45
активов (ROA), %
Рентабельность
собственного капитала
(ROE), %
10,2
20,8
24,2
10,6
3,4
Результаты выполненных расчетов указывают на устойчивый рост в
динамике показателей рентабельности банка. При этом наиболее высокий
прирост показателей наблюдается в 2017 г. Так, прирост общей рентабельности
деятельности банка составил 1,4%, прирост рентабельности активов 1,2%, а
рентабельности собственного капитала – 10,6%. В 2018 г. тенденция роста
рентабельности продолжилась, однако прирост показателей рентабельности
активов и собственного капитала по сравнению с предыдущим годом
сократился.
На рисунке 7 проведено сравнение уровня рентабельности ПАО
«Сбербанк России» со средним уровнем рентабельности по банковской
системе.
Рисунок 7. Сравнение уровня рентабельности ПАО «Сбербанк
России» со средним по банковской системе
Из данного рисунка видно, что как уровень рентабельности активов, так и
уровень рентабельности собственного капитала в анализируемом банке был
выше, чем средний уровень по банковской системе, что позволяет сделать
вывод о достаточно высоком уровне результативности деятельности банка, а
также о наличии потенциала роста.
0
5
10
15
20
25
ПАО Сбербанк в среднем по банковской системе
2,9
0,97
24,2
6,44
ROA ROE
46
Таким образом, анализ финансового состояния ПАО «Сбербанк России»
показал, что структура активов, обязательств и капитала банка является
удовлетворительной, банком выполняются нормативы ликвидности и
достаточности капитала. Также расчеты позволили выявить рост
результативности деятельности банка, что проявилось в увеличении его
балансовой и чистой прибыли, росте общей рентабельности, рентабельности
активов и собственного капитала.
Обобщая краткую характеристику деятельности банка, следует
отметить, что банк обладает устойчивыми рыночными позициями, а его
финансовое состояние является благоприятным и устойчивым.
2.3. Оценка безналичных расчетов с использованием документарных
аккредитивов в операциях ПАО Банка Сбербанк России
Одним из основных направлений деятельности ПАО «Банк Сбербанк
России», отличающим его от многих других банков, является обслуживание
внешнеэкономической деятельности.
Основными направлениями внешнеэкономической деятельности ПАО
Сбербанк России являются: оформление паспортов сделок (экспорт или импорт
товаров; предоставление, получение кредитов или займов; продажа,
приобретение и/или оказание услуг, связанных с продажей или приобретением
на территории Российской Федерации горюче – смазочных материалов,
продовольствия; передача недвижимого имущества по договору аренды,
договоры финансовой аренды (лизинга) и др.), консультирование и помощь по
порядку заполнения и оформления документов, информирование клиентов об
изменениях в валютном законодательстве РФ, проведение семинаров для
клиентов банка.
Обслуживание международных сделок ПАО «Банк Сбербанк России»
осуществляется преимущественно на основе безналичных расчетов.
Основными способами осуществления расчетов в международных сделках
47
ПАО «Банк Сбербанк России» является документарный аккредитив.
Обслуживание осуществляется на основании заявления .
О значении данной формы расчетов можно судить по структуре форм
осуществления безналичных расчетов, которая проанализирована в таблице 8.
Таблица 8
Применение безналичных платежных инструментов в системе
расчетов ПАО «Банк Сбербанк России»
Форма
расчетов
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Тыс. ед.
Уд. вес,
%
Тыс. ед.
Уд. вес,
%
Тыс. ед.
Уд. вес,
%
Всего
платежей,
в т.ч.
2029907
100
2087603
100
2379698
100
Платежные
поручения
1072652
52,84
1114584
53,39
1241374
52,17
Инкассо
76217
3,75
80507
3,86
105203
4,42
Аккредитив
80216
3,95
99385
4,76
124380
5,23
Чек
495
0,02
286
0,01
236
0,01
Прочие
платежные
документы
800327
39,44
792841
37,98
908506
38,17
Из таблицы видно, что в настоящее время документарный аккредитив не
является основной формой расчетов для ПАО «Банк Сбербанк России», что
можно объяснить применением данной формы расчетов преимущественно при
осуществлении международных операций. Поэтому на протяжении всего
анализируемого периода в общем объеме безналичных расчетов банка
преобладали расчеты, осуществляемые по платежным поручениям. Их
удельный вес в 2016 – 2018 гг. практически не изменялся и находился в
пределах 52% - 53%.
