25
Уплачена сумма
дополнительных расходов по
кредиту (займу)
76 «Расчеты с разными
дебиторами и
кредиторами»
Уплачена сумма
дополнительных
расходов по кредиту
(займу)
Начислены проценты за
пользование кредитом
(займом)
91-2 «Прочие расходы»
(08 – Вложения во
внеоборотные активы)
66-02 «Проценты по
краткосрочным кредитам
и займам»
67-02 «Проценты по
долгосрочным кредитам и
займам»
Уплачены проценты за
пользование кредитом
(займом)
66-02 «Проценты по
краткосрочным кредитам
и займам»
67-02 «Проценты по
долгосрочным кредитам
и займам»
51 «Расчетные счета»
Долгосрочная задолженность
по кредиту (займу)
переведена в краткосрочную
67-01 – «Долгосрочные
кредиты и займы»
66-01 «Краткосрочные
кредиты и займы»
Погашен кредит (заем)
66-01 «Краткосрочные
кредиты и займы»
67-01 – «Долгосрочные
кредиты и займы»
51 «Расчетные счета»
52 «Валютные счета»
Данные счета используются для ведения синтетического учета. В целях
улучшения организации бухгалтерского учета к счету 66 и 67 рабочим планом
счетов предприятия может быть предусмотрено открытие субсчетов для
изолированного учета суммы кредитов и займов и процентов по ним.
Состав и содержание четвертого уровня нормативного регулирования
учета финансовых результатов определяется особенностями видов и характера
деятельности конкретных организаций. Основу данного уровня составляют
внутрифирменные нормативные акты, которые представляют собой рабочие
документы организации, формирующие ее учетную политику.
В части учета кредитов и займов в учетной политике предприятия
должны быть определены способы учета краткосрочной и долгосрочной
задолженности по кредитам и займам, способы отражения в бухгалтерском
учете дополнительных расходов по кредитам и займам. Поскольку в ПБУ 15/
2008 нет деления задолженности по кредитам и займам на краткосрочную и
долгосрочную, организация должна самостоятельно выбрать и закрепить в
учетной политике для целей бухгалтерского учета один из возможных
вариантов:
26
1. Организация осуществляет перевод долгосрочной задолженности по
кредитам и займам в краткосрочную и наоборот, в зависимости от сроков
погашения. Когда до истечения срока погашения по долгосрочному кредиту
отсеется 12 месяцев, организация может перевести оставшуюся
задолженность в краткосрочную. Или, наоборот, когда срок краткосрочного
кредита пролонгирован и до его истечения по новым условиям остается более
12 месяцев, организация переводит задолженность в долгосрочную.
2. Организация не переводит долгосрочную задолженность по кредитам
и займам в краткосрочную и наоборот. В этом случае кредиты (займы),
полученные на срок более 12 месяцев учитываются в составе долгосрочной
задолженности до истечения указанного срока.
Также в своей учетной политике организация может выбрать один из
двух способов включения дополнительных расходов по кредитам и займам в
прочие расходы:
1) единовременно в том отчетном периоде, к которому они
относятся;
2) равномерно в течение срока действия договора.
При проведении аудиторской проверки кредитов и займов аудитор
проверяет соответствие перечисленных положений учетной политики
действующему законодательству, а также соблюдение положений учетной
политики в процессе ведения бухгалтерского учета кредитов и займов.
1.3. Методика анализа и аудита кредитов и займов
С целью обеспечения эффективного использования кредитов и займов
предприятия необходимо проведение их анализа. Целью такого анализа
является выявление объема, состава и форм привлечения заемных средств
предприятием, а также оценка эффективности их использования. Процесс
анализа кредитов и займов представляет собой последовательность
взаимосвязанных этапов, которые показаны на рисунке 1
27
Рисунок 1- Основные этапы анализа кредитов и займов
организации
Рассмотрим более подробно каждый из этапов анализа,
представленных на данном рисунке.
Анализ динамики кредитов и займов основан на изучении изменения
общего объема привлечения кредитов и займов за определенный период
времени. При проведении такого анализа рассчитываются показатели
абсолютного прироста, темпов роста и прироста как общей суммы
задолженности по кредитам и займам, так и в разрезе ее основных видов –
краткосрочной и долгосрочной задолженности. Выявленные темпы динамики
кредитов и займов, сопоставляются с темпами прироста суммы собственных
финансовых ресурсов, объемов операционной и инвестиционной
деятельности, общей суммой активов предприятия.
