55
можно сказ
ать, что он
о находится в кризисном финан
совом состоянии,
при
чемэто состо
яние фиксируется с 2016 года п
о 2018 год. Так
ое заключение
сдел
ано на основ
ании следующих выво
дов:
запасы и затраты н
е покрываются собств
енными оборотными средс
твами
(ЕС). В 2016 г. н
а покрытие запа
сов и зат
рат не хват
ало 23,85% собственных
оборо
тных средств ( (41218/33280) *100%), в 2017 г. - 40,98%, в 2018г. -
97,89%.Т. е. с каждым год
ом нехватка оборо
тных средств возра
стает.
Главная прич
ина сохранения кризи
сного финансового полож
ения ООО
"Ок
на проф" - эт
о превышение тем
пов роста запа
сов и зат
рат над рос
том
источников формир
ования. Общая вели
чина источников формир
ования (EΣ)
снизилась в 2017 г. н
а 10,91%, в 2018г. на 7,38%, собств
енные оборотные
сред
ства в 2017 г. уменьшились н
а 32,69%, в 2018 г. на 10,98%, а стоимость
запа
сов и зат
рат в 2017 г. увеличилась н
а 30,96%, а уж
е в 2018 г. снизилась н
а
26,90%;
негативным моме
нтом является неудовлетв
орительное использование ОО
О
"Окна пр
оф" внешних заем
ных средств. Долгос
рочные кредиты и займы н
е
привлекались. Краткос
рочные обязательства предст
авлены в отчет
ности лишь
кредит
орской задолженностью, хо
тя в 2017 г. она бы
ла увеличена н
а 2,64%, но
уж
е в 2018 г. снизилась н
а 5,92%, т.е. ООО "Ок
на проф" н
е желает, н
е умеет ил
и
не мож
ет использовать заем
ные средства дл
я производственно-хозяйст
венной
деятельности;
у ООО "Ок
на проф" наблюд
ается недостаток собств
енных оборотных
сред
ств, что свидетел
ьствует о нехв
атке их в хозяйственной деятел
ьности для
покр
ытия запасов. Необх
одимо увеличение уро
вня собственных оборо
тных
средств;
Оце
нка финансовой устойч
ивости ООО "Ок
на проф" провод
илась с
помо
щью достаточно боль
шого количества относит
ельных финансовых
коэффиц
иентов.
Расчет и анализ относит
ельных коэффициентов (показа
телей) существен-н
о
дополняет оце
нку абсолютных показа
телей финансовой устойч
ивости ООО
56
"Ок
на проф". Мож
но сделать выв
од, что финан
совая независимость ОО
О "Окна
пр
оф" высока. Эт
о подтверждается высо
кими значениями коэффиц
иентов
автономии (К
a
) и
соотно
шения заемных и собственных сред
ств (КЗ/С
)
з
а анализируемый пер
иод с 2016 го
да по 2018
го
д. Несмотря н
а то, чт
о имущественный потен
циал ООО "Ок
на проф" в 2016 г. сниз
ился на 5,28%, а в 2018 г. уменьшился
незначи
тельно всего н
а 0,94%, у не
го неустойчивое финан
совое положение. Наблюд
ается снижение коэффи
циента
маневренности (КМ
).
В 2016 году о
н составил 0, 19, в 2017 году о
н снизился н
а 26,32%, а в 2018 году ег
о значение соста
вило
0,12, т.е. покрытие производ
ственных запасов и пополнение оборо
тных активов з
а счет собств
енного капитала ОО
О "Окна
пр
оф" происходило н
е полностью - коэффи
циент ниже допуст
имого ограничения. Эт
о связано с тем, чт
о большая час
ть
средств влож
ена во внеобо
ротные активы, чт
о подтверждается низ
ким значением коэффи
циента соотношения мобил
ьных и
иммобили
зованных средств (КМ/И
) (Приложение
Г).
Таким
обра
зом, анализируя и оценивая финан
совую устойчивость ОО
О "Окна пр
оф" можно сказ
ать, что он
о
находится в кризисном финан
совом состоянии, при
чем это состо
яние фиксируется с 2016 года п
о 2018 год. Зап
асы и затр
аты
не покрыв
аются собственными оборо
тными средствами (ЕС
).
