15
К ликвидным активам относятся такие активы, обращение которых в
денежные средства произойдет в ближайшие 30 дней.
Если рассматривать активы долгосрочной ликвидности, то их реализация
более сложна: обращение их в наличность происходит с немалыми издержками
(до 20% их стоимости) не ранее чем через один – два месяца. Рынок
низколиквидных и неликвидных активов труднореализуем, так как он либо
отсутствует полностью, либо слишком узок. Реализуя активы данной группы,
издержки могут составить половину первоначальной стоимости самих активов.
Таким образом, чем меньшей ликвидностью обладают активы, тем
больше они подвержены рискам, т.е. больше вероятность потерь при
обращении активов в денежные средства. Низкая ликвидность банка
свидетельствует о том, что высок риск активов банка в совокупности
11
.
Различного вида активы подвержены различному уровню риска. Так, для
кредитных вложений фактором риска выступает финансовое состояние
заёмщика, объем ссуд, порядок выдачи и погашения и т.д.
Рискованность банковских активов определяет их доходность. Если
рассматривать доходность как меру качества, то таким образом она является
отражением того, насколько активы приносят доход и таким способом
формировать основу для развития коммерческого банка и упрочения его
капитальной базы.
По мере доходности активы разделяют на следующие группы:
приносящие доход и не приносящие доход. К активам, приносящим доход,
относят вложения в ценные бумаги, ссуды. К активам, не приносящим доход
относят здания и сооружения, денежные средства на корреспондентском счете
в ЦБ РФ
12
.
Именно от доли, которую занимает группа активов, приносящих доход,
зависит прибыльность банка при равных обстоятельствах. Чем больше эта доля,
11
Банковское дело: учебник / под ред. Г.Н. Белоглазовой, Л.П. Кроливецкой. – 5-е изд., перераб. и доп.– М.:
Финансы и статистика, 2015. – с. 204.
12
Лабузова В.А. Методы оценки ликвидности коммерческого банка // Молодой ученый. – 2017. – № 21. – С.
363.
16
тем больше прибыль банка. Однако рост доходности банка также влечет за
собой рост и снижение ликвидности и платежеспособности банка.
Диверсифицированность активов также выступает критерием их
качества. Она представляет собой уровень предназначения ресурсов
коммерческого банка по различным сферам размещения.
Еще одним фактором, который может охарактеризовать уровень
ликвидности банка, выступает качество привлеченных средств. За этим
фактором подразумевается стоимость и стабильность депозитов, ликвидность
обязательств. Под ликвидностью обязательств подразумевается то, насколько
быстро они погашаются, а также ту степень возобновляемости для банка,
которая сохраняет объем привлеченных средств на определенном уровне.
Ликвидность коммерческого банка будем тем выше, чем больше этот
банк будет иметь депозитов, чья доля будет неизменной.
Сальдо сберегательных и срочных депозитов преимущественно
стабильны. Банк может привлекать средства на определенный срок, и тогда для
него это будет определенным плюсом, потому что в этом случае банк имеет
возможность планировать проведение своих активных операций или же всей
своей деятельности и сохранять банковскую ликвидность с меньшим
оперативным денежным резервом.
Если рассматривать депозиты до востребования, то они обладают
меньшей стабильностью. Это обусловлено тем, что владельцы этих средств
могут, когда им угодно, забрать свои средства. Именно из-за того, что данные
депозиты очень мобильны, банки предоставляют по ним небольшие
проценты
13
.
Межбанковские кредиты являются теми источниками, от которых зависит
качество ресурсной базы. Если рассматривать межбанковский кредит в
определенном пределе, то для ликвидности он не будет представлять никакой
угрозы, напротив он санкционирует краткосрочный дефицит ликвидных
средств. Однако стоит учесть, что межбанковский кредит не должен занимать
13
Черкасов, В.Д. Финансовый анализ в коммерческом банке / В.Д. Черкасов. – М.: ИНФРА-М, 2014. – с. 81.
17
главное место в привлеченных ресурсах, потому что это может грозить банку
банкротством. Это объясняется зависимостью банка от внешних источников, из
этого следует, что банк не имеет собственной базы для бизнеса, а это ведёт к
увеличению риска изменчивости банковской ресурсной базы.
Сопряженность активов и пассивов по суммам и срокам оказывает
большое влияние на банковскую ликвидность. Исполнение своих обязательств
перед клиентами коммерческим банком подразумевает за собой определенную
уравновешенность сроков: срока, на который денежные средства
вкладываются, и срока, на который вкладчик предоставил данные денежные
средства. В данном случае существует равновесие в том, что банковские
обязательства опираются на имеющиеся ресурсы, это исключает возможность
появления кризиса платежеспособности и ликвидности в банке.
