44
"Об оценке экономического положения банков" (вместе с "Методикой оценки
показателей прозрачности структуры собственности банка"). Помимо данного
документа существует Указание ЦБ N 3277-У «О методиках оценки
финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия
в системе страхования вкладов». В двух документах по большей части
содержится похожая информация по оценке финансового состояния
коммерческого банка, однако есть и некоторые отличия, касающиеся
подведения результатов. Проанализируем на основе методики из Указания
№3277-У и № 4336-У баланс АО «Альфа-Банк» (табл. 4).
Оценка состояния капитала банка
Согласно Указанию Банка России № 4336-У «оценка состояния капитала
проводится на основе двух показателей – норматива достаточности
собственных средств (ПК1) и показателя оценки качества капитала (таблица 4).
Таблица 4
Показатели оценки состояния капитала АО «Альфа-Банк»
за 2015-2017 гг.
Показатель
31.12.2015, %
31.12.2016, %
31.12.2017, %
ПК1 (H1.0)
15,3
14,2
11,7
ПК 2
11,84
11,23
11,94
К
226544888
227525094
261397768
А
2058558855
2246840199
2495743432
А0
145927400
221460114
305602555
РКГ
1
1
1
Состояние капитала
Хорошее
Хорошее
Хорошее
Источник: составлено автором на основе сведений об обязательных нормативах АО «Альфа-
Банк» (форма № 0409813) и данных бухгатерского баланса
Согласно данным, представленным в таблице 4, можно сделать
следующие выводы: норматив достаточности капитала за 2015-2017гг.
превышает нормативное значение данного показателя (10%), что
свидетельствует о вполне приемлемом уровне состояния капитала. Однако
несмотря на это, наблюдается отрицательная динамика данного показателся,
что позволяет сделать вывод о наличии потенциальной угрозы снижения
норматива до значения ниже порогового. Значения показателя оценки качеста
45
капитала на протяжении последних 3 лет находятся приблизительно на одном и
том же уровне (11-12%), что обусловлено практически одинаковыми темпами
роста величины сосбтвенных средств (К) и величины рисковых активов (А-А0).
Главным показателем, который позволяет сделать обобщающий вывод о
состоянии капитала, является показатель РКГ. Значение данного показателя за
2015-2017 гг. остается неизменным и сотавляет 1, что, в свою очередь, говорит
о хорошем состоянии капитала на протяжении последних 3 лет.
Оценка состояния активов банка
Согласно Указанию № 4336-У оценка состояния капитала проводится на
основе показателей, характеризующих кредитный риск. В таблице 5
представлены значения показателей данной группы: показателя качества ссуд и
показателя доли просроченных ссуд.
Таблица 5
Показатели состояния активов АО «Альфа-Банк» за 2015-2017 гг.
Показатель
31.12.2015, %
31.12.2016, %
31.12.2017, %
ПА1
0,23
0,11
0,09
СЗ
1654032237
1716668243
1870398625
СЗбн
3 851 363
1 862 968
1607862
ПА3
10,71
8,97
7,27
СЗпр
177083936
153971476
136063344
РГА
2
2
1
Состояние активов
Удовлетворительное
Удовлетворительное
Хорошее
Источник: составлено автором на основе данных пояснительной записки к бухгалтерскому
балансу АО «Альфа-Банк» и данных бухгатерского баланса
Согласным данным таблицы 5 наблюдается отрицательная динамика
показателей качества ссуд и удельного веса просроченных ссуд, что
обусловлено снижением величин безнадежных и просроченных ссуд при росте
ссудной задолженности, что можно расценивать как положительное явление.
Об этом свидетельствует изменение значения обобщающего показателя РГА. В
2015-2016 гг. значение данного показателя составляло 2, что говорило об
удовлетворительном состоянии активов. Однако в 2017 г. значение РГА стало
составлять 1, что свидетельствует об улучшении состояния активов и
расценивании его как «хорошее».
46
Оценка доходности банка
Оценка доходности банка определяется по результатам расчета
различных показателей рентабельности, чистой процентной маржки и чистого
спреда. Расчет данных показателей представлен в таблице 6.
Таблица 6
Показатели доходности и рентабельности АО «Альфа-Банк» за
2015-2017 гг.