В 2016 г. н
а покрытие запа
сов и зат
рат не хват
ало 23,85%
собственных оборо
тных средств в 2017 г. - 40,98%, в 2018 г. - 97,89%. Глав
ная причина сохра
нения кризисного финанс
ового
положения ОО
О "Окна пр
оф" - это превы
шение темпов рос
та запасов и затрат на
д ростом источ
ников формирования. Общ
ая
величина источ
ников формирования (EΣ
)
снизи
лась в 2017 г. на 10,91%, в 2018 г. н
а 7,38%, собственные оборо
тные средства в
2017 г. уменьш
ились на 32,69%, в 2018 г. н
а 10,98%. Стоимость запа
сов и зат
рат в 2017 г. увеличилась н
а 30,96%, а уж
е в 2018
г. снизилась н
а 26,90%. Негативным моме
нтом является неудовлетв
орительное использование ОО
О "Окна пр
оф" внешних
заем
ных средств. Долгос
рочные кредиты и займы н
е привлекались. Краткос
рочные обязательства предст
авлены в отчет
ности
лишь кредит
орской задолженностью, хо
тя в 2017 г. она бы
ла увеличена н
а 2,64%, но уж
е в 2018 г. снизилась н
а 5,92%, т.е.
ООО "Ок
на проф" н
е желает, н
е умеет ил
и не мож
ет использовать заем
ные
средства
дл
я производственно-хозяйст
венной
деятельности. У ООО "Ок
на проф" наблюд
ается недостаток собств
енных оборотных сред
ств, что свидетел
ьствует о нехв
атке
их в хозяйственной деятел
ьности для покр
ытия запасов. Необх
одимо увеличение уро
вня собственных оборо
тных средств.
Од
на из осно
вных характеристик финан
сово-экономического состо
яния ООО "Ок
на проф" - степ
ень зависимости о
т
кредиторов и инвесторов. Владе
льцы предприятия заинтер
есованы в миними
зации собственного капи
тала и в максимизации
заем
ного капитала в финансовой струк
туре. Заемщики оцени
вают устойчивость ОО
О "Окна пр
оф" по уро
вню собственного
капи
тала и вероят
ности банкротства.
Н
а основании дан
ных Приложения Г можно сдел
ать вывод, чт
о финансовая независ
имость ООО "Ок
на проф" выс
ока.
Это подтвер
ждается высокими значе
ниями коэффициентов автон
омии (Кa
)
и соотношения заем
ных и собств
енных средств
(КЗ/С
) за
анализи
руемый период с 2016 года п
о 2018 год. Наблюд
ается снижение коэффи
циента маневренности (КМ
).
В
57
2016 году о
н составил 0, 19, в 2017 году о
н снизился н
а 26,32%, а в 2018 году ег
о значение соста
вило 0,12, т.е. покрытие
производ
ственных запасов и пополнение оборо
тных активов з
а счет собств
енного капитала ОО
О "Окна пр
оф" происходило н
е
полностью - коэффи
циент ниже допуст
имого ограничения. Эт
о связано с тем, чт
о большая час
ть средств влож
ена во
внеобо
ротные активы, чт
о подтверждается низ
ким значением коэффи
циента соотношения мобил
ьных и иммобили
зованных
средств (КМ/И
).
Для
оце
нки риска банкро
тства используем мод
ель Альтмана. Н
а анализируемом ОО
О "Окна пр
оф" величина
Z-
сче
та по мод
ели Альтмана соста
вила в 2016 г. - 3,07, в 2017 г. - 1,29, в 2018 г. -
2,24. Следовательно, н
а ООО "Ок
на проф" вероят
ность банкротства ма
ла.
Пассивная час
ть баланса увелич
илась за сч
ет роста заем
ных средств н
а 8990
тыс. ру
б. в то
м числе з
а счет увели
чения по следу
ющим статьям:
"Нераспре
деленная прибыль" н
а 3768 тыс. ру
б. (на 75,7),
"Долгос
рочные обязательства " н
а 3179 тыс. ру
б. или н
а 78,3%
Удельный ве
с собственных сред
ств довольно значит
ельный в струк
туре
баланса н
а начало го
да и соста
вляет 73,9%; к кон
цу периода произ
ошло
значительное умень
шение их до
ли до 66,5%. Прич
иной такого сниж
ения доли
собств
енных средств яви
лся рост кредит
орской задолженности с 2922 тыс. ру
б.
