы устанавливают единый подход к применению
Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности
организаций и отражению фактов хозяйственной деятельности на счетах
бухгалтерского учета. В инструкции по применению приведена краткая
характеристика синтетических счетов и открываемых к ним субсчетов:
раскрыты их структура и назначение, экономическое содержание
обобщаемых на них фактов хозяйственной деятельности, порядок отражения
наиболее распространенных фактов. Описание счетов бухгалтерского учета
по разделам приводится в последовательности, предусмотренной Планом
счетов бухгалтерского учета.
Принципы, правила и способы ведения организациями бухгалтерского
учета отдельных активов, обязательств, финансовых, хозяйственных
операций и др., в том числе признания, оценки, группировки,
28
устанавливаются положениями и другими нормативными актами,
методическими указаниями по вопросам бухгалтерского учета.
План счетов бухгалтерского учета представляет собой схему
регистрации и группировки фактов хозяйственной деятельности (активов,
обязательств, финансовых, хозяйственных операций и др.) в бухгалтерском
учете. В нем приведены наименования и номера синтетических счетов
(счетов первого порядка) и субсчетов (счетов второго порядка).
Порядок ведения аналитического учета устанавливается организацией
исходя из настоящей Инструкции, положений и других нормативных актов,
методических указаний по вопросам бухгалтерского учета (основных
средств, материально-производственных запасов и т.д.).
В Инструкции после характеристики каждого синтетического счета
дана типовая схема корреспонденции его с другими синтетическими счетами.
В случае возникновения фактов хозяйственной деятельности,
корреспонденция по которым не предусмотрена в типовой схеме,
организация может дополнить ее, соблюдая единые подходы, установленные
настоящей Инструкцией [3].
8. Приказ Министерства финансов РФ «О формах бухгалтерской
отчетности организации» от 2 июля 2010 г. N 66н (ред. от 06.04.2015 N 57н) и
утвержденным данным приказом Указаниями об объеме форм бухгалтерской
отчетности и Указаниями о порядке составления и представления
бухгалтерской отчетности.
Данный приказ применяется в целях совершенствования нормативно -
правового регулирования в сфере бухгалтерского учета и бухгалтерской
отчетности организаций (за исключением кредитных организаций,
государственных (муниципальных) учреждений) и в соответствии с
Положением о Министерстве финансов Российской Федерации,
утвержденным Постановлением Правительства Российской Федерации.
29
В соответствии с пунктом 2 настоящего Приказа утверждены
следующие формы приложений к бухгалтерскому балансу и отчету о
финансовых результатах согласно приложению к настоящему Приказу:
а) форма отчета об изменениях капитала;
б) форма отчета о движении денежных средств;
в) форма отчета о целевом использовании средств [9].
Все указанные нормативные акты используются для составления
бухгалтерской отчетности, а, значит, при проверке и анализе предприятия
ссылаются тоже на них. В «Методологических рекомендациях по
проведению анализа финансово-хозяйственной деятельности организаций»,
утвержденных заместителем председателя Г оскомстата России
В.И.Галицким 28 ноября 2008г. перечислены основные формулы и пояснения
к ним о порядке проведения анализа платежеспособности и финансовой
устойчивости организации.
Платежеспособность экономического субъекта оценивают на основе
данных бухгалтерского баланса и характеристики ликвидности оборотных
активов. Анализом ликвидности баланса организации называют сравнение
средств по активу с обязательствами по пассиву. При этом активы
группируют по уровню их ликвидности в порядке убывания, а пассивы по
времени их погашения в порядке возрастания [15].
Самыми ликвидными активами считаются денежные средства
организации, а также краткосрочные финансовые вложения в ценные бумаги.
Данную группу обозначают кодом А1. За ними следуют так называемые
быстрореализуемые активы (код А2) - это различные депозиты и дебиторская
задолженность предприятия. Следующая группа состоит из активов,
требующих более длительного времени для реализации. Она представлена
готовой продукцией, запасами сырья, материалов и полуфабрикатов, которые
относятся к медленно реализуемым активам (код А3). Последняя группа
представлена труднореализуемыми активами, такими как земля, здания и
сооружения и оборудование. Код данной группы А4. Реализация активов
30
этой группы требует достаточно длительного времени, следовательно, она
осуществляется крайне редко.
