34
ОАО «МРСК Северо-Запада»
Показатели
2013
2014
Изменение, руб.
+,-
%
Выручка (нетто) от
продажи работ
30 848 626
31 169 100
320 474
101,0
Себестоимость продаж
27 781 302
28 129 006
347 704
101,3
Валовая прибыль
3 067 324
3 040 094
-27 230
99,1
Коммерческие расходы
30 441
28 719
-1 722
94,3
Управленческие
расходы
818 886
899 721
80 835
109,9
Прибыль (убыток) от
продаж
2 217 997
2 111 654
-106 343
95,2
Доходы от участия в
других организациях
18 705
84 525
65 820
451,9
Проценты к получению
19 879
24 499
4 620
123,2
Проценты к уплате
323 679
497 666
173 987
153,8
Прочие доходы
1 318 573
2 503 860
1 185 287
189,9
Прочие расходы
2 291 631
3 803 988
1 512 357
166,0
Прибыль (убыток) до
налогообложения
959 844
422 884
-536 960
44,1
Налог на прибыль и
иные аналогичные
обязательные платежи
548 394
361 053
-187 341
65,8
Чистая прибыль
(убыток)
411 450
61 831
-349 619
15,0
В 2014 году валовая прибыль составила 3 040 094 тыс. руб., в 2013 году –
3 067 324 тыс. руб. Прибыль уменьшилась на -27 230 тыс. руб. за счет снижения
объема оказываемых услуг и увеличения себестоимости.
В целом все показатели прибыли имеют отрицательную динамику. Так,
прибыль от продаж сократилась на 106 343 тыс. руб., прибыль до
налогообложения на 536 960 тыс. руб., и соответственно чистая прибыль – на
349 619 тыс. руб.
На протяжении всего анализируемого периода расходы превышают
доходы предприятия.
35
2.3 Оценка дебиторской задолженности в ОАО «МРСК Северо-
Запада»
Выяснив картину финансового положения рассматриваемой
организации, определим, насколько эффективно построено управление
дебиторской задолженностью в организации. В первой фазе анализа
оценивается объем дебиторской задолженности рассматриваемой организации,
дебиторская задолженность по отношению к оборотным средствам (таблица 7).
Таблица 7.
Анализ структуры оборотных средств организации ОАО «МРСК СЗ»
Статья актива
Абсолютная вел-на,
тыс. руб.
Удельный вес, %
2012
2013
2014
2012
2013
2014
Запасы
795990
886807
1024985
11,24
11,90
12,49
в том числе:
сырье, материалы и другие
аналогичные ценности
795494
886398
1024512
11,23
11,90
12,49
затраты в незавершенное
производство
-
156
314
-
0,00
0,00
готовая продукция и
товары для перепродажи
496
253
159
0,01
0,00
0,00
Налог на добавленную
стоимость по
приобретенным ценностям
42532
114019
109440
0,60
1,53
1,33
Дебиторская
задолженность
4426484
4298441
5885696
69,66
57,70
71,74
в том числе:
покупатели, заказчики
5035790
3539232
3697481
71,08
47,51
45,07
авансы выданные
81588
106459
94358
1,15
1,43
1,15
прочая дебиторская
задолженность
647415
652750
755548
9,14
8,76
9,21
Денежные средства
1132264
1484555
656932
15,98
19,93
8,01
Прочие оборотные активы
484609
476536
331825
6,84
6,40
4,04
Итого
7084521
7450158
8204318
100
100
100
Из таблицы 7 видно, что значительную часть оборотных активов
составляет статья дебиторская задолженность, её доля составляет 69,66 % в
2012 г., 57,70 % в 2013 г. и 71,74 % в 2014 г. Так же немалую часть занимают
запасы в 2014 г. 12,49 %.
Анализ динамики оборотных средств организации ОАО «МРСК Северо-
Запада» представлен в таблице 8.
36
Таблица 8.
Анализ динамики оборотных средств организации ОАО «МРСК СЗ»
Статья актива
Изменение в абсол. вел-
не, тыс. руб.
Изменение в удел.