Вместе с тем положительно можно оценить тот факт, что в течение трех
лет удельный вес расчетов с использованием документарного аккредитива в
общем объеме безналичных расчетов ежегодно увеличивался. В 2018 г. по
сравнению с 2016 г. рост удельного аккредитовной формы расчетов составил
1,28%.
Рассмотрим порядок осуществления расчетов по документарному
аккредитиву, принятому в ПАО «Банк Сбербанк России». Прежде всего
необходимо отметить, что в условиях многофилиальной сети для удобства
48
клиентов в банке созданы необходимые условия, продуман документооборот,
оптимизированы взаимоотношения между подразделениями банка.
Координирующую роль в оказании аккредитивных услуг клиентам играет
отдел международных операций, утверждено «Положение о проведении в
банке документарных аккредитивных операций».
В соответствии с этим Положением клиент-импортер представляет в
ПАО «Банк Сбербанк России» заявление на открытие документарного
аккредитива и копию контракта. Заявление должно быть подписано двумя
уполномоченными лицами организации-приказодателя аккредитива и
скреплено печатью организации. Форма заявления выбирается по желанию
клиента на русском или на английском языке.
Копия контракта служит для уточнения реквизитов и других данных в
заявлении на открытие документарного аккредитива. Сотрудник банка, получив
заявление на открытие аккредитива от клиента, проверяет подлинность
подписей должностных лиц, а также соответствие оттиска печати и номера
счета приказодателя аккредитива.
Проверяется наличие всех необходимых реквизитов, а именно:
‒ Наименование и адрес клиента-приказодателя аккредитива
латинскими буквами, а также телефон для оперативной связи;
‒ Номер счета клиента-приказодателя аккредитива, с которого
списывается сумма, необходимая для открытия аккредитива, с указанием
номера ОСБ;
‒ Наименование и адрес бенефициара на иностранном языке;
‒ Дата заявления;
‒ Дата и место истечения аккредитива;
‒ Наименование и сумма иностранной валюты;
‒ Наименование исполняющего банка на иностранном языке;
‒ Дата последней отгрузки;
‒ Условия поставки товара;
‒ Наименование товара;
49
‒ Перечень необходимых для оплаты документов на иностранном языке;
‒ Условия оплаты банковских комиссий.
В таблице 9 представлены тарифы ПАО «Банк Сбербанк России» по
импортным документарным аккредитивам, стоит отметить, что в сравнении с
другими банками, применяющими данную форму расчетов при осуществлении
международных сделок, тарифы имеют конкурентоспособный уровень.
Таблица 9
Тарифы по документарному аккредитиву ПАО «Банк Сбербанк
России»
Вид услуг
Стоимость, руб.
Открытие аккредитива
0,2 % от суммы, min
1500, max 30000
Перевод суммы покрытия в банк, подтверждаюший
аккредитив
900
Подготовка сообщения об изменении условий (за
исключением суммы) либо отзыве открытого
аккредитива
1500
Увеличение суммы аккредитива
0,2 % от суммы
увеличения, min 1500
Платеж по аккредитиву
1500
Возмещение расходов по отправке документов почтой
По факту + НДС
Сопровождение аккредитива с использованием
торгового финансирования
1500
Проверка документов
1500 за один пакет
Анализ условий контракта, составление проекта
аккредитива
Минимум 3000 рублей,
в т.ч. НДС
Динамика аккредитивных расчетов ПАО «Сбербанк России» в денежном
выражении в 2016 – 2018 гг. показана на рисунке 8
Рисунок 8. Динамика аккредитивных расчетов ПАО «Сбербанк
России» в денежном выражении в 2016 – 2018 гг.