до 4372 ты
с. руб. ил
и на 49,6% и как следс
твие увеличение е
е доли в валюте
бала
нса на 1,5%. Так
же значительное влия
ние на сниж
ение доли собств
енных
средств оказ
ало появление к концу пери
ода такой ста
тьи как "Долгос
рочные
обязательства", кото
рые к кон
цу отчетного пери
ода стала рав
на 4961 руб. и
составила 6,5% к валюте бала
нса. Данную направл
енность увеличения заем
ных
средств, да
же при н
е уменьшаемой стоим
ости собственных сред
ств, нужно
назв
ать негативной.
Одн
ой из сам
ых "больных" ста
тей в ОО
О "Окна пр
оф" является
кредит
орская задолженность. Наибо
льший вес в ней име
ет задолженность
постав
щикам и подряд
чикам (33,2% от сум
мы кредиторской задолже
нности) по
неопла
ченным в ср
ок расчетным докум
ентам, и н
е отгруженной проду
кции в
сч
ет полученных аван
сов. Это свидетел
ьствует о финан
совых затруднениях.
Так
им образом, н
а основании провед
енного обзора бала
нса ООО "Ок
на
проф" з
а 2018 года, мож
но сделать выв
од о неудовлетв
орительной работе
58
предпр
иятия и рос
те больных ста
тей в 2018 го
ду. В свя
зи с эт
им необходимо
пров
ести расчет и оценку осно
вных коэффициентов характер
изующих
финансовое состо
яние ООО "Ок
на проф".
Одн
им из осно
вных направлений прогр
аммы реформирования ОО
О "Окна
пр
оф" является ана
лиз положения предпр
иятия на рын
ке, и выраб
отка стратегии
разв
ития предприятия. Одн
ако, в усло
виях кризисного финанс
ового положения,
исслед
уемой организации необх
одимо разработать бол
ее эффективную мето
дику
анализа.
П
о сути, финан
совый анализ ес
ть одна и
з форм управлен
ческого учета,
кото
рый в междуна
родной практике сущес
твует параллельно с бухгалтерским.
Сложн
ость сегодняшней ситу
ации в ОО
О "Окна пр
оф" состоит в том, чт
о на
предпр
иятии работники бухгалт
ерской службы н
е владеют
мето
дамифинансового анал
иза, а специа
листы ими владе
ющие, включая и
руководство, ка
к правило, н
е умеют чит
ать документы синтети
ческого и
аналити
ческого бухгалтерского уче
та.
В свя
зи с эт
им, данному предпр
иятию необходимо выде
лить службу, ил
и
группу, занима
ющуюся анализом финан
сово-экономического состо
яния. В т
о же
вре
мя следует помн
ить и о том, чт
о данное меропр
иятие приведет к увеличению
себесто
имости продукции, з
а счет увели
чения численности управлен
ческого
персонала, чт
о недопустимо. Поэт
ому наилучшим реше
нием данной проб
лемы
будет созд
ание отдела марке
тинга и эконо
мики, основной зада
чей которого
явля
ется поиск пут
ей и реше
ний по максим
изации прибыли предпр
иятия.
Прибыль явля
ется конечным резуль
татом и цел
ью, к кото
рой организация
стрем
ится в проц
ессе осуществления финан
сово-хозяйственной деятел
ьности; ее
максим
альное значение пр
и всей совоку
пности существующих в настоящее
вре
мя и в настоящем мес
те условий - показ
атель отличной дело
вой активности
персо
нала предприятия, инту
иции и тала
нта управления у руководства.
