51
Данное увеличение в основном произошло за счет поступлений 2017
года: введено в эксплуатацию административное здание, таким образом затраты
по незавершенному строительству переведены в объект основных средств на
сумму 11803 рублей.
Техническое состояние ОПФ охарактеризуем, рассчитав коэффициенты
износа, годности. Полученные данные занесем в таблицу 14.
Таблица 14
Техническое состояние ОПФ ООО «ДИНИСАЛЛ», руб..
Показатели
2015
2016
2017
Сумма износа (Сизн)
941 175
1 088 789
1 242 110
Среднегодовая стоимость ОПФ (Фосн)
1 829 873
1 833
675
1 865 695
Остаточная стоимость ОПФ (Фосн.ост)
888 698
744 886
623 585
Коэффициент износа
0,51
0,59
0,67
Коэффициент годности
0,49
0,41
0,33
Очевидно, что с очень низкими темпами обновления ОПФ, коэффициент
износа растет в среднем от 5 до 8 % в год, снижая тем самым коэффициент
годности всех ОПФ.
Данный факт говорит о том, что парк основных производственных
фондов нуждается в наиболее мощном обновлении, так как на период
отчетного года коэффициент износа всех ОПФ составил 77 % − это много выше
положенной нормы износа на предприятиях.
Для дальнейшей работы предприятию необходимо повысить данные
показатели, о чем будет сказано далее.
Наряду с показателями движения и технического состояния, ОПФ в
основном оценивают по ряду показателей, демонстрирующих эффективность
использования ОПФ.
Такими показателями являются фондоотдача, фондоемкость,
фондовооруженность, производительность труда.
Проведя анализ, данные занесем в таблицу 15.
52
Таблица 15
Показатели эффективности использования ОПФ ООО «ДИНИСАЛЛ»
за 2015-2017гг.
Показатели
2015
2016
2017
Темпы
прироста
2016/2015
Темпы
прироста
2017/2016
Выручка от реализации,
руб.
0
11839009
27481701
-
132,1
Прибыль, руб.
-4812
5399297
8076160
-
49,6
Количество
работников,чел.
89
88
87
-1,1
-1,1
Стоимость ОПФ, руб.
1 829
873
1 833
675
1865 695
0,2
1,7
Фондовооруженность,
руб.
20560
20 837
21 444
1,4
2,9
Фондоотдача, руб.
0
6,5
14,7
-
126,2
Фондоемкость, руб.
0
0,15
0,07
-
-53,3
Производительность
труда, руб.
0
134534
315882
-
134,8
Рентабельность ОПФ, в
%
-0,03
2,9
4,3
-
48,3
Фондовооруженность предприятия за анализируемые периоды возросла
почти на 3 %, фондоотдача на 126,2% и это означает, что объем выручки от
реализации растет более высокими темпами, чем вложенные в основные
фонды, и рубль, вложенный в основные фонды обернулся в отчетном году по
сравнению с прошлым годом в 2,3 раза быстрее прошлого года. Повышение
фондоотдачи ведет к понижению фондоемкости, это значит, что на 1 рубль
выручки от реализации в отчетном периоде по сравнению с прошлым
приходится 0,15 рубля, что на 53,3 % ниже, чем в прошлом периоде.
Однако темпы снижения фондоемкости свидетельствуют о
недостаточном поддержании уровня использования ОПФ, что является
результатом низких темпов обновления и высокой степени износа ОПФ.
Производительность же труда так же выросла в отчетном году на 134,8% за
счет прироста объемов производства продукции.
Таким образом, проанализировав эффективность использования
основных фондов ООО «Динисалл» выявлено, что ОПФ за 2 года устарели на
15 % . Обновление ОПФ происходит достаточно медленно, в особенности
53
активной их части.
Однако производительность труда выросла в 2,3 раза, но причина этому
увеличение выручки от реализации также в 2,3 раза. Так, же необходимо
отметить, что рост фондоемкости, фондовооруженности происходит в отчетном
году со значительно низкими темпами.
Следовательно, исходя из данных анализа можно сделать вывод, что
необходимо увеличивать (обновлять) основные фонды более высокими
темпами.
