25
В строке 2421 «в т.ч. постоянные налоговые обязательства (активы)»
указывается величина, рассчитанную по формуле: стр. 2421 = дебетовый
оборот по субсчету «ПНО» к счету 99 - кредитовый оборот по субсчету «ПНА»
к счету 99. При получении положительного результата - указать его в скобках,
отрицательного - без скобок.
В строке 2430 «Изменение отложенных налоговых обязательств»
указывается величина, рассчитанная по формуле: стр. 2430 = кредитовый
оборот по счету 77 - дебетовый оборот по счету 77. При получении
положительного результата - указать его в скобках, отрицательного - без
скобок
23
.
В строке 2450 «Изменение отложенных налоговых активов» указывается
величина, рассчитанную по формуле: стр. 2450 = дебетовый оборот по счету 09
- кредитовый оборот по счету 09. При получении положительного результата -
указать его в скобках, отрицательного - без скобок.
В строке 2460 «Прочее» указывается разница между сформированными
до реформации баланса кредитовыми и дебетовыми оборотами по всем
субсчетам к счету 99 «Прибыли и убытки», за исключением субсчетов:
- по учету бухгалтерской прибыли или убытка до налогообложения (как
правило, субсчет 99.1 или 99.01);
- по учету налога на прибыль, включая ПНО и ПНА (как правило, субсчет
99.2 или 99.02).
В частности, это могут быть субсчета по учету:
- перерасчетов по налогу на прибыль за прошлые годы;
- пени и штрафов по налогам и взносам;
- налога при УСН или ЕНВД.
Если при заполнении ОФР используется оборотно-сальдовая ведомость,
сформированная после реформации баланса, из оборотов по этим субсчетам
надо исключить обороты в корреспонденции с субсчетом по учету прибыли или
убытка после налогообложения (как правило, субсчет 99.9 или 99.99). При
23
Гетьман В. Г. Бухгалтерский учет: учебник / под ред. проф. В.Г. Гетьмана. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2017. – С. 207.
26
положительной разнице между кредитовыми и дебетовыми оборотами по этим
субсчетам указать ее в строке 2460 без скобок. При отрицательной - в скобках.
Строка 2400 «Чистая прибыль (убыток)» заполняется следующим
образом.
Если в строке 2300 отражена прибыль (показатель без скобок), в строке
2400 указывается величина, рассчитанная по формуле: стр. 2400 = стр. 2300 –
стр. 2410 – стр. 2430, 2450, 2460 (показатели которых приведены в круглых
скобках) + стр. 2430, 2450, 2460 (показатели которых приведены без скобок).
При получении отрицательного результата (убытка) его указывают в скобках.
Если в строке 2300 отражен убыток (показатель в скобках), в строке 2400
указывается в скобках величина, рассчитанную по формуле: стр. 2400 = стр.
2300 + стр. 2410 + стр. 2430, 2450, 2460 (показатели которых приведены в
круглых скобках) - стр. 2430, 2450, 2460 (показатели которых приведены без
скобок). При получении отрицательного результата (убытка) его указывают в
скобках. Для проверки нужно сравнить показатель строки 2400 с оборотом по
счету 99 в корреспонденции со счетом 84 «Нераспределенная прибыль
(непокрытый убыток)». Они должны быть равны
24
.
Таким образом, рассмотрен порядок составления основных форм
бухгалтерской отчетности организации, к которым относятся форма №1 -
«Бухгалтерский баланс и форма №2 - «Отчет о финансовых результатах»,
который будет применяться в практической части работы.
1.3 Методика проведения анализа бухгалтерской отчетности
организации
Анализ бухгалтерской отчетности организации начинается с определения
изменения валюты баланса и отслеживания изменения отдельных статей
баланса. Такой анализ, проводимый по горизонтали, носит название
24
Гетьман В. Г. Бухгалтерский учет: учебник / под ред. проф. В.Г. Гетьмана. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2017. – С. 208.
27
горизонтального (временного) анализа, а проводимый по вертикали, -
структурного, или вертикального анализа
25
.
Горизонтальный анализ заключается в построении аналитических таблиц,
содержащих абсолютные показатели баланса за отчетный и базовый периоды,
их абсолютные изменения и коэффициенты прироста. При этом все показатели
статей баланса в базовом периоде принимаются за 100%. Такие таблицы еще
носят название горизонтального баланса. Перед тем, как проводить
структурный анализ активов следует провести общую оценку динамики
активов, который проводится путем вычитания из показателей отчетного
периода показателей предшествующего периода, а также путем сопоставления
темпов прироста активов с темпами прироста финансовых результатов.