Основ
ными путями максим
изации прибыли предпр
иятия, на на
ш взгляд,
явля
ются следующие меропр
иятия:
разработка краткос
рочной, среднесрочной и долгосрочной страт
егии
59
предприятия в области экономи
ческого состояния, направл
енного на реали
зацию
рациональной хозяйст
венной деятельности, выявл
ения и использ
ование как
внутр
енних, так и внешних резе
рвов производства;
исслед
ование потребительских свой
ств производимой проду
кции и
предъя
вление к не
й покупательских требо
ваний; исследование факт
оров,
определяющих струк
туру и дина
мику потребительского спр
оса на проду
кцию
предприятия и разработка пла
нов выпускаемой проду
кции с уче
том
экономической целесооб
разности;
организация рекл
амы и стимули
рование сбыта проду
кции;
организация компле
ксного экономического анал
иза деятельности
предпр
иятия по эффект
ивному использованию производ
ственных мощностей,
матери
альных и труд
овых ресурсов, повыш
ению рентабельности произв
одства,
обеспечению анал
иза учета движ
ения денежных и основных сред
ств, товарно-
матери
альных ценностей;
опреде
ление и рас
чет оптовых и розничных це
н на реализ
уемую продукцию
и внутризаводских расче
тных цен;
разра
ботка прогнозов и предложений, наиб
олее прогрессивных нап
рав-
лений разв
ития предприятия, номенк
латуры и ассорт
имента продукции,
исслед
ование и внедр
ение новых разра
боток в обла
сти технологии прои
звод-ства
проду
кции с уче
том ее потребит
ельской необходимости, конку
ренто-
способности, дизайне
рского оформления и передачи потреб
ителю;
разработка, исх
одя из зад
ач предприятия, пла
нов по реали
зации,
производству, рекл
аме и координи
рование связанной с данными зада
чами
деятельности отде
лов предприятия н
а товарных рын
ках;
планирование номенк
латуры продукции и услуг предпр
иятия, а име
нно,
осуществление отб
ора и разра
ботка совместно с заинтересованными отде
лами
рекомендации п
о производству и сбыту конкуренто
способной продукции и
оказанию перспек
тивных коммерческих усл
уг.
В насто
ящий момент анализи
руемое предприятие распол
агает необходи-
мы
ми материальными и трудовыми ресур
сами. Финансовые ресу
рсы появятся,
60
ес
ли предприятие предп
римет ряд ме
р по улучш
ению управления оборо
тным
капиталом, а именно: ускор
ение оборачиваемости гото
вой продукции
(меропр
иятия в обла
сти сбыта проду
кции), сокращение дебито
рской задолжен-
нос
ти (возвращение сред
ств в обо
рот), материальных запа
сов.
Для инвести
рования в наиб
олее выгодные прое
кты, возможно исп
оль-зовать
кред
иты банков. Н
о для это
го надо улуч
шить показатель абсол
ютной
платежеспособности, т
о есть вне
сти изменения в процесс управ
ления
денежными средс
твами.
Для то
го чтобы научи
ться управлять проце
ссом изменения дебито
рской
задолженностью необх
одимо:
Контролировать состо
яние расчетов с покупателями и отсроченным
(просро
ченным) платежам. Зде
сь большое знач
ение имеет отб
ор потенции-
аль
ных покупателей и определение усло
вий оплаты това
ров, предусматри-
вае
мых в контр
актах.
По возмож
ности ориентироваться н
а большее колич
ество покупателей в
целях умень
шения риска неуп
латы одним ил
и несколькими круп
ными
покупателями.
След
ить за соотно
шением дебиторской и кредиторской задолже
нности:
значительное превы
шение дебиторской на
д кредиторской задолже
нностью
создает угр
озу финансовой устойч
ивости предприятия и делает необхо
димым
привлечение дорогос
тоящих кредитов бан
ков и зай
мов.
Наиболее употреби
тельными способами воздей
ствия на дебит
оров с цел
ью
погашения задолже
нности является направ
ление писем, телеф
онные звонки,
персон
альные визиты, прод
ажа задолженности специа
льным организациям,
обращ
ение в су
д.
Использовать спо
соб предоставления ски
док при досро
чной оплате.
В условиях инфл
яции всякая отср
очка платежа прив
одит к то
му, что
предпр
иятие-производитель реал
ьно получает ли
шь часть стоим
ости реализо-
ван
ной продукции. Поэт
ому возникает необход
имость оценить возмож
ность
предоставления сде
лки при досро
чной оплате, чт
о и буд
ет сделано ни
же.
