23
На основе структурного анализа этой таблицы проводится дальнейшее
исследование, которое включает в себя распределение выявленных причин и
их попарное соединение. Все это отображается в четырех списках:
1) возможности, построенные на сильных сторонах проекта.
2) сильные стороны, которые могут быть снижены возможностью
угроз проекту
3) слабые стороны, которые не позволяют использовать возможности
проекта, которые делают компанию уязвимой для угроз.
Затем разрабатываются меры по преодолению самых серьезных
слабостей и избежание самых сильных угроз.
Метод аналогий. Метод аналогий чаще всего используется в том
случае, если другие методы оценки риска неприемлемы, и связан с
использованием базы данных о рисках аналогичных проектов.
Полученные в результате таких обследований данные обрабатываются
для выявления зависимостей в законченных проектах, что позволяет
выявлять потенциальный риск при реализации нового инвестиционного
проекта.
Достоинствами качественных методов оценки следует признать
простоту расчетов, отсутствие необходимости в точной информации и в
применении компьютеров. Так же данные методы используются, когда
другие инструменты оценки неприемлемы. Методы позволяют учесть
возможные ошибки, последствия воздействия неблагоприятных факторов и
экстремальные ситуации, как источники потенциального риска; применяется
как на отдельных стадиях жизненного цикла проекта, так и по всему циклу.
К недостаткам следует отнести субъективность оценок, качество
оценок зависит от квалификации экспертов; сложность метода аналогий
состоит в правильном подборе аналога, так как отсутствуют формальные
критерии, позволяющие оценить степень аналогичности ситуаций, в
трудности анализа сценариев ввиду качественного различия большинства
подобных ситуаций, в невозможности оценить точность, с которой уровень
24
риска аналогичного проекта можно принять за риск рассматриваемого, в
отсутствии методических разработок оценки риска. Далее рассмотрим
методы оценки отдельно взятых рисков и то, как их рассчитывать.
Существует множество методов и способов оценки кредитного риска, а
так же коэффициентов, которые помогают оценить размер риска. Одним из
таких коэффициентов выступает – чистая процентная маржа (далее по тексту
ЧПМ). Она позволяет оценить результативность уже применяемой системы
управления кредитным риском в целом. Она отражает как потери в
результате кредитного риска, так и доходы, полученные вследствие принятия
кредитного риска банком. Она рассчитывается по следующей формуле:
, (7)
где ЧПМ – чистая процентная маржа; ДП – процентные доходы; РП –
процентные расходы; УК – потери по кредитам; КВ – кредитные вложения.
Среди прочих наиболее часто применяемых показателей оценки
влияния кредитного риска на доходность кредитного портфеля следует
выделить следующие коэффициенты:
- удельный вес просроченных кредитов в общей сумме
предоставленных кредитов;
- коэффициент защищенности от кредитного риска;
- темпы роста кредитных вложений;
- коэффициент утраченной выгоды по кредитам.
Они рассчитываются по следующим формулам: (8),
Удельный вес просроченных кредитов (далее по тексту УВПК): где
УВПК – удельный вес просроченных кредитов; ПК – просроченные ссуды;
КВ – кредитные вложения.
25
Коэффициент защищенности от кредитного риска (далее по тексту
КЗКР):
(9),
где КЗКР – коэффициент защищенности от кредитного риска; Рез –
резервы; КВ – кредитные вложения.
Темпы роста кредитных вложений (далее по тексту ТРКВ):
(10),
где ТРКВ – темп роста кредитных вложений; КВ1– сумма выданных
кредитов за текущий период; КВ0– сумма выданных кредитов за
предыдущий период.
Коэффициент утраченной выгоды по кредитам (далее по тексту
КУВК):
, (11)
где КУВК – коэффициент утраченной выгоды по кредитам; ПН -
недополученные проценты; ПП – полученные проценты.
Далее рассмотрим метод оценки операционного риска, согласно
базовой методики BIA . Так в банковском секторе берется риск равный 15%
от среднего валового дохода за последние три года. Ниже представлена
формула расчета операционного риска для банков:
(12),
где ОР – операционный риск; α– коэффициент, установленный
Базельским комитетом; СВД – средний валовый доход по каждому виду
деятельности.
26
Метод оценки риска ликвидности для банка. Данный риск показывает
неспособность предприятия, в нашем случае банка, вовремя погасить свои
обязательства перед кредиторами и заемщиками. Так же данную способность
называют платежеспособностью. В отличие от кредитоспособности
платежеспособность учитывает возможность погашения долга не только за
счет имеющихся денежных средств у банка, но и так же за счет
среднеликвидных и малоликвидных активов. Для оценки риска ликвидности
необходимо оценить и сравнить с нормативами базовые коэффициенты
ликвидности банка: коэффициент текущей ликвидности, коэффициент
абсолютной ликвидности и коэффициент быстрой ликвидности.