154
165
161
202
387
40
356
552
201
0
100
200
300
400
500
600
0
50
100
150
200
250
300
350
400
450
2016 2017 2018
экспортный аккредитив, млрд. руб.
импортный аккредитив, млрд. руб.
итого
50
Сравнивая данные рисунка 8 и таблицы , можно сделать вывод о том, что
при условии увеличения общего числа аккредитивов, их величина в
стоимостном выражении сократилась. Сложившуюся ситуацию можно
объяснить снижением общей суммы сделки, расчеты по которой
осуществлялись с помощью документарного аккредитива. Так, если в 2017 г.,
когда общая сумма расчетов по аккредитивам была наиболее высокой и
составила 552 млрд. руб., средняя сумма сделки составила 5554 тыс. руб., то в
2018 г. она сократилась до 1616 тыс. руб.
ПАО «Банк Сбербанк России» использует документарный аккредитив для
осуществления расчетов как по экспортным, так и по импортным операциям.
Структура расчетов с использованием документарных аккредитивов по
данному критерию показана на рисунке 9
2016 год
2017 год
2018 год
Рисунок 9. Структура расчетов с использованием документарных
аккредитивов по типу обслуживаемых сделок
154
202
0
50
100
150
200
250
экспортные
операции
импортные
операции
Ряд1
165
387
0
50
100
150
200
250
300
350
400
450
экспортные
операции
импортные
операции
Ряд1
161
40
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
экспортные
операции
импортные
операции
Ряд1
51
Данные рисунка свидетельствуют о том, что если в 2016 – 2017 гг.
расчеты с использованием документарного аккредитива использовались
преимущественно для обслуживания импортных операций, то в 2018 г. она
применялась для обслуживания экспортных операций, удельный вес которых
составил 80%. При этом следует отметить, что общим для импортеров является
то, что аккредитивы, открытые банком по их просьбе, являются не покрытыми
и не подтвержденными. Это означает, что иностранные банки принимали
аккредитивы банка ПАО «Банк Сбербанк России» без подтверждения, открыв
на российский коммерческий банк кредитные линии, что говорит об их доверии
к ПАО «Банк Сбербанк России».
Также необходимо проанализировать структуру аккредитивных расчетов
ПАО «Сбербанк России Банк» по условиям платежа (рисунок 10).
2016 год
2017 год
2018 год
Рисунок 10. Структура аккредитивных расчетов ПАО «Сбербанк
России Банк» по условиям платежа
52%
38%
10%
deferred
payment
at sight /
trade
finance
at sight
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
Ряд1
58%
28%
14%
deferred
payment
at sight /
trade
finance
at sight
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
Ряд1
60%
28%
12%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
deferred
payment
at sight /
trade
finance
at sight
Ряд1
52
Данные рисунка свидетельствуют о том, что одной из наиболее выгодных
условий оплаты для клиента является оплата на условиях «deferred payment», то
есть оплата с отсрочкой платежа, предоставленной поставщиком на
определенный срок (например, срок оплаты документов 90 дней от даты
выпуска коносамента). В 2016 – 2018 гг. от 50 % до 60% аккредитивов банка
были исполнены на условиях «deferred payment».
Помимо этого клиентами банка клиентов используется аккредитивная
форма расчетов на условиях оплаты документов «at sight». В данном случае
документы должны быть оплачены по их получению в срок не позднее 7
рабочих банковских дней. 28% клиентов банка в 2017 – 2018 гг. одновременно
с формой оплаты «at sight» использовали такой финансовый инструмент, как
торговое финансирование, то есть при получении пакета документов по
аккредитиву, банк проверяет пакет документов на соответствие условиям
аккредитива и оплачивает их. После оплаты документов банком, импортер
возвращает сумму оплаченных документов с учетом процентов. Процентная
ставка торгового финансирования устанавливается индивидуально для каждого
клиента. Данная ставка значительно ниже, чем ставка по аналогичному
кредитному продукту (кредитная линия).