Используя условные обозначения: А
0
, А
1
– средняя величина активов
предприятия в предшествующем и отчетных периодах; N
0
, N
1
– выручка от
продаж в предшествующем и отчетных периодах, запишем следующие
формулы для вычисления темпов прироста (в%):
Темп прироста активов рассчитывается по следующей формуле 1:
%100
A
AA
I
0
01
A
(1)
Темп прироста выручки рассчитывается по следующей формуле 2:
%100
N
NN
I
0
01
N
(2)
Темп прироста чистой прибыли рассчитывается по формуле 3:
%100
P
PP
I
0
01
P
(3)
где Р – чистая прибыль
26
.
Сопоставление темпов прироста оформляется в форме таблицы (как это
показано в таблице 1).
25
Гарнов А. П. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / Гарнов А.П. - М.: НИЦ ИНФРА-М,
2016. – С. 185.
26
Гарнов А. П. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / Гарнов А.П. - М.: НИЦ ИНФРА-М,
2016. – С. 186.
28
Таблица 1
Сопоставление темпов прироста активов и финансовых результатов
Показатель
За предшествующий
период
За отчетный
период
Темп прироста показателя
Средняя величина активов
Число
число
= [(ст. 3 – ст. 2) / ст. 2] · 100%
Выручка от продаж за
период
Число
число
= [(ст. 3 – ст. 2) / ст. 2] · 100%
Чистая прибыль за период
Число
число
= [(ст. 3 – ст. 2) / ст. 2] · 100%
Если темпы прироста выручки и прибыли больше темпов прироста
активов, то в отчетном периоде использование активов предприятия было более
эффективным, чем в предшествующем периоде.
Если темпы прироста прибыли больше темпов прироста активов, а темпы
прироста выручки – ниже, то повышение эффективности использования
активов происходило за счет роста рентабельности продаж, т.е. за счет либо
роста цен на реализуемую продукцию (товары, работы, услуги), либо снижения
себестоимости реализованной продукции (товаров, работ, услуг), либо
снижения коммерческих и управленческих расходов, либо роста сальдо
операционных и внереализационных доходов и расходов, либо изменения
натуральной структуры реализации в пользу высокорентабельных видов
продукции (товаров, работ, услуг). Если темпы прироста финансовых
результатов (выручки и прибыли) ниже темпов прироста активов, это
свидетельствует о снижении эффективности деятельности предприятия
27
.
Вертикальный анализ заключается в построении аналитических таблиц,
содержащих помимо абсолютных показателей за базовый и отчетный периоды,
удельный вес отдельных статей баланса в итоге баланса (валюте баланса).
Подобные таблицы носят название вертикального баланса. Совместить
достоинства горизонтального и вертикального балансов позволяет
сравнительный аналитический баланс, который дает представление не только о
временных изменениях в статьях баланса, но и о динамике в структуре баланса.
При составлении сравнительного аналитического баланса используют, как
правило, самые укрупненные показатели фактического Баланса (ф. № 1), а
именно, - показатели итоговых строк разделов баланса: внеоборотные активы
27
Герасимова Е.Б. Финансовый анализ. Управление финансовыми операциями: Учебное пособие / Е.Б. Герасимова, Д.В. Редин. - М.:
Форум: НИЦ ИНФРА-М, 2015. – С. 77.
29
(А
в
), оборотные активы (А
0
), собственный капитал и резервы (С
с
),
долгосрочные обязательства (Д
д
) и краткосрочные обязательства (Д
к
)
предприятия. Этапы построения аналитического баланса предприятия
отражены на рисунке 1
28
.
Рисунок 1 - Этапы построения аналитического баланса
предприятия
Однако следует помнить, что структура и динамика активов и пассивов
предприятия не отвечают на вопрос о том, насколько выгодно для инвесторов
(прежде всего собственников предприятия) вложение средств в него. Они
только оценивают состояние активов и наличие (или отсутствие) средств для
погашения обязательств перед кредиторами. Для ответа на поставленный
28
Герасимова Е.Б. Финансовый анализ. Управление финансовыми операциями: Учебное пособие / Е.Б. Герасимова, Д.В. Редин. - М.:
Форум: НИЦ ИНФРА-М, 2015. – С. 78.