весах, %
Темп прироста
2014/
2013
2014/
2012
2013/
2012
2014/
2013
2014/
2012
2013/
2012
2014/
2013
2014/
2012
2013/
2012
Запасы
138178
228995
90817
0,59
1,26
0,67
15,58
28,77
11,41
в том числе:
сырье,
материалы и
другие
аналогичные
ценности
138114
229018
90904
0,59
1,26
0,67
15,58
28,79
11,43
затраты в
незавершенное
производство
158
314
156
0,00
0,00
0,00
101,28
0,00
0,00
готовая
продукция и
товары для
перепродажи
-94
-337
-243
0,00
-0,01
0,00
-37,15
-67,94
-48,99
Налог на
добавленную
стоимость по
приобретенным
ценностям
-4579
66908
71487
-0,20
0,73
0,93
-4,02
157,31
168,08
Дебиторская
задолженность
1587255
1459212
-128043
14,04
2,08
-
11,96
36,93
32,97
-2,89
в т.ч.:
покупатели,
заказчики
158249
-
1338309
-
1496558
-2,44
-
26,01
-
23,58
4,47
-26,58
-29,72
авансы
выданные
-12101
12770
24871
-0,28
0,00
0,28
-11,37
15,65
30,48
прочая ДЗ
102798
108133
5335
0,45
0,07
-0,38
15,75
16,70
0,82
Денежные
средства
-827623
-475332
352291
-
11,92
-7,98
3,94
-55,75
-41,98
31,11
Прочие
оборотные
активы
-144711
-152784
-8073
-2,35
-2,80
-0,44
-30,37
-31,53
-1,67
Итого
754160
1119797
365637
0,00
0,00
0,00
10,12
15,81
5,16
Из проведенного анализа видно, что дебиторская задолженность
значительно выросла с 2012 г. по 2014 г. на 1 587 255 тыс. руб., и доля её в
общем объеме оборотных средств увеличилась на 14,04 %, таким образом, темп
прироста равен 36,93 %.
Динамика дебиторской задолженности за 2012-2014 годы представлена в
таблице 9.
37
Таблица 9.
Динамика дебиторской задолженности ОАО «МРСК Северо-Запада»
за 2012-2014 годы
Показатель
2012 г.
2013 г.
2014 г.
сумма
уд.вес,
%
сумма
уд.вес,
%
сумма
уд.вес,
%
Дебиторская
задолженность
4629126
100,00
4446305
100,00
6014965
100,00
В том числе
Долгосрочная
дебиторская
задолженность
202642
4,38
147864
3,33
129269
2,15
Краткосрочная
дебиторская
задолженность
4426484
95,62
4298441
96,67
5885696
97,85
По данным таблицы 9 можно отметить, что на протяжении
анализируемого периода наблюдается разнонаправленная динамика
дебиторской задолженности. Так, в 2013 г. произошло ее сокращение, а в 2014
г. – напротив – рост.
Показатели, характеризующие динамику дебиторской задолженности
представлены в таблице 10.
Таблица 10.
Динамика дебиторской задолженности ОАО «МРСК Северо-Запада»
Актив
Отклонения (+, -)
Темп роста, %
2013 г.
к2012 г.
2014 г.
к2013 г.
2014 г.
к2012 г.
2013 г.
к2012 г.
2014 г.
к2013 г.
2014 г.
к2012 г.
Дебиторская
задолженность
-182821
1568660
1385839
96,05
135,28
129,94
В том числе
Долгосрочная
дебиторская
задолженность
-54778
-18595
-73373
72,97
87,42
63,79
Краткосрочная
дебиторская
задолженность
-128043
1587255
1459212
97,11
136,93
132,97
По данным таблицы 10 можно отметить, что в 2013 г. все показатели,
характеризующие дебиторскую задолженность ОАО «Межрегиональная
распределительная сетевая компания Северо-Запада» снизились. Так,
38
сокращение общей величины дебиторской задолженности составило 182 821
тыс. руб. или 96,05 %, долгосрочная дебиторская задолженность сократилась на
54 778 тыс. руб. (72,97 %), краткосрочная – соответственно на 128 043 тыс.
руб. (97,11 %).
В 2014 году показатели общей и краткосрочной дебиторской
задолженности резко увеличились, рост составил 1 568 660 тыс. руб. и 1 587
255 тыс. руб. соответственно. При этом прирост по обоим показателям составил
примерно 35 %.
Показатель долгосрочной дебиторской задолженности снизился на
73373 тыс. руб. или 12,6 %. По итогам всего анализируемого периода
наблюдается аналогичная 2014 г. динамика: рост показателей общей и
краткосрочной дебиторской задолженности на 1 385 839 тыс. руб. и 1 459 212
тыс. руб. соответственно, и снижение долгосрочной дебиторской
задолженности на 36,21 %
Приведенные данные иллюстрирует рисунок 2.
Рисунок 2. Динамика дебиторской задолженности в 2012-2014 гг.
Показатели, характеризующие структуру дебиторской задолженности
ОАО «МРСК Северо-Запада» представлены в таблице 11.
39
Таблица 11.
Динамика структуры дебиторской задолженности ОАО «МРСК СЗ»
Показатель
Структура, %
Изменение
2012 г.