Для коэффициента текущей ликвидности применима следующая
формула:
(13),
где – К
ТЛ
- коэффициент текущей ликвидности; ОА – оборотные
активы; ТО – текущие обязательства.
Нормативом для данного коэффициента является К
ТЛ
> 2.
Для коэффициента абсолютной ликвидности применима следующая
формула:
(14), где
К
ал
- коэффициент абсолютной ликвидности; ДС – денежные средства;
КФВ – краткосрочные финансовые вложения; КО – краткосрочные
обязательства. Нормативом для данного коэффициента является К
ал
> 0,2.
Для коэффициента быстрой ликвидности применима следующая
формула:
(15)
27
где К
БЛ
– коэффициент быстрой ликвидности; ТА – текущие активы; З
– запасы; ТО – текущие обязательства. Нормативом для данного
коэффициента является 0,7 < К
БЛ
< 1.
Таким образом, можно сделать следующие выводы, что существует
множество способов оценки финансовых рисков банка и чем больше
коэффициентов будет детально рассмотрено, тем более точный результат
анализа будет получен в ходе исследования.
Современный ассортимент методов снижения финансовых рисков
кредитных организаций включает в себя виды, указанные на рисунке 1.3.
Рисунок 1.3 – Методы управления рисками коммерческого банка
Метод принятия риска. Суть этого метода заключается в покрытии
убытков за счет собственных финансовых возможностей. Использование
данного метода оправдано в тех случаях, если частота наступления убытков
невысока, или величина потенциальных убытков невелика (и поэтому они
могут быть покрыты за счет текущего потока денежных поступлений).
Метод предотвращения убытков также применяется довольно часто.
Основа этого метода управления рисками состоит в проведении
Методы управления
финансовыми рисками
коммерческого банка
Передача рисков
третьему лицу
Предупреждение
рисков
Уклонение от
риска
Мониторинг
кредитоспособности
контрагента
Диверсификация
кредитов
Лимитирование
Страхование
рисков
Компенсация
риска
28
мероприятий, направленных на снижение вероятности их наступления.
Применение этого метода оправдано в случаях, если:
- вероятность реализации риска, то есть вероятность наступления
убытка, достаточно велика - именно на ее снижение и направлено
применение метода;
- размер возможного ущерба небольшой (в противном случае
целесообразно использование метода отказа или уклонения от рисков,
применение которого оправдано в случаях, когда вероятность реализации
риска высока и размер возможного ущерба также значителен).
Страхование. Суть этого метода управления заключается в снижении
участия банка в возмещении ущерба за счет передачи страховой компании
(страховщику) ответственности по несению риска. Применение данного
метода управления рисками на уровне банка оправдано в следующих
случаях.
1. Если вероятность реализации риска, то есть степень появления
ущерба, невысока, но размер возможного ущерба достаточно большой.
Независимо от однородности или неоднородности рисков, а также от
количества рисков (массовые или единичные), использование страхования
целесообразно. Однако, если риски однородные и их много, банк может
управлять ими на основе не страхования, а самострахования, когда страховые
фонды образуются внутри самой организации. В этом случае, ввиду
массовости однородных рисков, создание страхового пула становится
оправданным. Если же риски неоднородны, то, независимо от их количества
(массовые или единичные), использование страхования особенно оправдано
– ввиду неоднородности рисков и возможных больших убытков банк не
сможет обеспечить себе финансовую устойчивость на основе
самострахования.
2. Если вероятность реализации рисков, то есть появления ущерба,
высока, но размер возможного ущерба небольшой. Страхование оправдано,
если риски однородные или неоднородные и их много. Конечно, ввиду
29
малого размера возможного ущерба, банк может их оставить у себя, однако
массовость таких рисков может привести к значительному ущербу, поэтому
использование страхования является в данном случае более
предпочтительным. В случае, когда риски однородные и массовые, банк
может управлять ими на основе самострахования. Самострахование
предполагает создание финансовых механизмов, позволяющих заранее
создать фонды для финансирования возникающих убытков. Самострахование
как метод управления рисками позволяет усилить систему стимулов для
проведения превентивных мер, улучшить процедуру возмещения убытка,
повысить прибыльность компании за счет инвестирования собранных
страховых резервов внутри группы.
В последнее время бурно развивается отличная от страхования группа
методов передачи риска. Передача рисков означает, что одна сторона,
подверженная риску возникновения убытков, находит партнера, который
может принять на себя ее риск. Как уже отмечалось, одним из возможных
способов передачи риска является страхование. Как только страхователь
уплачивает страховую премию (делает страховой взнос), ответственность по
риску сразу же передается страховой компании (страховщику).
В ходе реализации методов управления банковскими рисками в
практической деятельности используются различные приемы, среди которых
на практике наиболее используемыми являются установление
внутрибанковских нормативов и лимитов, диверсификация операций,
формирование достаточного уровня резервов на покрытие потерь,
хеджирование.
