44
Окончание таблицы 6
Коэффициент
финансовой
независимости,
%
2,40
2,36
2,37
-0,04
-0,03
-1,80
-1,31
Коэффициент
долгосрочного
привлечения
заемных
средств, %
-
-
-
-
-
-
-
Маневренность
собственного
капитала, %
20,48
19,04
16,53
-1,44
-3,95
-7,04
-19,30
Маневренность
собственных
оборотных
средств, %
0,04
0,05
0,01
0,01
-0,02
30,88
-67,11
Коэффициент
текущей
ликвидности, %
11,95
12,01
12,26
0,1
0,25
1,59
3,16
Коэффициент
абсолютной
ликвидности, %
0,30
0,40
0,10
0,1
-0,2
27,54
-66,72
Рассчитаем основные коэффициенты ликвидности для 2017 года:
Коэффициент текущей ликвидности:
Ктл = (Оборотные Активы – Дебит.задолженность) / Краткосрочные
пассивы = (242 – 40) / 1647,6 * 100% = 12,26%
Коэффициент абсолютной ликвидности
Каб.л = Денежные средства / Краткосрочные пассивы = 2 / 1647,6 * 100%
= 0,1%
Рассчитанные показатели ликвидности занесены в таблицу 6.
Таким образом, на основании анализа финансового состояния компании,
проведенного ООО «Командор», можно сделать следующие выводы:
коэффициент концентрации собственного капитала, который определяет долю
средств, вложенных в деятельность компании ее собственниками, составляет
2,37. % в 2017 году.
Чем выше значение этого коэффициента, тем более финансово
устойчивым, стабильным и независимым от внешних кредиторов компании.
45
Коэффициент финансовой независимости, который означает, что активы
компании финансируются за счет заемных средств, равен 2,37% в 2017 году.
Соотношение долгосрочных заемных средств показывает, какая часть в
источниках формирования внеоборотных активов на отчетную дату падает на
капитал, а на долгосрочные заемные средства. Особенно высокое значение
этого показателя указывает на сильную зависимость от привлеченного
капитала, необходимость выплаты в долгосрочной перспективе значительных
денежных сумм в виде процентов за пользование кредитами и т. д.
Для ООО «Командор» этот показатель в 2017 году равен нулю, т.к.
долгосрочных обязательств предприятие не имеет. Коэффициент
маневренности, характеризующий какая доля источников собственных средств
находится в мобильной форме и равный отношению разности между суммой
всех источников собственных средств и стоимостью внеоборотных активов к
сумме всех источников собственных средств и долгосрочных кредитов и
займов для ООО «Командор» в 2017 году составил 16,53 % для оборотных
активов и 0,01 % для внеоборотных активов.Коэффициент текущей
ликвидности составил 12,26 % в анализируемом 2017 году, коэффициент
абсолютной ликвидности – 0,1%, что ниже нормы, т.е. можно сказать, что
предприятие неликвидно в последние три года.
Для оценки реальной степени ликвидности ООО «Командор» проведем
анализ ликвидности его баланса по итогам 2017 года (табл.7).
Таблица 7
Анализ ликвидности баланса в 2017 году, млн.руб
Актив
На
нач
ало
год
а
На
конец
года
Пассив
На
начал
о
года
На
конец
года
Платежный
излишек или
недостаток
На
начал
о года
На
коне
ц
года
Быстрореа
лизуемые
активы
(А1)
10,1
2
Краткоср
оч.
обязатель
ства (П
1
)
1656
1647,6
-
1645,9
-
1645,
6
46
Окончание таблицы 7
Активы
средней
реализуем
ости (А2)
50
40
Пассивы
средней
срочност
и (П
2
)
0
0
50
40
Медленно
реализуем
ые активы
(А3)
150
200
Долгосро
ч-
ныепасси
вы (П
3
)
0
0
150
200
Труднореа
лизуемые
активы
(А4)
148
5
1445,6
Постоянн
ые
пассивы
(П
4
)
40
40
1445
1405,
6
БАЛАНС
169
6
1687,6
БАЛАНС
1696
1687,6
-
-
На основании приведенного анализа можно охарактеризовать
ликвидность баланса как недостаточную, поскольку ООО «Командор» не
может выполнить свои краткосрочные обязательства.
И это указывает на то, что в наиболее близкий к рассматриваемому
моменту промежуток времени предприятие не может исправить свою
платежеспособность.
Исходя из полученных расчетов для ООО «Командор», имеем следующие
коэффициенты (таблица 8).