Подводя итоги исследования, выполненного в данном параграфе работы,
можно сделать вывод о том, что значение аккредитивной формы расчетов для
ПАО «Банк Сбербанк России» в настоящее время все более увеличивается.
Аккредитивная форма расчетов применяется как для экспортных, так и для
импортных операций. По условиям платежа применяется форма расчетов на
условиях «deferred payment».
53
Глава 3. Совершенствование деятельности по использованию
аккредитивной формы расчетов в ПАО «Сбербанк России»
3.1. Проблемы и риски использования аккредитивной формы
расчётов
В современных реалиях экономики, когда внешнеторговые сделки по
праву занимают значительный удельный вес в объеме операционной
деятельности организаций, особое внимание уделяется формам кредитно-
расчетных отношений между субъектами внешнеэкономической деятельности.
Ответственными подразделениями, равно как и аутсорсинговыми
специалистами проводится анализ различных инструментов экспортно-
импортных платежей. Экономисты рассматривают их по критерию
прибыльности и финансовых рисков, юридические институты анализируют
правовые аспекты.
В первую очередь необходимо рассмотреть преймущества
документарного аккредитивной формы
Итак, первым преимуществом аккредитивной формы расчетов является,
безусловно, ее надежность для всех участников сделки: приказодателя,
бенефициара, банков. Ведь при помощи этого финансового инструмента
удается решить проблему роста дебиторской задолженности предприятий и
способствующих этому факторов: банкротства контрагентов, отзыва лицензии
у банка-эмитента, банка-бенефициара, акцептующего банка, непоставки товара,
сроков производства. Надежность аккредитива для поставщика продукции
заключается в абсолютной гарантии поучения денежных средств и, как
следствие, чистой прибыли. Для покупателя расчеты посредством аккредитива
предполагают, соответственно, резерв части средств в счет будущих поставок, а
также гарантию получения товара в объеме, согласованном аккредитивом. В
меньшей степени аккредитив интересен банку, поскольку для него надежность
не выступает стимулом работы в части аккредитива, а лишь возможностью
получения своего комиссионного вознаграждения.
54
Во-вторых, предприятия выбирают аккредитив по причине его
безусловности. В аккредитивном извещении (свифте) четко указано, какие
действия должны выполнить стороны внешнеторговой сделки для реализации
своих прав и обязанностей, а также предусмотрена ответственность сторон с
понятными санкциями. Вместе с этим документ всегда составляется на
английском языке с целью исключения различной трактовки того или иного
аккредитивного обязательства и возможности обращения в арбитражный суд.
Говоря об ответственности сторон, нельзя не упомянуть о еще одном
преимуществе аккредитива: все стороны сделки работают исключительно в
рамках аккредитивного обязательства. Строгие санкции за нарушения условий
аккредитива зачастую не упомянуты в контракте, однако этим аккредитив и
выгоден - согласно инструкции UCP-600 аккредитив превалирует перед
контрактом, если самим контрактом не предусмотрено иное.
Четвертым плюсом аккредитивной формы расчетов можно назвать
отсутствие лимитов аккредитивного обязательства, что позволяет
реализовывать сделки на любые суммы без оговорок на возможные
ограничения страны контрагента или его банка. Конечно, не стоит забывать о
том, что возможность безлимитной аккредитивной линии необходимо заранее
предусмотреть в договоре с банком.
Еще одним преимуществом аккредитивного инструмента являются
дополнительные опции, предлагаемые банками после заключения договора со
своим клиентом. В первую очередь, это револьверные аккредитивы, которые в
большей степени выгодны как раз промышленным предприятиям. Такой
аккредитив открывается на сумму партии товара и возобновляется по мере его
использования, то есть по мере поставки партии. Действительно, таким образом
уменьшается сумма аккредитива за счет его разделения на части.
К иным опционам можно отнести отзывность аккредитива (выгодна
только приказодателю) и возможность учета переводного векселя; рамбурсы,
выгодные банкам; аккредитивы с красной оговоркой, предусматривающие
авансовые платежи; покрытые аккредитивы, при которых сумма выручки уже