На втором этапе анализа изучаются основные формы привлечения
заемных средств, анализируются в динамике удельный вес сформированных
финансового кредита, товарного кредита и текущих обязательств по расчетам
в общей сумме кредитов и займов, используемых предприятием. На данном
этапе анализа выявляются изменения, произошедшие в структуре кредитов и
займов, исследуется динамика этих изменений.
На третьем этапе анализа кредитов и займов определяется соотношение
объемов используемых предприятием заемных средств по периоду их
привлечения. В этих целях проводится соответствующая группировка
1. Анализ динамики кредитов и
займов
2. Анализ основных форм
привлечения кредитов и займов
3. Анализ соотношения объемов
кредитов и займов по периоду
привлечения
4. Анализ эффективности
использования кредитов и займов
и их отдельных форм.
28
используемых кредитов и займов по этому признаку, изучается динамика
соотношения кратко- и долгосрочной задолженности по кредитам и займам и
их соответствие объему используемых оборотных и внеоборотных активов.
Таким образом, на данном этапе анализа оценивается наличие предпосылок
для обеспечения на предприятии устойчивого финансового состояния.
Финансовое равновесие на предприятии поддерживается при условии
рациональной структуры активов и источников их финансирования. В
соответствие с основным условием финансового равновесия внеоборотные
активы предприятия должны финансироваться за счет средств перманентного
капитала, который включает в себя собственные и долгосрочные заемные
средства. Оборотные активы предприятия могут финансироваться за счет
собственных и краткосрочных заемных средств. В том случае, если
краткосрочные кредиты и займы будут использованы предприятием для
формирования внеоборотных активов, это приведет к нарушению финансовой
устойчивости и существенному росту финансовых рисков.
На четвертом этапе анализа кредитов и займов предприятия
осуществляется оценка эффективности их использования. На данном этапе
оценивается эффект от использования заемных средств на предприятии, а
также оценивается их влияние на финансовое состояние предприятия.
Основными показателями, которые позволяют непосредственно
оценить эффективность использования кредитов и займов, являются
показатели их рентабельности и оборачиваемости. Рентабельность кредитов
(займов) показывает полезность и целесообразность вложения средств
сторонних участников и представляет собой отношение прибыли отчетного
периода к средней стоимости кредитов и займов, что выражается следующей
формулой:
займовикредитовзаемныхстоимостьсредняя
женияналогооблодоприбыльприбыльчистая
Р
кз
)(
..
23
(1)
23
Бланк И.А. Управление финансовыми ресурсами. – М.: Омега – Л, 2011. с. 562
29
Данный показатель может рассчитываться как для общей суммы
кредитов и займов, так и отдельно для кредитов и займов, в том числе с учетом
периода привлечения.
Конкретное нормативное (оптимальное) значение у данного показателя
отсутствует. Необходимо анализировать его изменение в динамике и в
сопоставлении с аналогичными предприятиями отрасли. При сравнении двух
компаний, чем выше рентабельность кредитов и займов, тем выше
эффективность их использования и управления. Повышающая динамика
показателя является индикатором роста качества управления кредитами и
займами, что повышает инвестиционную привлекательность и стоимость
компании.
Коэффициент оборачиваемости кредитов и займов характеризует
скорость его обращения и рассчитывается по следующей формуле:
займовикредитовстоимостьсредняя
выручка
К
зо
..
24
(2)
Рост данного показателя в динамике оценивается положительно т.к. это
свидетельствует об увеличении активности деятельности предприятия, о
повышении эффективности использования заемных средств. Кроме того, от
скорости оборота кредитов и займов, зависит продолжительность
финансового цикла организации, которое в свою очередь влияет на его
финансовое состояние.
Одновременно с коэффициентом оборачиваемости кредитов и займов
рассчитывается показатель, характеризующий продолжительность их
оборота. Он представляет собой отношение числа дней в анализируемом
периоде (Т) к значению коэффициента оборачиваемости (К
о.з.
).
..зо
К
Т
О
25
(3)
24
Бланк И.А. Управление финансовыми ресурсами. – М.: Омега – Л, 2011. с. 563
25
Бланк И.А. Управление финансовыми ресурсами. – М.: Омега – Л, 2011. с. 563
30
Анализ показателей оборачиваемости кредитов и займов проводится как
в динамике, так и в сравнении со значениями показателей динамики
собственных средств.