Соотношение активов и пассивов банка по срокам гарантирует, что будет
обеспечено своевременное обеспечение всех обязательств, при этом не будут
воздействованы лишние активы. Иными словами, будет реализовано именно то
количество активов, которое требуется. Поддержание этих
пропорциональностей гарантирует высокую ликвидность банка,
сбалансированную банковскую политику и устойчивое финансовое состояние
14
.
Состояние ликвидной позиции банка обуславливает соотношение
условных банковских обязательств, а также активов и пассивов банка. При
анализе воздействия ликвидной позиции банка на общую ликвидность банка
необходимо учитывать, что возможны несоответствия в объемах активов и
пассивов банка по срокам, также необходимо проанализировать величину,
которая укажет, насколько не соответствует данный показатель в отношении к
общему объему обязательств, и проследить динамику этих несоответствий.
Система управления банковской ликвидностью и всей коммерческой
деятельностью в целом, т.е. менеджмент, также являются внутренними
14
Воронченко, Т.В. Методика финансового анализа с применением зарубежного опыта/ Т.В. Воронченко, В.П.
Леошко // Бухучет в строительных организациях. – 2016. – № 7. – С. 26.
18
факторами, которые оказывают влияние на ликвидность банка. Особенности
банковского управления зависят от
15
:
1) организационной структуры, которая позволяет находить
правильные решения текущих и стратегических задач, которые стоят перед
банком;
2) особенностей, которые должны учитываться при правлении
банковскими активами и пассивами;
3) ясностью банковских процедур, от которых зависит принятие
многих ответственных решений;
4) банковской политики.
Поддержание необходимого уровня банковского менеджмента
предполагает за собой поддержание необходимого количества
квалифицированных кадров, формирование и поддержание точной
информационной базы. Кроме того, необходимо чтобы руководство банка
также понимало, насколько важно для управления банковской деятельностью
формирование информационной базы.
Еще одним фактором, который позволяет поддерживать
соответствующий уровень ликвидности банка, относится также банковская
репутация. Положительная банковская репутация дает банку перед другими
коммерческими банками привилегию в привлечении ресурсов. Таким образом,
банк может быстрее ликвидировать нехватку ликвидных средств
16
.
Хорошая репутация дает возможность банку в обеспечении своей
постоянной депозитной базы. Большой потенциал в установлении связей с
финансово устойчивыми клиентами, т.е. располагать активами с наиболее
высоким качеством, позволяет банку безупречный имидж. Кроме того, это
возможность формирования международных отношений с компаньонами из
других стран, что также содействует росту его финансового положения и
ликвидности.
15
Управление ликвидностью банковского сектора и краткосрочной процентной ставкой денежного рынка / В.
Моргунов. – М.: Дело, 2015. – С. 75.
16
Ликвидность банка. – М.: 2017. URL: http://bizkiev.com/co№te№t/ view/1006/205.
19
Процесс формирования деловой банковской репутации содержит:
правильный выбор стратегии развития; рост качества обслуживания клиентов;
усиление маркетинговых прогнозов; формирование четкой, регулярной
рекламы, которая позволит банку установить прочные связи с обществом;
гарантию о том, что вся информация касательно банковской деятельности,
будет доступна. Это могут быть годовые финансовые отчеты,
консолидированные отчеты и т.д.
Во многом репутация банка является заслугой главных менеджеров,
которые являются «лицом банка», непосредственно завися от их личностных
качеств и нравственного облика. В случае, если банк в напряженных условиях
стремиться восстановить свои позиции касательно своей ликвидности, то
немалую роль в этом может сыграть позитивный имидж
17
.
Рассматривать все перечисленные причины нужно только в том случае,
когда учтены все субъективные свойства коммерческого банка, финансового
положения организатора, круга потребителей, а также специализации банка и
качества группы менеджеров.
Рассматривая главные проблемы ликвидности коммерческого банка,
учитываются такие проблемы как состав и отдельные свойства базы, откуда
черпаются ресурсы, качество и состав активов банка, банковский менеджмент,
а также совокупность всех факторов в общем. Именно из-за этого проблема
ликвидности коммерческого банка является одной из самых главных, и чтобы
данную проблему рассмотреть со всех сторон, необходимо учитывать все
факторы, которые могут оказать влияние на ее решение
18
.
Последовательность внешних факторов, которые оказывают влияние на
состояние ликвидности коммерческого банка, рассмотрим на рисунке 3.
17
Стародубцева, Е.Б. Основы банковского дела: учебник / Е.Б. Стародубцева. – 2–е изд., перераб. и доп .– М.:
ИД «ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2015. – с. 182.