Этапы построения аналитического баланса
Группировка статей
актива по степени их
ликвидности
1 этап
Внеоборотные
(иммобилизованные)
активы
Оборотные
(мобильные) активы
Группировка статей
пассива
По степени срочности
погашения
По юридической
принадлежности
Краткосрочные
Долгосрочные
Собственные
Заемные
2 этап
Расчет аналитических
показателей
Показатели
структуры
Показатели динамики
Показатели
структурной
динамики
3 этап
30
вопрос требуется провести анализ и оценку финансовой устойчивости и
платежеспособности предприятия.
Финансовая устойчивость предприятия характеризуется эффективным
созданием и использованием денежных средств, необходимых для нормальной
производственной деятельности. Внешним признаком финансовой
устойчивости считается платежеспособность. Высокий показатель финансовой
устойчивости характеризуется способностью предприятия развиваться за счет
собственных источников финансирования. Только в этом случае предприятие
имеет гибкую структуру финансовых ресурсов и является кредитоспособным,
т.е. имеет возможность получения кредитов и способно их возвращать вместе с
процентами за использование
29
.
Все показатели, характеризующие финансовую устойчивость, можно
объединить в следующие группы: показатели, характеризующие структуру
капитала; показатели, характеризующие состояние оборотных средств;
показатели покрытия средств; стоимость чистых активов. Для оценки
финансовой устойчивости применяют методику расчета трехкомпонентного
показателя типа финансовой ситуации.
Таблица 2
Схема определения финансовой устойчивости предприятия
Возможные
варианты
ΔСОС
ΔСД
ΔОИ
Тип финансовой устойчивости
1
+
+
+
Абсолютная устойчивость
2
-
+
+
Нормальная устойчивость
3
-
-
+
Неустойчивое финансовое состояние
4
-
-
-
Кризисное финансовое состояние
где «-» - платежный недостаток; «+» - платежный излишек.
Показатели, характеризующие структуру капитала характеризуют степень
защищенности интересов кредиторов и инвесторов, имеющих долгосрочные
вложения в имущество фирмы. Они дают представление о способности
предприятия погашать долгосрочную задолженность.
Степень обеспеченности запасов общей суммой основных источников
(СОЗ) рассчитывается следующим образом:
29
Поздняков В.Я. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятий: Учебник / Поздняков В.Я. - М.: НИЦ
ИНФРА-М, 2016. – С. 207.
31
З
КОДОСОС
СОЗ
(4)
где СОС - собственные оборотные средства,
ДО - долгосрочные обязательства;
КО - краткосрочные обязательства
30
.
Для оценки финансовой устойчивости используют показатели чистых
активов, представляющих собой разность между суммой активов и суммой
соответствующих пассивов. Чистые активы фирмы - это фактически ее
собственный капитал. То есть активы, свободные от всех долговых
обязательств. Так что чем их больше, тем эффективнее работа предприятия.
Стоимость чистых активов (ЧАК) рассчитывается по формуле:
ЧАК = СК - (ДЗК + КЗК) (5)
где СК - собственный капитал, тыс. руб.;
ДЗК - долгосрочные займы и кредиты, тыс. руб.;
КЗК - краткосрочные займы и кредиты, тыс. руб.
Если по окончании финансового года стоимость чистых активов окажется
меньше величины уставного капитала, общество обязано уменьшить уставный
капитал до величины стоимости чистых активов. Если стоимость чистых
активов окажется меньше величины допустимого минимального уставного
капитала, общество обязано принять решение о своей ликвидации
31
.
Устойчивость финансового состояния предприятия может быть
восстановлена путем:
- ускорения оборачиваемости капитала в текущих активах, в результате
чего произойдет относительное его сокращение на рубль товарооборота;
- обоснованного уменьшения запасов и затрат;
- пополнения собственного оборотного капитала за счет внутренних и
внешних источников.
30
Поздняков В.Я. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятий: Учебник / Поздняков В.Я. - М.: НИЦ
ИНФРА-М, 2016. – С. 208.
31
Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / Савицкая Г.В., - 6-е изд., испр. и доп. - М.:НИЦ ИНФРА-М,
2016. – С. 96.
32
Одной из важнейших характеристик финансового состояния предприятия,
и особенно предприятия как ссудозаемщика или инвестиционно
привлекательного объекта, является платежеспособность. Под
платежеспособностью понимается способность предприятия своевременно
рассчитываться по своим обязательствам краткосрочным и долгосрочным.
Платежеспособность определяется наличием необходимых платежных средств
для своевременных расчетов, это способность оплатить все обязательства. Для
того чтобы оценить платежеспособность, необходимо изучить, какие средства,
каким образом могут быть мобилизованы для предстоящих расчетов. В общем
понимании предприятие платежеспособно в том случае, когда его активы
больше внешних обязательств.