61
Анализ ликвид
ности показал низ
кий уровень быст
рой и абсол
ютной
ликвидности. Эт
о значит, чт
о на предпр
иятии необходимо нала
дить процесс п
о
определению оптима
льного уровня дене
жных средств, т
о есть необх
одимо
поддерживать доста
точно высокий уров
ень ликвидности,
Н
о, в т
о же вре
мя учитывать, чт
о свободные дене
жные средства
(неинвести
рованные) практически н
е приносят дох
од. Поэтому необх
одимо
соблюдать следу
ющие требования:
Необх
одим базовый зап
ас денежных сред
ств для выпол
нения текущих
расх
одов.
Необходимы опреде
ленные денежные сред
ства для покр
ытия непред-
виде
нных расходов.
Целесоо
бразно иметь опреде
ленную величину свобо
дных денежных
сред
ствдля обеспе
чения возможного ил
и прогнозируемого расши
рения
деятельности.
Так
им образом, н
а основании исслед
ования финансового состо
яния
организации и положения предпр
иятия на рын
ке нами бы
л предложен ра
д
мероприятий п
о финансовому оздоро
влению анализируемого предпр
иятия ООО
"Ок
на проф".
2.3 Ана
лиз и оце
нка методик ценообра
зования, используемых
в ООО "Ок
на проф"
В начале сво
ей коммерческой деятел
ьности ООО "Ок
на проф" предст
авляло
на рын
ке новые тов
ары, что в плане ценообра
зования означало выстав
ление
начальной це
ны на тов
ар.
При разра
ботке ценовой поли
тики руководством ОО
О "Окна пр
оф" во
вним
ание принимались некот
орые общеэкономические крит
ерии, определя-
ющ
ие отклонения уро
вня цен вве
рх или вн
из от потребит
ельской стоимости
тов
ара. Критерии эт
и разделяются н
а внутренние (завис
ящие от деятел
ьности
предприятий и организаций) и внешние (н
е зависящие о
т деятельности
62
предпр
иятий и органи
заций).
К внутр
енним критериям мож
но отнести:
рекл
аму (чем удач
нее, оригинальнее, те
м цена това
ров производителя
вы
ше);
специфику произв
одимой продукции (че
м выше степ
ень ее обраб
отки, чем
уника
льнее качество, те
м цена вы
ше);
особенности производс
твенного процесса (проду
кция мелкосерийного и
индивидуального произв
одства имеет бол
ее высокую себесто
имость, товары
произв
одства имеют относи
тельно низкие изде
ржки и н
е столь высо
кую цену);
рыно
чную стратегию и тактику произво
дителя (ориентация н
а один ил
и
несколько рыно
чных сегментов);
специ
фику жизненного цик
ла продукции;
мобиль
ность производственного проц
есса;
длительность продви
жения товара п
о цепочке о
т производителя д
о
потребителя;
органи
зацию сервиса пр
и продаже и в послед
ующем периоде;
объ
ем рынка;
ими
дж производителя, ка
к на внутр
еннем, так и на внеш
нем рынке.
Пр
и разработке цено
вой политики руково
дство ООО "Ок
на проф"
учиты
вало также следу
ющие факторы внеш
ней среды:
полити
ческая стабильность стр
аны-производителя и государств, гд
е
происходит сб
ыт продукции фир
мы;
отсутствие н
а свободном рын
ке каких т
о необходимых ресу
рсов (трудовых,
матери
альных, финансовых);
хара
ктер регулирования эконо
мики государством;
уров
ень и дина
мика инфляции;
объ
ем и отличит
ельные черты существ
ующего и перспек
тивного
покупательского спр
оса;
наличие и уровень конкур
енции между производ
ителями однородной
проду
кции.
63
Разрабатывая цено
вую политику, предпр
иятие ООО "Ок
на проф"
пресле
довало следующие це
ли:
получить в полной ме
ре запланированную приб
ыль;
увеличить объ
ем продаж;
завое
вать более соли
дную долю рын
ка;
попытаться доби
ться более высо
кой прибыли о
т реализации конкре
тного
товара;
осла
бить конкурентов;
сформи
ровать определенный ими
дж товара.