2013 г.
2014 г.
2013 г.
к2012 г.
2014 г.
к2013 г.
2014 г.
к2012 г.
Дебиторская
задолженность
100,00
100,00
100,00
-
-
-
В том числе
Долгосрочная
дебиторская
задолженность
4,38
3,33
2,15
4,38
3,33
2,15
Краткосрочная
дебиторская
задолженность
95,62
96,67
97,85
95,62
96,67
97,85
По данным таблицы 11 можно отметить, что доминирующую часть
дебиторской задолженности за период 2012-2014 гг. составляет краткосрочная
задолженность – более 95 % к общей сумме. При этом можно сказать, что на
протяжении всего анализируемого периода доля долгосрочной дебиторской
задолженности сокращалась с 4,38 % на начало исследуемого периода до 2,15
% на конец анализируемого периода, а доля краткосрочной дебиторской
задолженности соответственно росла.
Структура дебиторской задолженности ОАО «МРСК Северо-Запада» в
2014 году представлена на рисунке 3.
Рисунок 3. Структура дебиторской задолженности в 2014 году
Для оценки движения дебиторской задолженности на основании
данных, приведенных в бухгалтерском балансе и на основании пояснений к
бухгалтерскому балансу составим аналитические таблицы о долгосрочной и
40
краткосрочной дебиторской задолженности ОАО «Межрегиональная
распределительная сетевая компания Северо-Запада» за 2012-2014 годы
(таблица 12 и 13).
Таблица 12.
Анализ движения долгосрочной дебиторской задолженности
Период
На
начало
года
Изменение за период
На конец года
Учтенная
по
условиям
договора
поступление
погашение
Перевод из
долго в
краткосрочную
Учтенная
по
условиям
договора
2012
103623
138996
39086
891
202642
2013
202642
67730
81985
40523
147864
2014
147864
93479
70124
41950
129269
Данные, приведенные в таблице 12, показывают, что за 2012 год
поступления дебиторской задолженности составили 138 996 тыс. руб., в 2013 г.
– 67730 тыс. руб., в 2014 г. – 93 479 тыс. руб., при этом погашение происходило
в суммах: 39 086 тыс. руб., 81 985 тыс. руб. и 70 124 тыс. руб. соответственно.
Все показатели по дебиторской задолженности на конец предыдущего года
совпадают с суммами на начало следующего года, расхождений нет.
В таблице 13 представлен анализ движения краткосрочной дебиторской
задолженности ОАО «МРСК Северо-Запада».
Таблица 13.
Анализ движения краткосрочной дебиторской задолженности
Пери
од
На начало года
Изменение за период
На конец года
Учтенна
я по
условия
м
договор
а
РСД
поступлени
е
погашени
е
Перевод из
долго в
краткосроч
ную
Учтенна
я по
условия
м
договор
а
РСД
2012
5768670
887982
77703845
78488425
891
5103023
676539
2013
5103023
676539
39115928
38881314
43697
5310302
1011861
2014
5310302
1011861
40047653
38050320
42258
7454794
1569098
Данные, приведенные в таблице 13, показывают, что за 2012 год
поступления дебиторской задолженности составили 7 7703 845 тыс. руб., в 2013
41
г. – 39 115 928 тыс. руб., в 2014 г. – 40 047 653 тыс. руб., при этом погашение
происходило в суммах: 78 488 425 тыс. руб., 38 881 314 тыс. руб. и 38 050 320
тыс. руб. соответственно.
Все показатели по краткосрочной дебиторской задолженности на конец
предыдущего года также совпадают с суммами на начало следующего года,
расхождений нет.
Далее проведем анализ показателей дебиторской задолженности по
способу возникновения (таблица 14).
Таблица 14.
Структура дебиторской задолженности по способу возникновения
Показатель
2012 г.
2013 г.
2014 г.
сумма
уд.вес,%
сумма
уд.вес,%
сумма
уд.вес,%
Дебиторская
задолженность, всего
4629126
100,00
4446305
100,00
6014965
100,00
В том числе
Долгосрочная
дебиторская
задолженность, в т.ч.
202 642
4,38
147864
3,33
129 269
2,15
Расчеты с покупателями и
заказчиками
31899
15,74
27457
18,57
19439
15,04
Авансы выданные
-
1442
0,98
35
0,03
Прочая
170743
84,26
118965
80,46
109795
84,94
Краткосрочная
дебиторская
задолженность
4426484
95,62
4298441
96,67
5885696
97,85
Расчеты с покупателями и
заказчиками
3697481
83,53
3539232
82,34
5035790
85,56
Авансы выданные
81588
1,84
106459
2,48
94358
1,60
Прочая
647415
14,63
652750
15,19
755548
12,84
По данным таблицы 14 можно отметить, что в структуре долгосрочной
дебиторской задолженности основную долю на протяжении всего
анализируемого периода составляет прочая дебиторская задолженность,
включающая беспроцентные векселя, ее доля равна 84,26 % в 2012 г., 80,46 % -
в 2013 году, 84,94 % - в 2014 году.
