37
3. Перечисляются экономические факторы, влияющие на величину
прибыли, проводится факторный анализ прибыли до налогообложения.
4. Рекомендуется при анализе учитывать влияние инфляции на
финансовые результаты.
5. Проводится анализ «качества» прибыли, под которым понимается
«обобщенная характеристика структуры источников формирования прибыли
организации». Прибыль имеет высокое качество, если растет объем
производства, снижаются расходы по производству и реализации, низкое
качество прибыли означает, что имеется рост цен на продукцию без увеличения
объема выпуска и продаж в натуральных показателях. Кроме этого, качество
прибыли характеризуется:
состоянием расчетов с кредиторами, чем меньше просроченной
кредиторской задолженности, тем выше качество прибыли;
уровнем рентабельности продаж;
коэффициентом достаточности прибыли;
структурой рентабельности по видам продукции.
6. Рассматриваются денежные потоки организации в целях выяснения
степени достаточности поступлений денежных средств по текущей
деятельности для обеспечения оттоков по текущей и инвестиционной
деятельности предприятия. Предлагается увязывать анализ финансовых
результатов с анализом денежных потоков.
7. Осуществляется анализ финансовых результатов по финансовой
отчетности предприятия, т. е. изучаются их уровень, динамика (горизонтальный
анализ отчета о прибылях и убытках) и структура (вертикальный анализ).
8. Предложена схема факторного анализа общей бухгалтерской прибыли
(прибыли до налогообложения) и прибыли от реализации продукции.
9. Изменение прибыли от реализации продукции находится под
воздействием факторов двух групп. В состав первой группы входят: изменение
объема реализации продукции в оценке по базисной или плановой
себестоимости, изменение объема продукции, обусловленное изменениями в
38
структуре продукции. Вторая группа факторов представлена экономией от
снижения себестоимости продукции, экономией от снижения себестоимости
продукции за счет структурных сдвигов, изменением издержек из-за динамики
цен на материалы и тарифов на услуги, изменением цен на один рубль
продукции
50
.
Недостаток данной методики состоит в том, что при раскрытии состава
факторов, влияющих на изменение прибыли, допущена методологическая
ошибка, заключающаяся в том, что рекомендуется дважды учитывать влияние
одного и того же фактора на изменение прибыли, а именно структурный сдвиг
в ассортименте продукции учитывается одновременно в двух группах
факторов. Можно отметить, что вызывает вопрос предлагаемая классификация
факторов и ее разделение на две группы.
10. Затем рекомендуется проводить анализ использования прибыли на
основе отчета о прибылях и убытках, рассматривая основные направления
использования чистой прибыли. Автором предлагается в ходе вертикального и
горизонтального анализа использования чистой прибыли рассчитывать
коэффициент капитализации, темп устойчивого роста собственного капитала,
коэффициент потребления прибыли. При этом под коэффициентом
капитализации прибыли понимается удельный вес в общей величине чистой
прибыли средств, направленных в резервные фонды и фонд накопления, под
коэффициентом потребления - удельный вес средств из чистой прибыли,
направленных на потребление (фонд потребления, фонд социальной сферы,
дивиденды, на благотворительные и прочие цели) в общей величине чистой
прибыли. Темп устойчивого роста собственного капитала представляет собой
отношение между разностью чистой и потребленной прибыли и величиной
собственного капитала в среднем за анализируемый период.
11. Высказываются соображения, что завершающим этапом анализа
финансовых результатов должен быть анализ рентабельности, в рамках
50
Селезнева Н. Н. Прибыль и рентабельность как объекты анализа // Проблемы теории и практики управления.
— 2015. — № 9. — С.42.
39
которого должны определяться показатели рентабельности, дается определение
экономической и финансовой рентабельности с рассмотрением эффекта
финансового рычага, проводится анализ рентабельности активов, собственного
капитала, рентабельности продукции и производственных фондов.
Валюшко Е.Л.
51
отмечает, что особую актуальность вопросов
повышения качества производимой продукции приобретают в условиях
экспорто-ориентированной стратегии государства на выход отечественных
товаропроизводителей на рынки ближнего и дальнейшего зарубежья.
