32
быстрее предприятие
аналитические
может выполнить
раздел
предъявляемые требования.
Уменьшение
которая
объема ликвидных
рассчитать
активов, равно
способов
как и увеличение
проценты
доли
ненадежной
бухгалтерскую
задолженности предприятия,
структура
снижает его
расчеты
платежеспособность,
уровень
базы
которой в значительной
только
мере определяется
итогам
состоянием оборотных
условия
средств.
Платежеспособность предприятия
затраты
в области долговых
вместе
обязательств
выражает
достижения
ликвидность его
конец
баланса, т.е. способность
времени
покрытия обязательств
собственного
предприятия активами,
компании
срок превращения
предложения
которых в денежную
созданные
форму
соответствует
стоимость
сроку погашения
обеспеченности
обязательств.
Ликвидность активов — величина,
сделать
обратная ликвидности
эффективности
баланса по
времени
возможности
превращения активов
стороны
в денежные средства. Чем
принимаемые
меньше требуется
времени,
уплате
чтобы данный
отсутствие
вид активов
кредитные
обрел денежную
рентабельность
форму, тем
рассчитаем
выше его
последний
ликвидность. Анализ
финансовых
ликвидности баланса
сводные
заключается в сравнении
отличие
средств
по активу,
полученным
сгруппированных по степени
расчетный
их ликвидности и расположенных
инвентаризации
в
порядке убывания
период
ликвидности, с обязательствами
некорректный
по пассиву,
сгруппированными
кредитам
по срокам их погашения
задолженности
и расположенными в порядке
отношение
возрастания сроков.
В
электронной
зависимости от степени
здесь
ликвидности активы
автоматизация
предприятия делятся
бухгалтерской
на следующие группы
38
:
А1 — наиболее
свои
ликвидные активы (денежные
произвольных
средства предприятия
состоянию
и
краткосрочные финансовые
единого
вложения);
А2 — быстро
сроком
реализуемые активы (дебиторская
краткая
задолженность
сроком
кредитный
погашения в 12 месяцев
следующие
и другие оборотные
неправильное
активы);
АЗ — медленно
тактика
реализуемые активы (запасы,
пользование
за исключением
«расходов будущих
займам
периодов», и долгосрочные
полученным
финансовые вложения,
бухгалтерского
уменьшенные на величину
конец
вложений в уставные
краткосрочных
фонды других
срок
предприятий);
38
Дмитриева, И.М. Бухгалтерский учет и аудит: Учебное пособие / И.М. Дмитриева. - М.: Юрайт, 2011. –
с.109
33
А4 — труднореализуемые
россии
активы (основные
также
средства и иные
предыдущем
внеоборотные активы, (а
банков
исключением статей
ставки
этого, включенных
журналах
в
предыдущую группу).
Пассивы
стабильности
группируются по степени
сложившуюся
срочности их оплаты:
П1 — наиболее
стадии
срочные обязательства (кредиторская
бухгалтерские
задолженность
и ссуды,
средства
не погашенные в срок);
П2 — краткосрочные
расчет
пассивы (краткосрочные
важным
кредиты и заемные
заемные
средства);
ПЗ — долгосрочные
срок
пассивы (долгосрочные
позволил
кредиты и заемные
численность
средства);
П4 — постоянные
данной
пассивы (источники
прогнозные
собственных средств,
установленный
за
исключением «расходов будущих
итогам
периодов»).
Баланс считается
сумме
абсолютно ликвидным,
наиболее
если имеют
ними
место
следующие
недостаточной
соотношения:
Ликвидность зависит
себестоимость
от величины задолженности,
основные
а также от объема
штрафных
ликвидных средств,
отнести
к которым относятся
соответствии
наличные денежные
является
средства,
ресурсы
дебетовые
на счетах в банках,
поэтому
ценные бумаги
дебиторскую
и легко реализуемые
учет
элементы
оборотных
бухгалтерской
средств.
Финансовый рычаг предприятия (аналог: кредитное плечо, кредитный
рычаг, финансовый леверидж, leverage) – показывает, как использование
заемного капитала предприятия влияет на величину чистой прибыли.
Финансовый рычаг является одним из ключевых понятий финансового и
инвестиционного анализа предприятия. В физике использование рычага
позволяет, прикладывая меньшие усилия поднять больший вес. Аналогичный
принцип действия и в экономике для финансового рычага, который
позволяет, прилагая меньшее количество усилий увеличить размер прибыли.
Расчет финансового рычага осуществляется по формуле:
34
DFL – эффект финансового рычага;
T – процентная ставка налога на прибыль;
ROA – рентабельность активов предприятия;
r – процентная ставка по привлеченному (заемному) капиталу;
D – заемный капитал предприятия;
Е – собственный капитал предприятия.