Показатель
31.12.2015, %
31.12.2016, %
31.12.2017, %
ПД10
2,80
0,53
2,54
ПД20
21,73
2,20
17,43
ПД5
2,96
4,21
4,45
ПД6
4,21
5,94
6,30
Рентабельность
основных
операций
5,34
4,02
6,07
Рентабельность
ссудных операций
8,69
8,11
7,90
Рентабельность
операций с
ценными бумагами
0,14
0,08
0,07
Рентабельность
операций с
иностранной
валютой
0,82
0,42
0,09
РГД
2
2
1
Состояние
доходности
Удовлетворительное
Удовлетворительное
Хорошее
Источник: составлено автором на основе данных пояснительной записки к бухгалтерскому
балансу АО «Альфа-Банк», данных бухгатерского баланса и данных отчета о финансовых
результах.
На основании данных, представленных в табл. 6, можно сделать
следующие выводы: по итогам 2016 г. наблюдается значительное снижение
показателей прибыльности активов (ПД10) и прибыльности капитала (ПД20),
однако значения данных в 2015 и 2017 гг. характеризуются небольшим
различием. Причина данного явления заключается в снижении величины
финансового рузьтата в 2016 г. на 80% по сравнению с 2017 г.; при этом ранее
мы выявили тенденцию роста активов и собственного капитала, что также
могло повлиять на снижение показателей прибыльности активов и капитала. В
свою очередь, тенденция роста активов и собственных средств при снижении
47
финансового результата говорит о неэффективном их использовании. Однако в
2017г. значение финансового результата увеличилось почти вчетваеро, что и
стало причиной восстановления показателей прибыльности активов и капитала.
Также на протяжении последних 3 лет мы можем наблюдать положительную
динамику в отношении показателей чистой процентной маржи (ПД5) и чистого
спреда (ПД6), которая обусловлена более высоким темпом роста величины
процентных доходов по сравнению с величиной процентых расходов при
общем возрастании средней величины ссуд и обязательств. В свою очередь,
положительная динамика показателей чистой процентной маржи и чистого
спреда может свидетельствовать о повышении эффективности работы банка.
В 2016г. происходит снижение рентабельности по сравнению с 2015г., и
рост данного показателя в 2017 г. по сравнению с двумя предыдущими годами.
Причиной данной тенденции является снижение чистых доходов по основным
операциям в 2016 г. и их рост в 2017 г. при росте совокупных активов, что и
повлияло на положительную динамику данного показателя.
Однако в отношении рентабельности ссудных операций, операций с
ценными бумагами и с иностранной валютой наблюдается отрицательная
динамика, обусловленная снижением величины чистых доходов по данным
видам операций при росте совокупных активов. Данная тенденция
свидетельствует о неэффетивности банка в отношении данных операций.
Чтобы сделать окончательный вывод о доходности банка небходимо
расчитать обобщающий показатель РГД. По итогам расчетов можно наблюдать
значение данного показателя за 2015-2016 гг. = 2, что говорит об
удовлетворительном состоянии доходности. Однако в 2017г. значении РГД
свидетельствует об улучшении состояния доходности до уровня «хорошая».
Оценка ликвидности банка
Для определения состояния ликвидности банка рачитаны значения
мгновенной (Н2) и текущей (Н3) ликвидности и показателя риска собственных
вексельных обязательств, которые представлены в таблице 7.
48
Таблица 7
Показатели ликвидности АО «Альфа-Банк» за 2015-2017 гг.
31.12.2015, %
31.12.2016, %
31.12.2017, %
H2
131,5
146,3
104,5
H3
160
126,7
145,4
ПЛ6
7,68
9,51
6,41
РГЛ
1
1
1
Состояние ликвидности
Хорошее
Хорошее
Хорошее
Источник: составлено автором на основе данных пояснительной записки к бухгалтерскому
балансу АО «Альфа-Банк», данных бухгатерского баланса.
На основании данных таблицы 7 сделаем несколько выводов о состоянии
ликвидности банка. В отношении показателей мгновенной (Н2) и текущей (Н3)
ликвидности мы можем наблюдать превышение значений данных показателей
над их нормативами (Для Н2 – 15%, для Н3 – 50%), в несколько раз, что
является положительной тенденцией, несмотря на их отрицательную динамику.
В отношении показателя риска собственных вексельных обязательств в
2107г. наблюдается отрицательная динамика по сравнению с двумя
предыдущими годами, что также является положительной тенденцией. При
этом важно заметить, что на протяжении 3 лет данные показатели не
принимают высокого значения, что говорит о низкой степени риска по
вексельным обязательствам.