Рассмотрим эффективность использования ООО «ДИНИСАЛЛ»
оборотных средств в таблице 16.
Таблица 16
Показатели эффективности использования оборотных средств ООО
«ДИНИСАЛЛ»
Показатели
2015
2016
2017
Темп прироста,%
2017/2015
2017/2016
Выручка от реализации, в
тыс.руб.
0
11839
27482
0
132,1
Сумма оборотных средств, в
тыс.руб.
584
10849
22888
3819,2
111
Коэффициент
оборачиваемости
0
1,09
1,20
0
10,1
Срок оборота, днях
0
329
299
0
-9,1
Сумма оборотных средств в
расчете на 1 рубль выручки
0
0,92
0,83
0
-9,8
Из данных таблицы следует, что эффективность использования
оборотных средств возросла, так как коэффициент оборачиваемости возрос в
среднем за 2 года на 10,1 %, срок оборота снизился на -9,1 %, потребность в
оборотных ресурсах, приходящаяся на 1 рубль выручки от реализации так же
снизилась на - 9,8 %.
Экономический эффект в результате ускорения оборачиваемости
капитала выражается в относительном высвобождении средств из оборота, а
также в увеличении суммы выручки и суммы прибыли.
54
В 2017 году сумма высвобожденных средств из оборота в связи с
ускорением оборачиваемости капитала составила:
-Э = 27482/360(299-329)= - 3 123,5 т.р.
Это означает, что у предприятия для обеспечения фактической выручкой
в сумме 22 888 т.руб. потребовалось иметь в обороте на 3 123,5 т.руб.
оборотного капитала меньше.
Прирост прибыли за счет коэффициента оборачиваемости можно
определить умножением прироста последнего на базовый уровень
коэффициента рентабельности продаж и на фактическую среднегодовую сумму
оборотного капитала:
∆ П=∆К
об
*R
об0*
KL
1
= (1,2-1,09)*0,4115*22 888= 1 036,0тыс.руб.
Исходя из проведенных расчетов можно сделать вывод, что за счет
ускорения оборачиваемости капитала в отчетном году предприятие получило
дополнительно прибыли на сумму 1 036,0 тыс. руб.
Оптимизация структуры источников капитала на предприятии
подразумевает оптимальной соотношения между собственными и
привлеченными средствами. При этом стоимость источников капитала,
используемого предприятием, должна быть минимальной. Уровень риска при
привлечении заемных средств должен быть приемлемым для предприятия, что
бы не происходило «проедание» собственного капитала, как на окончание
анализируемого периода.
Оптимизация структуры функционирующего капитала подразумевает в
данном случае оптимизацию оборотных средств предприятия – достижение
оптимального баланса между запасами, денежными средствами, дебиторской
задолженностью. Оптимизация нацелена на уменьшение общей суммы
оборотных активов с целью ускорения их оборачиваемости.
Оптимизация структуры текущего капитала – результат оптимизации
источников капитала и функционирующего капитала. Выражается в приросте
чистых активов предприятия, что свидетельствует о росте устойчивости
предприятия.
55
Оптимизация структуры источников капитала:
1. Необходимо свести к минимуму стоимость задолженности перед бюджетом.
2. Привлечение кредитов и займов должно быть обоснованным, то есть не
превышать реально необходимого объема на данный период.
Оптимизация функционирующего капитала:
1. Уменьшение остатков готовой продукции на складе.
2. Уменьшение запасов сырья и материалов путем реализации неликвидов.
3. Проведение оптимизации расчетов с дебиторами – работа по предоплате.
Оптимизация структуры источников капитала предприятия:
Оптимизация структуры источников капитала заключается в управлении
соотношением «собственный капитал − заемные средства». Увеличение
собственного капитала возможно в результате образования в пассиве баланса
предприятия нераспределенной прибыли. Это означает прибыльность
хозяйственной деятельности предприятия.
Увеличение прибыли от прочей реализации возможно в результате
проведения мероприятия по реализации неликвидов.
