45
-
Рисунок 5. Общая структура активов ООО «ФудПак» в 2014 –
2018 гг,, %
Основную часть оборотных активов занимают запасы и дебиторская
задолженность (Рисунок 6). Причем доля запасов в течение рассматриваемого
периода уменьшается, а доля дебиторской задолженности увеличивается. Это
происходит за счет высоких темпов рота дебиторской задолженности. Если в
начале рассматриваемого периода доля запасов превалировала над долей
дебиторской задолженности (запасы составляли 59,31 %, а дебиторская
задолженность 29,03 % в общей стоимости активов предприятия), к концу 2015
года их доли уже практически сравнялись, а к концу 2018 года доля запасов уже
составляла 28,04 %, а доля дебиторской задолженности 44,01 % в общей
стоимости имущества.
46
Рисунок 6. Структура оборотных активов ООО «ФудПак»
в 2014 – 2018 гг, %
Денежные средства и денежные эквиваленты варьируются в пределах 1-3%
в общей стоимости активов на фоне высокой дебиторской задолженности, что
говорит преимущественно о продажах с отсрочкой и проблемах с оплатой.
Доля собственного капитала находится на предельно низком значении, но
имеет тенденцию к повышению (возрастает от 0,64 % в 2014 году до 11,51 % на
конец 2018 года). Причем наиболее значительный скачок, благодаря
увеличению прибыли предприятия, произошел в 2018 году.
Низкая доля собственного капитала означает высокую степень
финансового риска и малые потенциальные возможности привлечения
дополнительных средств со стороны.
Основную долю инвестиционного капитала занимают краткосрочные
обязательства. В 2014 году их доля возрастает до 69,81 % на фоне сокращения
долгосрочных обязательств и далее идет на спад, к концу 2018 года доля
краткосрочных обязательств составляет 61,39 %.
Преобладание краткосрочных заимствований повышает риск утраты
финансовой устойчивости.
Вывод по главе 2:
Российско-швейцарское предприятие ООО «ФудПак» – одно из
крупнейших предприятий России в сфере производства гибкой упаковки.
47
Миссией ООО «ФудПак» является выпуск и поставка полиграфической,
преимущественно этикеточной и упаковочной продукции, отвечающей
ожиданиям потребителя и соответствующей современным требованиям рынка.
Составление бухгалтерской отчетности в ООО «ФудПак» является
весьма трудоемким процессом, результат которого призван обеспечить
формирование показателей отчетности в соответствии с принципами
достоверности, полноты, существенности, нейтральности и сопоставимости.
Так на основании приведенного бухгалтерского баланса ООО «ФудПак»
(Приложение 1) можно сделать так же вывод, что за исследуемый период
оборотные активы превышают внеоборотные активы. Коэффициент
соотношения активов равен 3,08. Если этот показатель превышает значение 1,
это говорит о том, что у предприятия преобладают оборотные активы. Такое
преимущество свидетельствует о хорошей финансовой устойчивости, т. к.
оборотные активы более ликвидны, поэтому способны принести деньги в
короткое время.
48
Глава 3. Анализ бухгалтерского баланса хозяйствующего
субъекта
3.1. Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса
Для проведения горизонтального анализа необходимо определить
изменение статей агрегируемого баланса за исследуемый период по формуле:
1
ii
CmCmCm
, (1)
где ΔСm – изменение статьи агрегированного баланса, тыс. руб.;
Сm
i
– статья агрегированного баланса за отчетный период, тыс. руб.;
Сm
i-1
– статья агрегированного баланса за предыдущий период, тыс. руб.
Представим результаты горизонтального анализа в таблице 4.
Для удобства анализа также определим темп роста:
, (2)
где Т
р
– темп роста статьи агрегированного баланса, %.
Результаты расчетов темпов роста приведены в таблице 4.
и темп прироста статей агрегированного баланса:
, (3)
где Т
пр
– темп прироста статьи агрегированного баланса, %.
Рассматривая динамику имущества предприятия на протяжении пяти лет
(2014 – 2018 гг) следует отметить, что общая стоимость имущества
предприятия в данный период времени имеет тенденцию роста. Собственный
капитал предприятия ООО «ФудПак» возрастал с 4577 тыс. руб. до 62724 тыс.
руб. (рисунок 7)
49
Анализ показал увеличение валюты баланса в 2017 году на 123 132 тыс.
руб. (темп прироста 43,9 %), что говорит об увеличении хозяйственного
оборота и роста деловой активности. Это является признаком улучшения
финансового положения организации. В 2018 году прирост валюты баланса
составил 140 902 тыс. руб. (+34,9 %).
Рисунок 7. Динамика роста собственного капитала ООО «ФудПак»
в 2016 – 2018 гг, тыс. руб.
Проанализировав общую сумму изменений по активу баланса, можно
сделать следующие выводы.
На 31 декабря 2015 года валюта баланса увеличилась на 5 746 тысяч
рублей (+2,3 %) по сравнению с предыдущим годом. Это связано с
увеличением вложений во внеооборотные средства. Прирост внеоборотных
активов в 2015 году произошел в основном за счет увеличения стоимости
основных средств. Основные средства увеличились на 10 290 тыс. руб. , что
составляет 56,7 % по сравнению с предыдущим годом. Переоценка объектов
основных средств по текущей стоимости не производилась. С каждым годом
вложения в основные средства возрастают. В 2017 году прирост составляет 31
735 тыс. руб., в 2018 – 48 245 тыс. руб. Можно сделать вывод, что организация
производит модернизацию производства и расширение финансово-
хозяйственной деятельности путем вложения в оборудование, а также
занимается расширением производственных территорий, увеличивает
производственные мощности.
