55
и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину
результативного показателя. Факторы в результате анализа получают
количественную и качественную оценку. Каждый показатель может в свою
очередь выступать и в роли факторного, и результативного.
Хозяйственные процессы и конечные результаты складываются
под влиянием объективных и субъективных, внешних и внутренних факторов.
Факторы - это причины, воздействующие на изучаемый экономический
показатель.
Метод цепной подстановки - наиболее универсальный.
Он используется для выявления влияния факторов на результативный
показатель во всех типах детерминированных моделей: аддитивных,
мультипликативных, кратных, смешанных.
Способ (метод) цепных подстановок состоит в последовательной
замене плановой (базовой) величины на фактическую (количество замен равно
количеству факторов). После каждой замены из полученного результата
вычитают предшествующий итог. Полученная разность показывает величину
влияния изменения факторов на изучаемый совокупный показатель. [33,c.253]
Чем детальнее исследуется влияние факторов на величину
результативного показателя, тем точнее результаты анализа и оценка
качества работы предприятий.
Отсюда важным методологическим вопросом в анализе хозяйственной
деятельности является изучение и измерение влияния факторов на величину
исследуемых экономических показателей.
Без глубокого и всестороннего изучения факторов нельзя сделать
обоснованные выводы о результатах деятельности, выявить резервы
производства, обосновать планы и управленческие решения.
Факторная модель для анализа изменения коэффициента
оборачиваемости (Коб) дебиторской задолженности имеет следующий вид:
(1)
где ВР – выручка от реализации продукции, руб.
56
ДЗ – средние остатки дебиторской задолженности.
На изменение коэффициента оборачиваемости дебиторской
задолженности влияют два фактора:
выручка от реализации;
средняя величина дебиторской задолженности. [31,c.69]
Расчет влияния факторов на изменение коэффициента оборачиваемости
дебиторской задолженности производим, используя метод цепных
подстановок (по данным таблицы 6).
Рассчитаем влияние выручки от реализации на коэффициент
оборачиваемости дебиторской задолженности (2018 г. к 2016 г.)
Рассчитаем влияние среднего остатка на коэффициент оборачиваемости
дебиторской задолженности (2018 г. к 2016 г.)
Рассчитаем совокупное влияние факторов:
Коб = К
ВР +
К
СО
= 0,44 +(-0,35) = 0,09 оборота
Рассчитаем влияние выручки от реализации на коэффициент
оборачиваемости дебиторской задолженности (2018 г. к 2017 г.)
Рассчитаем влияние среднего остатка на коэффициент оборачиваемости
дебиторской задолженности (2018 г. к 2017 г.)
Рассчитаем совокупное влияние факторов:
Коб = В
ВР +
В
СО
= 0,46 +(-0,18) = 0,28 оборота
Результаты факторного анализа коэффициента оборачиваемости
дебиторской задолженности ООО «ОЛИМПИЯ» за 2016 – 2018 гг., представим
в таблице 9.
57
Таблица 9
Результаты факторного анализа оборачиваемости дебиторской
задолженности ООО «ОЛИМПИЯ» за 2016 – 2018 гг., тыс.руб.
№
п/п
Факторы
Изменение коэффициента
оборачиваемости дебиторской
задолженности под влиянием:
2018 г. по
сравнению с
2016 г.
2018г. по
сравнению с 2017 г.
1
Выручка от реализации, руб.
1961
2188
2
Остаток дебиторской
задолженности, руб.
898
501
3
Изменение обобщающего
показателя
0,09
0,28
Вывод: Факторный анализ показал, что в 2018 году по сравнению
с 2016 годом коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
увеличился на 0,44 оборота за счет увеличения выручки от реализации
на 1961 тыс. руб. а за счет увеличения остатка дебиторской задолженности на
898 тыс.руб., уменьшился на 0,35 оборотов.
По данным таблицы видно, что в 2018 году по сравнению с 2017 годом
коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности уменьшился на
0,46 оборота за счет увеличения выручки от реализации на 2188 тыс.руб., а
увеличение остатка дебиторской задолженности на 501 тыс. руб. привело к
снижению на 0,18 оборота.
Учитывая, что при расчете средней продолжительности оборота
дебиторской задолженности период погашения не изменяется и составляет
365 дней, изменение данного показателя происходит под влиянием изменения
только коэффициента оборачиваемости.
Данные свидетельствуют о том, что при увеличении коэффициента
оборачиваемости в 2018 году по сравнению с 2016 годом на 0,09 оборота,
средняя продолжительность оборота дебиторской задолженности сократилась
на 12 дней.
В то же время при сравнении данных 2018 года с данными за 2017
годом необходимо отметить, что при увеличении коэффициента
оборачиваемости на 0,28 оборота средняя продолжительность оборота
58
дебиторской задолженности сократилась 42,3 дня.
Чем выше показатель продолжительности оборота дебиторской
задолженности, тем короче период между продажей и получением денежных
средств.
Рассчитаем влияние факторов на изменение коэффициента
оборачиваемости кредиторской задолженности (по данным таблицы 7).