При оценке эффективности использования кредитов и займов
предприятия также целесообразно рассчитывать значение показателя
финансового левериджа. Необходимость расчета данного показателя состоит
в том, что одна из ключевых задач финансового управления в организации
состоит в обеспечении роста ее стоимости, которая в свою очередь
определяется эффективностью использования собственных средств
предприятия. Обобщающим показателем эффективности использования
собственных средств предприятия выступает их рентабельность. Если
предприятие для финансирования своей деятельности использует не только
собственные, но и заемные средства, то уровень эффективность использования
собственных средств увеличивается пропорционально объему привлеченных
кредитов.
Таким образом, финансовый леверидж характеризует приращение
рентабельности собственных средств, получаемое благодаря использованию
кредита, несмотря на платность последнего
26
. Формулу эффекта финансового
левериджа можно представить следующим образом
27
:
СК
ЗК
СПРCЭ
экнфр
*))(1(
(4)
Где
фр
Э
- эффект финансового рычага;
н
C
- ставка налога на прибыль;
эк
Р
- экономическая рентабельность;
СП
- процентная ставка по кредитам и займам;
ЗК
- заемные средства;
СК
- собственный капитал.
26
Ласкина Л.Ю. Финансовый леверидж и его детерминанты// Финансовый менеджмент. – 2012. - № 7. с.. 42
27
Казакова Н.А. Финансовый анализ: Учебник и практикум. – М.: Юрайт, 2016. с. 326
31
Из данной формулы видно, что эффект финансового левериджа будет
тем больше, чем больше будет экономическая рентабельность инвестиций по
сравнению со ставкой процентов по кредитам (займам) и чем больше будет
соотношение заемных и собственных средств.
Объем, состав и структура заемных источников финансирования
оказывают непосредственное влияние на финансовое состояние предприятия.
Финансовое состояние организации характеризуется ее обеспеченностью
финансовыми ресурсами, необходимыми для нормальной производственной,
коммерческой и других видов деятельности, целесообразностью и
эффективностью их размещения и использования, финансовыми
взаимоотношениями с другими субъектами хозяйствования. Важнейшими
характеристиками финансового состояния организации являются ее
платежеспособность и финансовая устойчивость. Платежеспособность
характеризует способность организации своевременно рассчитываться по
своим обязательствам.
Платежеспособность предприятия может рассматриваться в
долгосрочном и текущем аспекте. Особое значение для предприятий
(особенно для тех предприятий, которые используют краткосрочные заемные
источники финансирования) приобретает показатель текущей
платежеспособности, который характеризует способность предприятия
своевременно погасить свои краткосрочные обязательства за счет имеющихся
у него текущих активов.
Основным индикатором текущей платежеспособности предприятия
являются коэффициенты ликвидности, характеризующие способность
предприятия к своевременному погашению своих краткосрочных
обязательств с использованием различных по степени ликвидности активов.
Методика расчета этих коэффициентов, а также других показателей
платежеспособности предприятия рассмотрена в Приложении 4.
Использование предприятием заемных источников финансирования
оказывает непосредственное влияние на степень устойчивости его
32
финансового состояния. Так чаще всего финансирование деятельности
предприятия осуществляется как за счет собственных, так и за счет заемных
источников, финансовая устойчивость предприятия зависит от того, насколько
оптимально они сочетаются. Оценка финансовой устойчивости предприятия
на основе анализа соотношения собственного и заемного капитала
осуществляется на основе анализа соотношений, представленных в таблице 2.
Таблица 2
Типы финансовой устойчивости предприятия
28
№
Тип финансовой
устойчивости
Условия
1
Абсолютная устойчивость
финансового состояния
Е
з
< Е
с
+ С
кк
Где Е
з
– стоимость товарно-материальных
запасов предприятия
Е
с
– величина собственных оборотных
средств предприятия
С
кк
- кредиты банков под товарно-
материальные ценности с учетом сумм,
зачтенных банком при кредитовании.