Увеличение прибыли от основной деятельности возможно в результате
роста продаж наиболее рентабельной продукции. Таким образом, необходимо
увеличение объемов выпуска данной продукции.
Устойчивое финансовое состояние достигается при достаточности
собственного капитала, хорошем качестве активов, достаточном уровне
рентабельности с учетом операционного и финансового риска, достаточности
ликвидности, стабильных доходах и широких возможностях привлечения
заемных средств.
Проведенное исследование позволило сделать ряд предложений,
направленных на улучшение финансового состояния предприятия:
по возможности сокращать задолженность предприятия, как дебиторскую,
так и кредиторскую: несколько ужесточить политику предприятия к крупным
дебиторам, высвобождая денежные средства, искать новые источники
собственных средств для погашения кредиторской задолженности, не прибегая
56
к заемным средствам и не затягивая предприятие в долговую яму:
контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям. В
условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие
реально получает лишь часть стоимости произведенной продукции, поэтому
необходимо расширить систему авансовых платежей;
стремиться к ускорению оборачиваемости капитала, а также к
максимальной его отдаче, которая выражается в увеличении суммы прибыли на
один рубль капитала. Повышение доходности капитала может быть достигнуто
за счет рационального и экономного использования всех ресурсов,
недопущения их перерасхода, потерь. В результате капитал вернется к своему
исходному состоянию в большей сумме, то есть с прибылью;
наиболее эффективное использование вычислительной техники и внедрение
программного обеспечения, наиболее подходящего для данного предприятия.
Таким образом, вышеперечисленные мероприятия будут способствовать
повышению использования капитала предприятия.
2.3 Анализ финансовой устойчивости предприятия ООО «ДИНИСАЛЛ»
Финансовый результат — это экономический итог хозяйственной жизни
организации, который выражается в виде полученной прибыли или убытка.
Прибыль — это сумма, на которую полученная выручка превышает понесенные
расходы. Проще говоря, когда предприятие остается «в плюсе». В случае когда
организация понесла расходов больше, чем выручила от своей деятельности,
говорят о полученном убытке. Сведения о финансовых результатах важны не
только для внутрифирменного контроля и управления, но и для внешних лиц,
заинтересованных в информации подобного рода. К ним относятся банковские
организации, которые выдают заемные ресурсы в пользование компании под
определенные проценты, страховые компании, страхующие имущество
организации, инвесторы, осуществляющие вложения в развитие компании, и
другие.
Прибыль — это относительный показатель деятельности компании. В
57
целом она символизирует положительный результат работы предприятия. Но
по анализу прибыли можно сделать иные выводы. К примеру, проведя
сравнительный анализ прибыли за несколько лет, специалист может сделать
вывод об увеличении или уменьшении ее величины и о повышении или
снижении эффективности деятельности компании.
Полученный убыток сигнализирует руководству компании о
неэффективности коммерческой деятельности и о необходимости принятия мер
по повышению прибыльности компании.
Для эффективного анализа важно организовать своевременный и точный
бухгалтерский учет финансовых результатов деятельности организации.
Для оценки финансового состояния предприятия ООО «ДИНИСАЛЛ»
необходимо использовать данные бухгалтерского и финансового характера.
Информационной базой для проведения расчетов являются формы финансовой
и бухгалтерской отчетности:
1. Форма № 1 «Балансовый отчет о финансовом положении» за 2015 год и за
2016 год (см. приложение 1), за 2017 год (см. приложение 2).
2. Форма № 2 « Отчет о совокупном доходе» за 2015 год и за 2016 год (см.
приложение 3), за 2017 год (см. приложение 4).
Показатели, используемые для определения финансовой устойчивости
ООО «ДИНИСАЛЛ» отразим в таблице (см. приложение 5).
Для оценки финансового состояния необходимо рассчитать показатели:
коэффициенты финансовой устойчивости;
коэффициенты платежеспособности;
коэффициенты доходности и рентабельности.
Рассчитаем коэффициенты финансовой устойчивости:
1) коэффициент автономии – характеризует финансовую
устойчивость организации, ее независимость от внешних источников
финансирования. Минимальное значение коэффициента автономии
оценивается на уровне 0,5.