Невозможность предприятия
единого
погасить свои
уменьшился
долговые обязательства
анализа
перед кредиторами
получены
и бюджетом приводит
данная
его к банкротству.
Эффект финансового рычага объясняется тем, что привлечение
дополнительных денежных средств позволяет повысить эффективность
производственно-хозяйственной деятельности предприятия. Ведь
привлекаемый капитал может быть направлен на создание новых активов,
которые увеличат как денежный поток, так и чистую прибыль предприятия.
Дополнительный денежный поток приводит к увеличению стоимости
предприятия для инвесторов и акционеров, что является одной из
стратегических задач для собственников компании.
Таким
интересов
образом, в настоящее
характеристику
время у большинства
последний
предприятий
возникает
рассчитывает
потребность в заемных
рассчитать
средствах, и они
дебету
вынуждены обращаться
замедление
за
помощью к различного
последний
рода кредиторам:
сделаны
банкам, кредитным
полученных
организациям,
частным
возможности
лицам, предприятиям
имеющиеся
с устойчивым финансовым
пример
положением,
имеющим
трех
свободные денежные
учете
средства.
Кредиты и займы – это
полученных
система экономических
беспроцентный
отношений,
возникающая
общества
при передаче
связанными
имущества в денежной
нарушения
или натуральной
покрывают
форме от
одной
втором
организации или
поэтому
лиц другой
максимально
организации на условиях
предприятия
возврата,
срочности
партии
и оплаты.
Кредитные отношения
предприятия
банка с предприятием
привлечение
оформляются договором.
Субъектами
прямую
кредитных отношений
году
могут быть
партии
предприятия (независимо
единицы
от
35
форм собственности),
полученным
являющиеся юридическими
структуру
лицами, с одной
итогам
стороны,
и коммерческие
общей
банки, с другой. Важным
займам
условием для
втором
заключения такого
такие
договора является
проведение
представление в банк
прибыли
документа налогового
электронной
органа о том,
краткосрочных
что он имеет
помимо
заявление предприятия
дать
о желании получить
гашению
ссуду у данного
первом
банка.
Как правило,
положительная
предприятие пользуется
показатель
кредитом, предоставляемым
рентабельность
банком, в котором
только
открыт его
оптимальности
расчетный счет. Но
дебиторскую
оно вправе
имело
получить
кредит
условиях
и в другом банке:
деятельности
переход на договорные
беспроцентный
кредитные отношения
справка
явился важным фактором
осуществляется
демократизации хозяйственных
сели
связей, позволил
рамках
наиболее полно
период
использовать экономические
гашение
методы во взаимоотношениях
также
банка и предприятия
гашение
с учетом их прав
модуль
и интересов.
В рамках
компании
данной темы
затрат
была описана
проведение
методика аудита
уплате
кредитов и
займов,
прежде
раскрыты вопросы
погашения
относительно источников
учете
информации:
первичных
предлагается
документов, регистров
долгосрочные
аналитического и синтетического
бухгалтерского
учета по
разделу (участку) учета,
проделанная
бухгалтерской отчетности,
внутреннего
учетной политики.
Рассмотрен
бухгалтерских
процесс планирования
основной
аудита, заключающийся
уровень
в
определении его
основными
стратегии и тактики;
нарушения
составлении общего
таким
плана
аудиторской
баланса
проверки; разработке
правила
аудиторской программы;
быстро
определении
объема
ведение
конкретных аудиторских
учреждения
процедур; оценке
качестве
объема аудиторской
пассивов
проверки.
36
Глава 2. Учет,
рамках
анализ и аудит
проведение
займов и кредитов
прибыль
организации
ООО «МеталПроект»
2.1. Краткая
краткосрочные
характеристика организации
снижение
ООО «МеталПроект»
Организация
получения
зарегистрирована 25 ноября 2010 г. регистратором
можно
Межрайонная инспекция
займам
Федеральной налоговой
может
службы № 46 по г. Москве.
Генеральный
стабильности
директор организации – Трубачев
можно
Денис Владимирович.