Для определения платежеспособности организации, учитывая
ликвидность её активов, обычно используют бухгалтерский баланс.
Ликвидность баланса - это степень покрытия обязательств предприятия его
активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку
погашения обязательств.
Пассив бухгалтерского баланса подразделяют по времени его
погашения следующим образом. К самым срочным обязательствам относят
кредиторскую задолженность, расчеты по дивидендам, а также ссуды, не
погашенные в срок (исходя из данных приложения к бухгалтерскому
балансу). Группу таких активов обозначают кодом П1. Далее под кодом П2
располагается группа краткосрочных пассивов - это краткосрочные заемные
кредиты банков и прочие займы, которые подлежат погашению в срок не
более одного года после отчетной даты. При делении пассивов на
вышеперечисленные группы для выявления точных результатов требуется
знать сроки покрытия всех краткосрочных обязательств организации. В
реальной ситуации данное условие применимо только для внутренней
аналитики. При проведении внешнего анализа существует проблема
ограниченности информационной базы, что существенно усложняет данный
процесс.
Следующая группа пассивов П3 - это долгосрочные пассивы, которые
представлены долгосрочными заемными средствами, прочими
долгосрочными пассивами и доходами будущих периодов. Всё это
перечислено в статьях четвертого раздела баланса «Долгосрочные пассивы».
Последняя группа пассивов - это так называемые постоянные пассивы (код
П4). Их перечень отражен в статьях третьего раздела бухгалтерского баланса
«Капитал и резервы» и некоторые статьи пятого раздела, которые не вошли в
группы П1, П2 и П3, например, «Резервы предстоящих расходов».
31
Для того, чтобы определить ликвидность баланса необходимо
сопоставить полученные в итоге суммы всех вышеперечисленных групп
активов и пассивов. Баланс будет считаться абсолютно ликвидным, в случае
если будут выполнены следующие условия [34]:
А1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4.
Как уже говорилось ранее, анализ платежеспособности следует
проводить как для достижения внутренних целей организации, таких как
прогнозирование, оценка финансовой деятельности, так и для внешних
пользователей (инвесторы, банки).
Для того чтобы дать оценку платежеспособности предприятия
необходимо вычислить ряд абсолютных и относительных показателей.
Рассмотрим формулы для вычисления этих показателей:
1. Коэффициент текущей ликвидности
Этот коэффициент дает общую оценку ликвидности экономического
субъекта, он отражает сколько рублей оборотных средств (текущих активов)
приходится на один рубль текущих краткосрочных обязательств.
Формула расчета показателя:
кт.л. = Оборотные средства/Краткосрочные пассивы (1.1)
Экономическая суть данного коэффициента состоит в том, что любая
организация погашает свои краткосрочные долги, как правило, за счет
оборотных активов, следовательно, если оборотные активы по величине
превосходят краткосрочные обязательства, то такая организация может
рассматриваться как успешно функционирующая и платежеспособная (по
крайней мере в теории). Разница между оборотными активами и
краткосрочными обязательствами задается коэффициентом текущей
ликвидности в относительном виде.
У расчета этого коэффициента существует особенность - числитель
коэффициента текущей ликвидности включает в себя сумму запасов и
дебиторской задолженности. Из-за возможности варьирования методов
оценки запасов существует некоторое влияние на сопоставимость
32
показателей; то же самое можно отметить и в отношении трактовки и учета
сомнительных долгов.
Значение данного коэффициента напрямую связано с уровнем
эффективности работы предприятия по отношению к управлению запасами.
Некоторые предприятия за счет своей высокой степени организации
технологического процесса могут сильно сокращать уровень показателя
запасов (они снижают значение показателя коэффициента текущей
ликвидности, пока он не станет ниже, чем средний по отрасли, без ущерба
для своего текущего финансового состояния).
У ряда организаций с высокой оборачиваемостью денежных средств У
средств бывают относительно невысокие значения данного коэффициента. (В
основном таковыми являются организации розничной торговли.) В таком
случае нужное значение ликвидности получается за счет более интенсивной
работы предприятия в результате текущей деятельности [53].