2
Нормальная устойчивость
финансового состояния
предприятия
Е
з
= Е
с
+ С
кк
3
Неустойчивое финансовое
состояние
Е
з
= Е
с
+ С
кк
+ С
о
Где С
о
– источники, ослабляющие
финансовую напряженность
4
Кризисное финансовое
состояние
Е
з
> Е
с
+ С
кк
Указанные в таблице 2, соотношения отражают долю собственных и
заемных источников, используемых для финансирования товарно-
материальных запасов предприятия. Чем выше доля собственных средств в их
формировании, тем более финансово устойчивым считается предприятие.
Из таблицы 2 видно, что различные варианты сочетания собственных и
заемных источников финансирования запасов предприятия определяют
четыре варианта финансовой устойчивости предприятия: от абсолютно
устойчивого финансового состояния, при котором формирование товарно-
материальных запасов осуществляется только за счет собственных средств
предприятия, до абсолютно неустойчивого финансового состояния, при
28
Куприянова М.Л. Финансовый анализ: Учебник. – М.: Инфра – М, 2015. с. 144
33
котором заемные источники финансирования текущих активов намного
превышают собственные.
Таким образом, анализ заемного капитала направлен не только на
изучение его динамики, структуры и эффективности использования, но и на
обеспечение оптимальной структуры капитала. Оптимальная структура
капитала представляет собой такое соотношение использования собственных
и заемных средств, при которой обеспечивается наиболее эффективная
пропорциональность между рентабельностью собственного капитала и
коэффициентом финансовой устойчивости организации.
Таким образом, подводя итоги исследования, проведенного в выпускной
квалификационной работе, можно сделать вывод о том, что бухгалтерский
учет и аудит кредитов и займов выполняет важную роль в деятельности
организации, т.к. обеспечивают точность и достоверность информации о
суммах привлеченных кредитов и займов, их использовании, выплате
процентов и прочих расходов, и таким образом, определяют возможность ее
использования при принятии различного рода финансовых решений
руководством предприятия и внешними пользователями.
Особенности бухгалтерского учета и аудита кредитов и займов
закреплены соответствующими нормативными актами на различных уровнях
нормативно – правового регулирования. Всего можно выделить четыре таких
уровня, на каждом из которых устанавливаются порядок, принципы, правила
и методы бухгалтерского учета и аудита кредитов и займов.
В целях обеспечения эффективного использования кредитов и займов на
предприятии необходимо регулярно проводить их анализ. Процедура анализа
кредитов и займов предполагает оценку их динамики, структуры,
эффективности использования, а также оценку влияния на эффективность
использования собственных средств предприятия.
Таким образом, кредиты и займы – это
полученных
система экономических
беспроцентный
отношений, возникающая
общества
при передаче
связанными
имущества в денежной
нарушения
или
34
натуральной
покрывают
форме от одной
втором
организации или
поэтому
лиц другой
максимально
организации на
условиях
предприятия
возврата, срочности
партии
и оплаты.
Кредитные отношения
предприятия
банка с предприятием
привлечение
оформляются договором.
Субъектами
прямую
кредитных отношений
году
могут быть
партии
предприятия (независимо
единицы
от
форм собственности),
полученным
являющиеся юридическими
структуру
лицами, с одной
итогам
стороны, и
коммерческие
общей
банки, с другой. Важным
займам
условием для
втором
заключения такого
такие
договора является
проведение
представление в банк
прибыли
документа налогового
электронной
органа о том,
краткосрочных
что он имеет
помимо
заявление предприятия
дать
о желании получить
гашению
ссуду у данного
первом
банка.
Как правило,
положительная
предприятие пользуется
показатель
кредитом, предоставляемым
рентабельность
банком, в котором
только
открыт его
оптимальности
расчетный счет. Но
дебиторскую
оно вправе
имело
получить кредит
условиях
и в другом банке:
деятельности
переход на договорные
беспроцентный
кредитные отношения
справка
явился
важным фактором
осуществляется
демократизации хозяйственных
сели
связей, позволил
рамках
наиболее
полно
период
использовать экономические
гашение
методы во взаимоотношениях
также
банка и
предприятия
гашение
с учетом их прав
модуль
и интересов.
В рамках
компании
данной темы
затрат
была описана
проведение
методика анализа
уплате
кредитов и
займов,
прежде
раскрыты вопросы
погашения
относительно источников
учете
информации:
первичных
предлагается
документов, регистров
долгосрочные
аналитического и синтетического
бухгалтерского
учета по
разделу (участку) учета,
проделанная
бухгалтерской отчетности,
внутреннего
учетной политики.