35
причины и виновников возникновения просроченных долгов, что является
особенно актуальным для анализа этого объекта, находящегося на стыке
производственного, маркетингового и финансового менеджмента, а,
следовательно, требующего согласованных действий различных служб
организации.
5. Рассмотренные методики не позволяют оценить риск отвлечения
финансовых ресурсов в дебиторскую задолженность, что оказало бы помощь в
выборе типа кредитной политики на предстоящий период и при работе с
конкретным дебитором.
6. Теория и практика подготовки аналитической информации к
настоящему времени разработана достаточно детально в методиках
ретроспективного анализа. В меньшей степени разработаны и в особенности
опробованы в практической деятельности методики оперативного анализа
дебиторской задолженности. Между тем эффективность принятия
управленческих решений и реагирования на отклонения в ходе осуществления
деятельности связана, прежде всего, с оперативным экономическим анализом.
7. Существует лишь несколько частных методик перспективного
анализа дебиторской задолженности. Их основные недостатки: экстраполяция
на предстоящий период тенденций текущего, учет качественных
характеристик объекта только посредством неизменного в течение года
процента невозврата долгов, что снижает точность и достоверность прогнозов.
8. Следует отметить и отсутствие детального подхода, а также
недостаточное использование результатов анализа дебиторской
задолженности в последующих этапах (отсутствие комплексного подхода).
Влияние вышеперечисленных недостатков методик анализа
дебиторской задолженности сказывается уже на первом этапе управления –
подготовке к разработке управленческих решений, что соответственно не
может не проявляться и на последующих стадиях, внося значительную
неопределенность в процесс управления расчетами с дебиторами. В целом же
все эти недостатки ограничивают возможности анализа состояния расчетов с
36
дебиторами, что не позволяет занять ему должное место в системе управления
и искусственно (необоснованно) занижает его роль.
По результатам проведённых исследований, можно сделать следующие
выводы:
при всем многообразии встречающихся определений «дебиторская
задолженность» в литературе, условно выделяют четыре основных подхода к
определению данного понятия: юридический, экономико-правовой,
экономический и бухгалтерский;
дебиторская задолженность, это задолженность покупателей и
заказчиков, подотчетных лиц по авансам выданным, расчеты по авансам
выданным поставщикам и прочим кредиторам и прочая дебиторская
задолженность;
дебиторская задолженность предприятия требует постоянного
контроля, с целью принятия своевременных мер по взысканию просроченной
задолженности;
процесс управления дебиторской задолженности предполагает
большой объем информации, который необходимо обрабатывать постоянно, и
по результатам обработанной информации разрабатывать различные
мероприятия по оптимизации дебиторской задолженности;
в экономической литературе встречаются определённые проблемы
связанные с процессом управления дебиторской задолженности, в том числе
это проблемы связанные с несвоевременностью оплаты покупателями за
полученную продукцию, работы и услуги , это проблемы связанные с оценкой
потенциальных з покупателей, и проблемы связанные с применением
факторинга и т.д.;
использование в процессе эффективного управления дебиторской
задолженностью современных методов, гарантирует своевременное
поступление денежных средств вот покупателей и заказчиков и прочих
дебиторов, что позволит улучшить финансовое состояние предприятия;
37
для погашения просроченной и безнадежной дебиторской
задолженности, предприятия, согласно нормативной документации создают
резерв по сомнительным долгам, в установленном размере, который
фиксируется в учетной политике предприятия;
предприятия самостоятельно определяют резерв по сомнительным
долгам, которые они формируют, в зависимости от наличия на предприятии
просроченной задолженности;
для эффективного управления дебиторской задолженностью,
необходимо выявить основные проблемы, которые требуют оперативного
решения, а потом на основании системы действующих показателей и методик,
провести анализ состава, структуры и оборачиваемости дебиторской
задолженности;
использование системы показателей, характеризующих
эффективности использования и управления дебиторской задолженностью,
также предусматривает оперативный контроль за возникновением и
погашением задолженности;
период оборачиваемости дебиторской и кредиторской
задолженности, предполагает, период в течение которого возникает и
погашается дебиторская задолженность, и чем меньше это период в днях, тем
быстрее оборачиваемость дебиторской задолженности;
разработанные методики и применяемые мероприятия, должны быть
направлены на снижение дебиторской задолженности и вместе с этим, также
направленные и на снижение расходов по обслуживанию дебиторской
задолженности.