Повышение качества продукции играет большую роль в формировании
финансовых результатов производителей. Однако вопросам оценки влияния
качественного фактора на финансовые результаты от реализации продукции в
отечественной практике анализа не уделяется должное внимание.
Согласно общепринятым методикам анализа для детерминированного
факторного анализа выручки от реализации продукции используют
следующую мультипликативную модель:
В
i
= VРП
i
* Ц
i
, (6)
где VРП
i
– объем реализации продукции в зачетной массе, ед.,
Ц
i
– цена единицы реализованной продукции, руб.
При этом, качество продукции относится к факторам второго порядка,
оказывающим влияние на цену реализации. Расчет влияния данного фактора на
выручку производится следующим образом:
∆В(кач)= (VРП
iзач
-VРП
iфиз
) *Ц
i
, (7)
где VРП
зач
– объем реализации продукции в зачетной массе, ед.;
VРП
физ
– объем реализации продукции в физическом весе, ед.
51
Валюшко Е. Л. Совершенствование методологии анализа финансовых результатов деятельности
сельскохозяйственных организаций с учетом качественного фактора // Материалы н.-практ.конф.
«Современные технологии сельскохозяйственного производства». — Гродно, 2012. — С. 199.
40
Однако выручка как финансовый показатель не в полной мере дает
возможности оценить эффективность производства и реализации продукции.
Основным финансовым результатом является прибыль от реализации,
факторная модель которой выглядит следующим образом:
П
i
= VРП
i
* (Ц
i
- С
i
) (8)
где VРП
i
– объем реализации продукции в зачетном весе, ед.;
Ц
i
– цена реализации единицы продукции, руб.;
С
i
– себестоимость единицы реализованной продукции, руб.
В данную модель также целесообразно ввести показатель качества
продукции и представить следующим образом
52
:
П
i
= VРП
iфиз
* К
iкач
* (Ц
iзач
– С
iзач
) (9)
где VРП
iфиз
– объем реализации в физическом весе, ед.;
К
iкач
– коэффициент качества;
Ц
iзач
– цена реализации единицы продукции, рассчитанная по
зачетному весу, руб.,
С
iзач
– себестоимость единицы реализованной продукции,
рассчитанная по зачетному весу, руб.
Таким образом, расширенные факторные модели выручки и прибыли с
учетом качественных характеристик реализуемой продукции помогут более
точно оценить влияние каждого из факторов, формирующих финансовый
результат от реализации, а также позволят предприятию изыскать резервы
роста доходности отдельных видов производств, кроющихся в контроле и
повышении качества продукции.
По итогам первой главы можно сделать вывод о том, что финансовый
52
Валюшко Е. Л. Совершенствование методологии анализа финансовых результатов деятельности
сельскохозяйственных организаций с учетом качественного фактора // Материалы н.-практ.конф.
«Современные технологии сельскохозяйственного производства». — Гродно, 2012. — С. 200.
41
результат - это прибыль или убыток, который получает хозяйствующий
субъект, вследствие своей деятельности. Прибыль представляет собой часть
вновь созданной стоимости и выступает одной из форм чистого дохода
общества, образующегося в сфере материального производства. Предприятие
получает прибыль после того, как воплощенная в созданном продукте
стоимость, осуществив стадию обращения, принимает денежную форму. Она
является частью выручки от реализации продукции (работ, услуг), которая
остается после вычета налогов, уплачиваемых из выручки, и затрат на
производство. Производственные предприятия в процессе хозяйственной
деятельности используют различные виды прибыли, которые можно
классифицировать по различным признакам.
Формирование финансового результата представляет собой
регламентируемый нормативно-правовыми актами процесс образования
прибыли, который организуется в целях определения в стоимостном
выражении итогов финансово-хозяйственной деятельности предприятия за
определенный период времени.