18
Регулирование банковской ликвидности. Толстолесова Л. А. Маркова М. А. // XXXVII Международной
научно–практической конференции «Экономика и современный менеджмент: теория и практика» (Россия, г.
Новосибирск, 05 мая 2018 г.) [Электронный ресурс] Режимдоступа:
http://sibac.i№fo/co№f/eco№om/xxxvii/38131.
20
Рисунок 3. Внешние факторы, оказывающие влияние на
ликвидность и платежеспособность коммерческого банка
19
На рисунке 3 представлены внешние факторы, оказывающие влияние на
ликвидность и платежеспособность коммерческого банка. Одним из таких
факторов является общая политическая и экономическая обстановка в стране.
Данный фактор оказывает влияние на ликвидность и платежеспособность
коммерческого банка за счет формирования условий для расширения
банковских операций и благополучной работы банковской системы в целом,
обеспечивает постоянство экономической сущности деятельности банков,
делает акцент на доверие отечественных и зарубежных инвесторов к банкам.
Без упомянутых обстоятельств банки неспособны формировать
стабильную депозитную базу, достигать рентабельности операций,
вырабатывать свой инструментарий, увеличивать работу своих активов,
улучшать систему управления.
Организация ликвидных средств без утраты в прибыльности позволяет
обеспечить процесс развития ценных бумаг
20
.
Усовершенствование межбанковского рынка содействует тому, что
между банками стремительно перераспределяются временно свободные
денежные средства. Для сохранения своих позиций ликвидности банк
привлекает с межбанковского рынка средства на разный срок.
19
Экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко,
С.Э. Маркарьян. – М.: КноРус, 2017. – с. 323.
20
Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник / В.В. Ковалев, О.Н. Волкова. – М.: Проспект:
Велби, 2016. – с. 119.
21
Эффективность приобретения средств с межбанковского рынка является
следствием общего финансового положения, авторитета коммерческого банка и
организации самого межбанковского рынка.
Надзорная роль Банка России определяется тем, насколько высок уровень
взаимодействия органа государственного надзора с коммерческими банками в
части управления ликвидностью. Обладая правом вводить определенные
нормативы ликвидности, Центральный Банк Российской Федерации нацеливает
коммерческие банки на выполнение этих нормативов.
Данные нормативы ликвидности показывают истинное состояние
коммерческого банка, и чем значительнее эти нормативы, тем легче будет
коммерческому банку и надзорному органу выявить проблемы, связанные с
ликвидностью и платежеспособностью банка.
Таким образом, ликвидность и платежеспособность коммерческого банка
являются качественными характеристиками деятельности банка, вызванными
массой причин, находящимися в непрерывной модификации и взаимосвязи.
1.2. Основные направления анализа ликвидности баланса банка и
платежеспособности банка
Важным этапом анализа ликвидности коммерческого банка выступает
расчет коэффициентов ликвидности банка. Полученные данные учитываются
при составлении дальнейших стратегий развития коммерческого банка, а также
при формировании рекомендаций на относительно короткие промежутки
времени по сохранению нормального уровня ликвидности банка. Для анализа
банковской ликвидности анализ коэффициентов ликвидности имеет огромное
значение, потому что он позволяет выявить зависимости между различными
статьями и группами баланса банка, т.е. вместе с выявлением зависимостей
должны использоваться методы группировки и сравнения этих статей
21
. Анализ
коэффициентов ликвидности позволяет выделить собственные и привлеченные
21
Рафекова, Д.Р., Фадеева Е.А, Платежеспособность и финансовая устойчивость как важнейшие
характеристика финансового состояния организации // Стратегия и тактика управления предприятием в
переходной экономике сборник материалов XVI ежегодного открытого конкурса научно– исследовательских
работ студентов и молодых ученых в области экономики и управления «Зеленый росток». под редакцией Г.С.
Мерзликиной. Волгоград, 2016 – с. 76.
22
ресурсы банка, долгосрочные и краткосрочные кредитные вложения,
определить расходы и доходы банка, сроки активных и пассивных операций,
типы доходов банка.
Группировка статей баланса производиться по степени ликвидности
банковских операций и их экономического содержания.
Метод расчетов коэффициентов позволяет определить удельный вес
какой-либо конкретной статьи или нескольких статей в общем объеме актива
или пассива. Счета баланса по активу или пассиву сопоставляются с
аналогичными статьями по активу или пассиву.
Единственным условием является то, что статьи должны иметь единый
срок операций или их вид, или же их группировка должна происходить по
единым экономическим показателям.