38
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ НП ООО «ОЛИМПИЯ»
2.1 Характеристика финансово-хозяйственной деятельности
ООО «ОЛИМПИЯ»
Основным видом деятельности ООО «ОЛИМПИЯ» является оптовая
продажа оборудования. Компания также предоставляет услуги хранения и
складирования.
В результате производственно - хозяйственной деятельности ООО
«ОЛИМПИЯ», прибыль, оставшаяся после уплаты налогов и других платежей
в бюджет (чистая прибыль), поступает в его полное распоряжение.
Предприятие хранит свою документацию по месту своего нахождения.
В соответствии с Уставом ООО «ОЛИМПИЯ» предприятие не обязано
публиковать информацию, подлежащую строгой отчетности в целях
соблюдения коммерческой тайны.
Информацию о себе предприятие предоставляет по устным или
письменным запросам заинтересованных лиц, включая участников и
работников предприятия.
ООО «ОЛИМПИЯ» является юридическим лицом, имеет
самостоятельный баланс, обладает обособленным имуществом, может от
своего имени приобретать имущественные и личные неимущественные права,
нести обязательства. Общество может являться истцом и ответчиком в суде.
Общество не может иметь дочерние предприятия и зависимые
хозяйственные общества с правами юридического лица. Предприятие имеет
расчетные счет в банке; имеет печать.
ООО «ОЛИМПИЯ» вносит платежи и налоги в федеральный,
областной и местный бюджеты в соответствии с российским и областным
законодательством и решениями органов местного самоуправления.
В соответствии с современным законодательством, участники общества
39
не отвечают по его обязательствам и несут ответственность (риск убытков),
связанную с деятельностью предприятия в пределах стоимости внесенного
ими вклада.
Исполнительным органом компании, осуществляющим руководство
текущей деятельности предприятия, является Генеральный директор -
единоличный орган.
Условия договора с Генеральным директором утверждается на общем
собрании участников. На собрании генеральный директор может объявить о
суммах полученной прибыли за отчетный период, и о направлениях
использования прибыли в будущих периодах, а также о суммах материального
стимулирования сотрудников, при успешном окончании отчетного года.
Использование прибыли отчетного периода для выполнения
определенных, намеченных планов, фиксируются в документах,
утвержденных общим собранием участников общества.
Генеральный директор ООО «ОЛИМПИЯ» обеспечивает выполнение
организацией всех обязательств перед федеральным, региональным и местным
бюджетами, государственными внебюджетными социальными фондами,
поставщиками, заказчиками и кредиторами, включая учреждения банка, а
также хозяйственных и трудовых договоров.
Главный бухгалтер осуществляет организацию бухгалтерского учета
хозяйственно-финансовой деятельности и контроль за экономным
использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов,
сохранностью собственности предприятия.
Главный бухгалтер ООО «ОЛИМПИЯ» организует учет имущества,
обязательств и хозяйственных операций, поступающих основных средств,
товарно-материальных ценностей и денежных средств, своевременное
отражение на счетах бухгалтерского учета операций, связанных с их
движением, учет затрат, исполнения смет расходов, оказания услуг,
результатов хозяйственно-финансовой деятельности предприятия, а также
финансовых, расчетных и кредитных операций.
40
Основные технико-экономические показатели деятельности
предприятия ООО «ОЛИМПИЯ» представлены в таблице 2.
Таблица 2
Основные технико-экономические показатели деятельности
ООО «ОЛИМПИЯ» за 2016-2018 гг. тыс. руб.