Платежная устойчивость организации - такое движение денежных
потоков, которое обеспечивает постоянное превышение поступления средств
(доходов) над их расходами (затратами). Если говорить о способности погасить
краткосрочные обязательства, то это зависит от ликвидности структуры
баланса. Таким образом, ликвидность - отличная платежеспособность по
отношения к краткосрочным обязательствам фирмы. Различают ликвидность
баланса и ликвидность активов. Баланс считается абсолютно лик видным, если
имеют место следующие соотношения (балансовые пропорции):
А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3 ≥ П3; А4 ≤ П4 (6)
Первые два соотношения характеризуют текущую ликвидность (ТЛ).
Текущая ликвидность свидетельствует о платежном излишке или недостатке
денежных средств организации на ближайший (к рассматриваемому периоду)
момент времени. Третье соотношение, когда мы сравниваем медленно
реализуемые активы с долгосрочными пассивами, отражает перспективную
ликвидность (ПЛ). Можно сказать, что перспективная ликвидность
представляет прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих
поступлений и платежей. Наконец, четвертое соотношение показывает
достаточность собственных средств. Несоблюдение одной или нескольких
33
балансовых пропорций свидетельствует о нарушении ликвидности
бухгалтерского баланса организации
32
.
Деловая активность проявляется в динамике развития
предпринимательской деятельности предприятий и достижении ими
поставленных целей в кратчайшие сроки. В финансовом анализе деловая
активность – это результативность работы предприятия относительно величины
авансированных ресурсов и величины их потребления в процессе производства.
Деловая активность в финансах – это ускорение оборачиваемости ресурсного
потенциала, а также скорости оборота средств. Анализ деловой активности
заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых
коэффициентов оборачиваемости. Ускорение оборачиваемости уменьшает
потребность в средствах либо позволяет обеспечить дополнительный выпуск
продукции
33
.
Анализ каждого элемента, определяющего финансовые результаты
работы предприятия (прибыль или убыток) за отчетный период и отраженного
по соответствующим строкам ф. № 2 «Отчет о финансовых результатах», важен
для всех пользователей аналитической информации: руководящего звена,
учредителей, акционеров, кредиторов, инвесторов и т.д. Руководство
организации получает, таким образом, возможность определения перспектив
развития, поскольку именно прибыль является источником финансирования как
капитальных вложений, так и пополнения оборотных средств. Учредители и
акционеры видят в ней источник получения дохода на вложенные капиталы, а
кредиторов прибыль интересует в отношении погашения долгов по
предоставленным кредитам, займам и процентам по ним
34
.
Анализ финансовых результатов деятельности предприятия включает:
- изучение изменений каждого показателя ф. № 2 за отчетный период;
- структурный анализ отдельных статей;
- изучение динамического изменения показателей, трендовый анализ;
32
Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / Савицкая Г.В., - 6-е изд., испр. и доп. - М.:НИЦ ИНФРА-М,
2016. – С. 97.
33
Александров О. А. Экономический анализ: учебное пособие - М.:НИЦ ИНФРА-М, 2016. – С. 74.
34
Салова Л. В. Экономический анализ: практикум / Л.В. Салова. - М.: РИОР: ИНФРА-М, 2017. – С. 107.
34
- факторный анализ.
Для оценки эффективности хозяйственной деятельности предприятия
используются показатели рентабельности – прибыльности или доходности его
капитала, ресурсов и продукции. Они представляют собой соотношение
конкретного показателя прибыли либо с соответствующей суммой дохода, либо
с величиной затрат, либо с объемом авансированного капитала. Именно
показатели рентабельности дают более объективное представление об
эффективности работы предприятия за определенный отчетный период. Они
измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в
соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного
обмена
35
.
Заключительным этапом анализа бухгалтерской отчетности организации
является оценка удовлетворительности структуры баланса и риска банкротства.
Таким образом, можно сделать вывод о том, что на современном этапе
нет единой общепризнанной методики анализа бухгалтерской отчетности
организации. Большинство из методик повторяют или дополняют друг друга.
Для анализа бухгалтерской отчетности организации возможно осуществить
следующие виды анализа: анализ имущества и источников его формирования;
анализ ликвидности и платежеспособности предприятия; анализ финансовой
устойчивости и деловой активности предприятия; анализ прибыли и
рентабельности предприятия; оценить вероятность банкротства организации.
35
Салова Л. В. Экономический анализ: практикум / Л.В. Салова. - М.: РИОР: ИНФРА-М, 2017. – С. 109.