Факторная модель для анализа изменения коэффициента
оборачиваемости (Коб) кредиторской задолженности имеет следующий вид:
(2)
где ВР – выручка от реализации продукции, руб.
КЗ – средние остатки кредиторской задолженности.
На изменение коэффициента оборачиваемости кредиторской
задолженности влияют два фактора:
выручка от реализации;
средняя величина кредиторской задолженности. [32,c.98]
Рассчитаем влияние выручки от реализации на коэффициент
оборачиваемости кредиторской задолженности (2018 г. к 2016 г.)
Рассчитаем влияние среднего остатка на коэффициент оборачиваемости
кредиторской задолженности (2018 г. к 2016 г.)
Рассчитаем совокупное влияние факторов:
Коб = В
ВР +
В
СО
= 0,32 + 0,35 = 0,67 оборота
Рассчитаем влияние выручки от реализации на коэффициент
оборачиваемости кредиторской задолженности (2018 г. к 2017 г.)
Рассчитаем влияние среднего остатка на коэффициент оборачиваемости
59
кредиторской задолженности (2018 г. к 2017 г.)
Рассчитаем совокупное влияние факторов:
Коб = В
ВР +
В
СО
= 0,83 + (-1,56) = -0,73 оборота
Факторный анализ, дает возможность предприятию выявить факторы,
которые существенно влияют на рост дебиторской задолженности, а после
этого принимать эффективные меры по ее управлению
Результаты факторного анализа коэффициента оборачиваемости
кредиторской задолженности представим в таблице 10.
Таблица 10
Результаты факторного анализа оборачиваемости кредиторской
задолженности на ООО «ОЛИМПИЯ» за 2016 – 2018 гг., руб.
№
п/п
Факторы
Изменение коэффициента
оборачиваемости кредиторской
задолженности под влиянием:
2018 г. по
сравнению с
2016 г.
2018 г. по
сравнению с
2017 г.
1
Выручка от реализации, руб.
1961
2188
2
Остаток кредиторской
задолженности, руб.
-1167
2275
3
Изменение обобщающего
показателя
0,67
-0,73
Вывод: Факторный анализ показал, что в 2018 году по сравнению с
2016 годом коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
увеличился на 0,32 оборота за счет увеличения выручки от реализации на 1961
тыс. руб. и увеличился на 0,35 оборота за счет сокращения остатка
кредиторской задолженности на 1167 тыс. руб.
Проведенный по данным таблицы 10 факторный анализ показал, что в
2018 году по сравнению с 2017 годом коэффициент оборачиваемости
кредиторской задолженности увеличился на 0,83 оборота за счет увеличения
выручки от реализации на 2188тыс. руб., но в то же время сократился на 1,56
оборота за счет увеличения остатка кредиторской задолженности на 2275 тыс.
руб.
60
Оборачиваемость кредиторской задолженности оценивают совместно с
оборачиваемостью дебиторской задолженности. Неблагоприятной для
предприятия является ситуация, когда коэффициент оборачиваемости
кредиторской задолженности значительно больше коэффициента
оборачиваемости дебиторской задолженности. В целом. Согласно мнению
аналитиков, нецелесообразно на балансе предприятии иметь как дебиторскую,
так и кредиторскую задолженность, но в любом случае эти два вида
задолженности подлежат постоянному контролю. [45,c.10]
Для сравнения оборачиваемости дебиторской и кредиторской
задолженности составим таблицу 11.
Таблица 11
Сравнительный анализ оборачиваемости дебиторской и
кредиторской задолженности ООО «ОЛИМПИЯ»
за 2016 – 2018 гг., руб.
Показатель
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской
задолженности
1,61
1,42
1,70
Средняя продолжительность оборота
дебиторской задолженности (период
погашения), дни
226,7
257,0
214,7
Коэффициент оборачиваемости кредиторской
задолженности
1,15
2,55
1,82
Средняя продолжительность оборота
кредиторской задолженности (период
погашения), дни
317,4
143,1
200,5
Данные таблицы 11 показали, что в течение анализируемого периода
(2016-2018 гг.) коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности не
всегда превышает аналогичный показатель по кредиторской задолженности, а
средняя продолжительность оборота дебиторской задолженности ниже, чем
аналогичный показатель по кредиторской задолженности, что является
отрицательным моментом в деятельности предприятия.