Таблица 8
Соотношение активов и пассивов баланса
Абсолютно
2017 год
ликвидный
баланс
баланс
на начало года
на конец года
А
1
П
1
;
А
2
П
2
;
А
3
П
3
;
А
4
П
4
.
А
1
П
1
;
А
2
П
2
;
А
3
П
3
;
А
4
> П
4
.
А
1
П
1
;
А
2
П
2
;
А
3
П
3
;
А
4
> П
4
.
Таким образом, к концу 2017 г. предприятие могло выплатить абсолютно
ликвидными средствами только 0,1% своих краткосрочных обязательств, что
указывает на катастрофическую нехватку абсолютно ликвидных средств
47
компании. В то же время существует возможность погашения долгосрочных
обязательств ООО «Командор» (A3> P3), что может служить аргументом для
привлечения долгосрочных кредитов и займов с целью устранения
иммобилизации.
2.3 Оценка затрат на выпуск и реализацию продукции
Анализ расходов организации проводится по даннымф. № 2 «Отчет о
финансовых результатах». В ней содержитсяинформация о всех видах расходов
за отчетный и предыдущий периоды в поквартальном, полугодовом,
девятимесячноми годовом разрезах. Это позволяет каждому
экономическомусубъекту анализировать в динамике состав и
структурурасходов, их изменение, а также рассчитывать ряд
коэффициентов,свидетельствующих о целесообразности произведенных
расходов (табл. 9).
Для большей наглядности на рисунке 4 представлена диаграмма
динамики изменения расходов по годам за период 2015-2017 годы.
Таким образом, анализируя динамику расходов предприятия по видам
деятельности, можно отметить, что общая сумма расходов от всех видов
деятельности ООО «Командор» в анализируемом 2017 году составила 190,8
млн.руб., из которыхсебестоимость реализованной продукции, товаров, работ,
услуг - 172,5 млн.руб., административные расходы - 13,1 млн.руб., расходы на
сбыт - 23,1 млн.руб., расходы от прочей операционной деятельности –
2,7млн.руб.
48
Таблица 9
Анализ динамики расходов предприятия по видам
деятельности
Наименование
показателя
Год
Отклонение
от базового
года
(+,-)
Темп роста
(%)
2015
2016
2017
2016
2017
2016
2017
Расходы от всех
видов
деятельности
предприятия,
млн.руб.
180,6
213,7
190,8
33,1
10,2
118,33
105,65
Себестоимость
реализованной
продукции,
товаров, работ,
услуг, млн.руб.
139,4
163,1
172,5
23,7
33,1
117,00
123,74
Административные
расходы, млн.руб.
12,5
13,7
13,1
1,2
0,6
109,60
104,80
Расходы на сбыт,
млн.руб.
24,8
26,2
23,1
1,4
-1,7
105,65
93,15
Расходы от прочей
операционной
деятельности,
млн.руб.
2,1
3,8
2,7
1,7
0,6
180,95
128,57
Общая сумма расходов от всех видов деятельности ООО «Командор» в
анализируемом 2017 году оказалась на 33,1 млн.руб. (18,33 %) меньше, чем за
аналогичный период 2015 года.
49
Рисунок 4 - Диаграмма динамики изменения расходов по
годам за период 2015-2017 годы.
Для большей наглядности на рис.5 представлена диаграмма структуры
расходов предприятия в 2017 году
Рисунок 5- Структура расходов ООО «Командор» в 2017 году
50
По рис.5 видно, что основная часть расходов представлена
себестоимостью – 82%, что характерно для производственного предприятия,
административные расходы и расходы на сбыт составили 6% и 11%, а расходы
от прочей операционной деятельности составили всего 1%.
В связи с тем, что основная часть расходов предприятия приходится на
себестоимость, то рассмотрим затраты предприятия по элементам.
Анализ динамики затрат предприятия по экономическим элементам
проводится с целью управления себестоимостью продукции предприятия.
Анализируя финансовую отчетностьООО «Командор» за последние три года,
была составлена сводная таблица распределения затрат ООО «Командор» по
экономическим элементам в динамике (табл. 10).
Таблица 10
Анализ динамики расходов предприятия по элементам
Наименование
показателя
Год
Отклонение
от базового
года
(+,-)
Темп роста
(%)
2015
2016
2017
2016
2017
2016
2017
Материальные
затраты,
млн.руб.
109,80
181,80
100,10
72,00
-9,70
165,57
91,17
Расходы на
оплату труда,
млн.руб.
25,80
27,30
61,50
1,50
34,20
105,81
225,27
Отчисления на
социальные
нужды,
млн.руб.
8,00
8,00
23,00
0,00
15,00
100,00
287,50
Амортизация,
млн.руб.