№
п/п
Показатели
2016
2017
2018
Абс. откл,
2018/
2016
Темп
прироста, %
2018/2016
1.
Имущество
предприятия
12192
11208
9585
-2607
-21,38
2.
Собственный капитал
6092
2110
4652
-1440
-23,64
3.
Заемный капитал
6100
9098
4933
-1167
-19,13
4.
Внеоборотные активы
7230
5189
2991
-4239
-58,63
5.
Оборотные активы
4692
6019
6595
1903
40,56
6.
Выручка от продаж
7015
6788
8976
1961
27,95
7.
Себестоимость продаж
5876
5012
6879
1003
17,07
8.
Валовая прибыль
1139
1776
2097
958
84,11
9.
Чистая прибыль
4218
4103
6906
2688
63,73
10.
Рентабельность
продаж, %
16,24
26,16
23,36
7,12
43,84
Согласно данным представленным в таблице о финансов-
хозяйственной деятельности ООО «ОЛИМПИЯ», можно сделать вывод о том,
что стоимость имущества предприятия отражает тенденцию снижения, так как
в 2018 году по сравнению с 2016 годом, стоимость имущества предприятия
снизилась на 2607 тыс. руб. или на 21,38%.
Собственный капитал предприятия, сократился при сравнении данных
2018 года с данными 2015 года на 1440 тыс. руб., но по сравнению с данными
2016 года, он увеличился на 2542 тыс. руб.
Заемный капитал также отражает тенденцию снижения, и в 2018 году
по сравнению с 2016 годом, произошло уменьшение суммы заемного капитала
на 1167 тыс. руб., или на 19,13%.
Сокращение суммы заемного капитала отражает способность
предприятия использовать в основном собственные источники финансовых
ресурсов, что говорит об эффективности работы предприятия.
Состав внеоборотных активов предприятия за анализируемый период
времени сократился, вследствие амортизации основных средств, и списании
части изношенных основных средств на 4239 тыс. руб., или на 58,63%.
41
Оборотный капитал предприятия, наоборот отражает тенденцию его
увеличения, и в 2018 году по сравнению с 2016 годом, он увеличился на 1903
тыс. руб., или на 40,56%. Увеличение оборотного капитала, отражает
способность предприятия расширить сферу деятельности.
Выручка от продаж в 2018 году по сравнению с предыдущим
периодами, отражает тенденцию роста, и увеличилась по сравнению с 2016
годом на 1961 тыс. руб. или на 27,95%.
Себестоимость продаж, вследствие увеличения выручки от продаж,
также увеличилась на 1007 тыс. руб. или на 17,07%.
Валовая прибыль, как результат вычитания из доходов от продаж
себестоимости продаж, также увеличилась в 2018 оду по сравнению с 2016
годом на 958 тыс. руб. или на 84,11%.
Рентабельность продаж также отражает стабильный рост, и в 2018 году
по сравнению с 2016 годом увеличилась на 7,12 п.п., или на 43,84%. От
величины рентабельности продаж, зависит доходность предприятия, и его
возможности развиваться.
Более наглядно динамику изменений активов предприятия ООО
«ОЛИМПИЯ» за 2016-2018 гг. представим на диаграмме (Рисунок 1).
Рисунок 1 - Динамика изменений активов предприятия ООО
0
1000
2000
3000
4000
5000
6000
7000
8000
Внеоборотные активы Оборотные активы
2016 г.
2017 г.
2018 г.
42
«ОЛИМПИЯ» за 2016-2018 гг.
Динамику изменений собственного и заемного капитала ООО
«ОЛИМПИЯ» за 2016-2018 гг. представим на диаграмме (Рисунок 2).
Рисунок 2 - Динамика изменений собственного и заемного
капитала ООО «ОЛИМПИЯ» за 2016-2018 гг.
Динамика изменений доходов от продаж, себестоимости и прибыли
ООО «ОЛИМПИЯ» за 2016-2018 гг. представлена на диаграмме (Рисунок 3).