Юридический
ниже
адрес компании
ежемесячно
ООО "Металпроект" - 125009,
бухгалтерском
город Москва,
таким
Тверской бульвар, 20 стр.1. Основным
учету
видом деятельности
предлагается
является
«Строительство
сделать
жилых и нежилых
пассиве
зданий», зарегистрировано 19
дополнительных
которые
видов деятельности. Организации
проведен
ОБЩЕСТВО С
ОГРАНИЧЕННОЙ
расчетный
ОТВЕТСТВЕННОСТЬЮ "МЕТАЛПРОЕКТ" присвоены
собственного
ИНН 7703732730,
акционерных
ОГРН 1107746960419,
проведен
ОКПО 68994874. Деятельность
текущих
компании осуществляется
ремонт
в соответствии с нормами
безакцептном
Гражданского кодекса
получение
РФ и Федерального Закона «Об
утвержденного
акционерных обществах» на
возможности
основании
Устава,
итогам
утвержденного решением
дату
Общего собрания
некорректным
акционеров.
В сферу
организацию
деятельности завода
счетах
входит проектирование,
принимаемые
изготовление и
монтаж
рентабельность
металлоконструкций, металлообработка. На
внутреннего
предприятии развито
итогам
производство таких
основной
металлоконструкций, как
уровень
эстакады, траверсы,
втором
каркасы,
вышки,
жилых
фермы, силоса,
срокам
бункера, резервуары,
утвержденными
башни связи,
этот
мачты и др.
Еще
ценных
одно направление
уменьшающим
деятельности компании - производство
менее
опор, а
также
система
других частей
расширенного
трубопроводов. Завод
расчетный
может выполнить
таким
заказ для
механизмом
предприятий нефтегазовой
сумму
группы по изготовлению
собой
металлоконструкций для
ликвидности
нефте- и газопроводов.
Помимо
предприятие
этого, к сфере
повлиять
деятельности компании
регистры
относится жилищное
ведение
строительство. Одним
оплату
из ярких тому
здесь
подтверждений является
которые
расположенный на территории
когда
современного жилого
срок
комплекса «Старгород»
таунхаус,
нашей
выполненный «под ключ» заводом
галтерия
металлоконструкций.
Стратегическими целями
управления
Общества является
характерной
снижение издержек
состоянию
37
производства, повышение
проделанная
производительности труда,
деятельности
сохранение доли
совокупности
в
общем объеме
показатели
продукции и улучшение
расчеты
качества производимой
небольшое
продукции.
Органами управления
которое
Общества являются:
общее
приобретать
собрание учредителей;
генеральный
дебету
директор.
На рисунке 3 представлена
существенности
организационная структура
являлась
управления
ООО «МеталПроект». В
сумма
организационную структуру
снижается
управления входит 70
человек. Тип
связанных
организационной структуры
коэффициента
управления ООО «МеталПроект»
можно
отражения
представить как
ремонт
линейно-функциональный.
Рис. 3. Организационная
заключая
структура ООО «МеталПроект»
Управленческий
таким
персонал ООО «МеталПроект» состоит
проценты
из работников,
обеспечивающих
анализ
управление предприятием. Сюда
другие
входят руководители
свою
данного предприятия
сохранить
это: генеральный
модуль
директор, главный
минфина
инженер,
начальник
предыдущем
коммерческого отдела,
минимальная
главный бухгалтер,
выписки
юрист, начальник
данный
планово-экономического отдела.
Проблемами
обязательств
разработки и реализации
отношению
стратегий в компании
способствовала
занимается генеральный
учитывались
директор. Директор
показателем
в пределах своей
расчеты
компетенции
осуществляет
работы
руководство текущей
значение
деятельностью ООО «МеталПроект».
Права
отношения
и обязанности Директора
основе
определяются Федеральным
учете
законом «Об
обществах
изменение
с ограниченной ответственностью»,
имеющиеся
уставом Общества. Директор
большинстве
38
является единоличным
источниками
исполнительно-распорядительным органом,
инвентаризации
который
представляет
раздел
интересы Общества
исковой
и действует от имени
итогам
Общества без
доверенности
убедиться
в силу закона
осно
и устава.
В качестве
покупателей
важных условий
предприятие
своего дальнейшего
экономическая
развития Общество
нормативным
рассматривает высококвалифицированный
налоговом
и инициативный персонал,
пополнение
непрерывные инновации,
обществах
конструктивные отношения
учет
с партнерами по
бизнесу,
учетом
прозрачность финансовой
эффективность
и операционной деятельности,
платежей
а также
создание
результате
и поддержание узнаваемого
общей
позитивного корпоративного
займам
имиджа.
В целом,
типовой
проанализировав структуру
чтобы
ООО «МеталПроект» можно
нашей
отметить, что
внеоборотные
в информационном плане
таким
перегруженными являются
увеличение
генеральный директор,
пассиве
юрист и начальник
утвержденным
отдела сбыта,
соответствии
поскольку слишком
обширный
через
набор требований
необходимой
к указанным сотрудникам
таким
может привести
финансовой
в
дальнейшем к снижению
сумма
гибкости и адаптивности
компании
к решению комплексных
получение
задач.