По второй главе можно сделать следующие выводы:
ООО «ОЛИМПИЯ» является организацией, оказывающей услуги по
реализации оборудования, складированию и хранению;
61
дебиторская задолженность на предприятии, согласно данным
финансовой отчетности и проведенному анализу, отражает тенденцию
увеличения;
проведенный анализ дебиторской задолженности по составу,
видно, что наибольший удельный вес занимают расчеты с покупателями
за приобретенные готовые изделия;
анализ дебиторской задолженности по срокам образования,
показал, что наибольший удельный вес в общей сумме задолженности
занимает краткосрочная задолженность и задолженность до трех месяцев,
однако нет задолженности, которая относится к долгосрочной;
для проведения анализа эффективности управления дебиторской
задолженностью, необходимым элементом является расчет коэффициента
оборачиваемости и периода оборачиваемости;
кроме того, для оценки состояния задолженности предприятия,
необходимо провести и анализ оборачиваемости кредиторской задолженности
и рассчитать точный период оборачиваемости кредиторской
задолженности;
проведенный анализ выявил, что в 2018 году, коэффициент
оборачиваемости дебиторской задолженности увеличился, а это в свою
очередь привело к увеличению периода оборачиваемости дебиторской
задолженности;
для сравнительного анализа, кроме анализа дебиторской
задолженности, необходимо провести и анализ кредиторской задолженности, и
также рассчитать показатели оборачиваемости кредиторской задолженности;
проведенный анализ показателей оборачиваемости кредиторской
задолженности показал, что количество оборотов в 2018 году сократилось, что
привело к увеличению периода оборачиваемости;
проведение сравнительного анализа дебиторской и кредиторской
задолженности, показал превышение кредиторской задолженности.
62
ГЛАВА 3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ СИСТЕМЫ
УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ
ООО «ОЛИМПИЯ»
3.1 Пути увеличения оборачиваемости
дебиторской задолженности
Большой проблемой для финансовой стабильности предприятия
является проблема неплатежей, в данном случае и временные неплатежи и
конечно самой существенной проблемой становится проблема
неплатёжеспособности контрагентов предприятия.
Эта проблема, вследствие продолжающихся и даже затянувшихся
кризисных явлений в экономике, является актуально не только для Российской
Федерации, но и также для партнеров предприятия ООО «ОЛИМПИЯ»,
относящиеся к зарубежным агентам.
Поэтому руководителю ООО «ОЛИМПИЯ»», финансовым работникам
приходится решать следующие задачи:
определение основных условий, согласно которым предприятия
готовы реализовывать свою продукцию, работы или услуги;
установление предельного уровня дебиторской задолженности,
согласно которому, предприятие считает недопустимым необоснованный ее
рост;
для постоянных и оптовых потребителей, предусматривается система
63
скидок, и наоборот при определенных условий продажи продукции (чаще все
при индивидуальных заказах) устанавливается или применяется система
наценок;
ужесточение платежной дисциплины предприятия, когда необходимо
установление четких требований по возврату просроченной задолженности
покупателями;
снижение объемов продаж продукции бюджетным потребителям, чей
долг неустанно растет, и с целью его сокращения, необходимо сократить
бюджетные поставки, до полного погашения задолженности бюджетными
организациями;
расчет упущенной выгоды и возможность ее применения при
рассмотрении в судах спорных вопросов. [48,c.44]
Немаловажное значение для увеличения оборачиваемости дебиторской
задолженности на предприятии ООО «ОЛИМПИЯ», это осуществление
поэтапного контроля за возникновением дебиторской задолженности, то есть,
начиная от момента поиска потенциальных покупателей и предприятий
оказывающих услуги, до наступлении момента оплаты.
К основным действиям, направленным на эффективное управление
дебиторской задолженностью, можно отнести следующие направления:
постоянный контроль за наличием дебиторской и кредиторской
задолженностью, за их соотношением, с учетом того, что и рост дебиторской
задолженности приведет к финансовым затруднениям предприятия, а это
конечно же приведет к росту кредиторской задолженности, с учетом того что у
предприятия не будет достаточно средств для оплаты возникших обязательств;
осуществлять постоянный контроль за состоянием дебиторской
задолженности, с целью выявления просроченной задолженности по всем ее
видам, по расчетам с покупателями и заказчиками, по расчетам по авансам
выданным, по расчетам с прочими дебиторами за оказанные им услуги и
выполненные работы;
64
произвести планирование и прогнозирование поступления средств от
покупателей и прочих дебиторов на основании рассчитанных коэффициентов
инкассации;
рассчитать на основании данных бухгалтерского учета, реальные
суммы определяющую сумму дебиторской задолженности, другими словами
определить реальную стоимость всей дебиторской задолженности.
Однако, практический опыт показывает, что как бы не хотелось
предприятиям вернуть задолженность, которая возникла, ее очень тяжело
вернуть самостоятельно, без привлечения сторонних организаций, судебных
органов. Возможно решение вопросов по возврату просроченной дебиторской
задолженности используя разработанные меры досудебного решения
возникших вопросов, либо использование систему факторинговых операций
или защита интересов страхованием сделки по реализации продукции, работ
или услуг. 448,c.15]
Рассматривая первый этап решения вопросов по взысканию
задолженности, это досудебное решение споров, включаются следующие
направления;
прибегнуть к работам специализированных организаций, которые
способны применять различные технологии по возврату возникшей
задолженности, но при этом привлечение таких организаций, должно быть
согласовано с предприятия дебиторами;
страхование сделки между покупателями и заказчиками, как
основной способ покрытия возможных потерь организации.
использование современной системы продажи своей задолженности
третьим лицам, это факторинг.
Все перечисленные способы и методы взыскания дебиторской
задолженности относятся в основным к обычным методам взыскания, когда
предприятие дебитор в состоянии оплатить свою задолженность, но на
практике есть и мероприятия, когда предприятие должник находится в