2. Коэффициент быстрой ликвидности
По смысловому назначению показатель аналогичен коэффициенту
текущей ликвидности; однако исчисляется по более узкому кругу текущих
активов, когда из расчета исключена наименее ликвидная их часть —
производственные запасы.
Логика такого исключения состоит не только в значительно меньшей
ликвидности запасов, но, что гораздо более важно, и в том, что денежные
средства, которые можно выручить в случае вынужденной реализации
производственных запасов, могут быть существенно ниже затрат по их
приобретению.
Формула расчета коэффициента быстрой ликвидности представлена
ниже:
Кб.л. = (денежные средства + финансовые вложения + дебиторская
задолженность) / краткосрочные обязательства (1.2)
Смысл данного коэффициента аналогичен коэффициенту текущей
ликвидности, но вычисляется по сравнительно более узкому кругу
33
оборотных активов (из расчета исключена наименее ликвидная часть -
производственные запасы).
Смысл такого исключения заключается в гораздо меньшей
ликвидности запасов и в том, что денежные средства, которые можно
получить в случае вынужденной реализации производственных запасов,
могут быть существенно ниже расходов по их приобретению. (Типична
ситуация, когда при ликвидации организации выручают 40 % и менее от
учетной стоимости запасов.)
Проводя анализ динамики коэффициента быстрой ликвидности, стоит
обратить внимание и на факторы, повлиявшие на это изменение. Так, если
рост коэффициента быстрой ликвидности был связан в основном с ростом
неоправданной дебиторской задолженности, вряд ли это характеризует
деятельность организации с положительной стороны.
Приблизительное минимальное значение показателя коэффициента
текущей ликвидности - 1, но данная оценка носит условный характер [53].
3. Коэффициент абсолютной ликвидности
Коэффициент абсолютной ликвидности показывает способность
предприятия расплачиваться по своим обязательствам с помощью наиболее
ликвидных активов. Другими словами абсолютная ликвидность
характеризует краткосрочную платежеспособность предприятия. Данный
коэффициент представляет собой отношение денежных средств (как самых
ликвидных активов предприятия) к текущим обязательствам и является
наиболее жестким критерием ликвидности предприятия. При помощи него
видно, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть, при
необходимости, погашена немедленно.
В западной литературе минимальная допустимая граница данного
показателя обозначена величиной 0,2. Чем выше показатель, тем лучше
платежеспособность организации. С другой стороны, высокий показатель
может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала, о слишком
34
высокой доле неработающих активов в виде наличных денег и средств на
счетах.
Другими словами, если поддерживать остаток денежных средств выше
минимального значения на отчетную дату (преимущественно за счет
обеспечения равномерного поступления платежей от контрагентов), то
краткосрочная задолженность на отчетную дату может быть погашена за
пять дней. Указанное ограничение нормы применяется в практике
финансового анализа за рубежом. При этом точного объяснения, почему для
поддержания нормального уровня ликвидности российских организаций
величина денежных средств должна покрывать 20% текущих пассивов, не
имеется.
Формула расчета коэффициента абсолютной ликвидности выглядит
следующим образом:
Ка.л. = (денежные средства + финансовые вложения) / краткосрочные
обязательства (1.3)
4. Величина собственных оборотных средств
Это абсолютный показатель, который также используется для
определения ликвидности и платежеспособности предприятия. По сути, этот
показатель определяет, насколько оборотные активы предприятия больше
чем его краткосрочные долги. В зарубежной литературе собственные
оборотные средства еще называют рабочим капиталом предприятия (working
capital, net working capital).
Собственные оборотные средства (СОС) — это часть оборотных
активов организации, сформированная за счет собственных источников.
Оборотные средства используют для финансирования текущей деятельности
организации. При отсутствии или недостатке собственных оборотных
средств хозяйствующий субъект обращается к источникам заемных средств.
Расчет СОС один из первых шагов в анализе финансового состояния
предприятия.
Сумма собственных оборотных средств имеет две формулы расчета:
35