Установление нормативов и лимитов подразумевает установление
ограничений на величину финансовых операций, проводимых банком, и
последующий контроль его исполнения. Данный метод используется для
избегания опасной концентрации кредитных и рыночных рисков и
поддержания ликвидности банка на требуемом уровне. Лимиты
устанавливаются на те или иные виды активов или пассивов на основании
30
утвержденных методик оценки финансового состояния контрагента и
величин рыночного риска по банковским операциям. Таким образом,
величина лимита отражает возможность банка принимать на себя
определенный риск.
Следующий метод – диверсификация, то есть распределение активов и
пассивов по различным компонентам, как на уровне финансовых
инструментов, так и по их составляющим с целью снижения риска. В основу
данного метода положен портфельный подход, который предполагает
восприятие активов и пассивов банка как элементов единого целого –
портфеля, обладающего характеристиками риска и доходности, что
позволяет эффективно проводить оптимизацию параметров банковских
рисков.
Формирование резерва на покрытие потерь позволяет покрыть риск за
счет собственных средств банка, зарезервированных ранее. Для
эффективного применения данного метода банк определяет оптимальный
размер резерва, то есть такую его величину, которая была бы минимальна, но
в то же время достаточна для покрытия возможных убытков. Таким образом,
банки с помощью количественных и качественных методов оценивают
вероятность потерь по своим операциям и на основании оценки возможных
убытков принимают решение о величине резерва. С другой стороны,
величина резервов регулируется нормативными актами Банка России и
подлежит контролю.
Согласно законодательству банки обязаны создавать резервы на
возможные потери по всем банковским операциям, по которым существует
риск потерь: кредитные операции, срочные операции, операции с ценными
бумагами, операции с резидентами оффшорных зон, факторинговые
операции.
Данная мера направлена на обеспечение банками стабильных условий
финансовой деятельности и позволяет избегать колебаний величины
прибыли в связи со списанием потерь. При этом рост резерва увеличивает
31
расходы (уменьшает капитал), а уменьшение резерва, напротив, увеличивает
доходы (капитал).
Метод ограничения потерь посредством постановки лимитов
ограничивает величину потерь определенной величиной, в случае ее
превышения позиция должна быть закрыта автоматически. Если не
применять таких ограничений, потери могут быть увеличены до критичного
уровня.
Использование одного финансового инструмента для снижения риска,
связанного с неблагоприятным влиянием рыночных факторов, на цену
другого, связанного с первым инструментом - хеджирование - применяется
для снижения риска потерь, связанных с изменением рыночных факторов
(цен на финансовые инструменты, обменных курсов валют, процентных
ставок), путем применения различных инструментов.
Органами банковского надзора проводится постоянная работа по
совершенствованию методов управления рисками в кредитных организациях.
Очередным шагом в этом направлении является соглашение по капиталу
Базель-II. Соглашением заложены новые методические основы определения
размера рисков, в частности кредитного и операционного риска, для
определения соотношения их величины размеру капитала банка.
Все вышесказанное свидетельствует о том, что система управления
банковскими рисками заключается, в первую очередь, в слаженной работе
всего персонала и ориентирована на максимальное снижение степени этого
риска. Риск является экономической единицей, и представляет собой
событие, которое может произойти или не произойти. Исходя из базы
определений и методик, мы можем заметить такую закономерность, что риск
возникает только там, где осуществляется некая деятельность.
Соответственно, отсутствует деятельность – отсутствует и риск. Как
следствие из этого, мы можем сказать, что риск как экономическая категория
имеет весьма сложную природу и связан с принятием решения. Для
банковской системы риск является нормальным событием, поэтому уже
32
существует и давно применяется в работе управление кредитными рисками,
рисками несбалансированной ликвидности, операционными рисками и
потери доходности. С учетом специфики, характера и масштабов
проводимых операций основными направлениями работы банка по анализу и
управлению рисками, выступает кредитный и рыночный риски,
операционный риск, риск ликвидности, процентный риск структуры
баланса(процентный риск торгового портфеля).
Под «управлением риском» понимается процесс планирования,
разработки особых правил и условий, внедрение новых программ,
обеспечивающих оптимальное соотношение доходности и риска, а также
максимально снижающих уровень риска. Немаловажным фактором
управления рисками является этап мониторинга всех банковских рисков,
главной целью которого является принятия быстрого и верного решения в
результате возникновения опасной ситуации. Мировая банковская практика
использует методы оценки кредитного банковского риска, научно
обоснованные Базельским комитетом, куда входят ЦБ государств с развитой
рыночной экономикой.
Итак, все действия современных банковских предприятий,
ориентированные на снижение рисков в банковской деятельности, дают
хороший результат и положительно влияют на всю работу банковской
системы в целом при компетентном и хорошо отлаженном механизме
работы.
Далее перейдем к анализу рисков на примере коммерческого банка
ПАО «Сбербанк России».