Отсутствие маркетингового
снижения
отдела и отдела
степени
конкурентной разведки
расчеты
в
компании зачастую
которые
негативно сказывается
начальник
на взаимодействии отдела
журналах
сбыта с
экономическими
отличие
службами между
себестоимость
собой, снижает
кредитам
эффективность и
оперативность
отношениям
работы компании
достаточно
в целом.
Для оценки
управления
реальной картины
предприятия
развития компании
наименование
и ее последующих
перспектив
которые
за 2014-2016гг. нужно
составе
проанализировать основные
учреждения
технико-
экономические показатели (таблица 2).
Технико-экономические
коэффициент
показатели за три
наряду
года сокращаются – так
составе
выручка сократилась
определяется
более чем
бумаги
на 20% (-189 057,0 тыс.руб.),
дебиторскую
себестоимость
на 7,8% (-48 096,0 тыс.руб.),
целом
чистая прибыль
важным
более чем
состоит
в два раза (-65 394,0
тыс.руб.). Опережение
расчеты
темпов снижение
бухгалтерском
выручки над
баланса
темпом снижения
формирует
себестоимости свидетельствует
оплату
о снижении эффективности
несоблюдением
деятельности
компании.
Наряду
рассмотрен
с указанными показателями
долговые
сократились основные
договору
и оборотные
39
средства (на 15% и 70% соответственно). Отрицательным
полученных
моментом является
будет
рост затрат
долгосрочные
на 1 рубль реализованной
расчеты
продукции, которые
перехода
увеличились за
три
низким
года на 16,5% (+0,10 руб).
В
отражение
результате сокращения
анализ
производства сократилась
качестве
и численность
персонала – если
стабилизации
в 2014г. в компании
процентов
работало 529 человек,
активов
то к 2015г. их
число
данным
сократилось до 459 (-70 человек). Но
отличается
сокращение численности
содержит
персонала не оказало
наиболее
положительного влияния
долгосрочные
на производительность труда.
С 2014г. производительность
краткая
труда снизилась
подтверждение
на 149,9 тыс.руб.(- 9,7%).
Таблица 2
Технико-экономические
свою
показатели ООО «МеталПроект»
Показатели
2014г.
2015г.
2016г.
Изменение
2016г./201
4г.
тыс.ру
б.
%
Выручка
активов
от продаж,
тыс.руб.
908
795,0
1 021
311,0
719
738,0
-189
057,0
79,
2
Себестоимость
составлении
продукции,
тыс.руб.
620
466,0
711
566,0
572
370,0
-48
096,0
92,
2
Чистая
производства
прибыль, тыс.руб.
122
963,0
122
277,0
57
569,0
-65
394,0
46,
8
Стоимость
активах
оборотных
средств,
беспроцентный
тыс.руб.
403
660,0
346
889,0
346
462,0
-57
198,0
85,
8
Стоимость
темпом
основных
средств,
справка
тыс.руб.
528
893,0
111
448,0
149
963,0
-378
930,0
28,
4
Среднесписочная
аудиторское
численность персонала,
прогнозные
чел.
529,0
525,0
459,0
-70,0
86,
8
Производительность труда,
всеми
чел./тыс.руб.
1 717,9
1 945,4
1 568,1
-149,9
91,
3
Затраты
рентабельность
на рубль
реализованной
приложения
продукции,
руб.
0,7
0,7
0,8
0,1
116
,5
Фондоемкость,
стоимость
руб.
0,58
0,11
0,21
-0,4
35,
8
Фондоотдача, руб.
1,7
9,2
4,8
3,1
279
,3
Фондовооруженность,
займам
тыс.руб./чел.
763,1
660,7
754,8
-8,2
98,
9
Оборачиваемость активов,
своевременно
об.
2,3
2,9
2,1
-0,2
92,
3
Экономическая
рентабельность, %
19,8
17,2
10,1
-9,8
50,
8
40
В
расходов
результате выбытия
прочие
основных средств
связи
показатели фондоотдачи
которые
и
фондоемкости показывают
имеющиеся
положительные результаты – фондоотдача
которое
растет
(+3,1),
утвержденной
фондоемкость снижается (-0,4). Рост
таким
показателя фондоотдачи
экономической
говорит
о повышении
расчетный
уровня эффективности
составе
использования основных
производственных
которая
средств на предприятии. Снижение
выписки
фондоемкости
свидетельствует
налоговыми
об улучшении использования
счету
основных фондов,
предложения
а также
означает
гашение
экономию труда.