Согласно Указанию № 4336-У главным показателем, позволяющий
сделать обобщающую оценку о состоянии активов, является показатель РГЛ. За
последние 3 года значение данного показателя неизменно и = 1, что говорить о
том, что ликвидность АО «Альфа-Банк» находится на высоком уровне.
Оценка вероятности банкротства
Одним из методов, позволяющих оценить финансовой состояние любой
организации, является оценцка вероятности банкротва, для проведения
которого использутся различные модели. Для проведения данного анализа для
ПАО «Альфа-Банк» мы будем использовать две модели: модель Шеметева,
использующаяся для оценки вероятности банкротсва кредитных организаций, и
модель Чессера, которая не разрабатывалась преимущественно для кредитных
49
организаций но использовалась для оценки вероятности банкротства
потенциальных заемщиков.
Для расчета вероятности банкротсва по модели Чессера используются
следующие формулы:
Y = -2,0434-5,24X1+0,0053X2-6,6507X3 + 4,4009X4 - 0,0791X5 - 0,1220X6 (4)
где X1 - (Денежные средства + Быстрореализуемые ценные бумаги) /
Совокупные активы
X2 - Нетто-продажи/(Денежные средства + Быстрореализуемые ценные бумаги)
X3 - Брутто-доходы / Совокупные активы
X4 - Совокупная задолженность / Совокупные активы
X5 - Основной капитал / Чистые активы
X6 - Оборотный капитал / Нетто-продажи;
Z= Z = 1 / [1 + e
-Y
]; Z < 0,5 – нормативное значение (5),
где е – 2,71828 (число Эйлера – основание натуральных логарифмов).
Сложность использования данной модели состоит в нестандартности
расчетов для кредитных организаций таких показателей как нетто- и брутто-
доходы, а также чистые активы, поскольку бухгалтерский баланс и отчет
финансовых результатов для данных организаций имеет собственную
специфику. Расчет значений данных коэффициентов приведен в таблице 8.
Таблица 8
Оценка вероятности банкротства АО «Альфа-Банк» за 2015-2017
гг. по модели Чессера.
Показатель
2015 г.
2016 г.
2017 г.
X1
0,18
0,18
0,16
X2
0,30
0,22
0,38
X3
0,05
0,04
0,06
X4
0,89
0,90
0,90
X5
0,54
0,51
0,61
X6
3,36
4,57
2,64
Y
0,14
0,10
0,30
Z
0,28
0,28
0,29
Источник: составлено автором на основе данных бухгатерского баланса и отчета о
финансовых результатах АО «Альфа-Банк» за 2015-2017 гг.
50
Согласно данным, представленным в табл. 8, значения показателя Z за
2015-2017гг. не превышают порогового значения 0,5, что свидетельствует о
минимальной вероятности банкротства банка на протяжении последних 3 лет.
Для оценки вероятности банкротства по методике Шеметева приведем
следующие данные (таблица 9).
Таблица 9
Оценка вероятности банкротства АО «Альфа-Банк» за 2015-2017
гг. по модели Шеметева
Показатель
Методика расчета
2015
2016
2017
Н1, %
15,3
14,2
11,7
Н2, %
131,5
146,3
104,5
Н3, %
160
126,7
145,4
Н4, %
54,7
44,30
53,80
Х1
X1=Н1+Н2+Н3+Н4
3,62
3,32
3,15
Х2
Х2=Н2/Н3
0,82
1,15
0,72
Х3
X3=H3/H4
2,93
2,86
2,70
Х4, %
X4=H1
15,30
14,20
11,70
Х5, %
X5=H2
131,5
146,3
104,5
Y
Y=-
446,64+487,7301*X1-
297,01*X2-
219,6442*X3+620,131*
X4-762,3*X5
-
90324,5158
1
-
102519,593
1
-
72120,23064
ВБ
ВБ = 1/(1+e^(-Y))
0
0
0
Источник: составлено автором на основе сведений об обязательных нормативах АО «Альфа-
Банк» (форма № 0409813) и методике, приведенной в статье Шеметева А.А.
Прогнозирование банкротства регионального коммерческого банка в условиях
ограниченности исходных данных.
Согласно данным, приведенным в таблице 9, значения показателя ВБ
(вероятности банкротсва) за 2015-2017гг. сохраняется на уровне 0%, что
свидетельствует и минимальной вероятности банкроства АО «Альфа-Банк».