50
Таблица 4
Горизонтальный анализ изменения статей баланса ООО «ФудПак», тыс. руб.
Наименование показателя
Код
строки
На 31
декабря
2015 года
На 31
декабря
2016 года
На 31
декабря
2017 года
На 31
декабря
2018 года
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы
1110
-3
-2
-3
-2
Основные средства
1150
10 290
13 011
31 735
48 245
Доходные вложения в материальные ценности
1160
-52
-201
-165
-165
Финансовые вложения
1170
0
5
0
11 439
Отложенные налоговые активы
1180
0
951
-302
-72
Прочие внеоборотные активы
1190
-1 829
0
0
0
Итого по разделу I
1100
8 406
13 764
31 265
59 445
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы
1210
-24 609
-17 120
11 178
33 537
Налог на добавленную стоимость по приобретенным
ценностям
1220
4
71
7 973
3 978
Дебиторская задолженность
1230
7 571
37 556
73 546
47 752
Финансовые вложения (за исключением денежных
эквивалентов)
1240
9 000
-9 199
362
-5 266
Денежные средства и денежные эквиваленты
1250
5 203
-2 382
-733
1 483
Прочие оборотные активы
1260
171
-237
-459
-27
Итого по разделу II
1200
-2 660
8 689
91 867
81 457
БАЛАНС
1600
5 746
22 453
123 132
140 902
51
Продолжение таблицы 4
1
2
3
4
5
6
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал (складочный капитал, уставный
фонд, вклады товарищей)
1310
0
0
0
0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
1370
1 409
1 561
4 231
53 916
Итого по разделу III
1300
1 409
1 561
4 231
53 916
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства
1410
-48 338
6 451
58 877
6 791
Отложенные налоговые обязательства
1420
0
1 221
-829
151
Итого по разделу IV
1400
-48 338
7 672
58 048
6 942
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства
1510
38 082
11 546
10 246
49 573
Кредиторская задолженность
1520
13 990
1 046
49 508
30 639
Оценочные обязательства
1540
603
628
1 099
-168
Итого по разделу V
1500
52 675
13 220
60 853
80 044
БАЛАНС
1700
5 746
22 453
123 132
140 902
52
Таблица 5
Горизонтальный анализ изменения статей баланса ООО «ФудПак», темп роста, %
Наименование показателя
Код
строки
На 31
декабря
2015 года
На 31
декабря
2016 года
На 31
декабря
2017 года
На 31
декабря
2018 года
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы
1110
70,0
71,4
40,0
0,0
Основные средства
1150
157,6
146,2
177,1
166,2
Доходные вложения в материальные ценности
1160
93,1
71,3
66,9
50,6
Финансовые вложения
1170
100,0
228 880,0
Отложенные налоговые активы
1180
68,2
88,9
Прочие внеоборотные активы
1190
0,0
Итого по разделу I
1100
141,1
147,7
173,4
180,5
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы
1210
83,6
86,3
110,3
128,1
Налог на добавленную стоимость по приобретенным
ценностям
1220
1 875,0
10 730,7
149,4
Дебиторская задолженность
1230
110,3
146,4
162,1
124,9
Финансовые вложения (за исключением денежных
эквивалентов)
1240
276,4
34,8
107,4
0,0
Денежные средства и денежные эквиваленты
1250
265,8
71,4
87,7
128,4
Прочие оборотные активы
1260
122,4
74,7
34,3
88,8
Итого по разделу II
1200
98,9
103,8
138,6
124,7
БАЛАНС
1600
102,3
108,7
143,9
134,9
53
Продолжение таблицы 5
1
2
3
4
5
6
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд,
вклады товарищей)
1310
100,0
100,0
100,0
100,0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
1370
187,9
151,8
192,5
712,4
Итого по разделу III
1300
187,7
151,8
192,4
712,1
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства
1410
60,8
108,6
172,3
104,8
Отложенные налоговые обязательства
1420
32,1
138,5
Итого по разделу IV
1400
60,8
110,2
170,2
104,9
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства
1510
174,2
112,9
110,2
144,6
Кредиторская задолженность
1520
118,3
101,2
154,2
121,7
Оценочные обязательства
1540
204,1
189,3
92,8
Итого по разделу V
1500
141,3
107,3
131,4
131,5
БАЛАНС
1700
102,3
108,7
143,9
134,9
54
Таблица 6
Горизонтальный анализ изменения статей баланса ООО «ФудПак», темп прироста, %
Наименование показателя
Код
строки
На 31
декабря 2015
года
На 31
декабря 2016
года
На 31
декабря 2017
года
На 31
декабря 2018
года
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы
1110
-30,0
-28,6
-60,0
-100,0
Основные средства
1150
57,6
46,2
77,1
66,2
Доходные вложения в материальные ценности
1160
-6,9
-28,7
-33,1
-49,4
Финансовые вложения
1170
0,0
228 780,0
Отложенные налоговые активы
1180
-31,8
-11,1
Прочие внеоборотные активы
1190
0,0
Итого по разделу I
1100
41,1
47,7
73,4
80,5
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы
1210
-16,4
-13,7
10,3
28,1
Налог на добавленную стоимость по
приобретенным ценностям
1220
1 775,0
10 630,7
49,4
Дебиторская задолженность
1230
10,3
46,4
62,1
24,9
Финансовые вложения (за исключением
денежных эквивалентов)
1240
176,4
-65,2
7,4
-100,0
Денежные средства и денежные эквиваленты
1250
165,8
-28,6
-12,3
28,4
Прочие оборотные активы
1260
22,4
-25,3
-65,7
-11,3
Итого по разделу II
1200
-1,1
3,8
38,6
24,7
БАЛАНС
1600
2,3
8,7
43,9
34,9