Сократился
организация
период оборачиваемости
аудит
оборотных средств – на 0,2 дня.
Таким
произвольных
образом, в результате
комиссии
сокращения объемов
учетом
выпуска продукции
заемных
эффективность деятельности
пользование
компании снижается,
система
о чем свидетельствует
положением
снижение чистой
нашей
прибыли и снижение
налогового
уровня рентабельности
налогового
на 9,8%.
Анализ финансово-экономического
срокам
состояния ООО «МеталПроект»
проведен
имеющиеся
на основании информации,
также
представленной в бухгалтерском
осуществлялась
балансе предприятия. За
отдельных
рассматриваемый период
прочие
валюта баланса
отрицательным
изменилась – произошло
общей
ее сокращение почти
процессе
вдвое (- 435 767,0 тыс.руб.)
(Приложение 1).
Снижение
основе
имущества произошло
необходимо
по всем статьям,
является
но наиболее
значительно
прогнозные
сократились внеоборотные
также
активы в результате
значительную
выбытия
основных
пример
средств – на 378 569,0 тыс.руб. В
здесь
составе оборотных
срока
средств
запасы
ряда
снизились на 31,8% (-37 916,0 тыс.руб.) в
раздельный
результате сокращения
кредита
объемов готовой
предприятие
продукции на складе
кредиторской
на конец отчетного
оценку
периода.
Источники финансирования
полученных
сократились в части
удельный
собственного
капитала (- 46,4%) и
менее
краткосрочных обязательств (- 47,9%). Собственный
структуру
капитал состоит
вида
на 90% из нераспределенной
прирост
прибыли, которая
исковой
за три года
условия
сократилась на 270 526,0 тыс.руб.
Краткосрочные
улучшению
обязательства представлены
прибыли
такими обязательствами
всеми
как краткосрочные
может
займы и кредиты
абсолютно
и кредиторской задолженностью.
41
Размер
условия
краткосрочных кредитов
задолженности
сократился на 25,5% и
году
на конец 2016г.
составляет 105 635,0 тыс.руб. Более
кредитам
чем в два
оплата
раза сократилась
сроком
кредиторская
задолженность – на 122 917,0 тыс.руб.
Из
показателем
представленных данных
бухгалтерские
в Приложении А видно,
решению
что по состоянию
имеется
на 31.12.2016 в активах
необходимой
организации доля
которая
внеоборотных средств
ходе
составляет
одну
кредитам
третью (30,5%),
раза
а текущих активов – две
всех
трети (69,5%).
Одновременно
раздел
с изменениями в структуре
начисленных
активов наблюдаются
какой
изменения и в пассиве
дополняется
баланса - снижение
собственным
доли наблюдается
всех
по
кредиторской задолженности – на 31.12.2016г. ее
доля
доля составила 13,0% ,
основных
что
на 7,1% меньше,
отличие
чем на эту
связанных
же дату в 2014г. Доля
краткосрочных
краткосрочных кредитов
начальник
напротив – увеличилась
кредитует
на 6,0%.
Таким образом,
структуры
финансово-хозяйственная деятельность ООО
«МеталПроект»
решением
в 2014-2016г.г. способствовала
эффективности
не только сокращению
баланса
объемов производства
займам
продукции, но повлекло
изготовление
за собой сокращение
инвентаризации
объемов
собственного
рамках
капитала.
Далее с целью
расширенного
оценки кредитоспособности
оговаривается
компании или,
относительных
говоря
иначе,
прогнозные
оценки его
оплата
способности своевременно
небольшое
и в полном объеме
также
рассчитываться по долговым
прирост
обязательствам проведем
рассчитывает
анализ ликвидности
журнал
баланса при
бухгалтерского
помощи финансовых
отдельных
коэффициентов (2).
Коэффициент
всеми
быстрой ликвидности
внимание
имеет значение,
прогнозные
укладывающееся
в норму,
учета
что свидетельствует
предприятия
о достаточности ликвидных
социального
активов (т. е.
наличности
включением
и других активов,
свои
которые можно
число
легко обратить
избегать
в денежные
средства) для
активов
погашения краткосрочной
рода
кредиторской задолженности. В
менее
течение всего
связи
анализируемого периода
бухгалтерскую
коэффициент быстрой
темпом
ликвидности
сохранял
повлиять
нормальное значение.
Коэффициент
могут
абсолютной ликвидности,
кредиты
как и коэффициент
прочие
быстрой
ликвидности,
оплате
имеет значение,
которые
соответствующее норме.
На
полученных
основании полученных
могут
результатов расчета
оформляющих
коэффициентов,