0
1000
2000
3000
4000
5000
6000
7000
8000
9000
10000
Собственный капитал Заемный капитал
2016 г.
2017 г.
2018 г.
0
1000
2000
3000
4000
5000
6000
7000
8000
9000
10000
Выручка от продаж Себестоимость продаж Валовая прибыль
2016 г.
2017 г.
2018 г.
43
Рисунок 3 - Динамика изменений доходов от продаж,
себестоимости и прибыли ООО «ОЛИМПИЯ» за 2016-2018 гг.
Динамика изменений в доходах, расходах и прибыли организации за
анализируемый период, отражает направление в деятельности организации, в
способностях постоянно развиваться и наращивать прибыль
2.2 Анализ дебиторской задолженности ООО «ОЛИМПИЯ»
Дебиторская задолженность оказывает существенное влияние на
оборачиваемость активов, но также и на финансовые результаты
деятельности предприятия. При своевременном поступлении денежных
средств, в погашении обязательств от покупателей и прочих дебиторов,
руководство предприятия может принимать быстрые управленческие
решения о направлении использования денежных средств, что приведет
к современному погашению обязательств и инвестированию свободных
денежных средств с целью извлечения дохода от инвестиционной или
финансовой деятельности. [39,c.251]
Просроченная дебиторская задолженность, оказывает негативное
влияние на финансовые результаты деятельности предприятия, так как
средства оседают в непогашенной задолженности, тем самым отвлекаются
из оборота, и у предприятия начинается рост кредиторской
задолженности, а при истечении сроков исковой давности, сумма
задолженности, и вовсе может быть направлена на убытки предприятия.
Для определения основных путей эффективного управления
дебиторской задолженностью, необходимо провести анализ состава и
структуры задолженности, а также рассчитать показатели оборачиваемости
дебиторской задолженности.
Источниками информации для анализа дебиторской задолженности
выступают формы отчетности ООО «ОЛИМПИЯ» в том числе:
Бухгалтерский баланс 2018 г. (Приложение 1);
44
Отчет о финансовых результатах 2018 г. (Приложение 2);
Отчет о финансовых результатах 2017 г. (Приложение 3).
Целесообразно в определении удельного веса дебиторской
задолженности в общем составе оборотных активов ООО «ОЛИМПИЯ» за
2016-2018 гг. в таблице 3.
Таблица 3
Динамика оборотных активов ООО «ОЛИМПИЯ»
за 2016-2018 гг., тыс.руб.
Показатели
2016 год
2017 год
2018 год
Темп
прироста, %
Сумма
Уд.
вес,%
Сумма
Уд.
вес,%
Сумма
Уд.
вес,
%
2017
к
2016
2018
к
2017
Запасы
404
8,14
470
7,81
251
3,81
16,33
-46,60
Дебиторская
задолженность
4368
88,03
4765
79,17
5266
79,84
9,08
10,51
Денежные
средства и
денежные
эквиваленты
190
3,83
784
13,02
1078
16,35
312,63
37,50
Итого:
4962
100,0
6019
100,0
6595
100,0
21,30
9,57
Данные проведенного анализа оборотных активов предприятия,
показывают, что за анализируемый период, структура активов не
изменилась, однако изменился удельный вес каждого элемента в составе
оборотных активов, и кроме того, практически по всем активам
наметился темп роста активов, в том числе и по дебиторской задолженности.
В 2017 году по сравнению с 2016 годом темп роста оборотных
активов составил 21,30%, а при сравнении 2018 года с данными 2017
года, темп роста составил 9,57%.
Дебиторская задолженность, как было сказано выше увеличилась в
2017 году по сравнению с 2016 годом на 9,08%, и этот рост связан
непосредственно с расширением рынка сбыта продукции, а при сравнении
данных 2018 года с данными 2017 года тем прироста дебиторской
задолженности составил 10,51%.
Остатки запасов на предприятии снизились на 46,60% в 2018
году по сравнению с 2017 годом, и увеличились на 16,33% при