Такое значение показателя предполагает, что все обязательства
58
организации могут быть покрыты собственными средствами.
Рост коэффициента автономии свидетельствует об увеличении
финансовой устойчивости и независимости (самостоятельности) организации, а
также о снижении риска финансовых затруднений.
Рассчитывается данный коэффициент по формуле:
Собственныйкапитал
Имуществоорганизации????Активы????
(3)
0,319
0,412
Из расчетов можно сделать вывод, что тенденции роста коэффициента
автономии увеличивают финансовую устойчивость и самостоятельность
организации в каждом последующем году: за 2015 год коэффициент = - 0,457; в
2016 году = 0,319; в 2017 году = 0,412, а также о снижении риска финансовых
затруднений.
2) коэффициент соотношения заемных и собственных средств –
показывает, сколько средств привлекла организация на один рубль вложенных
в активы собственных средств. Нормальным признается значение меньше либо
равное 1. Превышение собственных средств над заемными свидетельствует о
финансовой и экономической стабилизации организации, достаточной
финансовой устойчивости и относительной независимости от внешних
финансовых источников. Рассчитывается по формуле:
К
соотнЗКиСК
Заемныйкапитал
Собственныйкапитал
(4)
соотнЗКиСК
К
соотнЗКиСК
соотнЗКиСК
59
Из расчетов можно сделать вывод, что наблюдается тенденция
снижения коэффициента соотношения заемных и собственных средств в 2015
году – 3,187; в 2016 году – 2,139; в 2017 году 1,425; превышение заемных
средств над собственными, свидетельствует о финансовой и экономической
нестабильности, об относительной зависимости от внешних финансовых
источников и о финансовой неустойчивости.
3) коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных
средств – для сохранения минимальной финансовой стабильности организации
коэффициент соотношения собственных и заемных средств должен быть
ограничен значением отношения стоимости мобильных и иммобилизованных
средств, для анализа структуры заемного капитала организации определяется
отношение краткосрочных заемных средств к общей величине заемного
капитала.
Данный показатель рассчитывается по формуле:
К
соотнмии
Краткосрочныеактивы
Долгосрочныеактивы
(5)
К
соотнмии
К
соотнмии
К
соотнмии
Из расчета видно, что имеет место тенденция увеличения значений
данного коэффициента. За 2015 год коэффициент соотношения мобильных и
иммобилизованных средств равен 3,151; за 2016 год 3,873; за 2017 – 5,596.
Следовательно, чем выше доля краткосрочного капитала в общей сумме
заемного, тем ниже финансовая напряженность организации.
4) коэффициент мобильности оборотных средств – показывает
долю готовых к платежу средств в общей сумме средств, направляемых на
погашение краткосрочных долгов. Данный коэффициент очень важен для
оценки устойчивости финансового состояния организации.
60
Рассчитывается по формуле:
К
мобильности
ДенсредстваиденэквивалентыКраткосрочныефинактивы
Оборотные
????
мобилизованные
????
средства
(6)
К
мобильности
К
мобильности
К
мобильности
= 0,030
Из расчетов можно сделать вывод, что на 2015 год – 0,0002; на 2016
год – 0,090; на 2017 год – 0,030. Такова доля готовых средств к платежу от
общей суммы средств, направленных на погашение краткосрочных долгов.
5) коэффициент обеспеченности собственными средствами –
определяется наличие у организации собственных средств для обеспечения его
финансовой устойчивости и осуществления нормального производственного
процесса. Нормальным считается значение коэффициента обеспеченности
собственными средствами превышающее 0,1.
Рассчитывается по формуле:
К
обеспечСС
????????
????
????
(7)
К
обеспСС
К
обеспСС
К
обеспСС
Из расчетов можно сделать вывод что за 2015 год значение
коэффициента обеспеченности собственными средствами равно - 0,920; за 2016
год – 0,143; за 2017 год – 0,307.
Наблюдается тенденция увеличения данного показателя.
Это говорит о наличии у организации собственных средств для
обеспечения его финансовой устойчивости и осуществления необходимого
производственного процесса.