Финансовый результат финансового года показывает эффективность
коммерческой деятельности предприятия. Анализ финансовых результатов
позволяет выявить слабые стороны предприятия, найти более рациональное
применение имеющимся ресурсам. Данные анализа могут быть использованы
для текущего и стратегического планирования деятельности компании в
будущем. Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности
являются: изучение возможностей получения прибыли в соответствии с
имеющимся ресурсным потенциалом предприятия и конъюнктурой рынка;
систематический контроль за процессом формирования прибыли и изменением
ее динамики; определение влияния как внешних, так и внутренних факторов на
объем реализации продукции и финансовые результаты; выявление резервов
увеличения суммы прибыли и повышения уровня доходности бизнеса; оценка
работы предприятия по использованию возможностей наращивания объема
реализации продукции, прибыли и рентабельности; разработка мероприятий по
42
повышению эффективности системы управления прибылью.
43
ГЛАВА 2. ОРГАНИЗАЦИЯ БУХГАЛТЕРСКОГО УЧЕТА И
АНАЛИЗА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ НА ПРИМЕРЕ
ООО «НАВИГАТОР»
2.1. Финансово-экономическая характеристика
ООО «Навигатор» зарегистрирована 19 февраля 2007 г. регистратором
Межрайонная инспекция Федеральной налоговой службы № 46 по г. Москве.
Руководитель организации: генеральный директор Богданов М.Ю.
Юридический адрес ООО "Навигатор" - 119071, город Москва, Донской
2-й проезд, 10 стр.2.
ООО «Навигатор» осуществляет следующие виды деятельности:
- деятельность информационных агентств;
- консультирование по вопросам коммерческой деятельности и
управления;
- деятельность издательская;
- виды издательской деятельности прочие;
- деятельность по предоставлению услуг телефонной связи;
- деятельность в области документальной электросвязи;
- деятельность в области связи на базе проводных технологий прочая;
- деятельность по предоставлению консультационных услуг по вопросам
финансового посредничества.
Основными являются: деятельность в области информационных
агентств и издательская деятельность.
В рамках издательской деятельности ООО «Навигатор» производит
широкий ассортимент полиграфической продукции: упаковочная, этикеточная,
красочно-изобразительная, бланочная.
Кроме того, предприятие оказывает услуги по следующим
направлениям: верстка; разработка логотипа и фирменного стиля;
полиграфический дизайн; корректура или корректирование текста; фотосъемка;
офсетная, трафаретная и цифровая печать; слуги по послепечатной обработке
(биговка, ламинирование, перфорация, выручка, фольгирование, переплеты,
44
конгрев, УФлакировка, фальцовка, округление углов, склейка коробок).
Для выявления тенденций развития предприятия необходимо
рассмотреть динамику изменения основных технико-экономических
показателей ООО «Навигатор» за период с 2014 по 2016 годы (таблица 1)
(Приложение 1, 2).
Таблица 1
Финансовые показатели хозяйственной деятельности ООО
«Навигатор» за 2014-2016гг.
Показатели
2014
год
2015
год
2016
год
Отклонение
2014г. к 2012г.
абс.
знач.
%
при-
роста
Объем выполнения работ и
оказания услуг, тыс. руб.
11916
14010
19415
+7499
162,9
Среднесписочная
численность работников,
чел.
12
14
15
+3
125,0
Производительность труда,
тыс. руб.
993,0
1000,7
1294,3
301,3
130,3
Выручка от реализации
продукции, выполнения
работ и оказания услуг, тыс.
руб.
15036
17063
25213
+10177
167,7
Себестоимость
реализованной продукции,
оказанных услуг, тыс. руб.
10611
12853
19120
+8509
180,2
Среднегодовая стоимость
основных производственных
фондов, тыс. руб.
754
792
915
+161
121,4
Фондоотдача, руб.
15,8
17,7
21,2
+5,4
134,3
Среднегодовая стоимость
оборотных средств, тыс. руб.
8040
10062
13636
+5596
169,6
Скорость оборачиваемости
оборотных средств, дни
0,53
0,59
0,54
+0,01
101,1
Прибыль от оказания услуг и
выполнения работ, тыс.руб.