Ит
ак, основой расч
ета цены проду
кции ООО "Ок
на проф" явля
лась
себестоимость. Себесто
имость - это затр
аты на произв
одство и реали
зацию
товара, проду
кции в дене
жной форме. Пр
и расчете себесто
имости для цел
ей
ценообразования руково
дство ООО "Ок
на проф" вним
ание на
классиф
икациюзатрат, включ
аемых в себесто
имость, в зависи
мости от
разли
чных классификаторов разли
чают:
Группировка зат
рат по однор
одным экономическим элеме
нтам - смета
зат
рат, и п
о статьям расх
одов - калькуляция.
Сме
та затрат да
ет ответ н
а вопрос, чт
о израсходовано предпр
иятием.
Калькуляция - гд
е и н
а какие це
ли затрачены матери
альные, трудовые и
денежные ресу
рсы.
По приз
наку целесообразности затр
аты подразделяются н
а производи-
тель
ные и непроизво
дительные (различные пот
ери).
В зависи
мости от мес
та их возникн
овения затраты разли
чают как
производ
ственные, так и внепроизводственные (реализа
ционные).
В зависи
мости от учас
тия в производ
ственном процессе изгото
вления
продукции затр
аты делятся н
а основные и накладные.
П
о способу включ
ения в себесто
имость единицы проду
кции затраты
раздел
яются на пря
мые и косве
нные.
По харак
теру связи с объемом произв
одства затраты быв
ают постоянные и
переменные.
64
Каж
дая из эт
их групп зат
рат несет инфор
мацию, необходимую дл
я
прогнозирования це
ны на конкр
етное изделие и проведения соответс
твующей
ценовой поли
тики, а та
к же дл
я изыскания сниж
ения резервов зат
рат в цел
ях
обеспечения конкурентос
пособности товара.
Особ
енно важной группи
ровкой затрат явля
ется их разде
ление на
посто
янные и перем
енные. Постоянные затр
аты остаются стабил
ьными при
измен
ении объема произв
одства. К ни
м относятся в первую очер
едь накладные
расх
оды. Постоянные затр
аты выступают важ
ным резервом сниж
ения
себестоимости и увеличения приб
ыли, поэтому анал
изу их дина
мики уделяется
осо
бое внимание.
С 2016-2018 гг. предпр
иятиеООО "Ок
на проф" неско
лько раз произв
одило
комплексный перес
мотр цен н
а продукцию, при
чем пересмотр проис
ходил не
тол
ько под влия
нием растущих зат
рат на произв
одство, но и при
воздей
ствиирыночной конъюн
ктуры (то ес
ть иногда и в стор
ону снижения п
о
отдельным груп
пам и вид
ам продукции, чт
о было вызв
ано сезонными
колеба
ниями спроса).
Поли
тикапредпр
ият
ия в об
ла
сти це
н и ски
док бы
л
а направлена н
а
ускор
ение про
да
ж. В час
тн
ости:
дл
яускор
ен
ия оборачиваемости де
не
жных сред
ств предоста
влял
ась скидка
з
а 100% -ну
ю предвари
тель
ную оплату про
ду
кции (раз
мер ски
дк
и в те
че
ние го
да
соста
вл
ял 2%);
предоставлялись ск
и
дки покупа
телям, выполн
яющ
им условия до
го
вора
куп
ли-прод
аж
и в ча
с
ти выпол
нения план
ов
ых объемов и ритмичности вы
бо
рки
проду
кции (5%).
Сред
ни
й суммарный ра
з
мер ски
док, предоста
влен
ных покупателям к
базовым це
н
ам п
о вс
е
м основаниям, в2017 году ум
ен
ьшен и сост
ав
ил 6.0% (2016
г. - 9.1%).
В настоящее вр
е
мя изде
лия ОО
О "Окна п
р
оф" обла
даютсам
ым
и высокими
н
а мест
ном рын
к
е характеристиками ка
че
ства, а относи
тел
ьно низкая
себе
сто
имость проду
кции (благо
да
ря значительному сн
иж
ению внутри
произ-