Суть метода расчета коэффициентов ликвидности кроется в том, что
финансовые аналитики, выполняя расчеты коэффициентов и контролируя,
чтобы полученные значения коэффициентов соответствовали своим
нормативным значениям, имеют возможность контролировать и оценивать
уровень ликвидности банка на определенный промежуток времени и видеть
изменения в потребности банка в ликвидных средствах. Все коэффициенты,
которые банк рассчитывает по ходу финансового анализа своей деятельности,
можно разделить на 2 группы
22
:
1) нормативы, которые устанавливаются Центральным банком, и
являются обязательными для исполнения всеми банками;
2) коэффициенты, которые разрабатываются специализирующимися
компаниями, для проведения финансового анализа банковской деятельности.
Основным условием, которое сделает процесс управления ликвидностью
банка процессом, контролируемым и позволяющим осуществлять полноценный
анализ деятельности банка, является то, что расчет коэффициентов проводится
с определенной периодичностью.
22
Комплексный экономический анализ предприятия / /А. П. Калинина и др./. – Санкт–Петербург: Лидер, 2015.
– с. 258.
23
Ликвидность коммерческого банка выступает гарантом того, что
обязательства перед своими вкладчиками и клиентами банк исполнит. Кроме
того, ликвидность банка является гарантом стабильности и надежности всей
банковской сферы страны. Поэтому данная сфера находиться под постоянным
контролем Центрального банка России, контроль которого осуществляется
посредством установления нормативов, которые установлены в Инструкции
Банка России от 3 декабря 2012 года № 139-И «Об обязательных нормативах
банков». Рассмотрим обязательные нормативы ликвидности, которые
установлены для коммерческих банков
23
.
Норматив мгновенной ликвидности (Н2) - осуществляет регулирование
риска, который связан с потерей ликвидности банком в течении одного
операционного дня. Анализ данного норматива ликвидности необходимо
включает в себя отслеживание динамики изменения норматива, при этом идет
сравнение с базовым периодом. В случае если наблюдается отклонение
норматива мгновенной ликвидности от установленного норматива, существует
ряд мер, которые позволяют улучшить мгновенную ликвидность банка.
Норматив мгновенной ликвидности банка (Н2) рассчитывается по следующей
формуле:
где Лам - высоколиквидные активы, то есть финансовые активы, которые
должны быть получены в течение ближайшего календарного дня и (или) могут
быть незамедлительно востребованы банком и (или) в случае необходимости
могут быть реализованы банком в целях незамедлительного получения
денежных средств, в том числе средства на корреспондентских счетах банка в
Банке России, в банках - резидентах Российской Федерации, во
Внешэкономбанке, в банках стран, имеющих страновые оценки «0», «1», в
Международном банке реконструкции и развития, Международной финансовой
23
Ликвидность и платежеспособность банка.–М.:2017. http://bbco№t.ru/busi№ess/likvid№ost–i–
platezhesposob№ost–ba№ka.html.
24
корпорации и Европейском банке реконструкции и развития, средства в кассе
банка. Показатель Лам рассчитывается как сумма остатков на счетах № 30210,
30213 и кодов 8909, 8910, 8921, 8962, 8967, 8969, 8972
24
.
Овм - обязательства (пассивы) по счетам до востребования, по которым
вкладчиком и (или) кредитором может быть предъявлено требование об их
незамедлительном погашении.
Овм* - величина минимального совокупного остатка средств по счетам
физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до
востребования, определенная в порядке, установленном пунктом 3.6 настоящей
Инструкции (код 8922).
Меры, которые позволяют улучшить мгновенную ликвидность банка
25
:
1) изменение структуры обязательств банка на качественном уровне;
2) привлечение дополнительных ресурсов из внешних источников
финансирования.
Норматив текущей ликвидности банка (Н3) – осуществляет
регулирование риска, который связан с потерей ликвидности банком в течение
ближайших к дате расчета норматива 30 календарных дней. Анализ норматива
текущей ликвидности включает в себя аналитический учет активов и
обязательств с учетом срока, который остается до их реального погашения.
Норматив текущей ликвидности банка (Н3) рассчитывается по следующей
формуле
26
:
где Лат - ликвидные активы, то есть финансовые активы, которые
должны быть получены банком и (или) могут быть востребованы в течение
ближайших 30 календарных дней и (или) в случае необходимости реализованы
24
Банковское дело: учебник / под ред. Г.Н. Белоглазовой, Л.П. Кроливецкой. – 5-е изд., перераб. и доп.– М.:
Финансы и статистика, 2015. – с. 126.
25
Вешкин Ю. Г. Экономический анализ деятельности коммерческого банка: учеб. Пособие / Вешкин Ю. Г.,
Авакян Г. Л. – М: Магистр: ИНФРА-М, 2016. – с. 66.
26
Ликвидность коммерческих банков. – М.: 2017. URL: http://jurisprude№t.site/kredit–ba№ki–de№gi/likvid№ost–
dostatoch№ost–kapitala– 45744.html.