3637
3016
4691
+1054
129,0
Прибыль до
налогообложения, тыс. руб.
3785
3293
5223
+1438
138,0
Чистая прибыль, тыс. руб.
3107
2735
4338
+1231
139,6
Рентабельность
выполненных работ и
оказанных услуг, %
34,3
23,5
24,5
-9,8
-
Рентабельность продаж, %
24,2
17,7
18,6
-5,6
-
Согласно представленных данных в таблице 1 можно сделать вывод о
45
динамичном развитии анализируемого предприятия. Прежде всего, необходимо
отметить рост объемов выполнения работ и оказания услуги ООО «Навигатор»
за период 2014-2016гг. на 7499 тыс. руб. или на 62,9% до уровня 19415 тыс.
руб.
Выручка от оказания услуг и выполнения работ в 2016г. составила 25213
тыс. руб., что на 10177 тыс. руб. или на 67,7% выше уровня 2014г.
Себестоимость реализации в 2016г. составила 19120 тыс. руб., что на 8509 тыс.
руб. или на 80,2% выше, чем в 2014г.
В результате прибыль от осуществления основной деятельности
составила 4691 тыс. руб., что на 1054 тыс. руб. или на 29,0% выше уровня
2014г.
В то же время прибыль до налогообложения в 2016г. составила 5223
тыс. руб., что свидетельствует об осуществлении иной деятельности и
получение прибыли от нее. После выплаты всех налогов чистая прибыль
предприятия составила 4338 тыс. руб. или 139,6% от показателя 2014г.
Таким образом, деятельности ООО «Навигатор» эффективна и приносит
прибыль, которую можно направлять на развитие предприятия и материальное
стимулирование работников.
Всего в 2016г. в ООО «Навигатор» работало 15 человек. По сравнению с
2014г. число работников увеличилось на 3 человека или на 25,0%. Трудовые
ресурсы предприятия используются эффективно, так как производительность
труда увеличилась на 30,3% и составила 301,3 тыс. руб.
Выполнение работ ООО «Навигатор» не требует наличия большого
количества основных средств, в основном в состав долгосрочных активов
включается дорогостоящее оборудование. Важно отметить повышение
эффективности использования основных средств в исследуемой организации –
фондоотдача за 2016г. увеличилась на 5,4 руб. или на 34,3% и составила 21,2
руб.
В распоряжении предприятия имеется достаточно большое количество
оборотных активов, стоимость которых в 2016г. составила 13636 тыс. руб.
46
Оборотные (краткосрочные) активы также используются эффективно, так как
достаточно быстро оборачиваются. Скорость их обращения в 2016г. составила
0,54 дня.
В целом, рентабельность производственной деятельности по итогам
2016г. составила 24,5%, а рентабельность продаж 18,6%. По сравнению с 2014г.
показатели рентабельности снизились, но в сравнении с 2015г. рентабельность
выросла.
Финансовая устойчивость - это определённое состояние счетов
организации, гарантирующее его постоянную платежеспособность. Проведем
анализ финансовой устойчивости ООО «Навигатор» на основе относительных
показателей (таблица 2) (Приложение 3).
Таблица 2
Анализ финансовой устойчивости ООО «Навигатор»
Показатели
На 01.01.
2015 г.
На 01.01.
2016 г.
На 01.01.
2017 г.
Абсолют-
ное
отклоне-
ние
Норма-
тив
коэф-
фи-
циента
Коэффициент
финансовой
независимости
(автономии)
0,803
0,842
0,867
+0,064
Более
0,5
Коэффициент
текущей
ликвидности
4,09
5,27
6,45
2,36
Более
1,0
Коэффициент
обеспеченности
собственными
оборотными
активами
0,75
0,81
0,84
+0,09
Более
0,2
В результате осуществления какой-либо хозяйственной операции
финансовое состояние организации может остаться неизменным, либо
улучшиться, либо ухудшиться. Поток хозяйственных операций, совершаемых
ежедневно, является как бы «возмутителем» определённого состояния
финансовой устойчивости, причиной перехода из одного типа устойчивости в
другой.