Таким образом, используя две методики, мы пришли к одинаковому
выводу - вероятность банкротства данного банка минимальна.
Проведя структурный анализ бухгалтерского баланса, оценку состояния
капитала, активов доходности и ликвидности, а также анализ вероятности
банкротства мы можем сделать следующий вывод:
51
В 2015-2016 гг. АО «Альфа-Банк» относился к банкам второй группы, т.е.
к банкам, не имеющим текущих трудностей, но в деятельности которых
выявлены недостатки, которые в случае их неустранения могут привести к
возникновению трудностей в ближайшие 12 месяцев. Основным критерием
отнесения банка ко второй группе являлось расценивание состояния активов и
доходности как «удовлетворительное». В 2017г. все рассмотренные параметры
расценивались как «хорошие»; к тому же стоит отметить соблюдение
обязательных нормативов банка и минимальную вероятность банкротства, что
свидетельствует о том, что АО «Альфа-Банк» по итогам 2017г. стал относиться
к первой группе банков, т.е. к банкам с хорошим финансовым состоянием.
52
Глава 3. Пути совершенствования публикуемой банковской
бухгалтерской отчетности
3.1 Мероприятия по улучшению структуры бухгалтерского баланса
В условиях рыночной экономики в России осуществляется поэтапный
переход на принятую в международной практике систему учета и статистики.
Международные стандарты предназначены для унификации бухгалтерского
учета исходя из следующих требований:
- содержание отчетности;
- критерии внесения в отчетность разных ее элементов;
- правила оценки этих элементов;
- объем представляемой в отчетности информации.
Основное назначение международных стандартов, которые обобщают
мнение экспертов всего мира и соблюдаются почти всеми коммерческими
банками мира, - сделать общую финансовую отчетность коммерческих банков
такой, чтобы она могла быть полезной наибольшему числу пользователей для
принятия ими экономических решений. Например, для оценки безопасности
депозитов или средств, предоставляемых во временное пользование банку.
Изменения в правилах бухгалтерского учета и отчетности в соответствии
с мировыми требованиями для коммерческих банков в дальнейшем должны
привести к совершенствованию формы баланса банка в направлении
расширения информационной базы, большего соответствия основным
требованиям, предъявляемым к экономической и финансовой отчетности,
таким, как достоверность, оперативность, конкретность, существенность,
консолидация и т.д.
Глобализация рынков товаров и капитала существенно повысила
требования к качеству публичной финансовой отчетности. Стала очевидной
потребность всех участников рынка в прозрачной (более открытой)
информации о финансовом положении и результатах деятельности каждого
53
участника, выступающего на рынке. Для того чтобы составить отчетность,
которую адекватно воспринимают и понимают пользователи разных стран,
созданы и совершенствуются международные стандарты финансовой
отчетности. Они призваны сблизить правила составления бухгалтерской
отчетности и процедуры подготовки и представления сведений о деятельности
той или иной компании. Содержание форм финансовой отчетности
определено МСФО (IAS) 1 «Представление финансовой отчетности»
(Presentation of Financial Statements). Это стандарт общего назначения, в
котором выработаны базовые подходы составления отчетности компании для
достижения ее сопоставимости с показателями предшествующих периодов и
данными отчетности других организаций. Кроме этого в стандарте
представлены рекомендации по структуре финансовой отчетности и
минимальные требования к ее содержанию. Финансовая отчетность,
составленная в соответствии с МСФО, позволяет структурировано представить
финансовое положение и операции, осуществленные компанией за отчетный
период. Целями финансовой отчетности являются:
1) представление сведений о финансовом положении, финансовых
результатах компании и движении денежных средств для широкого круга
пользователей с целью принятия экономических решений;
2) представление данных о результатах управления ресурсами,
доверенными руководству компании.
Одной из наиболее важных форм финансовой отчетности, по данным
которой определяется имущественное положение компании, является
бухгалтерский баланс. В МСФО (IAS) 1 «Представление финансовой
отчетности» (Presentation of Financial Statements) бухгалтерский баланс
называется отчет о финансовом положении (statement of financial position). В
отчете о финансовом положении, согласно редакции МСФО (IAS) 1, требуется
раскрытие сравнительной инфор-ации за предыдущий отчетный период (т.е.
информация представляет на три даты). Название «Отчет о финансовом