1,80
1,80
2,00
0,00
0,20
100,00
111,11
Прочие
затраты,
млн.руб.
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
Итого:
139,40
213,10
190,50
73,70
51,10
152,87
136,66
Для большей наглядности на рис.6 представлена диаграмма изменения
затрат по элементам за период 2015-2017 годы
51
Рисунок 6 Диаграмма изменения затрат по элементам за период
2015-2017 годы
По результатам проведенного анализа динамики расходов предприятия
по экономическим элементам, можно сделать следующие выводы: общая сумма
материальных затрат в 2016 году в сравнении с 2015 годом увеличилась на
72,00 (65,57 %), в 2017 – уменьшилась 9,7 млн.руб. (8,83 %).
Расходы на оплату труда в 2017 году составили 61,5 млн.руб., а
отчисления на социальные нужды – 23,00 млн.руб. Амортизационные
отчисления в 2016 году в сравнении с 2015 годом не изменились, а в 2017 году
возросли на 0,2 млн.руб. Итого, сумма затрат, входящих в себестоимость
продукции составила в 2017 году 190,5 млн.руб., что на 51,10 млн.руб.(36,66)
больше, чем в базовом (2015) году.
Для большей наглядности на рис.7 представлена диаграмма структуры
затрат предприятия по экономическим элементам в 2017 году
По рис. 5 видно, что основная доля затрат приходится на материальные
затраты – 54%, далее занимают затраты на оплату труда – 33%, еще меньше –
отчисления на социальные нужды – 12%, амортизация и прочие затраты
составили – 1%.
52
Рисунок 7 Структура затрат по элементам ООО «Командор» в 2017
году
Таким образом, в данной главе рассмотрели деятельность предприятия
ООО «Командор», который занимается производством стройматериалов.
Проведенный анализ показателей деятельности ООО «Командор» дал
основание сделать вывод о том, что объем товарной продукции в 2016 году по
отношению к 2015 году возрос на 102, 88 млн.руб.(40,97), а в анализируемом
2017 году – снизился на 12,96 % (45,8 млн.руб.). Доход (выручка) от реализации
продукции в 2016 году по отношению к 2015 году снизилась на 13,60
млн.руб.(9,03 %), а в анализируемом 2017 году – повысилась на 63,50 млн.руб.
(46,35 %).
Чистая прибыль предприятия в 2016 году по отношению к 2015 году
снизилась на 6,7 млн.руб. (7,68 %), а в отчетном году повысилась на 22,5
млн.руб.
Анализ инструментов управления финансовыми ресурсами показал, что
финансовое состояние предприятия стабильно-положительное, основные
показатели рентабельности деятельности предприятия выше нормы, т.к. ООО
53
«Командор» не имеет долгосрочных обязательств. Рентабельность продукции в
2017 году составила 5,04 %, рентабельность продаж – 7,03%.
Коэффициент маневренности, характеризующий какая доля источников
собственных средств находится в мобильной форме и равный отношению
разности между суммой всех источников собственных средств и стоимостью
внеоборотных активов к сумме всех источников собственных средств и
долгосрочных кредитов и займов для ООО «Командор» в 2017 году составил
16,53 % для оборотных активов и 0,01 % для внеоборотных активов.
Коэффициент текущей ликвидности составил 12,26 % в анализируемом 2017
году, коэффициент абсолютной ликвидности – 0,1%, что ниже нормы, т.е.
можно сказать, что предприятие неликвидно в последние три года.
Анализ ликвидности баланса показал, что к концу 2017г. предприятие
могло оплатить абсолютно ликвидными средствами лишь 0,1% своих
краткосрочных обязательств, что свидетельствует о катастрофическом
недостатке абсолютно ликвидных средств предприятия. В тоже время
возможности погасить ООО «Командор» долгосрочные обязательства имеются,
что может быть аргументом к привлечению долгосрочных кредитов и займов с
целью устранения иммобилизации.
Анализ затрат предприятия показал, что основная часть расходов
представлена себестоимостью – 82%, что характерно для производственного
предприятия, административные расходы и расходы на сбыт составили 6% и
11%, а расходы от прочей операционной деятельности составили всего 1%.
Основная доля затрат приходится на материальные затраты – 54%, далее
занимают затраты на оплату труда – 33%, еще меньше – отчисления на
социальные нужды – 12%, амортизация и прочие затраты составили – 1%.
На основании проведенных анализов выделили несколько направлений
по усовершенствованию процесса управления расходами предприятия:
- необходимо рассмотреть пути снижения себестоимости продукции;
- необходимо рассмотреть направления снижения материальных затрат;