Седьмую часть занимает дебиторская задолженность по расчетам с
покупателями и заказчиками, ее изменение на протяжении анализируемого
периода: 15,74 %, 18,57 % и 15,04 % соответственно. На долю авансов
приходится менее 1 %.
42
Проведем более детальный анализ состава основной доли краткосрочной
задолженности по расчетам с заказчиками и покупателями без учета величины
резерва по сомнительным долгам (таблица 15).
Таблица 15.
Состав краткосрочной задолженности по расчетам с заказчиками и
покупателями
Вид задолженности
2012
2013
2014
Изменение, тыс. руб.
2013 г.
к2012
г.
2014 г.
к2013 г.
2014 г.
к2012 г.
Покупатели и заказчики
4366947
4520511
6547692
153564
2027181
2180745
по передаче
электроэнергии
3717452
3868030
5830744
150578
1962714
2113292
по техприсоединению
34123
25336
98932
-8787
73596
64809
по доходам от аренды
36704
43342
23412
6638
-19930
-13292
по прочим
578668
583803
594604
5135
10801
15936
В таблице 16 представлены темпы роста по видам краткосрочной
задолженности по расчетам с заказчиками и покупателями.
Таблица 16.
Темпы роста краткосрочной задолженности по расчетам с
заказчиками
Вид
задолженности
2012
2013
2014
Темп роста, %
2013 г.
к2012 г.
2014 г.
к2013 г.
2014 г.
к2012 г.
Покупатели и
заказчики
4366947
4520511
6547692
103,52
144,84
149,94
по передаче
электроэнергии
3717452
3868030
5830744
104,05
150,74
156,85
по
техприсоединению
34123
25336
98932
74,25
390,48
289,93
по доходам от
аренды
36704
43342
23412
118,09
54,02
63,79
по прочим
578668
583803
594604
100,89
101,85
102,75
По данным таблиц 15 и 16 можно отметить, что величина долгов по
расчетам с заказчиками и покупателями с каждым годом увеличивается, так на
начало исследуемого периода ее величина составляет 4 366 947 тыс. руб., на
конец анализируемого периода – 6 547 692 тыс. руб., таким образом изменение
составляет 2 180 745 тыс. руб. или почти 50 % (49,94 %).
За весь период наибольший темп роста наблюдается по долгам за
43
техническое присоединение, в 2013 году долг снизился на 35 %, но затем вырос
почти в 4 раза и составил на конец анализируемого периода 98 932 тыс. руб.
Почти все остальные виды дебиторской задолженности к концу 2014
года показывают положительную динамику. Только лишь дебиторской
задолженности по доходам от аренды снижается на 36 % и на конец
анализируемого периода составляет 23 412 тыс. руб. против 36 704 тыс. руб. на
начало исследуемого периода.
В таблице 17 представлены данные, характеризующие величину
сформированного резерва по сомнительным долгам ОАО «МРСК СЗ» по
основным видам.
Таблица 17.
Отражение величины резерва по сомнительным долгам
Вид задолженности
2012
2013
2014
Покупатели и заказчики
ДЗ без РСД
4366947
4520511
6547692
РСД
669466
981279
1511902
ДЗ с учетом РСД
3697481
3539232
5035790
по передаче электроэнергии
ДЗ без РСД
3717452
3868030
5830744
РСД
131519
424006
962514
ДЗ с учетом РСД
3585933
3444024
4868230
по техприсоединению
ДЗ без РСД
34123
25336
98932
РСД
65
ДЗ с учетом РСД
34123
25336
98867
по доходам от аренды
ДЗ без РСД
36704
43342
23412
РСД
38128
17998
ДЗ с учетом РСД
36704
5214
5414
по прочим
ДЗ без РСД
578668
583803
594604
РСД
537947
519145
531325
ДЗ с учетом РСД
40721
64658
63279
Следующим этапом анализа дебиторской задолженности является ее
изучение в разрезе основных дебиторов (таблица 18).
Таблица 18.
Основные дебиторы ОАО «МРСК Северо-Запада» в 2014 году
Наименование общества
Краткосрочная дебиторская
задолженность
Форма
расчетов
на 01.01
2014 г.
Удел.
вес, %
на 31.12
2014 г.
Удел.
вес, %